Урок третий. Анализ активных операций и оценка
качества активов коммерческого банка. Анализ банковских активов: основные
задачи и направления анализа. Анализ структуры активов банка. Современные
подходы к анализу структуры и динамики структуры активов банка. // Котина О.В., кандидат экономических наук,
аналитик ОАО КИБ «ЕВРОАЛЬЯНС», г.Иваново. Специально для Банкир.Ру.
Продолжение. Начало: Уроки банковской аналитики или
«аналитика с нуля»
Анализ банковских активов: основные задачи и
направления анализа. Анализ структуры активов банка
Анализ
активов банка является следующим после анализа ресурсной базы банка этапом
комплексной системы анализа финансово-хозяйственной деятельности коммерческого
банка. Считается, что анализ и оценка
активных операций является наиболее важной стадией анализа деятельности коммерческого
банка, так как позволяет оценить насколько эффективно банк использует свою
ресурсную базу, а также в некоторой степени
определить степень специализации банка.
Таким образом, анализ активов – есть анализ направлений
использования банковских ресурсов, анализ основных видов и направлений
банковской деятельности, включающий в себя изучение и оценку экономической
эффективности размещенных банком средств и нацеленный на принятие банком
наиболее оптимальной политики размещения имеющихся у него ресурсов (в
частности, на основе выводов анализа активов разрабатываются конкретные
предложения по управлению внутренними ресурсами и внутрибанковскими резервами и
т.д.).
Среди основных задач анализа активов коммерческого банка можно
выделить следующие:
-
определение
тенденций увеличения или уменьшения за ряд лет как активов в целом, так и
отдельных статей активов, выделяемых:
ü по направлениям размещения средств;
ü по степени доходности;
ü по уровню ликвидности;
ü по рискованности и пр.;
-
выведение
обобщающей оценки на предмет оптимизации состава и структуры активов, оценка
состояния портфеля активов банка;
-
определение
качества активов банка.
Среди основных направлений анализа активов банка выделим следующие:
ü общий анализ всех активов и структуры активов банка;
ü анализ проблемных активов и выявление источников их
сокращения;
ü анализ отдельных видов активных операций банка, в том
числе:
® кредитных
операций банка;
® операций с
ценными бумагами;
® валютных
операций банка;
ü анализ имущества банка и его формирования;
ü анализ качества активов банка;
ü анализ дебиторской и кредиторской задолженности
банка.
Общий анализ всех активов
и структуры активов банка
Общий анализ всех активов и
структуры активов банка может производиться по следующим этапам;
1. Определение величины активов и активов-нетто
(величины чистых активов), выявление
динамики данных показателей.
Общий анализ активов банка
начинают с выяснения общей картины по показателям состояния банковских активов
(А), активов-нетто (Ан) и их динамики.
Динамика
совокупных активов и активов-нетто банка позволяет выявить основные тенденции в
развитии банка в целом (как уже указывалось нами ранее).
Информационной базой для
проведения такого анализа могут быть данные (формы для анализа определяются
аналитиком, или же – исходя из фактического наличия данных для проведения
анализа):
® аналитического баланса (формы №806 «Бухгалтерский
баланс (публикуемая форма)»);
® ф.№101 «Оборотная ведомость по счетам кредитной
организации».
Порядок определения величины
активов-нетто соответствует порядку определения величины «баланса-нетто».
Коротко: о порядке определения величины баланса-нетто
Для проведения анализа аналитик может использовать 2
типа балансов – баланс-брутто и
баланс-нетто.
Баланс-брутто (Бб) – баланс, содержащий ряд
регулирующих статей (позиций), т.е. статей, суммы по которым при определении
фактической (или остаточной) стоимости средств вычитаются из суммы другой
статьи; это есть банковский баланс, построенный на основе Плана счетов банк
(фактически, если использовать данные отчетности банка – баланс-брутто – есть
итог баланса, определенный по форме №101). Считается, что баланс-брутто не
отражает реальной величины финансовых ресурсов, находящихся в распоряжении
банка. В связи с этим баланс-брутто банка подлежит обязательному преобразованию
в баланс-нетто.
Баланс-нетто (Бн) – это очищенный баланс-брутто или,
так называемый, аналитический баланс. Для определения его итога необходимо их
итога баланса-брутто исключить регулирующие статьи и скорректировать его на
итоги по парным счетам, отражающим межфилиальных расчеты (этот расчет
называется «очисткой баланса»). В некоторых случаях при построении
баланса-нетто используется «принцип перегруппировки статей активов и
пассивов» [1][1].
Баланс-нетто показывает фактическую величину финансовых ресурсов, находящихся в
распоряжении банка.
«Очистка» баланса-брутто
для определения баланса-нетто банка
(для
построения данной таблицы приняты за основу методики Батраковой Л.Г., Помориной
М.А., Суховой Л.А.
(здесь представлен уточненный автором вариант))
|
Корректи-руемые статьи
|
Обозначение
|
Корректируемые счета
|
Исключаемые статьи
|
Обозначение
|
Исключаемые счета
|
Обозначение показателя
|
|
На начало периода
|
На конец периода
|
|
Основные средства
|
ОС
|
604
|
Износ основных средств
|
Иос
|
606, 60805
|
ОСн
|
ОСк
|
|
Нематериальные активы
|
НА
|
60901
|
Износ нематериальных
активов
|
Ина
|
60903
|
НАн
|
НАк
|
|
Прибыль отчетного периода и
отвлеченные средства из прибыли
|
П
|
703
|
Использование прибыли
|
Пи
|
705
|
(+/-)Пн
|
(+/-)Пк
|
|
Капитал и фонды
|
Ф
|
с 102 по 107
|
Убытки
|
У
|
704,105 (*)
|
Фн
|
Фк
|
|
Средства на счетах
|
СС
|
гр. Средства на счетах,
раздел 4 «Операции с клиентами»
|
Средства федерального
бюджета, бюджета субъектов РФ и местных бюджетов
|
СБ
|
401 (П), 402 (П)
|
ССн
|
ССк
|
|
Счета межфилиальных
расчетов (пассив)
|
МФРп
|
30301, 30303, 30305
|
Счета межфилиальных
расчетов (актив)
|
МФРа
|
30302, 30304, 30306
|
МФОпн
|
МФОак
|
|
Доходы будущих периодов
|
ДБП
|
613
|
Расходы будущих периодов
|
РБП
|
614
|
ПБПн
|
ПБПк
|
|
ИТОГО к исключению
|
Ииск.
|
|
Иискл (н)
|
Ииск (к)
|
Следовательно, величина баланса-нетто будет
определяться как величина баланса-брутто за вычетом величины «Итого к
исключению».
Итак, продолжим… Определение
величины активов и активов-нетто, определение их динамики может производиться с
использованием специальной аналитической таблицы.
Анализ состояния и динамики активов банка за период
|
Наименование
показателя
|
Сумма, в тыс.
руб.
|
Абсолютное изменение
(+/-),
в тыс. руб.
|
Тр
показателя, в%
|
Тпр
показателя, в%
|
|
базисный период
|
отчетный период
|
|
Активы банка (А)
|
|
|
|
|
|
|
Активы-нетто (чистые
активы) (Ан)
|
|
|
|
|
|
|
Отклонение величины А от Ан
|
|
|
|
|
|
При оценке
абсолютного изменения величины активов банка за период его увеличение может
свидетельствовать (здесь представлены возможные варианты позитивных и
негативных тенденций – примечание автора):
- о наращивании банком объемов активных операций за
анализируемый период (+);
- о тенденциях роста привлеченных ресурсов, направляемых
на осуществление активных операций за оцениваемый период (+);
- о расширении направленности вложений средств банка
(развитие новых для банка видов активных операций) (+);
- о расширении спектра обслуживаемых клиентов (+);
- о росте банковской прибыли, а, следовательно, и
эффективности банковской деятельности в целом (+);
- об увеличении размера имущества банка (+), но и
возможно «утяжеление» структуры активов банка за счет роста неликвидных активов
(–);
- об увеличении размера низкодоходных активов и активов,
не приносящих доход (касса, корсчета и т.п.) (–);
- об увеличении рискованности активных операций банка
(например, за счет роста объемов рисковых кредитных вложений, вложений в
высокорисковые ценные бумаги и т.п.) (–);
- о росте дебиторской задолженности банка и, главным
образом, проблемной просроченной задолженности (–) и др.
И, наоборот, к обратным
последствиям может приводить уменьшение активов банка.
Примерно по этой же схеме
следует анализировать и величину чистых активов.
J Пример
Анализ состояния и динамики активов Банка «Х» за 2005 год
|
Наименование
показателя
|
Сумма, в тыс.
руб.
|
Абсолютное изменение
(+/-),
в тыс. руб.
|
Тр
показателя, в%
|
Тпр
показателя, в%
|
|
на 1.01.2005 г.
|
на 1.01.2006 г.
|
|
Активы банка (А)
|
570927
|
764165
|
193238
|
133,85
|
33,85
|
|
Активы-нетто (чистые
активы) (Ан)
|
528277
|
659682
|
131405
|
124,87
|
24,87
|
|
Отклонение величины А от Ан
|
+42650
|
+104483
|
+61833
|
244,98
|
144,98
|
При оценке общей величины
активов можно отметить их рост, если на 1.01.2005 г. в абсолютном
выражении составляли 570927 тыс. руб.,
то уже на 1.01.2006 г. их величина достигла 764165 тыс. руб., что на 193238
тыс. руб. больше, чем на предыдущую отчетную дату (темп роста при этом составил
133,85 %). При этом величина чистых активов на 1.01.2005 г. составила 528277
тыс. руб.; на 1.01.2006 г. она увеличилась на 131405 тыс. руб. и составила 659682 тыс. руб. (при этом темп
роста – 124,87 %). Следует сказать, что рост отклонения между активами и
активами – нетто заслуживает отрицательной оценки и свидетельствует о снижении эффективности
работы банка.
Современные подходы к
анализу структуры и динамики структуры активов банка
Анализ
структуры активов
В активе баланса коммерческого банка показываются направления
использования средств (ресурсной базы банка), а использование средств, в свою
очередь, зависит от специфики деятельности конкретного коммерческого банка и
определяется исключительно им самим.
Таким образом, для определения основных направлений деятельности
коммерческого банка необходимо рассмотреть и дать оценку структуре активной
части его баланса.
Цель анализа структуры может сводиться к следующему: выявление
достаточности уровня диверсификации активных операций банка и оптимальности их
структуры, предварительное определение степени зависимости банка от развития
внешней ситуации на различных сегментах рынка банковских услуг и продуктов, а
также от общеэкономических и региональных тенденций.
На сегодня существуют различные позиции в понимании «оптимальности»
структуры активов банка.
I. По методике Суховой Л.Ф. оптимальной признается следующая
структура активов банка:
1.
Высоколиквидные
активы, в числе которых – денежные средства, все корреспондентские счета,
средства в фонде обязательных резервов (ФОР) – около 30%.
2.
Предоставленные
кредиты и размещенные депозиты – 39-40%.
3.
Все вложения в
ценные бумаги – не более 10-12%.
4.
Основные
средства и нематериальные активы – 17-18%.
5.
Прочие активы
– не более 2%.
II. По методике Гиляровской Л.Т. и Паневина С.Н. оптимальным
для банка будет такое состояние активов (по отношению к величине чистых
активов), где:
1.
Работающие
активы (кредитные вложения, вложения в
ценные бумаги, инвестиции в другие предприятия, другие доходные активы – при
наличии) – составляют 75-85% активов-нетто.
2.
Неработающие
активы (активы-нетто за минусом величины работающих активов) – 15-25%
активов-нетто.
Практика
работы крупных банков определяет свою специфическую структуру активов.
Так, один из крупнейших российских банков, входящий в десятку крупнейших банков на протяжении
2004-2006 гг. имел приблизительно следующую структуру активов (и такая
структура для данного банка была приемлемой и вполне оптимальной):
1.
Работающие
активы (кредитные вложения, вложения в
ценные бумаги, инвестиции в другие предприятия, другие доходные активы – при
наличии) – 50-55% активов.
2.
Неработающие
активы – 45-50% активов.
Существуют и другие подходы по определению оптимальности структуры активов (по ликвидности,
доходности, уровню риска). Они будут
рассмотрены нами несколько позже в части, посвященной оценке качества
активов банка.
При анализе структуры активов банка аналитик должен обратить внимание на
следующие показатели:
-
на показатель доли работающих активов в балансе
банка. У
банка таких активов должно быть не менее 50% (в зарубежной практике – 75-80%).
Чрезмерная отягощенность банка «плохими» активами и имуществом, находящимся на
балансе, приводит к снижению отдачи активов и потери ликвидности;
-
на показатели соотношения основных видов работающих
активов в совокупных активах банка (кредитов и ценных бумаг). Считается, что:
®
доля кредитов
в портфеле активов банка не должна быть менее 40%, но и не должна превышать
60-65% валюты баланса (в зарубежной практике допустимо значение – не менее 80%);
®
доля вложений
в ценные бумаги – должна находиться в пределах 20-25% активов банка, но не
более 25%
Однако, такие значения являются для банка оптимальными, если и
кредитный и инвестиционный его портфели являются достаточно
диверсифицированными;
-
на показатель доли активов каждого филиала в
совокупных активах по банку. Здесь необходимо выделить филиалы, имеющие значительный объем
активных операций, и проанализировать целесообразность увеличения или
уменьшения общих лимитов на эти операции и на их отдельные виды (данный анализ
должен проводится с привлечением показателей эффективности активных операций
филиалов).
Оценка
динамики структуры активов и их статей
Исследуя направления использования средств банка, изучают их изменения
в динамике за выбранный интервал времени, а также сравнивают состав активных
операций, проводимых банком, с составом активных операций других банков
(банков-конкурентов, -корреспондентов, -кредиторов). Динамика удельных весов
структурных составляющих активов банка позволяет выявить основные тенденции в
развитии банка в целом и изменения в составе его активов, произошедшие за
несколько рассматриваемых отчетных периодов.
Данные
анализа динамики соотношения отдельных статей активов и общей величины активов
по базовому и текущему году показывают:
ü какова тенденция темпов изменения объемов отдельных
статей активов банка (рост или снижение);
ü темпы изменения каких – работающих или неработающих
активов являются наибольшими.
Количественный анализ структуры и динамики активных операций банка
проводится по данным бухгалтерского баланса (аналитического баланса), а также с
использованием данных аналитического учета.
В случае использовании при анализе структуры и динамики активов данных
аналитического баланса (например, формы №806 «Бухгалтерский баланс (публикуемая форма)») анализ будет проводиться по схеме экспресс-оценки активов.
Коротко: о схеме проведения экспресс-оценки активов
банка
Проведение экспресс-анализа актива баланса
(направлений использования банковских ресурсов) осуществляется по следующим
шагам:
- определение
абсолютного изменения статей актива банка;
- расчет темпа
роста (прироста) статей актива банка;
- определение и
анализ структуры активных операций банка (в разрезе основных составляющих
активных операций банка);
- определение
доли изменения по статьям актива и их влияние на общее изменение баланса за
период.
Экспресс-анализ актива баланса банка может проводиться в рамках следующей
аналитической таблицы:
Экспресс-анализ
актива баланса банка (брутто-баланса)
|
Наименование статей
актива баланса*
|
Величина актива,
тыс.руб.
|
Структура актива, в%
|
Изменения актива за
период
|
|
Базисный период
(Ао)
|
Отчетный период
(А1)
|
Базисный период
(Ао)
|
Отчетный период
(А1)
|
Абсолютное отклонение
(+/-)
в тыс. руб.
|
Отклонение (+/-)
в%
(по структуре)
|
|
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
6
|
7
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Баланс
|
|
|
100
|
100
|
∆А
|
-
|
Продолжение
таблицы
|
Показатели темпа роста
(прироста)
|
% изменения итога
баланса за счет %-го изменения основных статей актива
(6/∆А), в% к
изменению итога баланса
|
|
Темп роста (ТрА)
|
Темп прироста
(ТпрА)
|
|
8
|
9
|
10
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
_______________________________________________________
* Состав статей по столбцу 1 «Наименование статей актива баланса» может
определяться аналитиком самостоятельно или же за основу (в случае
дистанционного анализа) могут приниматься статьи формы №806 «Бухгалтерский баланс (публикуемая форма)».
Продолжение
следует.