1. Сущность кредита

Кредит – ссуда в ден. или товарной форме на условиях возвратости, платности и срочности. Он обеспеч. трансформацию ден. капитала в ссудный и выражает отношения между кредиторами и заемщиками. При помощи кредита своб. ден. капиталы и доходы пред-тий, граждан и гос-ва аккумулируются, превращ. в ссудный капитал, кот. за плату перед. во врем. пользование. Необходимость и возможность кредита обусловлена закономер-тями кругооборота и оборота капитала в процессе воспроизв-ва: на од. участках высвобождается врем. своб. ср-ва, кот. выступают как источник кредита, на др. возникает потребность в них.

Какие задачи решаются с помощью кредита в рын. эк-ке?

Прежде всего, в рын. эк-ке с помощью кредита облегчается и становится реальным процесс перелива капитала из одних отраслей в другие.

Кредит – основной источник удовлетворения огромного спроса  на ден. ресурсы. Даже при самом высоком уровне самофинансирования, при высокорентабельном ведении хоз-ва эк. субъектам недостаточно собств. ср-в для  осущ. инвестиций и текущей осн. деят-ти. Кредит необходим для поддержания непрерывности кругооборота фондов действующих предприятий, обслуживания процесса реализации произвед. товаров, что особенно важно на этапе становления рыноч. отношений.

Сущ-ть кредита проявл. в его ф-циях. В свою очередь ф-ции, кредита есть проявл. его сущ-ти, выражение обществ. назначения кредита. Посредством использ. ф-ций кредита предприятия различ. форм собственности и общ-во в целом добиваются эфф. производства, ускорения обращения и роста доходов. Выяснение ф-ций кредита имеет большое практическое значение, поскольку это позволяет использ. его наиболее эфф.

Кредит выполняет след. 3 основные функции:

1.                                   Распределительная

2.                                   Эмиссионная

3.                                   Контрольная

Распределительная ф-ция кредита заключ. в распред. на возврат. основе ден. ср-в. Она проявл. при аккумуляции ср-в, а также при их размещ. Конкретно эта ф-ция проявл. в процессе врем. предоставл. ср-в предприятиям и орг-циям для удовлетворения их потребностей в ден. ресурсах. Предприятия таким образом обеспеч. необход. оборот. капиталом и ресурсами для инвестиций. Содержание эмиссионной ф-ции заключ. в создании кредит. ср-в обращ. и замещ. Налич. денег. Она проявл. в том, что в процессе кредитования создаются платеж. ср-ва, т.е в оборот наряду с деньгами в налич. форме входят также деньги в безналич. форме. Действие данной ф-ции появл. и тогда, когда  на основе замещ. наличных денег осущ. безналичные расчеты. Содержание контрольной ф-ции состоит в контроле за эфф. деят-ти эк. субъектов. Дей-е этой ф-ции появл. в том, что в хоз-ве, получ. кредит, осущ. всесторонний контроль рублем. Именно на базе кредит. отношений строится наблюд. за деят-тью заемщиков и кредиторов, оценивается кредитоспособность и платежеспособность предприятий. Ведь любой кредитор – банк или предприниматель – через ссуду своими методами контролир. состояние заемщика, стремясь обеспеч. своеврем. возврат ссуды, предотвратить несвоеврем. возврат долга.

2. Роль финансов в социально-экономическом развитии страны.

В люб. гос-ве распред. и перераспред. валового обществ. продукта и нац. дохода происходит в ден. форме.  1. Финансы -  сов-ть всех ден. средств,  наход. в распоряж. предприятия,  гос-ва,  а также система их формирования,  распред. и использ.  По своему матер. содержанию  фин. гос-ва представляют собой фонды ден. средств. 2.Финансы непосредственно связаны с функ-нием обществ. эк. отношений в процессе аккумуляции,  перераспред. и использ. централизованных и децентрализованных фондов ден. средств. 3. Финансы служат эк.инструментом распред. валового общ. продукта и нац. дохода.  Они явл. ср-вом контроля за произв-вом и распред. матер. благ,  а также ср-вом стимулирования развития гос-ва  и общ-ва в нужном в каждый данный период развития направл. 4.  Финансы и финансовые отношения -  это обязательно ден. отношения,  но не все отношения по поводу денег явл. фин.

Регулируя и направляя потоки ден. ср-в для образов. ден. фондов,  кот. затем использ. на нужды общ-ва,  гос-во таким образом стимулирует или наоборот сокращ. деят-ть по опред. направл..  Примером этому служит совр. развитие России,  где недостаточ. выделение средств на науку,  образование  и культуру приводит к свертыванию этих видов деят-ти,  оттоку кадров из указанных областей.  Поправить положение можно, направив на развитие этих областей необход,  достаточное кол-во ден. средств. 

Финансовая д-ть гос-ва -  это дея-ть гос-ва по образованию,  распред. и использ. централизованных и децентрализованных фондов ден. ср-в,  обеспеч. его бесперебойное функционирование и развитие.  Применительно к фин. деят-ти гос-во занимается постоянными поправками и согласованиями,  корреляцией при формировании фондов ден. средств как по доходам так и по расходам,  учитывая,  что конечной целью финан. планирования является соответствие доходов расходам и как  идеальный результат -  получение по каждому фонду баланса доходов и расходов.

Фин. отношения циркулируют на всех уровнях мир. системы хоз-ния и в общем виде могут быть классифицированы след. образом:

•фин. отношения на уровне отд. субъектов хозя-ния, т.е. юр. лиц, опред. чаще как фин. предприятия; •фин. отношения, осущ. при непосредственном участии и в интересах гос-ва, опред. чаще как гос. финансы; •международные фин. отношения, реализуемые с участием межнациональных фин. институтов (МВФ, и др.), гос-в и отд. юр. лиц.

Сущ-ть фин., как эк. категории, наиболее полно отражается в их базовых ф-циях, реализ. на люб. из указанных выше уровней:

•Аккумулирующая (или накопительная) ф-ция финансов выражается через процесс образования (накопления, мобилизации) ден. средств, необходимых для функционирования любой хоз. системы.

•Распред. ф-ция фин. выражается через процесс использ. ранее мобилизованных ден. ср-в, для удовлетворения соотв. целевых потребностей хоз. системы в фин. ресурсах

•Контрольная ф-ция фин. выраж. через целевой фин. контроль за колич. и качеств. параметрами процессов как мобилизации, так и использования фин. ресурсов.

Фин. ресурсы представляют собою сов-ть ден. ср-в, создающ. в рез-те деят-ти хоз. субъектов и отд. физич. лиц. В эк. системе общ-ва они выступают в кач. матер. носителей фин. отношений и функционируют на всех уровнях упр-я. Важнейшую роль выполняет здесь гос-во, кот. не только организ., координирует и контролирует процесс формирования и распред. фин. ресурсов, но и непосредственно явл. постоянным его участником.

Рассматриваемый процесс можно дифференцировать на 3 последовательных этапа:

 I-ый этап: непосредственное создание фин. ресурсов юр. и физ. лицами в процессе их производственно – хоз. и труд. деят-ти. Источниками этих ресурсов выступают :•выручка от реализ. продукции и услуг, а также внереализац. поступления юр. лиц; •основная и доп. з/п, а также иные доходы физ. лиц.

II-ой этап: первичное распред. фин. ресурсов между их непосредственными создателями и гос-вом. Объектом распред. выступает прибыль, а также некот. иные рез-ты деят-ти юр. лиц и доходы физич. лиц. Инструментом распред. служит налоговая система, организуемая и эксплуатируемая спец. фин. органами гос-ва в лице налоговых служб. В процессе распред. фин. ресурсов общ-ва гос-во решает 2 параллельные задачи :фискальную, для удовлетворения собственных потребностей гос-ва в фин. ресурсах, для реализации установленных ему ф-ций и регулирующую, обеспеч. возможность эфф. корректировать развитие эк. системы общ-ва.

III-ий этап: перераспред. фин. ресурсов на гос. уровне через систему фед., регионал. (уровень субъектов Федерации) и местных фин. На этом этапе мобилизованные в принудительном и привлеч. в добровольном порядке фин. ресурсы, централизованно распред. гос-вом через бюджеты и целевые внебюдж. фонды различ. уровней.

3. Кредитная история: понятие, состав.

Кредитная история – это своеобразная хар-ка кредитоспособности. Настоящим Федеральным законом опред. понятие и состав кредитной истории, основания, порядок формирования, хранения и использ. кредитных историй, регулируется связанная с этим деят-ть бюро кредитных историй, устанавливаются особенности создания, ликвидации и реорганизации бюро кредитных историй, а также принципы их взаимодействия с источниками формирования кредитной истории, заемщиками, органами гос. власти, органами местного самоуправления и Банком России.

Кредитная история – инфо. о том, какие кредиты брал заемщик и насколько дисциплинированно он соблюдал условия по их возврату, инфо., состав кот. опред. настоящим Фед. законом и кот. хар-ет исп. кредитором принятых на себя обяз-тв по договорам кредита и хранится в бюро кред. историй; Код субъекта кред. истории - комбинация цифр. и букв. символов, опред. субъектом кред. истории, использ. им и (или) с его согласия пользователем кред. истории при направлении в Центральный каталог кред. историй, для подтверждения правомерности выдачи инфо. и кред. истории субъекта. Каждый субъект кред. истории имеет право сформировать новый (доп.), заменить или аннулировать код субъекта кред. истории. Субъектом кред. истории может явл. как юр. так и физ. лицо.

Кред. история субъекта кред. истории состоит из: титульной части; осн. части; доп. (закрытой) части.

В титульной части кредитной истории содержится информация о субъекте кредит. истории: ФИО, дата и место рождения; данные паспорта или иного документа, удостоверяющего личность; ИНН, страховой номер индивидуального лицевого счета, указанный в страховом свидетельстве обязательного пенсионного страхования.

В основной части кредитной истории содержатся: указание места регистрации и фактического места жительства и сведения о гос. регистрации лица в качестве индивидуального предпринимателя; указание суммы обязательства заемщика на дату заключ. договора кредита; б) указание срока исполнения обязательства заемщика в полном размере в соотв. с договором займа; в) указание срока уплаты процентов в соответствии с договором займа; г) о внесении изменений и (или) дополнений к договору займа (кредита), в том числе касающихся сроков исп. обязательств; д) о дате и сумме фактического исполнения обязательств заемщика в полном и (или) неполном размерах; е) о погашении займа (кредита) за счет обеспеч. в случае неисполнения заемщиком своих обязательств по договору; ж) о фактах рассмотрения судом, арбитражным и (или) третейским судом споров по договору займа (кредита) и содержании резолютивных частей судебных актов, вступивших в законную силу, за исключением информации, вход. в состав доп. (закрытой) части кред. истории; з) иная инфо., официально полученная из гос. органов.

В доп. (закрытой) части кред. истории лица содержатся: 1)а) полное и сокращенное наименования юр. лица, в том числе фирменное наименование, наименование на одном из языков народов РФ и (или) ин. языке; б) ед. гос. регистрационный номер юр. лица; в) ИНН; г) код осн. классификатора предприятий и орг-ций (далее - ОКПО);

В осн. части кред. истории также может содержаться индивид. рейтинг субъекта кред. истории, рассчитанный на основании методик, утвержд. соотв. бюро кред. историй.

В состав кред. истории включается инфо. о всех измен. содержащихся в ней сведений.

Положительная кредитная история увеличивает возможность и сокращает схему получения положительного решения по выдаче кредита, обеспеч. доверительное отношение к заемщику со стороны кред. организации, а также может способствовать получению благодарственных писем, дающих гарантию лояльности от кредитора.

4. Бюджетный дефицит, его характеристика, причины, последствия.

Работа по составлению бюджета во многом сводится к достижению соответствия между доходами и расходами. Возможны три результата этой работы: • сбалансированность — совпадение расходов бюджета и его доходов; • профицит бюджета — превышение доходов бюджета над его расходами; • дефицит бюджета — превышение расходов бюджета над его доходами

Бюдж. дефицит — это превышение дефицит расходов бюджета над его доходами. Причин бюдж. дефицита много: эк. спад; рост предельных издержек обществ. производства; массовый выпуск необеспеченных денег; неоправданно раздутые соц. программы; возросшие затраты на финансирование военно-промышленного комплекса; значительный оборот «теневого» капитала; непроизводительные расходы и потери и т.д. В связи с этим, говорят о различ. качестве самого дефицита: • дефицит может быть связан с необходимостью осущ. крупных гос. вложений в развитие эк-ки; •. дефицит возникает в рез-те чрезвычайных обстоятельств (война, крупное стихийное бедствие и т.п.); • дефицит может отражать кризисные явления в эк-ке, неэфф-ть фин.-кредитных связей, неспособность правительства держать под контролем фин. ситуацию в стране. Только в последнем случае он может рассматриваться как явление чрезвычайное, требующее принятия срочных, действенных эк.мер и соответствующих политич. решений. Бюджетный кодекс РФ содержит ряд норм, регламентирующих дефицит. Источники покрытия бюдж. дефицита — гос. займы и эмиссия ц.б. В любом бюджете доходы и расходы должны быть сбалансированы.  Если в процессе исполнения бюджета происходит превышение пред. уровня дефицита или значительное снижение поступлений доходных источников бюджета,  то вводится механизм секвестра расходов (на 5, 10, 15 %) ежемесячно по всем статьям бюджета в течение оставшегося времени текущего фин. года.   Иногда как к ср-ву умень­шения бюдж. дефицита прибегают к сокращению расходов на соц. нужды. В совр. условиях от 10 до 30% гос. рас­ходов не покрываются налогами и др. доходами и финанси­руются путем выпуска гос. займов, к-ые влекут за собой рост гос. долга. Классиф-ия источников внутреннего финанс-ия дефицитов бюджетов РФ — группировка заемных средств, привле­каемых Правительством РФ, органами исп. власти субъектов РФ и органами местного самоуправления для финан­с-ия соотв. бюджетов. Классификация имеет трехступенчатую схему построения. К ним относятся след.источники: •рублевые кредиты банков; • госзаймы, осущ. путем выпуска ценных бумаг от имени РФ; • бюджетные ссуды и бюджетные кредиты, получ. от бюджетов др. уровней; • поступления от продажи имущества, наход. и госсобственности;• сумма превышения доходом над расходами по гос. запасам и резервам. Классиф-ия источников внешнего финанс-ия дефици­та фед. бюджета — это группировка заемных средств, привлекаемых Правительством РФ для финанс-ия дефи­цита фед. бюджета. Классиф-ия имеет двухступенчатую схему. К внешним источникам фина-ния дефицита фед. бюджета относятся: • госзаймы в иностранной валюте путем выпуска ценных бумаг от имени РФ; • кредиты правительств ин. гос-в, банков и фирм, международных фин. организаций в ин. валюте, привлеченные РФ. Для покрытия дефицита могут использ. различные способы: • внутренние и внешние займы; • ужесточение налогообложения; • ден.-кредитная эмиссия (монетизация бюджета).

Гос. заимствования РФ - займы и кредиты, по кот. возникают долговые обязательства РФ как заемщика или гаранта погашения займов (кредитов) др. заемщиками, привлекаемые от: физич. и юр. лиц; ин. гос-в; международных финан. организаций.

Фин-ние бюдж. дефицита осущ. с помощью гос. займов, и иногда за счет внебюджетных фондов.

5. Коммерческие банки на финансовых рынках.

Деят-ть коммерческих банков в России регулируется Законом « О банках и банк. деят-ти», Гражд.Кодексом РФ и др. законодат. и нормативн. актами.

Современные комм. банки — это кредит. органи­зации, кот. имеют исключительное право осущ. в со­вокупности привлечение во вклады средств юр. и фи­зич. лиц и размещение ден. средств от своего имени и за свой счет на условиях возвратности, платности, срочности. Однако этим не ограничивается деят-ть универсального коммер. банка, насчитывающего в наст. время до 300 видов операций. Они проводят операции с ценными бума­гами и валютой, оказывают различ. консалтинговые услуги эк. хар-ра, выполняют разнообразные фин. услуги. Коммер. банки стали основой как кредитной системы, так и эк-ки в целом. Особенностью современного коммер. банка явл. то, что он прежде всего выступает как самостоятельный хоз. субъект, имеет статус юр. лица и осущ. посредническую деят-ть в реализации специфич. продуктов — кредита, ценных бумаг и валюты на основе полу­ченной от ЦБ лицензии. Именно это и сфор­мировало принципы его деят-ти и основные ф-ции.

Среди ф-ций коммер. банка особо выделяются 4, кот. лежат в основе опред. банка и опред. его сущность: 1) аккумуляция и мобилизация временно свободных ден. ср-в; 2) посредничество в кредите; 3) посредничество в осущ. платежей и расчетов; 4) создание платежных ср-в.

1.Функция явл. одной из важнейших ф-ций банков. Коммер. банкам принадлежит вед. роль в привлече­нии свободных ден. ср-в всех эк. агентов — населения, пред-тий и гос-ва — и превращения их в капитал с целью получ. прибыли. Первоначально для своей деят-ти коммер. банки использ. только собст­венные ден. средства. В дальнейшем они стали изыскивать возм-ти для расширения каналов привлечения ден. ср-в путем открытия массы разнообразных вкладов и счетов, заинтересовывая владельцев ден. ср-в выплатой соот­веет. %. Выполняя ф-цию привлечения ден. ср-в, банки выступают в кач-ве заемщиков. Ак­кумулируя значительные ден. ср-ва, банки, не хранят у себя деньги, а превращают их в капитал, вкладывая их в эк-ку, предоставляя кредиты и приобретая ценные бумаги.

Выполняя ф-цию посредничества в кредите, коммер. банк выступает посредником между субъектами, имеющими сво­бодные ден. ср-ва, и субъектами, в них нуждающимися. В эк-ке часто наблюдается ситуация, когда ден. ср-ва находятся у одних, а реальная необходимость в них возникает у других. Этим и занимается коммер. банк. Как посред­ник в кредите, он, аккумулируя ден. ср-ва (первая функ­ция), имеет возможность предоставлять эти ресурсы нуждаю­щимся в них субъектам в нужном кол-ве и на необходимый срок. Т.об. , осущ. кредитование предпри­ятий, промышленности, гос-ва и населения. Выполнение этой ф-ции способствует расширению произ-ва, финан­-нию промышленности, облегчению создания запасов, расширению потребительского спроса, облегчению фин. деят-ти прав-ва, сокращению издержек обращения.

Виды КБ: Инвестиц.,Ипотечные,Специализиров.,Сберегательные.

Операции ком. банков: Активные – операции по размещению ресурсов: 1) учетно – ссудные операции, 2) операции, связанные с инвестициями.  Финансовые – операции ком банков: 1) лизинг, 2) факторинг, 3) форфетирование или форфейт, 4) траст.

Лизинг – соглашение об аренде оборудования, транспортных ср-в, судов и т.д. в условиях быстрого морального износа, предприятиям выгодно брать в аренду, чем покупать. Лизингдатель может продать оборудование, а лизингпокупатель – купить по остаточной ст-ти. Факторинг – покупка банком ден. требований с обязательством получить ср-ва по этим требованиям от плательщика. В этом случае предприятие получает аванс, а когда получен окончательный расчет, банк удерживает моржу. Форфетирование – то же, что факторинг, но действует в меж обороте и в поставках на крупную сумму. Траст – доверительное управ-е соб-тью. Больше всего траст – банков в Японии. Ликвидность банков – для осущ. деят-ти, связанной с привлеч. ср-в, банку необходимы средства в ликвидной форме, т.е. такие активы, кот. могут быть легко и быстро превращены в нал. деньги. Ликвидность – способность своевременно выплачивать деньги, т.е. выдавать вкладчикам по 1 требованию.

В зап. странах ликвидность опред. с помощью коэф. ликвидности: К=сумма задолженности по кредитам (актив)/сумма вкладов (пассив). Устанавливаются нормы ликвидности, кот. в разных странах разные.  На практике ликвидность банков опред. путем оценки ликвидности его баланса. Баланс банка считается ликвидным, если ср-ва его по активам покрывают срочные обязательства по пассиву. С т.з. ликвидности активы подразделяются на высоко ликвидные (находятся в ден форме и могут быть быстро переведены в нее (кассы, резервные счета в ЦБ)).  Ликвидные – переводятся в деньги через короткое время (краткосрочные ссуды, ценные бумаги и др.). Труднореализуемые активы (долгосрочные ссуды, трудные сооружения). Для опред. банк ликвидности в ком банках банк России установил ряд нормативов ликвидности. Примеры нормативов: 1) текущая ликвидность (Н2) – отношение суммы ликвидных активов к сумме обязательств в банках по счетам до востребования и на срок до 30 дней, 2) мгновенная ликвидность (Н3) – рассчитывается как отношение суммы высоко ликвидных активов к сумме обязательств банка до востребования.

6. Финансы коммер. организаций: сущ-ть, ф-ции, принципы организаций, факторы, влияющие на организацию.

Коммер. организации строят свою деят-ть на получении макс прибыли в интересах учредителей. Фин. коммер. орг-ций, явл. осн. звеном фин. системы, охватывают процессы создания, распред. и использ. ВВП и нац. дохода в стоимостном выражении. Совр. коммер. орг-ции функционируют в постоянно меняющ. рын. условиях хоз-ния, с жёсткой конкуренцией. Основной целью их предпринимат. деят-ти становится не только макс извлечение прибыли, сколько сохранение и преумножение собств. капитала, обеспеч. стабильности бизнеса. В ходе предпринимат. деят-ти коммер. орг-ций возникают опред. фин. отношения, связ. с орг-цией произв-ва и реализацией продукции, оказанием услуг и выполн. работ, формированием собств. фин. ресурсов и привлеч. внеш. источников финан-ния, их распред. и использ. Финансы коммерч. организаций - это фин. или ден. отношения, возникающ. в ходе предпринимат. деят-ти, в результате кот. формируется собственный капитал, целевые централизованные и децентрализованные фонды ден. средств, происходит их распред. и использ.

Фин. коммер. орг-ций присущи распред. и контрольная ф-ции. Обе ф-ции тесно взаимосвязаны. Посредством распред. ф-ции происход. формирование первонач. капитала, образующ. за счёт вкладов учредителей, авансирование его в произв-во, воспроизв-во и приращение капитала, создание осн. пропорций при распред. доходов и фин. ресурсов, обеспеч. оптим. сочетание интересов отд. товаропроизводителей, хоз. субъектов и гос-ва в целом. С распред. ф-цией фин. связано формирование ден. фондов и резервов коммер. орг-ций посредством распред. и перераспред. поступающ. доходов. К ним относятся: уставный капитал или уставный фонд, резервный фонд, добавочный капитал, собств. капитал, фонд накопления, фонд потребления, валютный фонд и др. При нарушении не прерывного кругооборота ср-в, росте затрат на произв-во и реализацию продукции, выполн. работ, оказание услуг снижаются доходы хоз. субъекта и общ-ва в целом, что свидетельствует о недостатках в орг-ции производств. процесса, недостаточном воздейст. распред. отношений на эфф. произв-ва. Анализ фин. показателей позволяет оценить итоги хоз. деят-ти, сложившуюся систему распред. отношений в коммер. орг-ции и при необх-ти применить меры фин. воздействия с целью обеспеч. её фин. устойчивости. Выполнению этой задачи способствует контрольная ф-ция фин. коммер. орг-ций. Объективная основа контрольной ф-ции - стоимостный учёт затрат на произв-во и реализ. продукции, вып. работ и оказание услуг, процесс формирования доходов и ден. фондов. Фин. как распред. отношения обеспеч. источниками фин-ния воспроизводств. процесс (распред. функция) и тем самым связывают воедино все фазы воспроизводств. процесса: произв-во, обмен, потребление. Однако распред. и использ. доходов больше, чем создано в процессе произв-ва продукции, выполн. работ и оказании услуг и получено после их реализации, невозможно. Размер получаемых хоз. субъектом доходов опред. возможности его дальнейшего развития. От эфф. произ-ва, снижения затрат, рац. испол. фин. ресурсов зависят конкурентоспособность предприятия, его фин. устойчивость. Фин. контроль за деят-тью хоз. субъекта осущ.: 1. непосредственно хоз. субъект. 2. акционеры и владельцы контрольного пакета акций путём контроля за эфф. вложением ден. средств, получ. прибыли и выплатой дивидендов; 3. Мин-во РФ по налогам и сборам в лице налоговых органов, кот. следят за своевременностью и полнотой уплаты налогов и других обяз. платежей в бюджет; 4. Департамент гос. фин. контроля и аудита Мин-ва фин. РФ, контролирующ. фин.-хоз. деят-ть предприятий и орг-ций, исп. бюджетные ср-ва; 5. коммерч. банки при выдаче и возврате ссуд, оказании др. банк. услуг; 6. независ. аудиторские фирмы при проведении аудиторских проверок. Положительный фин. рез-т хоз. деят-ти коммер. орг-ций и предприятий свидетельствует об эфф. применяемых форм и методов управления фин. ресурсами. И, наоборот, отриц. рез-т или его отсутствие говорят о недостатках в управлении фин. ресурсами, орг-ции произв-ва и возможности банкротства коммер. орг-ции.

Фин. отношения коммер. орг-ций и предприятий строятся на опред. принципах, связ. с основами хоз. деят-ти: хоз. само-ть, самофин-ние, матер. заинтер-ть, матер. ответ-ть, обеспеч. фин. резервами. 1. Принцип хозяйственной самостоятельности не может быть реализован без самос-ти в области фин. Его реализация обеспеч. тем, что хоз. субъекты независимо от формы собственности самостоятельно опред. свои расходы, источники финан-ния, направления вложение ден. ср-в с целью получения прибыли. Однако сказать о полной фин. самост-ти хоз. субъектов в процессе формирования фин. ресурсов и использ. принадлежащих им ден. средств нельзя. Гос-во регламентирует отд. стороны их деят-ти (налоги, начисление амортизации). 2. Принцип самофинансирования. Реализация этого принципа - одно из основных условий предпринимательской деят-ти и обеспеч. конкурентоспособность хоз. субъекта. Самофинансирование означает полную окупаемость затрат на произв-во и реализацию продукции, инвестирование в развитие произв-ва за счет собств. ден. ср-в и, при необходимости, банков. и коммер. кредитов. К осн. собств. источникам фин-ния коммер. орг-ций относятся: амортизационные отчисления, прибыль, отчисления в ремонтный фонд. В н.в. не все предприятия и орг-ции способны полностью реализовать этот принцип. К ним относятся отд. предприятия городского пассажирского транспорта, жилищно-коммунального хоз-ва, с/х, оборонной промыш-ти, добывающ. отраслей. Такие предприятия получ. доп. ассигнования из бюджета на раз. условиях. 3. Принцип материальной заинтересованности. Объективная его необходимость диктуется осн. целью предпринимат. деят-ти – получ. прибыли. Заинтересованность в рез-тах предприним. деят-ти проявл. не только её участниками, но и гос-вом в целом. На уровне отд. работников орг-ции реализация этого принципа может быть обеспеч. высоким уровнем оплаты труда. Для предприятия данный принцип может быть реализован в рез-те проведения гос-вом оптим. налоговой политики, способной обеспеч. фин. ресурсами не только потребности гос-ва, но и не снижать стимулы к предпринимат. деят-ти, экономически обоснованной амортизационной политикой, созданием эк. условий для развития произв-ва. Сама коммер. орг-ция может способствовать реализации данного принципа соблюдением эк. обоснованных пропорций при распред. вновь созд. стоимости, собств. капитала, формировании  фонда потребления и фонда накопления. Интересы гос-ва могут быть соблюдены рентабельной деят-тью орг-ций, ростом произв-ва и соблюдением налоговой дисциплины. 4. Принцип материальной ответственности означает налич. опред. системы ответственности за ведение и рез-ты фин.-хоз. деят-ти, сохранность собственного капитала. Фин. методы реализации этого принципа различны для отд. хоз. субъектов, их руководителей и отд. работников и регламентированы рос. законодательством. Орг-ции, наруш. договорные обяз-ва, расчётную дисциплину, сроки возврата получ. кредитов и т.п., уплачивают пени, штрафы, неустойки. Руководители орг-ций несут администр. ответ-ть за нарушение налогового законодательства в соотв. с Налоговым кодексом РФ. К отд. работникам орг-ции применяется система штрафов в случаях допущ. брака, лишение премий, увольнение с работы в случаях нарушения труд. дисциплины. Этот принцип реализован в наст. время наиболее полно. 5. Принцип обеспечения фин. резервов диктуется условиями предпринимат. деят-ти, сопряжённой с опред. рисками невозврата влож. в бизнес ср-в. В условиях рын. отношений последствия риска ложатся на предпринимателя, кот. добровольно и самостоятельно, на свой страх и риск реализ. разработ. им программу. Кроме того, в эк. борьбе за покупателя предприниматели вынуждены продавать свою продукцию с риском невозврата денег в срок. Фин. вложения орг-ций также связаны с риском невозврата вложенных ден. средств либо получ. дохода ниже предполагаемого. Реализацией этого принципа явл. формиров. фин. резервов и др. аналогич. фондов, способных укрепить фин. положение орг-ции в критич. моменты хозяйствования. На практике из-за низких фин. возможностей не все орг-ции образовыв. фин. резервы, необх. для их фин. устойчивости.

На орг-цию фин. орг-ций оказывают влияние 2 фактора: организац.-правовая форма хозяйствования и отраслевые технико-эк. особенности. Организационно-правовая форма хозяйствования опред. Гр. Кодексом РФ, в соотв. с кот. юр. лицом признается орг-ция, кот. имеет в собственности, хоз. ведении или оперативном управлении обособленное имущество и отвечает по своим обязательствам этим имуществом. Оно вправе от своего имени приобретать и осущ. имущ. и личные неимущ. права, нести обязанности, быть истцом и ответчиком в суде. Юр. лицами могут быть орг-ции: 1. преследующие извлечение прибыли в качестве основной цели своей деят-ти – коммер. орг-ции; 2. не имеющ. влечение прибыли в качестве такой цели и не распред. получ. прибыль между участниками – некоммерч. организации. Коммерч. орг-ции, являющ. юр. лицами, могут создаваться в форме хоз. товариществ и обществ, производств. кооперативов, гос. и муницип. унитарных предприятий. Фин. отношения возникают уже на стадии формирования уставного капитала хоз. субъекта, кот. с эк. точки зрения представляет собой имущество хозяйст. субъекта на дату его создания. Юр. лицо подлежит гос. регистрации и считается созданным с момента его регистрации.

Отраслевые технико-экономические особ-ти. На содер. фин. отношений и орг-цию фин. работы хоз. субъектов существенно влияют их отраслевая принадлежность, технико-эк. особенности. Отраслевая специфика влияет на состав и стр-ру производ. фондов, длительность произв-в. цикла, особ-ти кругооборота ср-в, источники финан-ния простого и расшир. воспроизв-ва, состав и стр-ру фин. ресурсов, формирование фин. резервов и др. аналогич. фондов. Орг-ции и предприятия торговли, явл. связующ. звеном между произв-вом продукции и ее потребление способствуют завершению кругооборота обществ. продукта в товарной форме и тем самым обеспеч. его непрерывность. Спецификой торговли явл. сочетание операций производ. хар-ра (сортировка, фасовка, упаковка, переработка и хранение с/х продуктов и др.) с операциями, связ. со сменой форм стоимости, т.е. непосредственно с реализацией продукции. Особенностью отраслевой стр-ры осн. фондов явл. сочетание собств. и арендованных осн. фондов. Имеются и свои особенности в составе и стр-ре оборотных ср-в, значит. часть кот. вложена в запасы товарно-матер. ценностей. Все это находит свое отражение в процессе формирования фин. ресурсов и их планировании.

 

7. Консолидированный бюджет РФ, его назначение и особенности.

В связи с упразднением гос. бюджета РФ, в кот. входили все звенья бюдж. системы России, в Закон РСФСР «Об основах бюдж. устр-ва и бюдж. процесса в РСФСР» от 10.10. 1991г. включено понятие консолидированного бюджета. Консолидированный бюджет РФ включает фед. бюджет и консолидированные бюджеты субъектов РФ. В свою очередь, консолидированный бюджет субъекта РФ включает регион. бюджет, т.е. бюджет субъекта РФ и местные бюджеты. Т.о., консолидированный бюджет РФ - это свод бюджетов всех уровней бюдж. системы РФ.

Консолидиров. бюджет РФ и субъектов РФ не рассматриваются и не утверждаются законодат. (представит.) органами власти всех уровней. Эти бюджеты явл. в первую очередь статистич. сводом бюдж. показателей, характеризующ. агрегированные данные по доходам и расходам, источникам поступления ср-в и направлениям их использ. по территории в целом РФ и отд. субъектов РФ. 1. Показатели консолидиров. бюджетов использ. в бюджетном планировании. В частности, при опред. величины нормативов отчислений от регулир. налогов в бюджеты субъектов РФ и размеров дотаций в расчёт принимаются объёмы консолидированных бюджетов административно-территор. образований. 2. Важна роль показателей консолидированных бюджетов и при анализе формирования и использов. централизованного фин. фонда страны, т.е. суммы всех фин. ресурсов, поступающ. в бюдж. систему. Так, с помощью показателя консолидиров. бюджета РФ опред. степень централизации фин. ресурсов, создав. в стране и отражаемых в сводном фин. балансе гос-ва. 3. Без расчёта показателей консолидиров. бюджетов невозможно сводное фин. планирование, т.к. многие показатели сводного фин. баланса гос-ва и территориальных сводных фин. балансов берутся из консолидированных бюджетов. В доходной части баланса исп. следующие бюджетные данные: налог на добавленную стоимость и акцизы, подоходный налог с физ. лиц, налог на имущ-во и т.д. Расходная часть сводного фин. баланса включает след. фин. показатели: затраты на гос. инвестиции, расходы на соц.-культурные мероприятия, расходы на науку из бюджета, расходы на оборону и т.д. 4. Большую роль играют показатели консолидированных бюджетов в перспективном планировании в целом и перспективном финансовом планировании в частности. При разработке прогнозов эк. и соц. развития гос-ва, территорий исп. фин. показатели, в основе кот. лежат показатели консолидиров. бюджетов. Разработка эк.-мат. моделей прогнозирования бюджетов также базируется на данных консолидиров. бюджетов. 5. Показатели консолидиров. бюджетов использ. также при расчётах, характеризующих различ. виды обеспеченности жителей страны, территорий, напр., бюдж. расходы на одного жителя на мед. обслуживание, образование и т.д. В свою очередь, среднебюджет. показатели явл. критериями для сравнит. анализа состояния отд. территорий. Показатели консолидиров. бюджета страны использ. для сравнения с аналогич. показателями др. гос-в.

Консолидиров. бюджет РФ 1999г. В бюджетных доходах РФ главенствуют налоговые доходы. Наиболее весомыми доходами бюджета явл. косвенные налоги - налог на добавленную стоимость и акцизы. Главная причина превалирования в бюджете косвенных налогов - резкий спад произв-ва и снижение прибыли. В то же время высокий уровень гос. расходов вызывает необходимость привлечения в бюджет доходов за счёт косвенного обложения. Неналоговые доходы бюджета не превышают 10%. Наиболее знач. поступления от целевых бюдж. фондов и доходы от имущества. 2/3 бюджетных ассигнований составляют непроизводит. расходы, в их числе, расходы на управление и правоохранительную деят-ть, оборону, обслуживание гос. долга, соц.-культурные расходы. Расходы же, связанные с развитием отраслей нар. хоз-ва, составляют 1/3 всех расходов консолидированного бюджета РФ. Всё это свидетельствует о кризисе и снижении роли гос-ва в экон. процессе.

8. Социальное обеспечение, сущность и принципы.

Конституция РФ каждому гражданину страны гарантирует соц. обеспеч. по возрасту, в случае болезни, инвалидности, потери кормильца, для воспитания детей и в иных случаях, установленных законом. Как эк. категория соц. обеспеч. представляет собой систему распред. отношений, в процессе которых за счёт части нац. дохода образуются и использ. общественные фонды ден. средств для материального обеспеч. и обслуживания граждан. Основные виды расходов по соц. обеспеч. - выплаты ден. пенсий и пособий. Пенсии - это периодические выплаты опред. ден. сумм для материального обеспеч. граждан в связи со старостью, инвалидностью, выслугой лет и смертью кормильца. Некоторым категориям граждан выплачиваются социальные пенсии (пособия). Основные виды пособий: по временной нетрудоспособности; по беременности и родам; при рождении ребёнка; по уходу за ребёнком; на детей военнослужащих срочной службы; пособие по безработице; ритуальные пособия; социальная помощь малоимущим. Сущ. и др. формы соц. обеспеч.: профессионально-техническое обучения, переобучение безработных, переобучение и трудоустройство инвалидов, бесплатное содержание нетрудоспособных в домах-интернатах для престарелых и инвалидов и т.д. Соц. обеспеч. - это проявл. гуманизма, забота общ-ва, гос-ва о человеке, утратившем полностью или частично способность трудиться.

Важной особенностью соц. обеспеч. явл. гуманные принципы его построения.

1. Всеобщность. Принцип заключ. в том, что при наступлении нетрудоспособности по возрасту или вследствие инвалидности соц. обеспеч. распространяется на всех трудящихся, без каких-либо исключений и независимо от пола, возраста, нац-ти, расы, хар-ра и места работы, форм её оплаты. Соц. обеспеч. подлежат все нетрудоспособные члены семьи умершего кормильца.

2. Общедоступность - условия, опред. право на ту или иную пенсию, доступны для всех. Так, при средней продол-ти жизни в 70 лет право на пенсию по старости возникает у мужчин в  60 лет, а у женщин - в 55 лет, а для занятых на тяжёлых видах труда пенсионный возраст для мужчин понижен до 50-55 лет, а для женщин до 45-50 лет. Стаж, необх. для получ. этой пенсии, установлен для мужчин 25 лет, для женщин - 20 лет, а занятых на тяжёлых работах - ещё ниже. Следовательно, всем, кто честно трудится, этот стаж доступен ещё задолго до наступления старости.

3. Размер и форма обеспечения зависят от прошлого труда: длит-ти стажа, условий работы, размера заработной платы, др. факторов, связанных с труд. и общ. деят-тью. Этот принцип находит своё отражение в соц. обеспеч. опосредованно, через з/п, поскольку пенсии и многие виды пособий исчисляются от з/п.

4. Разнообразие предоставляемых форм обеспечения и услуг - это пенсии и пособия, трудоустройство, разнообразные мероприятия по укреплению здоровья, предупреждению и снижению заболеваемости и др.

5. Демократический характер организации социального обеспечения и его управления. Особенно велика в этом роль профессиональных союзов, представители кот. участвуют в работе комиссий по назначению пенсий и в работе органов медико-соц. экспертизы, принимают непосредственное участие совместно с администрацией в оформлении документов уходящих на пенсию работников через комиссии по пенсионным вопросам при фабричных, заводских местных комитетах профсоюза. Большую работу по соц. обеспеч. трудящихся проводят постоянных комиссии по соц. обеспеч. и здравоохранению местных органов власти.

 

9. Государственный кредит.

Гос. кредит - это совокупность эк. отношений между гос-вом в лице его органов власти и управления, с одной стороны, и физ. и юр. лиц - с другой, при кот. гос-во выступает в качестве заемщика, кредитора и гаранта. В роли кредитора – гос-во в лице его органов: мин-ва финансов, местных органов власти, центральных банков.

На практике данная форма реализуется в процессе выпуска и размещения гос. займов: облигаций, казначейских векселей и др. Назначение гос. кредита - посредством аккумулирования временно свободных ден. средств организаций, банков, населения осущ. фин-ние дефицита бюджета, покрытие гос. расходов. В колич. отношении преобладает деят-ть гос-ва как заемщика средств. Объёмы операций в качестве кредитора, то есть когда гос-во предоставляет ссуду юр. и физ. лицам, значительно ниже. В тех случаях, когда гос-во берёт на себя ответственность за погашение займов или выполнение др. обязательств, взятых физ. и юр. лицами, оно является гарантом. В отличие от двух первых видов кредитных отношений (заемщик, кредитор), сразу же влияющих на величину централизованных ден. фондов, последний не обязательно приводит к их изменению. Если должник своевременно и в полном объёме рассчитался по своим обязательствам, то гарант не несёт каких-либо доп. затрат. На практике достаточно надёжные заемщики не нуждаются в гос. гарантиях. Они в состоянии привлечь средства на кредитном рынке самостоятельно. Гос. гарантии обычно распростр. на недостаточно надёжных заемщиков и соотв. влекут за собой рост расходов из централизованных ден. фондов.

Как эк. категория гос. кредит наход. на стыке двух видов ден. отношений – фин. и кредита - и несёт черты как тех, так и др. В качестве звена фин. системы он обслуживает формирование и использ. централизованных ден. фондов гос-ва, т.е. бюджета и внебюдж. фондов. Как один из видов кредита гос. кредит имеет ряд особ-тей: он имеет добровольный хар-р; его основой явл. его возвратность и платность: через опред. период времени внесённая сумма возвращается с %. При заимствовании средств гос-вом обеспечением кредита служит всё имущество, наход. в его собственности, имущество данной территор. един. или какой-либо её доход.

Как фин. категория гос. кредит выполняет 3 ф-ции финансов: распред., регулирующ. и контрольную. 1. Через распред. ф-цию гос. кредита осущ. формирование централизованных ден. фондов гос-ва или их использ. на принципах срочности, платности и возвратности. Выступая в качестве заемщика, гос-во обеспеч. доп. ср-ва для фин-ния своих расходов. Положительное воздействие распред. ф-ции гос. кредита заключ. в том, что с её помощью налоговое бремя более равномерно распространяется во времени. Налоги, кот. взимаются в период фин-ния расходов за счёт гос. займа, не увеличив. Зато потом, когда кредиты погашаются, налоги взимаются не только для их уплаты, но и для погашения % по задолженности. Размещ. новых гос. займов для погашения задолженности по уже выпущ. Наз. рефинансированием гос. долга. 2. Регулирующая ф-ция гос. кредита заключ. в том, что, вступая в кред. отношения, гос-во вольно или невольно воздейств. на состояние ден. обращения, уровень % ставок на рынке денег и капиталов, на производство и занятость. Сознательно испол. гос. кредит как инструмент регулирования эк-ки, гос-во может проводить ту или иную фин. политику. 3. Контрольная ф-ция гос. кредита. 1. очень тесно связана с деят-тью гос-ва и состоянием централизованного фонда ден. ср-в; 2. охватывает движение стоимости в обе стороны, поскольку предполагает возвратность и возмездность получения ср-в; 3. осущ. не только фин. стр-рами, но и кред. институтами.

Высшим органом упр-я гос. кредитом в РФ явл. Фед. Собрание, кот. устанавливает макс размеры как привлечения ср-в для финансирования бюджетного дефицита, так и кредитования за счёт ср-в бюджета. Предел. объём тех или иных ценных бумаг устанавливается Прав-вом РФ.  Для оптимизации упр-я внутр. и внеш. займами – Бюдж. кодекс РФ. В процессе управления гос. кредитом решаются задачи: 1. минимизации стоимости долга для заемщика; 2. недопущения переполнения рынка заемными обязательствами гос-ва и резкого колебания их курса; 3. эфф. использ. мобилизованных ср-в и контроля за целевым использ. выделенных кредитов; 5. макс решения задач, опред. фин. политикой, в частности сохранение ин. капиталов, в стране и переориентировка инвесторов с вызова получ. доходов из страны на вложение прибыли в развитие произв-ва.

 

10. Доходы федерального бюджета, их состав и структура.

Осн. ф-ции упр-я гос-вом возложены на центр. органы власти. Для вып. ими их обязанностей, для фин. обеспеч. общегос. мероприятий формируется централиз. фин. фонд – фед. бюджет.

К налоговым доходам фед. бюджета относ.: 1. фед. налоги и сборы, перечень и ставки которых опред. налоговым законодательством РФ, а пропорции их распред. в порядке бюджетного регулирования между бюджетами разных уровней бюджетной системы РФ утверждаются фед. законом о фед. бюджете на опред. фин. год; 2. таможенные пошлины, таможенные сборы и иные таможенные платежи; 3. гос. пошлина в соотв. с законод-вом РФ. К неналоговым доходам фед. бюджета относ.: 1. доходы от использ. имущества, наход. в гос. собственности, доходы от платных услуг, оказываемых бюдж. учреждениями, наход. в ведении органов гос. власти РФ; 2. доходы от продажи имущества, наход. в гос. собственности, - в порядке и по нормативам, кот. установлены фед. законами и др. нормативными правовыми актами органов гос. власти РФ; 3. часть прибыли унитарных предприятий, созданных РФ, остающейся после уплаты налогов и иных обяз. платежей, - в размерах, устанавливаемых Прав-вом РФ; 4. Прибыль Банка России - по нормативам, установленным фед. законами; 5. доходы от внешнеэк. деят-ти; 6. доходы от реализации гос. запасов и резервов.

11. Управление финансами, характеристика его функциональных элементов.

Упр-е фин. подчин. финансов полит  гос-ва. Объектом  упр-я явл все виды фин. отношен. во всех звеньях фин. системы. Все финансов отношен. можно сгруппировать: Финансы коммер. организац; Гос. финансы; Финансы страхов орг-ций. К субъектам относятся: - организ. стр-ры, осущ. упр-е: (Парламент, правит-во, министерство, счетная палата, фед. казначейство, фин. службы коммер. орг-ций). В кач-ве инструмента выступ методы воздействия: фин. планирование; операт. упр-е; фин. анализ; фин. контроль. 1 метод. Фин. планирование. Заним одно из ведущ мест в сист управлен. В ходе финансов планирован всесторонне оценив состоян финансов ресурсов, определ наиб эффективн направлен их использ., обеспеч фин.  ресурсами, эк. пропорцией заложенной в хоз. плане. 2 метод. Оперативное управление  - комплекс  мер разрабатываемых на основе оперативной оценки складывающейся фин. ситуации. Ф-ции: орг-ция, координация, стимулирован фин. деят-ти. 3 метод Фин. анализ. Все  управленч. решения приним. на основе анализа фин. отчетности и фин. инфо. 4 метод фин. контроль. Он должен быть многоуровневым и всесторонним. Гос. фин. контроль предназначен для фин. политики гос-ва. Контроль за негос. сектором  эк-ки направлен на выполнение ден. обязательств хоз. субъектов перед гос-вом.

В РФ управление фин. осущ. : фед. собрание, кот. делится на верхнюю палату (Госдума), и нижнюю (Совет федер.). Управление фин. в этих органах имеет место при рассмотрен и утвержден федеральн бюджета, внебюджетных фондов, рассмотрение, утверждение отчета об исполнении фед. бюджета или внебюдж. фондов при утверждении фед. законов в области налогового законодат-ва. Так же ими устанавливается предел. размер гос. внутр. и внеш. долга. Органами исполнит. власти явл.:  - Правительство РФ, правительство субъектов Фед. и администрации на местах.  - При правительстве действует комиссия  по вопросам фин., ден., кредит. политики.  - Эк. совет, кот. координирует действия фед. органов исп. власти и ЦБ РФ с целью провед. ед. фин. и ден. политики гос-ва. В стр-ре аппарата правит-ва РФ имеется департамент фин. и ден. регулирования. Президент РФ обеспеч. в области фин. согласованное фун-ние и взаимод. органов гос. власти законодат. и исполнит.

12. Основной и оборотный капитал коммерческой организации.

Оборотный  капитал (оборотные ср-ва) это часть капитала фирмы (предприятия), вложенного в его текущие активы. По матер.-вещ. признаку в состав оборотного капитала включ.: предметы труда (сырье, материалы, топливо и т. д.), готовая продукция на складах, товары для перепродажи, ден. средства и средства в расчетах. Характерной особ-тью оборот. ср-в явл. скорость их оборота. Функциональная роль оборотных ср-в в процессе производства в корне отличается от основного капитала. Оборот. ср-ва обеспеч. непрерывность  процесса произв-ва.  Кругооборот капитала  охватывает 3 стадии :заготовит., производ. и бытовую. Люб. бизнес нач. с некот. суммы наличных денег, кот. развертываются в опред. кол-во ресурсов для произв-ва.   

Оборот. капитал - это предметы труда, кот целиком потребл в однократн процессе произв-ва и полностью переносят свою стоим на готов продукт. Стоим их возмещ после кажд производств цикла.

Оборотн ср-ва, как совокупн ден. ср-в предприят, авансирован в оборотн производств. фонды и фонды обращен и переносящ свою стоимость на вновь созд продукт одномоментно в течен одного производстве цикла (оборота).

Место и роль оборотн ср-в в фин. сист предприят опред. их прямым влиянием на след. результирующ показат его фин. –хоз. деят-ти:

•платежеспособность;

•удельный вес “омертвленного ” (в запасах, незавершен произв-ве и т .п ) капитала;

•финансов независимо от кредиторов;

•запас “финансов прочности ” и др .

Содержание основного капитала фирмы.

Осн. капитал включ. осн. средства, а также незавершенные долгосроч. инвестиции, нематер. активы и новые долгосрочные фин. инвестиции (вложения). Осн. ср-ва, арендованные с правом последующ. выкупа или в конце аренды по условиям договора, переход. в собственность арендатора, учит. также, как  собств. осн. сред-ва. В состав капитала также включ. затраты на незавершенные капитальные вложения в осн. сред-ва и на приобретение оборудования. Эта часть затрат на приобретение и строит-во осн. средств, кот. еще не превратилась в основные ср-ва, не может участвовать в процессе хоз. деят-ти, а поэтому не должна подвергаться амортизации. В осн. капитал эти затраты включ. по той причине, что они уже изъяты из оборот. капитала. Долгосроч. фин. инвестиции представляют собой затраты на долевое участие в уставном капитале в др. предприятиях, на приобретение акций и облигаций на долговременной основе. К фин. инвестициям относятся также:

-  долгосрочные займы, выданные др. предприятием под долговые обязательства; -  стоимость имущества, переданного в долгосрочную аренду на праве фин. лизинга (т.е. с правом выкупа или передачи собств-ти на имущ-во по истечении срока аренды).

Осн. ср-ва -  это ср-ва, влож. в совокупность мат.-вещ. ценностей, относящихся к ср-вам труда.  Осн. ср-ва и долгосроч. инвестиции в осн. ср-ва оказыв. многоплановое и разностороннее влияние фин. состояние и рез-ты деят-ти фирмы. Фин. показатели использ. осн. ср-в могут быть объед. в след. группы:  -  показатели   объема,    стр-ры   и   динамики  осн. ср-в;

- показатели воспроизв-ва и оборачиваемости осн. ср-в; - показатели эфф. использ. осн. средств; - показатели эфф. затрат на содержание и эксплуатацию осн. средств; -показатели эфф. инвестиций в осн. ср-ва. Необход. отметить, что возм-ти анализа эфф. функционир. осн. ср-в на предприятиях ограничены низким уровнем орг-ции опер.-технич. учета времени работы и простоев оборудования, их производ-ти и степени загрузки. Это  сдерживает возм-ти применения полноцен. факторного моделиров. и анализа осн. ср-в для целей управ-я.

13. Рынок ценных бумаг: функции, структура.

Ценные бумаги – ден. документы, свидетельств. о предоставлении займа (облигации) или приобрет. владельцем ценной бумаги права на часть имущества (акция). Рынок ценных бумаг - это сов-ть эк. отношений, возникающих между различ. эк. субъектами по поводу мобилизации и размещения свобод. капитала в процессе выпуска и обращ. ценных бумаг. Рынок ценных бумаг вып. ряд ф-ций, кот. можно раздел. на 2 группы: общерын. ф-ции, присущие люб. рынку, и специфич. ф-ции, кот. отличают его от ост. рынков. К общерын. относятся: коммер. ф-ция, связанная с получ. прибыли от операций на данном рынке; ценовая ф-ция, при помощи кот. обеспеч. процесс формирования рын. цен, их постоянное движение и др.; информационная ф-ция, на основе кот. рынок производит и доводит до своих участников инфо об объектах торговли; регулирующая ф-ция, связ. с созданием правил торговли и участия в ней, порядка разрешения споров между участниками, установлением приоритетов и образованием органов упр-я и контроля. К специфич. можно отнести: перераспред. ф-цию, обеспеч. перелив ден. ср-в между отраслями и сферами деят-ти и финан-ние дефицита бюджета; ф-цию страхования ценовых и фин. рисков, кот. осущ. на основе нового класса производств. ценных бумаг.

Можно выделить след. виды рынков ценных бумаг: первичный и вторичный; организованный и неорганизованный; биржевой и внебиржевой; кассовый и срочный.

1. Первичный рынок - это приобрет. ценных бумаг их первыми владельцами. Это первая стадия процесса реализации ценной бумаги и первое появл. ценной бумаги на рынке. Вторичный рынок - это обращ. ранее выпущенных ценных бумаг, т.е. сов-ть всех актов купли-продажи или др. форм перехода ценных бумаг от одного владельца к другому в течение всего срока обращения ценной бумаги. 2. Организованный рынок ценных бумаг представляет собой их обращение на основе правил, установленных органами упр-я между лицензированными профессион. посредниками - участниками рынка по поручению др. участников. Неорганизованный рынок - это обращ. ценных бумаг без соблюдения ед. для всех участников рынка правил. 3. Биржевой рынок основан на торговле ценными бумагами на фондовых биржах, поэтому это всегда организованный рынок ценных бумаг, так как торговля на нём ведётся строго по всем правилам биржи и только между биржевыми посредниками, кот. тщательно отбираются среди всех других участников рынка. Внебиржевой рынок - это торговля ценными бумагами, минуя фондовую биржу. Он может быть организованным или неорганизованным. Организованный биржевой рынок осн. на компьютерных системах связи, торговли и обслужив. по ценным бумагам. Неорганизов. внебиржевой рынок связан с куплей-продажей ценных бумаг любыми участниками рынка без соблюдения каких-либо правил. 4. Кассовый рынок ценных бумаг представляет собой рынок с немедленным исполнением сделок в течение 1-2 рабочих дней. Срочный - это рынок, на кот. заключ. сделки со сроком исполнения, превыш. 2 рабочих дня.

Важнейшую роль в функционировании рынка ценных бумаг играет его инфраструктура, кот. способствует заключению сделок и выполняет ф-ции  информац. поддержки эмитентов, инвесторов и профессион. посредников. К инфраструктуре рынка ценных бумаг относятся: 1. организаторы торговли - биржи и торг. системы, организующие проведение регулярных торгов по ценным бумагам; 2. системы расчётов и учёта прав на ценные бумаги, обеспечив. расчёты по заключ. сделкам, учёт  и перерегистрацию прав на ценные бумаги; 3. посредники на рынке ценных бумаг, оказыв. инвесторам услуги по заключ. сделок на рынке; 4. информац.-аналитич. системы поддержки инвестиций информационные и рейтинговые агентства.

14. Механизм функционирования финансов.

Фин. механизм представляет собой формы и методы управления фин. предприятия с целью достижения макс прибыли. Включает в себя: фин. методы, фин. инструменты, правовое обеспечение, информационно-методическое обеспечение управления фин.

Фин. методами явл.: фин. планирование, фин. учет, фин. анализ, фин. регулирование и фин. контроль. С  их помощью осущ. воздействие фин. отношений на хоз. процессы путем управ-я движением фин. ресурсов и оценки эффективности их использования.

Фин. инструмент – люб. контракт, из кот. возникают фин. актив для одного предпр-тия и фин. обязате-во или инструмент капитального хар-ра для др. предприятия. Это любой документ, явл. свидетельством долга, при продаже кот. продавец обеспеч. финан-нием (акции, облигации, векселя, фин. опционы, фьючерсы и форварды).

Фин. обязательство - это люб. обязательство, кот. явл. контрактным обязательством: передать ден. ср-ва или иной фин. актив, обменять фин. инструменты с др. предприятием на потенциально неблагоприятных условиях.

Информац. обеспечение позволяет пользователям фин. отчетности оценить степень рискованности фин. инструментов.

Сущ. След. виды рисков: а) ценовой риск - включает потенциальные убытки или прибыль (бывает валютный, %, рын. риски);б) кредитный риск - может возникнуть в случае, если один из контрагентов не сможет ликвидировать обязательство и вызовет убытки у др. стороны; в) риск ликвидности – обусловлен трудностями, с кот. может встретиться предприятие при мобилизации ср-в для погашения своих обязательств; г) риск ден. потока – обусловлен колебанием величины будущих ден. потоков.

15. Фондовый рынок и фондовая биржа.

В той части, в какой рынок цен. бумаг основыв. на деньгах как капитале, он наз. фондовым рынком и в этом своём качестве явл. состав. частью фин. рынка.

Первичный рынок. Это рынок, на кот. эмитенты продают цен. бумаги инвесторам. Это первич. размещ. бумаг. В рез-те продажи акций и облигаций на первич. рынке эмитент получает необх. ему фин. ср-ва, а бумаги оседают в руках первонач. покупателей. Все ост. перепродажи бумаг образ. вторичный рынок. Важнейшей чертой первич. рынка явл. полное раскрытие инфо для инвесторов, позволяющ. сделать обоснованный выбор ценной бумаги для вложения ден. ср-в. Механизм продажи может быть разным: 1. без посредников; 2. через фин. посредников; 3. на уличном рынке. Частное размещение - продажа (обмен) ценных бумаг огранич. кол-ву заранее известных инвесторов без публичного предложения и продажи. Публичное предложение – размещ. путём публичных объявлений и продажи неогранич. числу инвесторов.

Вторичный рынок. Эти отношения складываются при купле-продаже ранее эмитированных на первич. рынке ценных бумаг. Важнейшая черта - ликвидность, т.е. возможность успешной и обширной торговли, способность поглощать значит. объёмы цен. бумаг в короткое время. Операторы - только инвесторы, т.е. те, кто вкладывает ср-ва в цен. бумаги с целью извлеч. дохода. Происходит перераспред. ресурсов среди послед. инвесторов.

Фондовая биржа. Организов. опред. образом часть рынка цен. бумаг, на кот. с этими бумагами при посредничестве членов биржи соверш. сделки купли-продажи. Сделки сов. всегда в одном и том же месте, в строго опр. время -  во время сеанса (биржевой сессии) и по чётко установленным, обязат. для всех участников правилам. Биржа создаёт чёткую организац. стр-ру и механизм заключ. и исп. сделок с биржевыми ценностями, а также высоконадёж. систему контроля за рез-том испол. сделок. Деят-ть фондовых бирж в России регулируется Фед. законом «О рынке ценных бумаг». Членами фондовой биржи могут быть любые профессион. участники рынка ценных бумаг. Фондовая биржа вправе устанавливать колич. ограничение числа её членов. Неравноправное положение членов биржи, временное членство, а также сдача мест в аренду и их передача в залог лицам, не явл. членами биржи, не допускаются. Фондовая биржа обязана обесп. гласность и публичность проводимых торгов путём оповещ. её членов о месте и времени проведения торгов, о списке и котировке цен. бумаг, допущ. к обращению на бирже, о рез-тах торговых сессий и т.д.

К обращ. на фондовой бирже допускаются: 1. цен. бумаги в процессе размещ. и обращения, прошедшие процедуру эмиссии и включ. фондовой биржей в список цен. бумаг, допускаемых к обращению на бирже; 2. иные фин. инструменты в соотв. с законодательством РФ. Высшим органом биржи явл. общее собрание её членов, кот. решает общие фин. и организац. вопросы и опред. правила внутр. распорядка. В промежутках между собраниями высшим органом явл. биржевой совет, кот. осущ. контроль за текущей деят-тью. Также созд. опред. подразделения, каждое из кот. выполняет специфич. ф-ции. В торговле на бирже принимают участие представители членов биржи и штатные работники биржи. Члены биржи или их представители могут выступать брокером или дилером. Брокер - заключает сделку от имени клиента или от своего имени и за счёт клиента. Дилер осущ. куплю-продажу ценных бумаг от своего имени и за свой счёт путём публичного объявления цен покупки и (или) продажи с обязательством исполнения сделок по этим ценным бумагам по опред. ценам. Участник торговли - маклер - штатный работник биржи, кот. ведёт торг и оформляет сделки. Сущ. 2 осн. способа проведения биржевых торгов.

1. открытые акционерные торги, когда происходит непрерывное сопоставление цен на покупку и цен на продажу. Продавец постепенно снижает цену, а покупатель постепенно её повышает.

2. торговля по заказам. Брокеры оставляют маклерам письм. заявки на покупку и продажу с указ. цены и кол-ва цен. бумаг. Всё занос. в книгу, потом маклер сопоставляет все принят. заказы на покупку и продажу и производит оформл. сделок.

16. Финансы, их сущность и функции.

Термин «финансы» произошёл от лат. слова financia, означ. доход, платёж при сделке. Впервые он появ. в торг. городах Италии в 13-15вв. Позже, получив междунар. признание, термин стал обознач. систему ден. отношений. Сегод. значение термина «Финансы» появилось в условиях регулярных товарно-ден. отношений в связи с развитием гос-ва и его потребностями и ресурсами. Сущ-ть фин., закономерности их развития, сфера охватыв. ими товарно-ден. отношений и роль в процессе обществ. воспр-ва опред. эк. строем общ-ва, природой и ф-ями гос-ва.

Фин. отношения многообразны и возникают, в частности в след. случаях: при формировании и использ. общегос. фондов ден. ср-в; при перераспред. временно свободных фин. ресурсов между экономически независ. собственниками на основе спроса и предложения; в процессе инвестиц. деят-ти; в связи с формированием и использ. страховых фондов; в связи с формированием и использ. доходов и накоплений орг-ций и дом. хоз-в. В рез-те фин. отношений у всех субъектов рынка формир. фин. ресурсы - конечные доходы субъектов рынка, кот. они могут распоряжаться, используемые, как правило, по опред. направлениям. Финансы как эк. категория - это отношения, возникающ. в процессе распред. ден. выражения стоимости валового нац. продукта в связи с формированием фин. ресурсов у субъектов рынка и их использов. в процессе производства, накопления и потребления.

Финансы – истор. категория. Они зарожд. одноврем. с наступлением фазы развития товар-ден. отношений и централизов. гос-ва и эволюционируют вместе с нац. соц.-эк. системой. Глав. отлич. признаками фин. как эк. категории явл. их ден. и распред. хар-р. Деньги – обязат. условие сущ. фин. Они явл. матер. носителями фин. отношений, кот. опосредованы движением потоков ден. ср-в. Но фин. и деньги разные эк. категории. Деньги в совр. рын. условиях – ср-во платежа. Фин. представляют собой комплекс эк. отношений, выраж. с помощью движения денег. Распред. хар-р фин. обусловлен тем, что соотв. отношения всегда сопровождаются распред. ден. доходов, кот. в процессе фин. распред. меняют либо собственников, либо цель использ.

Функции финансов. Распред. функция. Эта ф-ция осущ. во всех сферах общ. жизни: в матер. произв-ве, в нематер. сфере, в сфере обращения. Субъекты распред. на микроуровне – физ. и юр. лица, на макроуровне – гос-во. Объекты распред. - ВВП и НД в ден. форме. С помощью этой ф-ции осущ. распред. новой стоимости (микроуровень) и перераспред. этой стоимости (макроуровень). Распред. ф-ция охватывает 3 последоват. ступени: 1. формирование фондов ден. ср-в. На микроуровне создаются фин. ресурсы хоз. субъектов, необх. для кругооборота капитала, и ден. ср-ва домохозяйств, на макроуровне - централизованные средства гос-ва; 2. распред. ден. фондов через фин. инструменты. На микроуровне образ. обособленные фонды предприятия (уставный, оплаты труда, амортизаций) и дом. хоз-ва для конкретного потребления, на макроуровне возникают бюджеты всех уровней и внебюдж. фонды; 3. использ. ден. фондов призвано обеспеч. на микроуровне расширенное произ-во и сущ. отд. членов общества, на макроуровне - улучшение народнохоз. пропорций, общегос. потребностей страны. В рез-те распред. ВВП и НД создаются доходы общ-ва. Т.о., эта ф-ция фин. позволяет: 1. образов. ден. фонды на уровне предприятия и дом. хоз-ва, а также гос-ва; 2. образов. не просто денежные фонды, а фонды целевого назначения; 3. осущ. межотраслевое, межтерриториальное перераспред., а также между сферами и соц. группами; 4. создавать необход. резервы, как на уровне предприятий, так и гос-ва.

Контрольная функция. Сущ-ть фин. контроля - сообщать общ-ву о всех неполадках в эк.-ден. отношениях. Контрольная ф-ция сигнализирует о возникающ. отклонениях в пропорциях распред. ВВП и НД, в своевременном и полном образов. целевых ден. фондов, в обеспеч-ти необход. ресурсами производств. процесса. Эта ф-ция проявл.: 1. до наступления распред. процесса, когда составляются программы, прогнозы, бюджеты; 2. в процессе использов. фондов ден. средств, при исполн. намеч. программ, планов, смет; 3. в процессе подведения итогов, составления оценок исполнения ден. фондов. Она реализуется через: 1. фин.-хоз. контроль на отд. предприятиях, на основе выполнения хоз. договоров, осущ. коммерч. расчёта; 2. фин.-бюджетный контроль, при выполн. налоговых платежей и выполн. финанс-ния из бюдж. ресурсов; 3. кредитно-банков. контроль, при использ. принципов кредитования и ден. расчётов.

Регулирующая ф-ция тесно связана с вмешательством гос-ва с помощью фин. в процесс воспроизв-ва. На микроуровне (предприятие) - эта ф-ция стимулирует его дея-ть, создав. различ. фонды, кот. способствуют улуч. кач-ва производит. процесса, увелич. его объёма, улуч. матер. положения работающих. На макроуровне (гос-во) эта ф-ция, исп. гос. расходы, налоги, госкредит, достигает таких же рез-тов.

17. Основные принципы кредита.

Кредит – движ. ссудного капитала, осущ. на началах обеспеч-ти, срочности, возврат-ти и платности. Кредит. отношения в эк-ке функц-ют в соотв. с осн. принципами, кот. наряду с эл-тами кредита раскрыв. его сущ-ть. Осн. принципы кредита: возвратность, срочность, платность, обеспеченность, целевой хар-р, дифференцированность.

1. Возвратность кредита означ. необход. своеврем. возврата ср-в кредитору после заверш. их использ. в хоз-ве заемщика. Заемщик не может распоряж. получ. кредитом как своим собств. капиталом. Он обязан вернуть получ. сумму путём перечисл. соотв. суммы ден. средств на счёт кредитора, что обеспеч. ему возм-ть продолжить коммерч. деят-ть. Возвратность - объективное св-во, оно означает, что общество не может его отменить, не изменив его сути. Кредит возвращ. в тот момент, когда высвободившиеся ср-ва дают возможность ссудополучателю вернуть ден. ср-ва, получ. во временное пользование. Процесс возврата важен и для кредитора, и для заемщика. Кредитор только потому даёт ссуду взаймы, что предполагает её обрат. приток. Для заемщика необход. так использ. кредит, чтобы обеспеч. своевременное высвобождение стоимости и её возврат, чтобы кредит. отношения в дальнейшем не прерывались.

2. Срочность кредита предполаг., что возвращать заемщику сумму ссуды след. не в любое приемлемое для него время, а в точно опред. срок, установ. Кред. договором. Наруш. срока возврата кредита явл. для кредитора основанием применить к заемщику эк. санкции в форме увелич. взимаемого %, а при дальнейшей отсрочке (в России - свыше трёх месяцев) - предоставление фин. требований в суд. порядке. Выполнение срока для заемщика - это гарантия получ. кредита.

3. Платность кредита выраж. необход. оплаты заемщиком права на использ. кред. ресурсов. Эк. сущ-ть платы за кредит проявл. в фактическом распред. доп. получ. при использ. ссуды дохода между заемщиком и кредитором. Платность кредита выступает в форме ссудного процента, кот. выполн. след. ф-ции: 1. перераспред. части прибыли юр. и физ. лиц; 2. регулирование произв-ва и обращения путём перераспред. кред. ресурсов на межсферном, межотраслевом, межтерритор. и межгос. уровнях; 3. антиинфляционной защите ден. капиталов кредиторов в кризисные годы. В истории развития кредита сущ. многочисл. примеры беспроцентных ссуд, напр, дружеские, личные кредиты знакомым, родственникам. Беспроцентными ссудами в особых случаях могут быть и междунар. кредиты, предоставл. в порядке помощи развив. странам. Однако кредит без уплаты % - всегда исключение.

4. Обеспеченность кредита – необход. защита имущ. интересов кредитора от возмож. нарушения заемщиком принятых в договоре обязат-в. Этот принцип на практике находит выраж. в таких формах, как ссуда под залог товар-матер. цен-ей или под фин. гарантии в виде ценных бумаг. Особенно важен он в период общ. эк. нестабильности.

5. Целевой характер кредита использ. для большинства кред. отношений и выраж. необх. целевого использ. средств кредитора. Обычно в кредит. договоре оговаривается конкретная цель использов. получ. ссуды. С помощью такого условия кредитор не только контролирует соблюдение кред. договора, но также и получает уверенность в возвращении ссуды и %, т.е. выполнение этого принципа явл. доп. обеспеч. кредита. Нарушение данного обязательства может стать основанием для досрочного отзыва кредита или введения повышенного (штрафного) ссудного %.

6. Дифференцированность кредита применяется кредитором, обычно кред. орг-ции, к различ. категориям заемщиков. Кредитор может раздел. заемщиков, исходя из индивид. интересов, исходя из индивид. интересов, в завис. от обеспеч., использ. ссуд и т.д., применяя к кажд. группе дифференциров. условия кред. договора.

Осн. принципы кредита использ. участниками кред. отношений (заемщиками и кредиторами) для воздействия на все стадии  производств. цикла (само производство товаров, реализацию и их потребление, а также сферу ден. оборота).

18. Доходы, расходы и прибыль коммерческой организации.

Понятия доходов и расходов достаточно неоднознач. Доходами орг-ции признается увеличение эк. выгод в результате поступления активов (ден. средств, иного имущества) и (или) погашения обязат-в, привод. к увеличению капитала этой орг-ции, за исключением вкладов участников (собственников имущества). Доходы орг-ции в зависимости от их хар-ра, условий получ. и предмета деят-ти орг-ции подраздел. на: •Доходы от обычных видов деят-ти; •Прочие поступления: операц. доходы; внереализационные доходы;  чрезвыч. доходы. Доходами от обыч. видов деят-ти явл. выручка от продажи продукции и товаров, поступления, связ. с выпол. работ, оказанием услуг, а также от предоставления за плату во врем. пользов. (врем. владение и пользов.)своих активов по договору аренды; предостав. за плату прав, возникающ. из патентов на изобрет., промышл. образцы и др. видов интеллектуал. собств-ти; участие в уставных капиталах др. орг-ций.

Расходы предприятия напрямую связаны с его прибылью. Они делятся:

1)                по экономич. содержанию:

·                                            расходы, связ. с привлеч. прибыли, включ. Затраты на обслуж. производств. процесса, затраты на реализацию продукции и выполнение работ;

·                                            расходы, не связ. с извлеч. прибыли (затраты на благотворительность, отчисл. в негос. фонды);

·                                            принудительные расходы (налоги).

2)                По своему хар-ру:

·                                            Расходы по обыч. видам деят-ти (изготовл. и продажа продукции, оказание услуг, т.е. связ. с осн.видом деят-ти);

·                                            Операцион. расходы (расходы, связ. с оплатой услуг по кред. операциям, за плату прав по патентам, за продажу активов, % за пользов. взятых в кредит ср-в);

·                                            Внереализов. расходы (штрафы, неустойки, курс. разницы, задолжности);

·                                            Чрезвычайные расходы.

Люб. коммер. предприятие осн. целью своей деят-ти считает получ. прибыли. Прибыль явл. одним из фин. рез-тов деят-ти предприятия и свидетельствует о его успешной деят-ти, кот. достигается, если доходы превышают расходы. В обратном случае предприятие получает убыток. Рост прибыли опред. рост потенциальных возможностей пред-тия, повышает степень его деловой активности. По прибыли опред. доля доходов учредителей и собственников, размеры дивидендов и др. доходов. Прибыль использ. также для расчета рентабельности собственных и заемных ср-в, осн. ср-в, всего авансированного капитала и каждой акции. Однако прибыль явл. не только основной целью деят-ти люб. коммер. орг-ции, но и важнейшей эк. категорией.

Как эк. категория прибыль пред-тия отражает чистый доход создан. в сфере матер. произв-ва. Прибыль как эк. категория выполняет опред. ф-ции. Наличие прибыли на предприятии означает, что его доходы превышают все расходы, связ. с его деят-тью. Прибыль обладает стимулирующей ф-цией. Прибыль явл. одним из источников формиров. бюджетов разн. уровней. Для большинства предприятий осн. источник прибыли связан с его производств. и предпринимат. деят-тью. Величина прибыли зависит от правильности выбора производств. профиля пред-тия по выпуску продукции (выбор продуктов, пользующ. стабильным или высоким спросом); от создания конкурентоспособных условий продажи своих товаров и оказания услуг (цена, сроки поставки, обслуживание покупателей, послепродажное обслуживание и т.д.); от объемов произв-ва (чем больше объем произ-ва, тем больше масса прибыли); от снижения издержек произв-ва. На измен. прибыли влияют 2 группы факторов: внеш. и внутр. К внеш. факторам относ. природ. условия; транспорт. условия; соц.-эк. условия; уровень развития внешнеэк. связей; цены на производств. ресурсы и др. Различ. прибыль бухгал. и чистую эк. прибыль. Как правило, под экономич. прибылью – понимается разность между общ. выручкой и внеш. и внутр. издержками. В число внутрен. издержек включ. при этом и нормальную прибыль предпринимателя. (Нормальная прибыль предпринимателя - это миним плата, необход., чтобы удержать предпринимат. талант.)

Прибыль, опред. на основании данных бухгал. учета, представл. собой разницу между доходами от различ. видов деят-ти и внеш. издержками. В наст. время в бухучете выделяют 5 видов (этапов) прибыли: валовая прибыль,  прибыль (убыток) от продаж, прибыль (убыток) до налогообложения, прибыль (убыток) от обычной деят-ти,  чистая прибыль (нераспред. прибыль (убыток) отчётного периода).

Валовая прибыль опред. как разница между выручкой от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей) и себестоимостью проданных товаров, продукции, работ и услуг.

Прибыль (убыток) от обыч. деят-ти может быть получена вычитанием из прибыли до налогооблож. суммы налога на прибыль и иных  аналогич. обязат. платежей (суммы штрафных санкций, подлеж. уплате в бюджет и гос. внебюдж. фонды).

19.Виды ценных бумаг, их характеристика.

Цен. бумага – это особ. форма существов. капитала, кот. заменяет его реальные формы, выражает имуществ. отношения, может самостоятельно обращ. на рынке как товар и приносить доход.

Св-ва ценных бумаг:

1.     перераспред. ден. ср-ва между отраслями и сферами эк-ки, территориями и странами, группами и слоями населения, экон. субъектами и гос-вом.

2.     предоставл. опред. доп. права ее владельцам, помимо права на капитал. Напр, право на участие в упр-и, на получ. инфо, на превоочередность в некот. ситуациях и т.д

3.     обеспеч. получение дохода на капитал и (или) возврат самого капитала.

Цен. бумаги облад. св-вами, кот. сближают с деньгами. Гл.св-во – возм-ть обмена на деньги в различ. формах (путем погаш., купли-продажи, возврата эмитенту переуступки)

Основные виды ценных бумаг:

1.                акция  - это эмиссионная ценная бумага, закрепляющ. права держателя на получ. части прибыли акционерного общ-ва в виде дивидендов, на участие в упр-и и на часть имущества, оставшегося после его ликвидации. По форме присвоения дохода акции делят на обыкновенные и привилегированны. Обыкновенная акция дает право держателю на долю в уставном фонде общ-ва, на участие и управлении общ-вом путем голосования при принятии решений общим собранием акционеров, на получ. доли прибыли от деят-ти общ-ва после выплаты держателям привилегированных акций. Держатель привилегированной акции имеет преимущество перед держателем обыкнов. акций при распред. дивидендов и имущества общ-ва в случае его ликвидации. Дивиденд устанавливается по фиксированной ставке. Держатели ПА имеют преимущ. право на опред. долю активов общ-ва при его ликвидации, и, как правило не имеют преимущ. прав на покупку акций нового выпуска и права голоса.

2.                Облигация удостоверяет внесение ее владельцем ден. ср-в и подтверждает обязательства возместить ему номинальную стоимость этой ценной бумаги в предусмотренный срок с уплатой фиксированного %.  Держатели облигаций не явл. совладельцами акц.общ-ва, а явл. его кредиторами. Держатель облигаций имеет право первоочередности в получении доходов или возвращении своих осн. ср-в.

3.                Вексель. 2 основных вида: простой вексель и переводной. Простой вексель (соло-вексель) представляет собой безусловное долговое обязательство установл. формы, выраж. обязательство векселедателя уплатить опред. ден. сумму кредитору (векселедержателю) в опред. срок и в опред. месте. Переводной весель(тратта) представляет собой  письм. приказ векселедателя(трассанта) трассату(плательщику)  об уплате последним опред. ден. суммы третьему лицу.

4.                Депозитные и сберегательные сертификаты, представляют собой письм. свидетельство банка-эмитента о вкладе ден. средств, удостоверяющ. право вкладчика (бенефициара) или его правопреемника на получ. по истечении установл. срока суммы депозита(вклада) и % по нему.

5.                Чек – содержит письм. требование чекодателя плат-ку уплатить чекодержателю указ. в ней сумму. Чекодатель – лицо выдавшее чек. Чекодержатель – лицо, на имя кот. выписан чек. Плательщик – банк или кред. учреждение, в кот. открыт счет.

Также к цен. бумагам относятся:

1.                складское свидетельство – док-т, удостоверяющ. заключ. между сторонами договор хранения

2.                коносамент – товарораспорядительный док-т, удостоверяющ. право его держателя распоряжаться указ. в коносаменте грузом и получ. груз после завершения перевозки.

20.           Финансовые ресурсы: источники, состав, направления использования.

Фин. ресурсы – это сов-ть фондов ден. ср-в, наход. в распоряж. хоз. субъектов, гос-ва, дом. хоз-в, т.е. это деньги, обслуживающ. фин. отношения. Субъектами фин.ресурсов выступают: домхозяйства, предприятия, объединения, компании и т.д., т.е юр.лица, владеющие децентрализованными фин. ресурсами; гос-во в форме различ. бюджетов и внебюдж. фондов. Объектами фон.ресурсов явл. фин. отношения, в рез-те действия кот. образуются целевые ден. фонды. Они концентрируются в 2 блоках:

1.     децентрализованные, кот. создаются на микроуровне.

2.     централизованные, создаваемые на макроуровне, кот. включ. доходы бюджетов всех уровней и доходы внебюджетных фондов.

В состав фин.ресурсов входят:

1. собств. ср-ва: а) на уровне пред-тий и домохоз-в – прибыль, з/п, доходы домохоз-в; б)на уровне гос-ва – доходы от госпред-тий, приватизации, от внешнеэк.деят-ти.

2. мобилизов. на рынке: а)на уровне предприятий и домохоз-в – продажа-покупка цен. бумаг, банков. кредит; б) на уровне гос-ва – эмиссия цен. бумаг и денег, гос.кредит

3. Ср-ва, поступив. в порядке перераспред.: а) на уровне предприятий и домохоз-в – % и дивиденды по цен. бумагам; б) на уровне гос-ва – обязат. платежи(налоги, сборы, пошлины)

Источники:

1.     ресурсы, использ. самими предприятиями (прибыль, амортизация)

2.     средства, аккумулируемые бюджетной системой

3.     средства внебюджетных фондов, прежде всего соц.

21.Формы и виды кредита.

Формы кредита:

Коммерческий кредит- это кредит, предоставл. в товар. форме продавцом покупателю виде отсрочки или рассрочки платежа за проданные товары. Он применяется с целью ускорить реализацию товаров и оформляется в виде долгового обязательсва – векселя, оплачив. через коммерч. банк.

На практике применяются след. разновилности коммерч. кредита:

1.     с фиксированным сроком погашения

2.     с возвратом после фактической реализации получ. в кредит товаров

3.     по открытому счету, когда вторичная поставка товара на условиях коммерч. кредита осущ. по погашению задолженности по предыдущей поставке.

Банк. кредит – это кредит, предоставл. банками и др. ден. субъектами заемщикам в виде ден. ссуд.

Особенности:

·                                его источником явл. привлеч. капитал, т.е получ. за счет ср-в банк. клиентов;

·                                банк ссужает стоимость, т.е временно свобод. ср-ва хоз-х субъектов, помещ. на счетах в банке

·                                банк предоставляет не просто ден. средства, а ден. капитал, кот., проделав кругообращение в процессе производства, возвращается приращенным

Потребит. кредит. Действует при целевом кредитовании физ. лиц в товар. или ден. формах. Кредиторами выступают предприниматели при рознич. продаже товаров в рассрочку, как правило, товаров длительного пользования и кред. орг-ции, предоставляющ. ден. ссуды населению для приобретения земли и др. недвижимости, оплаты дорогостоящего мед. оборудования.

Гос. кредит. Гос-во через ЦБ или казначейскую систему производит кредитование:

1.     приоритетных отраслей, регион. или местных органов, испытывающ. необход. в фин.рес при невозможности бюджетного финансирования со стороны коммерч. банков из-за факторов конъюнктурного хар-ра;

2.     коммерч. банков и др. кред. учреждений в процессе прямой или аукционной продажи кред. ресурсов на рынке межбанковских кредитов.

Международный кредит. Он функционирует на междунар. уровне, участниками кот. могут выступать отд. юрлица, правительства соответст. гос-в и т.д.

Виды кредита:

1.     от срока ссуды (краткосрочные – до 6 месяев, среднесрочные – от 6 мес до 1 года, долгосрочные – свыше года)

2.     от объекта кредитования (приобретение сырья, топлива, материалов в промышленности, приобретение разнообразных товаров в торговле; затрат по растениеводству и животноводству в с/х)

3.     отраслевой направленности (в промыш-ть, строит-во, на транспорт, в торговлю

4.     обеспеченности (прямые-ссуды выдают под конкретные товар.-матер. ценности; косвенности – предоставляются на покрытие кассового разрыва в платеж. обороте; необеспеч.)

5.     платности за использов. (платные – заемщик платит %; бесплат. – без оплаты %)

Кредит делят на дешевый с низким % и дорогой, когда % достигает высокого уровня.

22.Территориальные внебюджетные фонды РФ.

Эти фонды созд. для решения территориал., отраслевых и межотраслевых задач.

1. Отраслевые и межотраслевые внебюджетные фонды были образованы в 90-х в целях привлечения  доп. фин.ресурсов и усиления контроля за их использованием

2. Фонд НИОКР создан для финансирования научно-исследов. и опытно-конструкторских работ, результаты кот. использ. в народ. хоз-ве. Источником формиров. ср-в фонда явл. отчисления пред-тий и орг-ций от реализации продукции

3. Источниками Гос.фонда конверсии служат в основном бюджетные ассигнования. Ср-ва этого фонда наплавляются предприятиям военно-промыш. комплекса для переоснащения их на выпуск гражданской продукции

4. фонд содействия развитию малых форм предприятий в научно-технической сфере создан для оказания гос. помощи малым предприятиям. В этот фонд направляется 1% средств, выделяемых из фед.бюджета на фин-ние науки.

5. фонды развития жилищной сферы создаются региональными и местными органами власти в целях мобилизации доп.средств на строительство жилищного фонда, поддержание технич. состояния коммунальных объектов, оказание помощи малоимущим гражданам в приобретении квартир.

23. Кредит: сущность, элементы.

Кредит – ссуда в ден. или товар. форме на условиях возвратости, платности и срочности. Он обеспеч. трансформацию ден. капитала в ссудный и выраж. отношения между кредиторами и заемщиками. При помощи кредита свободные ден. капиталы и доходы предприятий, граждан и гос-ва аккумулируются, превращ. в ссудный капитал, кот. за плату передается во временное пользование. Необход. и возможность кредита обусловлена закономерностями кругооборота и оборота капитала в процессе воспроизводства: на одних участках высвобождается временно свободные ср-ва, кот. выступают как источник кредита, на других возникает потребность в них.

Какие задачи реш. с помощью кредита в рын. эк-ке?

Прежде всего, в рын. эк-ке с помощью кредита облегчается и становится реальным процесс перелива капитала из одних отраслей в др. Кредит – осн. источник удовлетворения огромного спроса  на ден. ресурсы. Даже при самом высоком уровне самофинансирования, при высокорентабельном ведении хоз-ва эк. субъектам недостаточно собств. ср-в для  осущ. инвестиций и текущ. Осн. деят-ти.

Кредит необх. для поддержания непрерывности кругооборота фондов действующ. предприятий, обслуживания процесса реализации произведенных товаров, что особенно важно на этапе становления рын. отношений. При анализе сущ-ти кредита следует различать 3 эл-та:

1.     субъект – это кредитор и заемщик.Кредитор предоставляет ссуду на время, оставаясь собственнико ссуженной стоимости. Заемщик получает ссуду и обяхуется ее возвратить к обусловл. сроку. Он не явл. собственником ссуженного капитала, он ее временный владелец.

2.     Объект – это ссудный капитал Ссудный капитал – ден. капитал, обособивш.  от промышл., имеющий особ. форму движения и обладающ. опред. спецификой:

·        Это капитал – собств-ть, владелец кот. продает заемщику не сам капитал, а лишь право на его временное владение.

·        своеобразный товар, потребительная стоимость кот. опред. способностью приносить заемщику прибыль

·        Имеет своеобразную форму отчуждения, т.е. передача его заемщику и возврат кредитору различен во времени

·        В отлич. от пром. и торг. капитала ссудный капитал всегда выступ. в ден. форме.

3.     Ссудный %.Это своеобраз. цена ссуженной стоимости, передав. кредитором заемщику во временное пользов. с целью ее производит. потреб. Ссудный % (цена кредита) есть часть прибавочной стоимости, величина кот. зависит от себестоимости продукции, предоставл. затраты живого и овеществл. труда.

Цена кредита опред. спросом и предлож. на рынке ссуд. капит. и завис. от след. факторов:

·        Циклич-ти развит. произв-ва (при спаде ссудный % растет, а при подъеме сниж.)

·        Инфляционного процесса

·        Эфф. гос. кредитного регулирования, осущ. через ЦБ при кредитов комм. банков

·        Динамики  ден. накоплений физич. и юрлицами

·        Сезонного произв-ва

·        Размеров гос.долга

24. Финансы домашних хозяйств.

Фин. дом. хоз-в представл. собой эк. ден. отношения по формиров. и использ. фондов ден. ср-в в целях обеспеч. матер. и соц. условий жизни членов хоз-ва и их воспроиз-ва.

Ф-ции финансов домохозяйств. Изнач. и главная ф-ция – обеспеч. жизненных потребностей семьи. Она создаёт реальные условия сущ. членов данной семьи. Развитие рын. отношений сущ. повлияло на форму проявл. этой ф-ции. Произошло: 1. расшир. матер., соц., культурных и иных потребностей семьи; 2. создание и рост ден. ср-в дом. хозяйств; 3. возникновение ден. фонда – сем. бюджета, предназнач. для обеспеч. материал. благами. Распределительная функция финансов дом. хоз-в охват. первич. распред. нац. дохода и формирование первич. доходов семьи. Фин. отнош. домохоз-в включ. 2 группы: 1. отношения между данной хоз. ед. и др. звеньями фин. системы, созд. первич. доходы в виде з/п, пенсий, пособий и т.п.; 2. отнош. между членами домохоз-в, когда ср-ва распред. и обособл., образ. обособл. ден. фонды.

Финансовые ресурсы домохозяйств. Это совокуп. фонд ден. ср-в, наход. в распоряж. семьи. Объём ден. фонда домохоз-ва зависит от усилий каждого в хоз-ве. Создаются 2 осн. фонда: фонд потребления, предназнач. для удовлетворения личных потребностей данного коллектива, и фонд сбережений, кот. будет использован в будущем для приобретения дорогостоящ. товаров либо как капитал для получения прибыли. Фин. ресурсы домохоз-в: 1. собств. средства, т.е. заработ. каждым членом семьи - зарплата, прибыль от коммерч. деят-ти; 2. ср-ва, мобилизов. на рынке, в форме получ. кредита у кред. орг-ций, %; 3. ср-ва, поступив. в порядке перераспред., - пенсии, пособия.

Бюджет домохозяйств: Это форма образов. и использов. ден. ср-в домохоз-ва. Он объед. совокупные доходы членов домохоз-ва и расходы, обеспеч. их личные потребности. Формир. обособл. ден. фонды: индивид., предназнач. для отд. членов семьи и испол. на приобрет. различ. товаров, развлечения, учёбы и т.д.; совместный, для покупки товаров общ. пользования; накопления и обеспеч., использ. для буд. капитальных расходов.

25. Расчёты банковскими карточками.

Пластиковая карточка – это пластиковая пластинка с нанес. магнитной полосой или встроенной микросхемой, дающ. ключ к спец. карточному счету в банке. При бумаж. технологии продавец с помощью спец. терминала считывает инфо с карточки, проводит авторизацию и выясняет, можно ли оплатить покупку. Подробная инфо о покупке фиксируется на слипе и направл. в центр платеж. системы или банк. Подпись на слипе означ. приказ перевести деньги за покупку со спец. карточного счета на счет продавца. В эл. системе держатель карточки напрямую связ. с эмитентом через терминал и вместо подписи вводит с клавиатуры секретную комбинацию цифр, что явл. санкцией на дебетование его банковского счета.

По эк.содержанию различ. Кредит. и дебетовые карточки. Кредитные связаны с открытием кредит. линии в банке, что дает возможность владельцу пользов. кредитом при покупке товаров и при получ. кассовых ссуд. Дебетовые карточки предназнач. для получ. наличных в банк. автоматах или покупки товаров с расчетом через электр. терминалы. Деньги при этом списыв. со счета владельца карточки в банке.

Банковские кредитные карточки предназнач. для покупки товаров с использов. банк. кредита, а также для получ. авансов. Различают индивид. и корпоратив. карточки. Частные кредитные карточки предприятий торговли и услуг. Прим. этих карточек ограничено опред. замкнутой сетью торг. учреждений, напр, сетью универмагов и т.д.

Карточки для покупки через терминалы в торговых точках. Карточка выполняет ф-ии банк. чека, однако ее применение более надежно, т.к. идентификация владельца производ. в момент соверш. сделки и деньги перечисл. на банков. счет немедленно.

Карточки для банковских автоматов. Это разновидность дебетовых карточек, кот. дают возм-ть владельцу счета в банке получ. налич. деньги в пределах остатка ср-в на счете через автоматич. устройства, установ. в банках, торговых залах, на вокзалах.

26. Фонды социального страхования.

Фонд соц. страхов. РФ (ФСС) был созд. в 1990г. в соот. с Постановл. Совета Мин-ров РСФСР от 25.12.1990г. в целях управ-я ср-вами гос. соц. страхования России.

Осн. задачами фонда явл.: 1. обеспечение гарантиров. гос-вом пособий по врем. нетрудоспособности, беременности и родам, при рождении ребёнка, по уходу за ребёнком до достижения им возраста 1,5 года, на погребение, санаторно-курортное лечение и оздоровление работников и членов их семей, а также др. цели гос. соц. страхования; 2. участие в разработке и реализации гос. программ охраны  здоровья работников, мер по совершенств. соц. страхования; 3. разработка совместно с Мин-вом труда и соц. развития РФ и Мин-вом фин. РФ предложений о размерах тарифа страх. взносов на гос. соц. страхование; 4. орг-ция работы по подготовке и повышению квалификации специалистов для системы гос. соц. страхования, разъяснит. работы среди страхователей и населения по вопросам соц. страхования.

Средства Фонда образ. за счёт: - страхов. взносов работодателей; - страх. взносов граждан, занимающ. индивид. труд. деят-тью и обязанных уплач. взносы на соц. страхование; - страхов. взносов граждан, осущ. труд. деят-ть на иных условиях и имеющ. право на обеспеч. по гос. соц. страхованию; - доходов от инвестирования части временно своб. ср-в Фонда в ликвидные гос. цен. бумаги и банк. вклады; - добров. взносов граждан и юр. лиц, поступления иных фин. ср-в, не запрещ. законодательством; - ассигнований из фед. бюджета РФ на покрытие расходов, связ. с предоставл. льгот (пособий и компенсаций) лицам, пострадав. вследствие Черноб. катастрофы или радиац. аварий на др. атомных объектах гражд. или военного назнач. и их последствий; - проч. доходов.

Ср-ва Фонда направл. на: 1. выплату пособий по врем. нетрудоспособности, беременности и родам, при рождении ребёнка, по уходу за ребёнком до достиж. им возраста 1,5 лет, на погребение; 2. санитарно-курортное лечение и оздоровление работников и членов их семей, а также на др. цели гос. соц. страхов; 3. обеспеч. текущ. деят-ти, содерж. аппарата упр-я Фонда; 4. финанси-ние деят-ти подразделений органов исполнит. власти, обеспеч. гос. защиту трудовых прав работников, охрану труда (включая подразделения надзора и контроля за охраной труда); 5. провед. науч-исслед. работы по вопросам соц. страхов. и охраны труда; 6. осущ. иных мероприят. в соотв. с задачами Фонда, включ. разъяснит. работу среди населения.

Для обеспеч. контроля за правильным начисл. и своеврем. выплатой  пособий по соц. страхованию, проведением оздоровит. мероприятий на предприятиях, в орг-циях, учреждениях и др. хоз. субъектах независимо от форм собственности труд. коллективами образ. комиссии по соц. страхованию из представителей администрации и труд. коллектива или избираются уполномоченные по соц. страхованию.

27. Структура кредитной системы РФ

Кредитная система – это сов-ть банков. системы и специализиров. кредитно-фин. учреждений, аккумулирующ. временно свобод. ден. ср-ва и предоставл. их во врем. платное пользование заемщика через функционирующий в данном гос-ве механизм.

Кредит. система РФ на сегодняшний день такова:

·        Первое звено – Банк России

·        Второе звено – коммерч. банки:

−       Инвестиционные

−       Ипотечные

−       Специализированные

−       Сберегательные

·        Третье звено – специализиров. небанковские кредитно-фин. учреждения:

−       Инвестиционные фонды и компании

−       Финансовые компании

−       Негосударственные пенсионные фонды

−       Страховые компании

−       Благотворительные фонды

−       Прочие

28.Роль финансов в процессе воспроизводства

Расширенное воспроизводство включ. непрерыв. возоб­новление и расширение  производств. фондов, рост ВВП и его главной части — нац. дохода, воспроизв-во рабоч. силы и производств. отношений. Оно осущ. с использованием эк. рычагов, товарно-денежных, фин. и кредит. отношений. Важная роль в воспроизв-ве всех составных частей ВВП принадлежит госуд. финансам и финансам предприятий.

Гос-во воздействует на воспроизводственный процесс через финансирование предприятий и отд. отраслей хо­з-ва, расходов на соц. цели и налоговую политику. След. отметить, что в условиях административно-команд­ной системы эфф. использ. гос. средств на финанс-ние народ. хоз-ва была низкой. Росло незавершенное строит-во, увеличивался объем неустановл. оборудования, в том числе импортного. Были подорваны основы хозрасчетной деят-ти предприятий — ср-ва высокорентабельных предприятий изымались и пере­распред. в пользу убыточных произв-в; фин. права предприятий были урезаны, что не позволяло им прини­мать оперативные решения, направл. на получение высо­ких фин.-хоз. рез-тов.

В услов. углубления рын. реформ происходит перестройка всей системы (фин. отношений в народ. хоз-ве. Гос. финансы, и прежде всего бюдж. сис­тема, путем соотв. направления ср-в должны обес­печ. структурную перестройку эк-ки, ускорение науч-технич. прогресса, повыш. эфф. произв-ва, и на этой основе рост жизн. уровня народа.

За счет централизованных фондов обеспечив. потреб­ности расширенного воспроизв-ва на макроуровне; осуще. межотраслевое и территор. перераспред. ресурсов для выравнивания уровня эк. и со­ц. развития отд. регионов.

Следует отметить, что расходы из фед. бюджета на фи­нансирование народ. хоз-ва в реальном выражении в 90-е го­ды сократились. Так, в 1996 г. они должны составить 64 трлн. руб., или 14% от общей суммы расходов фед. бюджета против 33 — 34% в условиях административно-командной системы. С начала 1990 т. отмечается дальн. замедление темпов инвестиц. активности. Сокращаются объемы централизованных капитальных вложений. Недостаточны объемы гос. инвестиционных кредитов.

• Инвестиционная деят-ть особенно сокращается в производств. сфере по всем народнохоз. комп­лексам. Одна из причин этого — кризис неплатежей в народ. хоз-ве. Особ. существенно свертывание капитального строит-ва наблюдается в отраслях топливно-энергетич. и агропромышлен. комплексов. Для инвесторов более предпоч­тительна непроизводст. сфера, в частности успешно разви­вается жилищ. строит-во.

Общий объем инвестиций в нар. хоз-во РФ в 1996 г. должен составить 310 трлн.руб. Однако для обеспеч. роста эк-ки инвестиции должны превышать 700 трлн. руб.

Особенно велика роль фин. в расшир. воспроиз­в-ве предприятий различ. форм собственности, посколь­ку при их непосредственном участии создается ВВП и проис­ходит его распред. внутри предприятия и отраслей. Несмотря на резкое снижение бюджетного финанс-ния, условия расшир. воспроизв-ва для предприятий в ры­н. эк-ке облегчаются вследствие возросшей доли при­были, оставляемой в хоз-ве, увеличившейся амортизации в ре­з-те четырежды проведенной в 1992, 1994, 1995 и 1996 годах переоценки осн. фондов, возможностей привлечения бан­ковских кредитов и других форм заимствования на фин. рынке' . Доля собств. ср-в предприятий в общем объеме капиталовложений в наст. время превысила бюджетные ас­сигнования на эти цели. Так, если в 1994 г. доля собств. ср-в предприятий в общем объеме инвестиций составила 58,3%, то в 1995 г.-62,3%.

Инвестиц. политику в 1995 — 1997 гг. предусматри­вается осущ. в след. направлениях:

дальнейшая децентрализация инвестиц. процесса на основе развития многообразных форм собственности, повышения роли внутр. (собственных) источников накоплений предпри­ятий для финансирования их инвестиц. проектов;

гос. поддержка предприятий за счет централи­зованных инвестиций при переносе центра тяжести с безвозв­ратного бюджетного финансирования на кредитование (на воз­вратной и платной основе). Сохранение безвозвратного бюд­жетного финанс-ния преимущественно для соц. зна­чимых объектов, имеющ. Некоммерч. хар-р;

размещение ограниченных централизованных капитальных вложений и гос. финансирования инвестиц. проектов производств. назначения строго в соответ­ствии с федер. целевыми программами и исключи­тельно на конкурсной основе;

усиление гос. контроля за целевым расходова­нием ср-в федер. бюджета, направляем. на инвес­тиции в форме безвозвратного финансирования и кредитова­ния;

значительное расширение практики совмест. (долевого) гос-коммерч. финансирования инвестиц. проектов;

использов.е части централизов. (кредитных) инвес­тиц. ср-в на реализацию особо эфф. и быстро окупаемых инвестиц. проектов и объектов малого бизнеса независимо от их отраслевой принадлежности и форм собственности для ускорения структурно-технологич. пе­рестройки произв-ва;

Фин. рынок включ. рынок краткосрочных, среднесрочных и долгосрочных капиталов и фондовых ценностей, т.е. ценных бумаг — акций, облига­ций и др. Совершенствов. нормативной базы в целях привлечения иностр. инвестиций. Гос. инвестиции должны быть соц. обоснованными, направленными на создание доп. рабочих мест, улучшение качества жизни, стимулирование собственной инвестиц. активности предприятий.

• Большое воздействие на фин. предприятий оказывает налоговая политика, виды налогов, их ставки, льготы. Следует отметить, что налог. политика в наст. время не стимулирует расшир. воспр-во. С начала 1994 г. налогообло­жение предприятий возросло и достигло более 30% ВВП.

Фин. выступают важным элементом воспрои-ва рабочей силы, в стоимость кот, помимо оплаты труда, вхо­дят также расходы на образование, здравоохран, соц. обеспеч. Расширение сферы соц. расходов вызыв. во многом требованиями науч-технич. рево­люции. Быстрая качеств. перестройка произв-ва требу­ет постоянного изменения профессион. стр-ры рабо­чей силы, что влечет за собой дальн рост расходов на образование и переквалификацию кадров. И прекращ. спада произв-ва и эк. рост возможны только в условиях резкого увеличения инвестиц. ресурсов, укрепления покупательной силы рубля, облегчения налогообложения производ. предприятий.

29. Формы безналичных расчётов

Выделяют:

·        платежные поручения

·        чеки

·        аккредитивы

·        платежные требования-поручения

·        платежные требования

Расчеты платежными поручениями. Платеж. поруч. – это док-т, представляющ. собой поручение орг-ции обслужив. его банку перечислить опред. сумму со своего счета. Расчеты платеж. поручениями могут быть срочными, досрочными и отсроченными. К срочным относ. платежи, осущ. сразу после отгрузки, т.е. путем прямого акцепта товара, а также частичные платежи при круп. сделках. Досрочный и отсроченный платежи возможны в рамках договор. отношений без ущерба для фин. положения сторон.

Расчеты чеками. Расчетный чек использ. при платежах за товары и оказанные услуги и оплачив. за счет средств, депонированных, т.е. спец. отложенных, на отд. чековом счете. Для получения чековой книжки предприятие должно подать заявление в одном или 2 экземплярах, если оплата гарантируется банком. Заявление подписыв. лицами, имеющ. право распоряж. ср-вами с расчетного счета. В заявлении указыв. номер счета, с кот. будут оплачив. чеки. При расчетах чеками могут использов. лимитиров. чековые книжки, при выдаче кот. банк заранее депонирует деньги на отд. счете. На обложке такой книжки указыв. предел, т.е. лимит суммы, на кот. могут быть выписаны чеки. Клиент с которым рассчитались чеком из лим.книжки, представл. его в свой коммерч. банк, а тот пересылает чек почтой в банк плательщика. Там на основании этого док-та снимаются деньги и перечисл. в банк получателя платежа.

Расчеты аккредитивами. Аккредитив – это обязательство банка, возникающ. по поручению клиента произвести поставщику платеж на основании предоставл. документов, подтверждающ. выполнение условий договора. Исполнение аккредитива производится непосредственно банком, обслуживающ. поставщика- получателя денег.

Виды аккредитивов:

1.     покрытые(депонированные) или непокрытые (гарантированные)

2.     отзывные и безотзывные

При депонированном Аккредитиве банк-эмитен перечис. собств. ср-ва плательщика или выдаваемый ему кредит в распоряжение  банка поставщика.

Непокрытый применяется, если два банка, обсуживающих рассчитывающихся клиентов, имеют корреспондентские счета друг у друга.

Отзывный аккредитив примен. редко в расчетах, т.к. его услов. могут быть измен. или он может быть аннулирован банком эмитентом без предварит. соглас. с поставщиком.

Безотзывные использ. часто, они обеспеч. тверд. обязательство банка осущ. выплаты по аккредитиву при выполнении всех его условий.

Расчеты платеж. требованиями-поручениями. При них поставщик предъявл. требование к покупателю оплатить на основ. направл. ему расчетных док-тов стоимость поставл. продукции при выполн. работ. Платеж. требования поручения выписыв. на бланках установ. формы и вместе с док-тами об отгрузке и счетами направл. в банк покупателя. Банк передает док-ты плательщику, кот. ставит на требования поручения свою печать на всех экземплярах и передает их в банк. Банки, получ. эти по сущ-ву акцептированные док-ты, списывает ср-ва со счета плательщика.

2-ой экземпляр док-тов направл. банку, обслужив. поставщика. Срок предоставления плательщиком в банк получ. от поставщика требований опред. сторонами в договоре. Расчеты платеж. требованиями. Платеж. требования широко применяются при акцептной форме расчетов, когда платежи соверш. не сразу после отгрузки товара и выписки товарных док-тов. Отгрузив товар, поставщик  выписывает в соответ. кол-ве экземпляров платеж. требования и сдает их на инкассо. Платеж за товар или услугу осущ. в банк, обслужив. покупателя.

30. Государственные внебюджетные фонды, фонды обязательного медицинского страхования РФ.

Обязательное мед. страхование явл. всеобщим для населения РФ и реализуется в соответ. с программами мед. страхования, которые гарантируют объем и условия оказания мед, лекарственной помощи гражданам.

В России источниками финансирования здравоохранения стали:

1. средства федер, региональных и местных  бюджетов

2. средства гос. и обществ. орг-ций, предприятий и других хозяйств. субъектов

3. личные средства граждан

4. безвозмездные и благотворительные взносы и пожертвования

Из этих средств стали формироваться самостоят. фонды здравоохранения и фонды мед.страхования.

Фонды здравоохранения формируются за счет бюдж. средств, и распорядителями этих фондов явл. фед, регион. и мест. исполнит. органы власти. Фонды мед. страхования формируются за счет средств, получ. от страхов. взносов.  Эти фонды предназнач. для финан-ния страхов. орг-ями мед. помощи и иных услуг в соотв. с договорами обязат. мед. страхования.  Такие фонды были созданы на фед. и территор. уровнях.

Фин. ресурсы, предназнач. для обязат. мед. страхования, направл. в фед. и территор. внебюджетные фонды обязат. мед. страхования, кот. были созданы для реализации гос. политики  в области обязат. мед. страхования.

Фин.ср-ва ФОМС наход. в гос. собственности и не явл. частью фед. и рег. бюджетов.  ФОМС формируются за счет:

·                   части страховых взносов предприятий, орг-ция, учреждений и иных хоз-х субъектов независимо от форм собственности на обязат. мед. страхование в размерах, устанавливаемых Федер Собранием РФ;

·                   ассигнований из фед. и рег. бюджетов на вып. программ обязат. мед.страх.

·                   добровольных взносов юр. и физ.лиц.

·                   доходов от использов. временно свободных фин. средств фондов.

Страховые взносы устанавл. как ставки платежей по обязат. мед.страхованию в размерах, обеспечив. Выпол. программ мед.срахования и деят-ть страх. мед. орг-ции.

Плательщики страхов. взносов в фед. И тер. ФОМС – предприятия, учреждения, орг-ции и иные хоз.субъекты независимо от форм собственности -  производят страховые взносы в установленных законодательством РФ размерах по отношению к начисленной оплате труда по всем основаниям, в том числе по договорам подряда и поручения, из  которых осущ. отчисления на гос.соц.страх. Плательщики уплач. страховые взносы раз в месяц в срок, установ. для получения з/п за истекший  месяц.

Контроль за своеврем. страховой взнос осущ. фед.и тер.фонды обязат. мед.страх и органы Мин-ва РФ по налогам и сборам.

31. Центральный банк РФ, его функции.

Центральный Банк РФ (ЦБ РФ, Банк России) — верхний уровень двухуровневой банк. системы в РФ, кот. состоит из ЦБ РФ и коммерч. банков (и др. кредитных орг-ций).

ЦБ контролирует деят-ть кредитных орг-ций, выдаёт и отзывает у них лицензии на осущ. банк. операций, а уже кредит. орг-ции работают с проч. юр. и физ. лицами.

Статьей 75 Конституции РФ установлен особый конституц-прав. статус ЦБ РФ, определено его исключ. право на осущ. ден. эмиссии (часть 1) и в качестве осн. ф-ции — защита и обеспеч. устойчивости рубля (часть 2). Статус, цели деят-ти, ф-ции и полномочия ЦБ РФ опред. также Фед. законом «О ЦБ РФ (Банке России)» и др. фед. законами. Банк России явл. юр. лицом, уставной капитал и имущество кот. явл. фед. собственностью. Подотчётен Гос. Думе Фед. Собрания РФ, кот. назначает его Председателя, по представл. Президента РФ. Банк России осущ. полномочия по Влад., использ. и распоряж. золотовалютными резервами и др. имуществом. Гос-во не отвечает по обязательствам Банка России, а Банк России — по обязательствам гос-ва.

Функции

Банк России осущ. свои функции в соответствии с Конституцией РФ и Фед. законом «О ЦБ РФ (Банке России)» и иными фед. законами. Согласно статье 75 Конституции РФ, основной функцией Банка России явл. защита и обеспеч. устойчивости рубля, а ден. эмиссия осущ. исключительно Банком России. В соотв. со статьей 4 Фед. закона «О ЦБ РФ (Банке России)», Банк России выполняет след. ф-ции:

  • во взаимодейст. с Правит-вом РФ разрабат. и проводит ед. ден.-кредит. поли-ку;
  • монопольно осущ. эмиссию наличных денег и организ. наличное ден. обращение, а также утверждает графическое обозначение рубля в виде знака;
  • явл. кредитором последней инстанции для кредит. орг-ций, организ. систему их рефинансирования;
  • устанавливает правила осущ. расчётов в РФ;
  • устанавливает правила проведения банковских операций;
  • осущ. обслуживание счетов бюджетов всех уровней бюдж. системы РФ, если иное не установлено фед. законами, посредством проведения расчётов по поручению уполномоченных органов исполнит. власти и гос. внебюджетных фондов, на кот. возлагаются орг-ция исполн. и исполнение бюджетов;
  • осущ. эффективное упр-е золотовалютными резервами Банка России (1);
  • принимает решение о гос. регистрации кред. орг-ций, выдаёт кредит. орг-циям лицензии на осущ. банк. операций, приостанавливает их действие и отзывает их;
  • осущ. надзор за деят-тью кредитных орг-ций и банковских групп;
  • регистрирует эмиссию ценных бумаг кред. орг-циями в соотв. с фед. законами;
  • осущ. самостоятельно или по поручению Правительства РФ все виды банк. операций и иных сделок, необходимых для выполнения ф-ций Банка России;
  • организует и осущ. валют. регулирование и валют. контроль в соотв. с закон-вом РФ;
  • опред. порядок осущ. расчётов с международ. орг-циями, иностр. гос-вами, а также с юр. и физ. лицами;
  • устанавливает правила бухучёта (Положение Банка России N 205-П от 5.12. 2002 года «О правилах ведения бухучёта в кредитных орг-циях, располож. на территории РФ», с 1.01.2008 года вступит в силу новое Положение Банка России N 302-П от 26 марта 2007 года «О правилах ведения бухгучета в кредитных орг-циях, располож. на территории РФ») и отчётности для банковской системы РФ (Указание Банка России от 16.01.2004 года № 1376-У «О перечне, формах и порядке составл. и представл. форм отчётности кредит. орг-ций в ЦБ РФ»);
  • устанавливает и публикует официал. курсы ин. валют по отношению к рублю;
  • принимает участие в разработке прогноза платёжного баланса РФ и организует составл. платёж. баланса РФ;
  • устанавливает порядок и условия осущ. валют. биржами деят-ти по орг-ции провед. операций по покупке и продаже ин. валюты, осущ. выдачу, приостановл. и отзыв разреш. валют. биржам на орг-цию провед. операций по покупке и продаже ин. валюты. (Ф-ции по выдаче, приостан. и отзыву разреш. валют. биржам на орг-цию провед. операций по покупке и продаже ин. валюты Банк России будет выполнять со дня вступления в силу фед. закона о внесении соотв. изменений в Фед. закон «О лицензировании отд. видов деят-ти»);
  • проводит анализ и прогнозирование состояния эк-ки РФ в целом и по регионам, прежде всего ден.-кредит., валют-фин. и цен. отношений, публикует соотв. материалы и статистич. данные;
  • осущ. выплаты Банка России по вкладам физ. лиц в признан банкротами банках, не участвующ. в системе обязат. страхования вкладов физ. лиц в банках РФ;
  • осущ. иные ф-ции в соответствии с фед. законами.

32.Финансовая система, характеристика её элементов.

Фин. система представляет собой сов-ть различ. фин. отношений, в процессе кот. раз. методами и формами распред, использ. фонды ден. ср-в хоз. субъектов, домохозяйств и гос-ва. Фин. система включ. 2 сферы фин. отношений: децентрализованную и централизованную. В свою очередь каждая сфера объед. несколько звеньев.

Децентрализованные фин. явл. основой фин.сист, т.к. здесь формируется преобладающая часть фин. ресурсов страны.

Фин. предприятий участ. в создании матер. источника всех ден. фондов страны – научного дохода.  Пред-тия распоряж. прибылью, формир. производств. и соц.фонды изыскивают необход. им ср-ва для инвестиров., использ. в том чис. и ресурсы фин. рынка – кредиты банков, эмиссию, облигации, депозит. сертификаты и т.д.

Фин. домашнего хозяйства. Фин.отношения населения по формированию семейного бюджета и его использов. имеют исключ. важное знач. по регулированию платежеспособного спроса страны.

Централизованная сфера. Она находится в собственности гос-ва. Включает бюджетную систему и внебюджетно-соц.фонды.

Бюджетная система вкл: фед. бюджет, регион. бюджет(республиканские, краевые, областные), местный бюджет(городские, районные, поселковые). Каждый бюджет функционирует автономно, т.е. нижестоящий бюджет своими доходами и расходами не вкл. в вышестоящий бюджет. Для целей планирования бюджетных ресурсов составляется консолидиров. бюджет- статистич. сводный бюджет, кот. объед. фин.ресурсы всех уровней бюджетной системы.

Внебюджетно-соц.фонды имеют строго целевое назначение – расширять соц. услуги населению, стимулир. развит. ост. отраслей соц. инфраструктуры. Важн. соц.фонд – Пенсионный фонд, ср-ва кот. формируются за счет страхов. взносов работодателей и работающих, дотации их фед.бюджета и ресурсов, получ. от собств. инвестиций фонда. Средства пенсион. фонда использ. на выплату пенсий по возрасту, инвалидности, по случаю потери кормильца, за выслугу лет, соц. пенсий, а также пособий на детей, пострадавших на аварии Черноб. АЭС.

К соц.фондам относ.: Фонд соц.страх, Фед. и территор. фонды обязат. мед. страхования.

33.Основы организации безналичных расчётов.

Безналич. расчеты нашли широкое применение в процессе банк. системы и имеют ряд преимуществ перед расчетами с использов. налич. ср-в.

Для бесперебойности расчетов необх. соблюд. след. осн. принципы орг-ции безналич. расчетов:

1.     все орг-ции обязаны хранить свои ср-ва на счетах в банках. В кассах разреш. оставлять лишь небол. суммы наличных денег в пределах установл. норм.

2.     подавляющая часть безналичных расчетов должна осущ. через банки.

3.     требование платежа должно выставляться либо перед отгрузкой товаров, либо вслед за ней, чтобы не допускал. задержка платежей. Однако при услов. кризиса платежей бол-во поставщиков предъявл. требов. предоплаты – предварит. получ. денег перед отпуском товара

4.     платежи производ. со счетов клиентов в банке лишь  с их согласия. Это важ. условие препятствует банку в распоряж. ср-ми, принадлеж. орг-циям, открыв. счета в дан. банке.

5.     установл. неск. форм расчетов и видов платежей, кот. предприятия могут выбир. по своему усмотрению.

Соблюд. этих 5 принципов позвол. использ. безналич. расчеты в кач-ве важн. инструмента развития рын. эк-ки. Основа безналич. расчетов – межбанков. расчеты

До сер. 90-х годов она строилась на основе системы межфилиал. оборотов (МФО). Через систему МФО рассчитывались в осн. учреждения ЦБ, кот. имели свой счет МФО. Указывая этот номер на каж. платежном док-те, учреждение банка способствовало быстрому проведению расчетов.

С созданием коммерч. банков возникла необх-ть дополнить межбанковские расчеты еще 1 эл-том –  расчетами по корреспондентским счетам(корсчетам), открыв. по каждому коммерч. банку в ЦБ России. Орг-ции для получ. денег с покупателей за продав. товар должны в платежных док-тах указать номер корсчета своего банка. Учреждения ЦБ для коммерч. банка – это как бы коммерч. банк для предпринимателя. На корсчете в учреждениях ЦБ оседают деньги, имеющ. у коммерч. банка.

Субъекты безналич. расчетов.  В безналич. расчетах обязательно участвуют 2 или более эк.субъекта и банк. Каждый эк.суб хранит свои ср-ва в банках. Действующ. закон-вом предусмотрено, что банки приним. и хранят на счетах ден.ср-ва  клиентов, осущ. по их поручению расчетные, кредитные, кассовые и др.банк. операции.

Между банком и клиентом заключ. договор банк. счета, по кот. банк обяз. хранить ден. ср-ва на счете клиента, зачисл. поступающ. на этот счет суммы, вып. распоряж. клиента о перечисл. и выдаче денег со счета и провод. др. банк. операции, предусмотр. для счета данного вида законодательными актами, банк. правилами и договором.

Механизм организации безналичных расчетов. В банк.бухгалтерии поступление денег на счет клиента отраж. по кредитной стороне счета, а остаток на данный момент представляет кредитовое сальдо. Расходование средств со счета  не выпускались отраж. как дебетовый оборот. Механизм орг-ции безналич. расчетов должен быть организован таким образом, чтобы не выпускались избыт. для оборота безналич. Ср-ва, кот. могут при опред. условиях стать фактором роста инфляции.

34.Государственные  внебюджетные фонды, Пенсионный фонд РФ.

Направления деят-ти ПФ:

1.     целевой набор и аккумуляция страхов. взносов, а также финанс-ние расходов, связ. с соц.защитой населения

2.     орг-ция работы по взыск. с работодат. и граждан, винов. в причинении вреда здоровью работников ти др.граждан, сумм гос. пений по инвалидности вслед. труд. увечья; профессионального заболевания или по случаю потери кормильца.

3.     капитализация ср-в фонда, а также привлеч. в него добровол. взносов физ и юр.лиц

4.     контроль за своеврем. и полным поступлением в фонд страх. взносов, а также контроль за правильным и рац. расходованием его ср-в;

5.     провед. науч-исследов. работы в области гос. пенсионного страхования;

6.     разъяснит. работа среди населения и юр.лиц по вопр, относящ. к компетенции фонда.

Ср-ва фонда формируются за счет кредитующих осн. источников:

·        страховых взносов работодателей

·        срахов. взносов граждан, заним. индивид. труд. деят-тью

·        ассигнований из фед.бюджета РФ на выплату гос.пенсий и пособий военнослуж., приравненным к ним по пенсионному обеспеч граждан, их семьям соц. пенсий, пособий на детей в возрасте старше полутора лет, на индексацию указ. пенсий и пособий, а также на предоставление льгот в части пенсий, пособий и компенсаций гражданам, пострад. от Черноб катастрофы, на расходы по доставке и пересылке пенсий и пособий и др.

·        добровольных взносов физ. и юр.лиц, а также доходов от капитализации ср-в фонда и др. поступлений.

Размер вносов на соц.страх, уплачив. работодателями и гражданами в ПФ РФ, опред. Гос.Думой и Советом фед. по представлению правления Фонда.Работодатели уплачивают страх.взносы 1 раз в месяц – в срок, установ. для получ. оплаты труда за истекший месяц. В таком же порядке работодатели начисляют и удерживают обязат. страх. взносы с работников.

Концентрируемые в ПФ РФ средства направл. на:

1.     выплату в соотв. с действ. на территории РФ законодательтвом, межгос-ми и междунар-ми договорами гос.пенсий.

2.     выплату пособий по уходу за ребенком старше полутора лет

3.     оказание органами соц.защиты населения матер. помощи престарелым и нетрудоспособным гражданам и др.

35.Валютная система РФ.

Нац. валютная система – форма орг-ции валют. отношений страны, закрепленная нац.законодательством; составная часть ден. системы страны. Основа валютной системы РФ – рос. рубль, введ. в обращение в 1993 году и заменивший рубль СССР.

В наст. время в России действует режим плавающего валютного курса, кот. зависит от спроса и предложения на валют. биржах страны, прежде всего на ММВБ. Осн. законодательным актом в области валют. отношений РФ явл. закон «О валютном регулировании и валютном контроле», а также др. законы и подзаконные акты. В законе определены осн. понятия: ин. валюта и валют. ценности, тек. операции платеж. баланса, капитальные операции, а также ключ. понятия валют. законодательства – «резидент»и «нерезидент», имеющ. различные режимы валют. регулирования.

Валютные ценности – это ин. валюта, цен. бумаги в ин. валюте(платеж. док-ты, чеки, векселя) и др. фондовые ценности(акции, облигации, проч. долговые обязательства, выраженные в ин. валюте), а также драг.металлы – золото, серебро, платина и т.д

Резиденты – это:

·        это физ.лица, имеющ. постоянное местожительства в РФ, в том числе временно наход вне России;

·        юр.лица, созд в соотв с законодательством России, с местонахождением в РФ

·        придеприятия и орг-ции, не явл. юр.лицами, созд. в соотв. с законодательством РФ, с местонахождением в России

·        наход за пределами России филиалы и представит-ва вышеуказ резидентов

·        дипломатические и иные представительства РФ, наход за пределами РФ

Нерезиденты – это:

·        из.лица, имеющ постоянное местожительство за пределами Рф, в том числе временно наход в РФ

·        юр.лица, созд в соотв  с законодат-вом ин гос-в, с местонахожд за пределами РФ

·        Предприятия и орг-ции, не явл. юр.лицами, созд в соотв с законод-вом ин гос-в, наход за пределами РФ

·        Наход в РФ филиалы и представительства вышеуказанных нерезидентов

·        Наход в РФ иностр. дипломатические и иные иностр. представительства, а также междунар. орг-ции, их филиалы и представительства.

Операции в ин. валюте и с цен. бумагами подразделяются на :

1.     текущие валютные операции:

·        переводы в РФ и из РФ ин валюты для осущ расчетон без отсрочки платежа по экспорту и импорту товаров, работ, услуг, а также осущ. расчетов, связ. с кредитованием экспортно-импортных операц на срок не более 180 дней;

·        получение и предоставлен е фин. кредитов на срок не более 180 дней

·        переводы в РФ и из РФ %, дивидендов и иных доходрв по вкладам, инветисциям, кредитам и проч. операциям, связ с движением капитала

·        переводы неторгового хар-ра в РФ и из РФ, включая перевод сумм з/п, пенсий, алиментов, наследства и т.д

2.     валютные операции, связ. с движением капитала:

·        прямые инветстиции – вложения в уставной капитал предприятия с целью извлеч. дохода

·        портфельные инвестиции – приобретение ценных бумаг

·        переводы в оплату прав собственности на землю, здания и т.д

·        предоставление и получ. отсрочки платежа на срок более 180 дней по экспорту и импорту товаров, работ, услуг

·        предостав. и получение фин.кредитов на срок более 180 дней

·        все иные валют. операции, не являющиеся текущ. вал. операциями

Вал.операции в России осущ. только уполномоч. ком. банки, т.е банки получ. лицензии от ЦБ.

Валют. регулирование осущ. ЦБ России. Он устанавлив порядок обязат. перевода, вывоза и пересылки ин. валюты и цен. бумаг в ин. валюте, принадлеж. резидент.; выд. валют. лицензии; провод. валют. интервенции на глав. валют. биржах страны ММВБ  и СПБ-й бирже.Вал. конроль осущ. органами валют. контроля(ЦБ, правит-во) и и их агентами(орг-ции, кот. в соотв с законодат актами могут осущ ф-ии вал. контроля.

36.Финансовая политика: содержание, цели проведения.

Фин. политика – сов-ть гос. мероприятий по использов. фин. отношений для выпол. гос-вом своих ф-й.Содержание фин.политики достаточно сложное, т.к. охватывает широкий комплекс мероприятий:

1.     разработку общ. концепции фин.политики, опред. ее осн. направлений, целей, гл.задач

2.     создание адекватного фин.механизма

3.     упр-е фин.деят-тью гос-ва и других субъектов экономики.

Задачи фин.политики:

1.     обеспеч. условий для формирования макс возможных фин.ресурсов

2.     установл. рацион. с точки зрения гос-ва распред. и использ. фин.ресурсов

3.     организ. регулирования и стимулиров. эк. и соц-х процессов фин. методами

4.     выработка фин.механизма и его развит. в соотв. с измен. целями и задачами стратегии

5.     создание эфф. и максимально деловой системы управления фин.

Фин.политика – составная часть эк.политики гос-ва. В ней конкретизируются главные направления развития народ. хоз-ва, опред общий объем фин ресурсов, их источники и направления использов, разрабат. механизм регулиров и стимулиров фин. методами соц-эк. процессов.Важной составной частью фин.политики явл. установл. фин.механизма, при помощи кот. происходит осущ. всей деят-ти гос-ва в области фин. Он представ собой систему установл гос.форм, видов и методов орг-ции фин отношений.Три типа ФП:

1)    Классическая. До конца 20-х годов. Смит и Рикардо. Невмешательство гос-ва. Свободная конкуренция.

2)    Регулирующая. Кейнс. Усиление роль гос-ва.

3)    Планово-директивная. На основе гос. собственности на ср-ва произв-ва. Полное гос. регулирование.

Финансовая политика состоит из:

1)    Кредитно-ден. политики. Направлена на обеспечение устойчивости ден обращения путем регулирования инфляции, курса нац. ден. един, обеспеч. своевремен. расчетов и т.д. В этом случае большое значение имеет эмиссионная и ценовая политика.

2)    Бюджетная политика. Предполаг. опред. гос-вом источников формирования доходов гос-ва, приоритета их использ. А также опред. источников финан-ния бюдж. дефицита. В этом случ. бол. знач. имеет налог. политика и политика упр-я гос. долгом.

Есть еще соврем. политика бюджетного федерализма. Она характер. высокой самостоятельностью бюджета. Это может замедлять хоз. активность.

Если рассм-ть фин. политику с наиболее общ. направлений исп-ия фин.отн-ий, то можно выдел 2 осн. цели фин. политики: 1) Фискальная цель; 2) Регулирующая цель. Фискальные цели предп., что гос-во в процессе исп-ия фин. отн-ий обеспечивает покрытие своих расходов з\с обыкнов. доходов, к-ые в обязат. порядке уплач-ся физ. и юр. лицами (налоги и обязат. неналог. платежи). Регулир-ие цели фин. пол. Фин. регулир-ние предп., что гос-во при помощи фин. инструментов воздействует на экон. процессы. Фин. инстр-ты – налоги, бюджетное финан-ие, гос. займы и кредиты. Гл. объектами регул-ия явл.: Эк-ий рост; Уровень занятости (безработица); Инфляция; Состояние валют. курса. 2 типа рег-ей пол.: 1) Стимулир-ая предс-ет уменьшение налогов и увелич. Бюдж. финанс-ния, она прим-ся для стимулир-ния экон. роста и занятости. При провед. такой политики возможно негативное воздействие на ден. систему, может увелич-ся уровень инфляции. Ее проводят во время экон. спада. 2) Сдерживающая – политика высоких налогов и снижающ. бюджет. финанс-ния. Ее примен. в условиях высокой инфляции, при резком экон. росте. Эта политика может привести к экон. кризису, если темпы сдерживания очень высокие.

37. Платёжный баланс государства.

Платежный баланс страны представляет собой статистич. систему, в кот. отраж. все эк. операции между резидентами данной страны и резидентами др. стран (нерезидентами), кот. имели место в течение опр. периода времени. Платежный баланс гос-ва, кот. отражает товарные и фин. потоки между данной страной и всем ост. миром. Подготовка многих политич. и эк. решений нужд. в такого рода данных. Можно отметить 3 случая, когда информация, содержащаяся в платежном балансе, особенно необходима: 1) С помощью анализа рез-тов обмена между странами легче судить о стабильности системы плавающих вал. курсов: платежный баланс помогает выявить масштабы аккумулирования ин. валют у тех эк. агентов, кот. больше заинтересованы в их владении, и тех, кто более склонен избавиться от этих валют. 2) В условиях фиксированных вал. курсов платеж. баланс помогает опред. объем притока ин. валюты в страну, степень давления на курс нац. валюты, а также позволяет решить вопрос о целесообразности поддержки фиксированного курса валюты, если ей угрожает кризис; 3) Счета платеж. баланса в части расчетного баланса предоставляют инфо о накоплении внешней задолженности, выплате процентов и платежей по основной сумме долга и возможностях страны аккумулировать валюту для буд. платежей. Эта инфо. необходима для оценки того, насколько стране-должнику стало обходиться дешевле или дороже погашать долги иностранным кредиторам.  Вместе с тем, для того, чтобы на основе платеж баланса можно делать правильные выводы о состоянии внешнеэк. связей гос-ва, необходим анализ механизмов влияния тех или иных эк. явлений на счета баланса, так как сами по себе они не могут дать нам позитивных или негативных оценок тех или иных явлений.  В наст. время большинство стран мира составляют свои платеж. балансы в соотв с методологией и принципами, разработ. Международным валютным фондом. Такой подход знач. облегчает сопоставление и анализ платежных балансов разных стран за разные промежутки времени, а также позволяет унифицировать процесс составления платеж. баланса. Осн. принцип, леж. в основе построения платежного баланса — принцип двойной записи, т.е. любая эк. сделка наход. двойное отражение в балансе путем записи по кредиту одной статьи и по дебету другой. Это правило имеет очень простую эк. интерпретацию: большинство эк. операций заключ. в обмене эк. ценностями. Раздел платеж. баланса на конкретные счета, или компоненты, должно основыв. на ряде принципов, среди кот. следует особо выдел. след.: - кажд. статья платеж. баланса должна иметь свои особ-ти, т.е. фактор или их сов-ть, оказыв. влиян. на объем одной статьи, должны отлич. от факторов, воздейств. на иные статьи; - наличие той или иной статьи в платеж. балансе должно иметь знач. для группы стран, выраж. как в динамике измен. этой статьи, так и в абсолют. ее величине. Др. словами, если какой-нибудь показатель системы платеж. баланса подвержен сильным колеб. в течение опред. периода времени у группы стран либо он занимает бол. удел. вес в платеж. балансах группы стран, то он должен быть выделен в виде отд. статьи; - сбор инфо для учета по статьям не должен представлять особых сложностей для составителей платеж. баланса (тем не менее, этот принцип второстепенен по отношению к первым двум); - структура платеж. баланса должна быть такой, чтобы показатели платеж. баланса сочетались с др статистич системами, например, системой нац. счетов; в то же время, кол-во статей не должно быть чрезмерно многочисленным, а сами статьи должны подлежать консолидации в компоненты более высокого уровня (для того, чтобы страны, не вышедшие на высокий уровень обработки статистич инфо были способны представлять платеж баланс с меньшей детализацией).  Согласно принципам составления платеж баланса, записи по кредиту производ в случаях, касающиеся: 1)Движения реальных (товарных) потоков, сопровождающ. экспорт. 2)Движения фин. потоков, отражающ. Уменьш. зарубежных активов страны либо увелич. зарубежных обязательств. С др. стороны, запись, произведенная по дебету, отражает: 1) Движение реальных потоков, сопровождающих импорт. 2) Измен фин. потоков, отражающ. увелич. активов и уменьш. обяз-в.  В эк. науке выд. 3 осн аналитич. группировки статей платеж. баланса, рез-том кот. явл. соотв. сальдо: I. Торговый баланс II. Баланс текущих операций III. Общий баланс или баланс официальных расчетов. Говорят, что имеет место положит. сальдо, когда кредит превосходит дебет и наоборот — отрицат. сальдо, или дефицит, когда дебет превосходит кредит.

38. Современная финансовая политика РФ.

Отказ во второй половине 80-х годов от монополии гос. собственности на ср-ва произв-ва стал причиной кризиса планово-директивной фин. политики СССР.

В 1991-1996 гг. Стала проводиться принципиально новая фин. политика, базирующ. на использов. Эл-тов рын. механизма  и системе гос. регулирования экономики.

Основа современной фин. политики — это признание сво­боды предпринимательской деят-ти, введение разнообразных форм хозяйствования, приватизация гос. собственно­сти и переход к смешанной эк-ке, базирующейся на умелом сочетании частных и гос. хозяйствующих субъектов.

Разрабатывается  принципиально новый фин. механизм.

Получила новое направление система гос. кре­дита. Гос-во стало использовать его рын. фор­мы — различные формы краткосрочных и среднесрочных гос. займов при отказе от прямого кредитования рас­ходов со стороны Центрального Банка.

Изменяется в последнее время организация бюджетной сис­темы. На смену централизованной бюдж. системы пришла бюдж. система, основ. на реальной самостоятельно­сти и равноправии бюджетов всех уровней.

Широкое распростр. получила система внебюджетных фондов гос-ва. Она позволяет сконцентрировать необход. средства для целевого фин-ния соц. расхо­дов (Негос. пенсионные фонды).

Развитие рын. методов упр-я привело к демоно­полизации страхового дела и появлению страхового рынка — созданию независимых частных страховых компаний, введению новых отраслей и видов страхования, изменению в соотноше­нии между обязательной и добровольной формами страхования в пользу последней.

Кардинально изменилась система управления финансами. На смену ед. органу управления — Мин-ву финансов пришла целая система специализиров. Фин. и кон­трольных органов: Гос. налоговая служба, Фед. служба налоговой полиции, Счетная палата, Гос. таможенный комитет и т. д.

Большое внимание должно уделяться развитию и регулиро­ванию рынка ценных бумаг. Предстоит найти оптим. соче­тание обращения на этом рынке гос. и корпора­тивных ценных бумаг, что позволит, с одной стороны, обеспе­ч. потребности гос-ва в ср-вах покрытия бюджетно­го дефицита, а с другой стороны, создаст условия для нормаль­ного перелива фин. ресурсов между отд. пред­приятиями и отраслями эк-ки. Важный аспект этой проб­лемы — установление гос. контроля за финансо­вым рынком, кот. обеспеч. защищенность юр. и физ. лиц, оперирующих на этом рынке.

39. Организация финансов коммерческих банков.

КБ – это банк, занимающ. кредитованием и финанс-ем предприятий, орг-ций, фирм, граждан за счет ден. капиталов, привлеч. в форме вкладов и путем выпуска собственных акций и облигаций. Такие банки выполняют обширный круг банк. операций и обслуживают самых разных клиентов.

Операции КБ:Пассивные операции – это операции, связ. с ограничением кред. ресурсов, с целью последующего размещения на кред. рынке. Источниками кредитных ресурсов явл. собств. капитал банков, заемный и привлеч. капиталы. Привлеч. капитал банков образ. за счет вкладов ден. средств, размещ. физ. лицами в целях хранения и получения доходов.Кроме того КБ и ЦБ могут иметь корреспондентские счета (ЛОРО – НОСТРО).Активные операции – это операции по размещению кред. ресурсов на рынке, сопровождаемые рисками и требующ. поддержание ликвидности банков. Активные операции это:

1). Ссудные операции

2). Учетные операции

3). Расчетные и кассовые операции

4). Операции с ценными бумагами

5). Валютные операции

6). Гарантийные операции.

40. Финансовое планирование (прогнозирование).

Фин. планирование - процесс оценки и выбора проекта капит. вложений, а также его формализация в виде бюджета или фин. плана. Фин. планирование подразумевает: - выявление потребностей в капиталовложениях; - анализ альтернативных вариантов удовлетворения этих потребностей; - подготовку доклада для менеджеров; - выбор лучшей альтернативы; - распред. имеющ. ресурсов между различ. направлениями инвестирования.

Фин. планирование – продукт фин. исследований, кот. занимается наука. Планирование как эл-т упр-я есть лучшее ср-во фин. политики. Оно позволяет плавно и незаметно совершать крупные хоз. перемены. Объектом фин. планирования яв-я . деят-ть субъектов хоз-ия и гос-ва, а итоговым рез-том - составление фин. планов, начиная от смет отд. учреждения до сводного фин.о баланса гос-ва. В каж. плане опред. доходы и расходы  на опреде.период, связи со звеньями фин. и кред. систем (взносы отчислений на соц. страхование, платежи в бюджет, плата за банк. кредит и др.). Конкретные задачи фин. планирования опред. Фин. политикой. Это опред. объема ден. средств и их источников, необходимых для вып. плановых заданий; выявл. резервов роста доходов, экономии в расходах; установление оптим. пропорций в распред. средств между централ-нными и децентрал-ыми фондами и др.Методы фин. планирования:a) автоматический (данные предыдущего года переносятся, напр., на 1999 год. Если есть инфляция, то данные умножаются на коэфф. инфляции). Этот метод яв-ся самым примитивным и использ. при нехватке времени;b) статистический (складываются расходы за предыд. годы и делится на кол-во предыдущ. лет);c) нулевой базы (все позиции должны рассчитываться по новой. Этот метод учитывает реальные потребности и увязывает их с возможностями).

В условиях рын. Эк-ки планирование, как ф-ция управления, должно принимать форму всеобщего охвата всех сторон эк-кой и соц. деяте-ти.

Фин. план – системная сов-ть мероприятий мат. опосредования функционирования гос-ва. Он сост. на срок от 1 до 5 лет и входит в бюджет.Фин. планирование на предприятии базируется на использов. 3 основных его систем:

1. Система перспективного фин. планирования явл. наиболее сложной из рассматриваемых систем и требует для своей реализации высокой квалификации исполнителей. Это планирование состоит в разработке прогноза осн. показателей фин. деят-ти и фин. состояния предприятия на долгосроч. период.

Исходной предпосылкой для разработки долгосрочного фин. плана по важн. направлениям фин. деят-ти предприятия явл. цели фин. стратегии предприятия (выраж. конкретными колич. целевыми показателями).

Долгосрочный фин. план по важнейшим направлениям фин. деят-ти предприятия составл., как правило, на предстоящ. 3 года с разбивкой по отд. годам прогнозируем. периода. Форма такого плана носит произвол. хар-р, но в нем должны получ. отраж. наиб. важн. параметры фин. развития предприятия, опред. целями его фин. стратегии.

К числу осн. из таких параметров относ: прогнозируем. сумма активов предприятия (в целом, в т.ч. оборот.); прогнозируем. стр-ра капитала (соотн. собств. и заемного его видов); прогнозируем. объем реального инвестирования предприятия; прогнозируем. сумма чистой прибыли предприятия и показатель рентабельности собств. капитала; прогнозируемая сумма амортизац. потока (в соотв. с избранной амортизац. политикой предприятия); прогнозируем. Соотн. распред. чистой прибыли предприятия на потребл. и накопление (в соотв. с избранной дивидендной политикой предприятия); прогнозируем. сумма чистого ден. потока предприятия.В процессе прогнозирования осн. показателей долгосроч. фин. плана предприятия использ. след. осн. методы:

1. Метод корреляционного моделирования. В фин. мен-те шир. распростр. получило прогнозиров. суммы активов предприятия (в целом и отд. их видов), а также некот. др. показателей в зависимости от изменения объема реализации продукции.

2. Метод оптимизационного моделирования. Его сущ-ть заключ. в оптимизации конкрет. Прогнозируем. показателя в зависимости от ряда условий его формирования.

3. Метод многофакторного эк-математич. моделирования. Сущ-ть этого метода состоит в том, что прогнозир. показ-ль опред. на основе конкрет. мат. моделей, отраж. функц. взаимосвязь его колич. знач. от системы опред. факторов, также выраж. колич.

4. Расчетно-аналитический метод. Его сущ-ть состоит в прямом расчете колич. значений прогнозируемых показателей на основе использ. соотв. норм и нормативов.

5. Экономико-статистический метод. Сущ-ть этого метода состоит в исследовании закономерностей динамики конкретного показателя (опред. линии его тренда) и распространении темпов этой динамики на прогнозируем. период.

В процессе прогнозирования осн. показателей долгосроч. дин. плана предприятия могут быть использ. и др. методы (экспертных прогнозных оценок, балансовый и т.п.).

II. Система текущего фин. планирования базируется на разработанном долгосроч. плане по важн. аспектам фин. деят-ти. Это планирование сост. в разработке конкрет. видов тек. фин. планов, кот. позволяют опред. на предстоящий период все источники фин. развития предприятия, сформировать структуру его доходов и затрат, обеспеч. постоянную платежеспособность предприятия, предопред. стр-ру его активов и капитала на конец планируемого периода.Текущие планы фин. деят-ти разрабат. на предстоящ. год с разбивкой по кварталам. Исход. предпосылкой для раз-ки тек. фин. планов предприятия служат прогнозируем. показатели долгосроч. фин. плана предприятия; В процессе разработки отд. показателей тек. фин. планов использ. преимущ. след. методы: технико-эк. расчетов; балансовый; эк.-мат. моделирования.

Осн. видами тек. фин. планов, разрабатываемых на предприятии, явл.:

1. План доходов и расходов по операционной деят-ти явл. одним из осн. видов текущего фин. плана пред-тия, сост. на первонач этапе тек. планирования его фин. деят-ти (так как ряд его показат. служит исход. базой разработки др. видов тек. фин. планов). Целью разработки этого плана явл. опред. суммы чистой прибыли по операц. деят-ти предприятия. В процессе разработки этого плана должна быть обеспеч. четкая взаимосвязь план. показателей доходов от реализ. продукции (вал. и чистого), издержек, налог. платежей, балансовой и чистой прибыли пред-тия.

2. План поступления и расходования ден. средств призван отраж рез-ты прогнозиров. ден. потоков пред-тия. Этот план замен. ран. составл. на предприятии план формирования и исп. его фин. ресурсов. Целью разработки этого плана явл. опред. объема и источников формиров фин. ресурсов предприятия; распред. фин. ресурсов по видам и направл его хоз. деят-ти; обеспеч. постоян. платежеспособности предприятия на всех этапах планов. периода.В этом плане должна быть обеспеч. четкая взаимосвязь показат. остатка ден. ср-в на нач. периода, их поступл. в плановом периоде, их расход. в плановом периоде и остатка ден. ср-в на конец периода.

3. Балансовый план отраж. рез-ты прогнозиров. состава активов и стр-ры использ. капитала пред-тия на конец планового периода. Целью разраб. балансового плана явл. опред. необход. прироста отд. видов активов с обеспеч. их внутр. сбалансированности, а также формирование оптим. стр-ры капитала, обеспеч. достаточную фин. устойчивость предприятия в предстоящ. периоде.

Кроме перечисл. осн. видов текущ. фин. планов на предприятии могут разрабат. и др. их виды (напр, программа реальных инвестиций в разрезе отд. инвестиц. проектов, эмиссионный план и т.п.). Процесс текущего фин. планирования осущ. на предприятии в тесной связи с процессом планирования его операц. деят-ти.

III. Система оператив. фин. планирования базир. на разработ. тек. фин. планах. Это планирование заключ. в разработке комплекса краткосрочных план. заданий по фин. обеспеч. осн. направл. хоз. деят-ти предприятия. Глав. формой такого план. фин. зад. явл. бюджет.

41. Расчётно-кассовое обслуживание.

Расчётное обслуживание. Расчётные услуги - это услуги по осуществлению расчётных операций через расчётные сети, участником которых является коммерческий банк в соответствии с используемой технологией расчётов. Каждый коммерческий банк обязательно является участником как минимум одной расчётной сети - сети ЦБ РФ. Проведение расчётов предполагает приём расчётных документов от плательщиков, их обработку, пересылку, доведение средств до конечного получателя, зачисление их на счёт в банке и выдачу выписок о состоянии счёта его владельцу. Для проведения расчётов предприятия и организации открывают в банке расчётные или текущие счета. Эти счета предназначаются и используются для зачисления выручки от реализации продукции (работ и услуг), учёта сумм полученных кредитов и иных поступлений, осуществления расчётов с поставщиками, бюджетами по налогам и приравненным к ним платежам. Предприятие имеет право открывать любое количество расчётных счетов в любых банках, которые предоставляют расчётно-кассовые услуги. Для открытия расчётного (текущего) счёта необходимо заключить с банком договор банковского счёта. Банк обязуется принимать и зачислять поступающие на счёт, открытый клиенту, денежные средства, выполнять распоряжения клиента о перечислении и выдаче соответствующих сумм со счёта и проведении других операций по счёту. Банк обязан заключить договор банковского счёта с клиентом, обратившимся с предложением открыть счёт на объявленных банком для открытия счетов данного вида условиях, соответствующих требованиям, предусмотренным законом и установленным в соответствии с ним банковскими правилами. Банк обязан зачислить поступившие на счёт клиента денежные средства не позже дня, следующего за днём поступления в банк соответствующего платёжного документа, если более короткий срок не предусмотрен договором банковского счёта. Банк обязан по распоряжению клиента выдавать или перечислять со счета денежные средства клиента не позже дня, следующего за днём поступления в банк соответствующего платёжного документа, если иные сроки не предусмотрены законом, изданными в соответствии с ним банковскими правилами или договорами банковского счёта. Банк, если у него отсутствуют средства для выполнения поручения клиента, должен в течение следующего дня сообщить клиенту о помещении переданных расчётных документов в картотеку неоплаченных документов. В свою очередь клиент имеет право отозвать эти документы. Для открытия расчётного счёта в банк предоставляется комплект документов, к которым, в частности, относятся: заявление на открытие счёта, свидетельство о государственной регистрации, копии учредительных документов, подтверждающих статус юридического лица, свидетельство о постановке на учёт в налоговом органе и др. Закрытие расчётного счёта осуществляется на основании расторжения договора банковского счёта, которое в соответствии с ГК РФ возможно по заявлению клиента в любой момент. По требованию банка договор может быть расторгнут судом в следующих случаях: когда сумма денежных средств, хранящихся на счёте клиента, окажется ниже минимального размера, предусмотренного банковскими правилами или договором, если такая сумма не будет восстановлена в течение месяца со дня предупреждения банка об этом; или при отсутствии операций по этому счёту в течение года, если иное не предусмотрено в договоре.

Кассовое обслуживание предполагает, что банк выдаёт и принимает от клиента наличные деньги. Порядок и сроки сдачи наличных денег устанавливаются банком каждому предприятию по согласованию с его руководителем, исходя из необходимости ускорения оборачиваемости денег и своевременного поступления их в кассы банка. В кассах предприятия наличные деньги могут храниться в пределах лимитов, устанавливаемых банками по согласованию с руководителями предприятий ежегодно. Предприятия обязаны сдавать в банк все наличные деньги сверх установленных лимитов. Исключения сделаны только для выдачи заработной платы, выплат социального характера и стипендий, которые могут находиться в кассах предприятий не свыше трёх рабочих дней, включая день получения денег в банке. Банки не реже одного раза в два года проверяют соблюдение порядка ведения кассовых операций своими клиентами. Круг предприятий, подлежащих проверке, определяется руководителем банка в зависимости от объёма налично-денежного оборота и имеющейся в банке информации о соблюдении предприятием порядка работы с денежной наличностью. В ходе проверки рассматриваются: полнота оприходования денежной наличности, полученной в банке; полнота сдачи денег в кассу банка; соблюдение согласованных с банком условий расходования поступивших в кассу наличных денег; соблюдение лимита кассы.

42. Сущность и роль территориальных финансов в экономическом и социальном развитии страны.

В условиях демократии одной из важнейших составных частей финансовой системы государства являются территориальные финансы, которые охватывают территориальные бюджеты (в РФ - это собственно республиканские в составе РФ, краевые, областные и окружные бюджеты, бюджеты районов, городов, посёлков) и финансы субъектов хозяйствования, используемые для удовлетворения территориальных потребностей. Территориальные финансы обеспечивают финансирование широкого круга мероприятий, связанный с социально-культурным и коммунально-бытовым обслуживанием населения. Т.о., территориальные финансы - это система экономических отношений, посредством которой распределяется и перераспределяется НД, фонд денежных средств, используемых на экономическое и социальное развитие территорий. В последнее десятилетие во многих государствах наблюдается регионализация экономических и социальных процессов. Всё в большей мере функции регулирования этих процессов переходят от центральных уровней государственной власти к территориальным. Поэтому роль территориальных финансов усиливается, а сфера их использования - расширяется. Величина территориальных финансов растёт и во многих странах составляет превалирующую часть финансовых ресурсов государства. Через территориальные финансы государство активно проводит социальную политику. На основе предоставления территориальным органам власти средств для их бюджетов осуществляется финансирование муниципального народного образования, здравоохранения, коммунального обслуживания населения, строительства и содержания дорог. При этом круг финансируемых мероприятий расширяется. За счёт средств территориальных бюджетов стали финансироваться не только общеобразовательные школы, но и высшие и средние специальные учебные заведения, крупные объекты здравоохранения, мероприятия по внутренней безопасности, правопорядку, охране окружающей среды и т.д. С помощью территориальных финансов государство осуществляет выравнивание уровней экономического и социального развития территорий, которые в результате исторических, географических, военных и других условий отстали в своём экономическом и социальном развитии от других районов страны. Для преодоления такой отсталости разрабатываются региональные программы. Средства на их осуществление формируются за счёт источников доходов бюджетов соответствующих административно-территориальных единиц, а также налогов вышестоящих бюджетов. При этом территориальным бюджетам выделяются финансовые ресурсы, предоставляемые из вышестоящих бюджетов на определённые цели (развитие здравоохранения, дорожное строительство и др.).

Состав. 1. региональные бюджеты.  2. средства субъектов хозяйствования: финансовые ресурсы предприятий, находящихся в муниципальной собственности; финансовые ресурсы предприятий, фирм, организаций, используемые ими на финансирование социально-культурных и жилищно-куммунальных объектов. 3. территориальные внебюджетные фонды - добровольные взносы предприятий и населения, специальные сборы и др.

43. Депозиты и вклады.

ДЕПОЗИТ – ден. ср-ва или цен. бумаги, отд. на хранение в фин-кред, таможенные, судебные или администр. учреждения. Имеет несколько значений: вклады в банках и сберегательных кассах; ценные бумаги, перед. на хранение в кред-фин. институты; взносы под оплату тамож. пошлин, сборов, налогов; взносы в администр. органах в обеспеч. иска, явки и т.д. Депозиты банков «работают» след. образом. По договору банк. вклада (депозита), банк принимает поступившую от вкладчика ден. сумму (вклад), и использ. ее для коммерч. деят-ти (инвестирования), получ. прибыль. При этом, по договору, банк обяз. возвратить сумму вклада и выплатить % на нее на условиях и в порядке, зафиксированных в данном договоре – либо по истеч. срока договора (срочный депозит), либо по требованию клиента (до востребования). Банк. обслуж. клиентов по вкладам регул. главой 44 Гражд. кодекса РФ. Различ. депозит до востребования, т.е. вклады без указ. срока хранения, основанием для снятия кот. явл. требование вкладчика. На депозиты до востребования обычно оформляются чековые (сберегательные) книжки. Ставки депозитов до востребования гораздо ниже рын, но зато такие вклады исключит. надежны. Также, есть срочный депозит. Этот депозит предст. собой вклад, внес. на опред. срок и по истечении этого срока изымаемый из банка. % депозита срочного всегда выше, чем % депозита до востребования. По срочным вкладам чековые книжки не выд.

ВКЛАД – ден. ср-ва в валюте РФ или ин. валюте, размещ. физ. лицами в целях хранения и пол. дохода. Доход по вкладу выплач. в виде %. Вклад возвращ. вкладчику по его первому требованию в порядке, предусмот. для вклада дан. вида фед. законом и соотв. договором. Вклады приним. только банками, им. такое право в соотв. с лицензией, выд. ЦБ РФ. Банки обеспеч. сохранность вкладов и своеврем. испол. своих обяз-в перед вкладчиками. Привлеч. ср-в во вкладе оформляется договором в письменной форме в двух экземплярах, один из кот. выд. вкладчику.

Виды вкладов. Согласно ст. 837 ГК РФ осн. деление вкладов на виды осущ. по срокам их возврата. В связи с этим договор банк. вклада может быть закл. либо на условиях выдачи вклада по первому требованию (вклад до востребования), либо на условиях возврата вклада по истечении опред. договором срока (срочный вклад). Вместе с тем договором может быть предусмотрено внесение вкладов и на иных условиях их возврата, не противореч. закону. Напр, по целевому назначению вклады можно подразд. на вклады к рождению ребенка либо к достижению им опред. возраста, к бракосочетанию, пенсионные и т.д. Однако сл. иметь в виду, что все такого рода вклады явл. разновидностью срочного вклада.

Незав. от вида вклада банк обязан выдать сумму вклада или ее часть по первому требованию вкладчика. Следовательно, вкладчик в любой момент и безусловно вправе требовать в одностороннем порядке изменения или расторжения договора банк. вклада. В тех случаях, когда сумма срочного вклада по истечении срока либо сумма вклада, внес. на иных условиях возврата, по наступлении предусмотр. договором обст-в не востребуется вкладчиком, договор считается продленным на условиях вклада до востребования, если иное не предусмотрено договором.

Наряду с этим вклады можно подразделять по личности вкладчиков на вклады физ. лиц и вклады юр. лиц. Различия между ними состоит в большей договор. свободе банков и юр. лиц, меньшей степени гарантированности возвр-ти вклада для юр. лиц, а также в том, что согласно ст. 834 ГК РФ юр. лица в принципе не вправе перечисл. наход. во вкладах ден. ср-ва др. лицам. Согласно ст. 842 ГК РФ их можно также подразд. на вклады в пользу вкладчика и вклады в пользу третьих лиц. Так, вклад может быть внесен в банк на имя опред. третьего лица. По общ. правилу такое лицо приобретает права вкладчика с момента предъявления им к банку первого требования, осн. на этих правах, либо выражения им банку иным способом намерения воспольз. такими правами. Иной порядок приобретения данным лицом прав вкладчика может быть предусмотрен договором банк. вклада. В отл. от общ. положений о содержании договора банк. вклада особ-ть данного вида договора состоит в том, что наряду с предметом его существ. условием явл. указание имени гражданина  или наимен. юр. лица, в пользу кот. внос. вклад. Договор банк. вклада в пользу гражданина, умершего к моменту заключения договора, либо не сущ. к этому моменту юр. лица ничтожен.

В отд. группу стоит выд. вклады на счетах с автоматическим перечислением ср-в (cash management accounts ), кот. открывают своим клиентам американские банки.

44. Финансовый контроль, его классификация.

Фин. контроль - контроль законодат. и исполнит. органов власти всех уровней, а также спец. созданных учреждений за фин. деят-тью всех эк. субъектов (гос-ва, предприятий, учреждений, орг-ций) с применением особых методов. Он включ. контроль за соблюдением фин.-хоз. законодательства в процессе формирования и использ. фондов ден. ср-в; оценку эк. эфф. финансово-хоз. операций и целесообразности произвед. расходов. Фин. контроль призван обеспеч. интересы и права как гос-ва и его учреждений, так и всех др. эк. субъектов. Гос. фин. контроль предназ. для реализации фин. политики гос-ва, создания условий для фин. стабилизации. Это прежде всего разработка, утверждение и испол. бюджетов всех уровней и внебюджетных фондов, а также контроль за фин. деят-тью гос. предприятий и учреждений, гос. банков и фин. корпораций. Фин. контроль со стороны гос-ва негос. сферы эк-ки затрагивает лишь сферу выпол. ден. обязательств перед го-вом, включая налоги и др. платежи. Система фин. контроля включает след. Эл-ты:

-   ведомство главного ревизора- аудитора (счетная палата) с подчинением непосредственно парламенту или президенту. Глав. цель этого ведомства – общ. контроль за расходованием гос. ср-в;

-   налоговое ведомство с подчинением правительству или мин-ву фин. страны, контролирующее поступление налогов;

-   контролирующие структуры в составе ведомств, осущ. проверки и ревизии подведомственных учреждений;

-   негос. контролирующие службы, осущ. на коммерч. основе проверку достоверности отчетной документации и законности фин. операций;

-   службы внутреннего контроля.

Фин. контроль можно классифицировать по разным критериям:

-   времени проведения(предварительный, текущий, послед.);

-   субъектам контроля(президентский, контроль представительных органов власти, ведомственный, внутрихозяйственный, аудиторский)

-   сфере фин. деят-ти(бюджетный, налоговый, валютный, кредитный, страховой)

-   форме проведения (обязательный -внешний, инициативный -внутренний)

-   методам проведения (проверки, обследования, надзор, анализ хоз. деят-ти, наблюдение, ревизии.

Для проведения фин. контроля со стороны представит. органов созданы спец. стр-ры: комитеты и комиссии Совета Фед и Гос. Думы, Счетная палата РФ.В наст. время Комитет Гос.Думы и соотв. подкомитеты провод. экспертно-аналитич. работу по всем фин. вопрос.

45. Механизм функционирования финансов

ф. политика осущ-ся государством посредством использования фин-го механизма. Фин-ый мех-м – это система установленных государством форм, видов и методов фин-х отношений.

фин-ый механизм  состоит из совокупности организационных форм фин-х отношений, формы фин-х ресурсов, порядка, метода формирования централизованных и децентрализованных фондов, методов фин-го планирования, управления финансами, финансового законодательства. Практическое использование ф.м. осуществляется специальными организационными структурами, созданными для управления финансами; процесс управления включает в себя ряд элементов: прогнозирование, планирование, управление, регулирование, контроль.

Сущ-т 2 типа ф.м.: директивный, регулирующий. Директивный разрабат-ся для фин отношений, в которых непосредственно участвует гос-во, такой тип финансового планирования предполагает обяз-ть для всех субъектов фин-х отношений установленных видов, форм, методов денежного регулирования ф.м., определ-т основные правила проявления в такой сфере фин, где интересы государства прямо не затрагиваются(пример: при организации внутрихозяйственных отношений на ЧП) в этом случае устан-ся лишь общий порядокиспользования финансовых ресурсов, остающихся после уплаты всех налогов, пр/тие разр-т формы, виды денежных фондов, направление их использования.

46. Бюджетная классификация.

Все доходы и расходы в бюджетах располаг. по ед. бюджетной классификации.

Бюджетная классификация - это группировка доходов и расходов бюджетов всех уровней с присвоением обьектам классификации группировочных кодов.

Бюдж. классификация обеспеч. сопоставимость показателей бюджетов всех уровней.

Характер группировок и их принципы опред. соц.-эк. содержанием бюджетных доходов и расходов, структурой народ. хозяйства и системой управления.

В основе бюджетной классификации лежит такая группировка показателей, кот. дает представление о соц-эк, ведоственном и территор. разрезе формирования доходов и направлении ср-в, их составе и стр-ре. Ясность и четкость группировок – одно из важнейших требований, предъявляемых к бюджетной классификации.

Ведомственная классификация бюджетов РФ утверждается законодательными (представительными органами субьектов РФ.

Ведомственная классификация местных бюджетов утверждается решениями соотв. органов местного самоуправления.

Классификация доходов бюджетов РФ является группировкой доходов бюджетов всех уровней и основ. на законодат. системах РФ, опред. источники их формирования.

Функциональная классификация расходов бюджета РФ явл. группировкой расходов бюджетов всех уровней, отраж. направление ср-в на выполнение осн. ф-ций гос-ва.

Ведомственная классификация бюджетов РФ явл. группировкой расходов бюджетов субьектов РФ, отраж. распред. бюджетных ассигнований по непосредственным получателям ср-в из бюджетов субьектов федерации.

Эк. классификация бюджетов РФ - это группировка расходов всех уровней по их эк. содержанию.

48. Бюджетная система, её реформирование в РФ.

Бюджетная система представляет собой сов-ть отношений, возник. между различ. субъектами в процессе: (а) форми­рования доходов и осущ. расходов бюджетов всех уровней системы и бюджетов гос. внебюджетных фондов, осущ. гос. и муницип. заимствований, регулирования гос. и муницип. долга; (б) составл. и рассмотрения проектов бюджетов системы, их утверждения и исп, контроля за их исполн. Правовой статус участников бюджетных отношений в РФ регламентируется: (1) Бюджетным кодексом РФ (принят Гос. Думой 17.07. 1998 г., введен в действие с 1.01. 2000 г.); это базовый законодат. акт; (2) соответ. спец. законами-фед. органов субъектов Фед и нормативными правовыми актами представит органов местного самоуправления; (3) указами Президента РФ; (4) нормативными правовыми актами Правительства РФ; (5) соотв. акта­ми фед. органов испол. власти.

Бюджетная система РФ состоит из бюджетов 3 уровней:

  • фед. бюджет и бюджеты гос. внебюджетных фондов;

·   бюджеты субъектов РФ и бюджеты территор гос. внебюджетных фондов (о внебюджет­ных фондах см. гл. 11). Всего в РФ 89 субъектов, из них: 21 республиканский бюджет в Составе РФ, 55 краевых и областных бюджетов, 10 бюджетов автономных округов, бюджет Еврейской автономной области, городские бюджеты Москвы и СПб;

  • местные бюджеты.

Федер (гос.) бюджет есть форма образов. и расход. ден. средств, предназнач для обеспеч. задач и ф-ций, отнес. к предметам ведения РФ. Соотв. бюджет субъекта РФ (региональный бюджет) предназнач. для обеспеч. задач и ф-ций, отнес. к предмету ведения субъекта РФ. Местный бюджет, или бюджет муницип. образования 1 , представ. собой форму образования и расходов. ден. ср-ва, предназнач. для обеспеч. задач и ф-ций, отнес. к предметам ведения мест­ного самоуправл. Фед. бюджет и бюджеты субъектов Федер. разраб. и утвержд. в форме законов соот­в. уровня, мест. бюджеты в форме правовых актов представит. органов местного самоуправления.

Декларация о гос. суверенитете РСФСР (12 июня 1990 г.) позволила бывшим автономным республикам, вход. в состав РСФСР, принять свои декларации, опред. степень их эк. самост-ти. В бюдж. отношениях это нашло выражение в отказе от формирования ед. гос. бюджета РФ, а также в предоставлении каждому субъекту Федерации более широких полномочий по формированию своего бюджета и распоряжению его ср-ми. Начиная с 1991 г. все бюджеты в РФ функционируют автономно. Кажд. бюджет обеспеч. фин-ние мероприятий соотв. уровня; вместе с тем вышестоящий бюджет выступает своеобразным гарантом финан-ния миним. необход расходов нижестоящ. территорий. И если последний не обеспечи­вает фин-ние такого минимума, то средства должны выде­ляться из вышестоящего бюджета. Иными словами, бюджеты всех уровней взаимосвязаны и взаимообусловлены. Кажд. субъект РФ к соотв. местные органы власти на основе фед. зак-ва самостоятельно устанавл свою бюджетную систему, исходя из гос. и административно-террит. устройства (деления) своей территории. Бюджеты, дейст. на соотв. территориях, объед. в консолидиров. бюджеты. Консолидиров. бюджет представ. собой свод бюджетов всех уровней бюдж. системы на соотв. территории. Напр, фед. бюджет и консолидир. бюджеты субъектов РФ сост консолидиров бюджет РФ. Консолидиров. бюджеты использ. для расчетов миним. соц. и фин. норм и нормативов, необход. при бюдж. планировании и при анализе эфф. распред. и использ. бюдж. ср-в. Показатели кон­солидиров. бюджетов явл. также основ. для предоставл. субвенций из фед. бюджета.

Под муниципальным образованием поним. городское, сельское поселе­ние, несколько поселений, объед. общей территорией, часть поселения. иная населенная территория, в пределах кот. осущ. местное само­управление, им. муницип. соб-ть, местный бюджет и выборные органы.

Утверждаются бюджеты ежегодно и действуют в теч. фин. года. В России фин. год совпадает с календарным. Ведущее звено бюд. системы РФ - фе­д. (гос.) бюджет; с его помощью перераспред. до 40% нац. дохода страны и фин-ся ос­н. эк. и соц. программы.

Гос. бюджет оказ. воз-вие па все звенья фин. системы, фин-я различ. уровни власти, специи. Правит. фонды, кредитуя юр. и физ. лиц. В усл. перехода к рынку гос. бюджет сохраняет свою вед. роль, мен. лишь методы его возд-вия на общ. произв-во и режим расход. бюдж. ср-в. Осущ. переход с бюдж. фин-ния и дотирования на эк. методы возд-вия на про-во, переход к фин. регулирэ эк-ки.

Расходы гос. бюджета в мировой практике традиц. содержат след. статьи: затраты на соц. нужды: здравоохр., образование, культуру, соц. пособия, субсидии местным бюджетам на эти цели (трансферты); затраты на хоз. нужды: капитальные вложения в ин­фраструктуру, дотации госпредприятиям, субсидии с/х, расходы на осущ. гос. программ; расходы на оборону и матер. обеспеч. внеш. поли­тики, включая содержание дипломатич. служб и займы иностр. гос-вам; административно-управленческие расходы: содержание правительств. органов, органов правопорядка, юстиции и проч.; платежи по гос. долгу (погашение и обслужива­ние долга).

Особое место в бюдж. системе занимают местные бюджеты, в которых традиционно более высока по сравнению с государствен­ным бюджетом доля средств, направляемых на соц. цели. В России из местных бюджетов фин-ся более 80% учрежд. образования и здравоохран., около 80% учрежд. куль­туры, осущ. более 60% соц. выплат населению. В силу хронич. дефицитности местные бюджеты получ. дотации, субвенции и субсидии, ссуды из бюджетов вышестоящего уровня, привлекают ср-ва путем выпуска местных облигац. займов.

Бюджетная система РФ основана на ряде принципов.

Принцип единства бюдж. системы РФ означ. ед. прав. базы, ден. системы, форм бюдж. док-ции, логики бюдж. проц-са, санкций за наруш. бюдж. закон-ва РФ, а также ед. порядок финан-ния расхо­д. бюджетов всех уровней и вед. бухучета бюдж. ср-в.

Принцип разграничения доходов и расходов между уровнями бюдж. системы РФ означ. закрепление соотв. видов доходов (полностью или част.) и полномочий по осущ. расходов за органами гос. власти РФ, ее субъектов и органами мест. самоуправления. Принцип самостоятельности бюджетов предполаг.:(а) право законодат. (представит.) органов гос. вла­сти и органов мест. самоуправления на каждом уровне бюд. системы РФ самостоят. осущ. бюдж. процесс; (б) наличие собств. источников доходов бюджетов кажд. уровня, опред. в соотв. с законодательством РФ; (в) законодат закрепление регулир. доходов бюджетов, полномочий по формиров. доходов соотв. бюджетов; (г) право органов гос. власти и органов мест. самоупр-я самостоятельно опред. направл. расход. ср-в соотв. бюджетов, фин-ния дефицитов соотв. бюджетов; (д) право использ. доходов, доп. получ. в ходе исп. законов о бюджете, сумм превыш. доходов над расходами бюджетов и сумм экономии по расходам бюджетов. Принцип полноты отражения доходов и расходов бюджетов, бюджетов гос. внебюдж. фондов означ, что все доходы и расходы этих бюджетов, а также иные обязат. поступления, опред. налоговым и бюдж. законодат РФ и законами о гос. внебюдж. фондах, подлежат отражению в соотв. бюджетах в обязат. порядке и в полном объеме. Принцип сбалансированности бюджета означ, что объем предусмотр. расходов должен соотв. суммар. объему доходов бюджета и поступлений из источников фин-ния его дефицита. При составл, утвержд. и исполн. бюджета уполномоч. органы должны исходить из необходимости минимиз. размера дефицита бюджета. Принцип эффективности и экономности использ. бюдж. ср-в означ, что при составл и испол. бюджетов уполномоч органы и получатели бюдж. ср-в должны исхолить из необход. достижения заданных рез-тов с использ. наимен. объема ср-в или достижения наилуч. рез-та с использ. опр. бюджетом объема ср-в. Принцип общего (совокупного) покрытия расходов предполаг. по­крытие всех бюдж. расходов общей суммой доходов бюджета и поступлений из источников фин-ния его дефицита, которые не могут быть увязаны с опред. расходами бюджета, за исключ. доходов целевых бюджетных фондов, а также в случае централизации ср-в из бюджетов др. уровней бюдж. системы РФ. Принцип гласности означ: (а) обязат. опублик. в открыт. печати утвержд. бюджетов и отчетов об их исп., полноту представления инфо о ходе исполнения бюдже­тов, а также доступность иных сведений по решению законодат органов гос. власти, органов местного самоуправления; (б) обязат. открытость для общ-­ва и средств массовой инфо процедур рассмотрения и принят. решений по проектам бюджетов, в том числе по вопросам, вызыв. разногласия либо внутри законодат. органа гос. власти, либо между представит. и исполнит. органами гос. власти. Секретные статьи могут утвержд. только в составе фед. бюджета. Принцип достоверности бюджета предусм. обеспеч. надежности показателен прогноза соц-эк разви­тия соотв. территории и реалистичности расчета доходов и расходов бюджета. Принцип адресности и целевого характера бюдж. средств означает, что бюдж. средства выдел. в распоряж. Конкрет. получателей бюдж. средств с обознач. направления их на фин-ние конкрет целей. Люб. действия, привод. к нарушению адресности предусмотр. бюджетом средств, явл. нарушением бюдж. законодат. РФ.

Важн. составл. устр-ва бюдж. системы явл. бюджетная классификация, представл собой группировку доходов и расходов бюджетов всех уровней, а также источников фин-ния их дефицитов, составления и исполнения бюджетов и обеспечения сопоставимости их харак-к. Ввиду исключ. сложности бюджета как эк. категории используются различ. виды классификации.

Классификация доходов бюджетов РФ явл. группировкой доходов бюджетов всех уровней бюдж. системы и основ. на законод. актах РФ, опред. ист-ки их формиров. Группы доходов сост. из статей доходов, объед. Конкрет. виды доходов по источникам и способам их получения.

Функциональная классификация расходов бюджетов РФ явл. группировкой расходов бюджетов всех уровней бюджетной системы и отраж. направление бюдж. средств па вып. осн. ф-ций гос-ва, в том числе на финансирование реализации нормативных правовых актов, принятых органами гос. власти РФ и ее субъектов, на финансирование осущ. отд. гос. полномочий, передаваемых на иные уровни власти.

Первым уровнем функц. классификации расходов бюджетов РФ явл. разделы, опред. расход. бюдж. средств на вып. ф-ции гос-ва. Ко второму уровню отн. подразделы, конкретизирующ. направл. бюдж. ср-в на вып. ф-ций гос-ва в предел. разделов. К третьему уровню отн. классификация целевых статей расходов фед. бюджета, отраж. их фин-ние по конкрет. направл. деят-ти глав. распорядителей ср-в фед. бюджета в предел. подразделов функц. классификац. расходов бюджетов РФ. На четв. уровне классификации детализир. Направл. фин-ния расходов бюджета по целевым статьям.

Эк. классификация расходов бюджетов РФ явл. группировкой расходов бюджетов всех уровнен по их эк. содержанию.

Классификация источников фин-ния дефицитов бюджетов РФ' явл. групп-кой заемных средств, привлек. РФ, ее субъектами и органами мест. самоуправле­ния для покрытия дефицитов соотв.х бюджетов.

Ведомственная классификация расходов фед. бюджета представ. собой группировку расходов, отраж. распред. бюдж. ср-в по глав. распорядит. средств бюдже­та; их перечень утверждается фед. законом. Расходы фед. бюджета по главным распорядителям бюд­ж. ср-в по разделам, подразделам, целевым статьям и видам расходов функц. классификации расходов бюджетов РФ, группам расходов, предметным статьям, подстатьям и эл-там расходов эк. классификации расходов бюджетов РФ утверждаются фед. законом о фед. бюджете на очеред­ной фин год.

Ведомственная классификация расходов бюджетов субъектов РФ и мест. бюджетов представ. собой групп-ку расходов бюдже­тов соответств. уровня и отраж. распред. бюдж. ассигнований по главным распоряд. бюджетных ср-в по разделам, подразделам, целевым статьям и вилам расходов функц. классификации, группам расходов, предметным статьям, подстатьям и эл-там расходов эк. классификации. Перечень глав. распорядителей ср-в бюджетов субъектов РФ, распорядителей ср-в местных бюджетов утвержд. Соотв. органом исполнит. власти субъекта РФ, органом местного самоуправления.

Бюджетная классифик. доходов и расходов бюджетов РФ, ис­точников фин-ния дефицитов бюджетов явл. единой для бюджетов всех уровней бюдж. системы РФ и утвержд. фед. законом.

49. Кредитные операции, их характеристика.

Наличие достаточного капитала позволяет увеличить объёмы активных, а также пассивных операций. Пассивные операции играю важную роль для коммерческих банков. Именно с их помощью банки приобретают кредитные ресурсы на денежных рынках. Пассивные операции позволяют привлекать в банки денежные средства, уже находящиеся в обороте. Новые же ресурсы создаются банковской системой в результате активных кредитных операций.

Система кредитования базируется на трёх «китах»: субъектах кредита, обеспечении кредита и объектах кредитования. Можно сколько угодно маневрировать организационными основами, технологией кредитных операций, однако во всякой системе эти три базовых элемента сохраняют своё основополагающее значение, практически определяет «лицо» кредитной операции, её эффективность. Базовые элементы системы кредитования неотделимы друг от друга. Успех в деятельности банка по кредитованию приходит только в том случае, если каждый из них дополняет друг друга, усиливает надёжность кредитной сделки. С другой стороны, попытка разорвать их единство неизбежно нарушает всю систему, подрывает её, может привести к нарушению возвратности банковских ссуд.

Непременным требованием современной системы кредитования является требование целевого характера кредита, полноты и срочности возврата ссуд, их обеспеченности. К общеэкономическим принципам кредитования относится принцип дифференцированности, который выражает неодинаковый подход банка к кредитованию как субъекта, объекта, так и к обеспечению ссуд.

В современных условиях особое значение приобретают принципы рационального кредитования, требующие надежной оценки не только объекта, субъекта и качества обеспечения, но и уровня маржи, доходности кредитных операций, снижения риска. Важным становится и соблюдение технологии кредитования, правил выдачи и погашения ссуд, текущего наблюдения и анализа кредитных операций.

Банки, являясь по сути коммерческими предприятиями, накладывают коммерческий характер и на всю систему их деятельности по кредитованию. Прежде всего, исходя из принципа прибыльности банковского хозяйства, банковские ссуды являются платными. Но дело не только в этом. Банки как торговые предприятия торгуют прежде всего своими ресурсами, размещая их в кредитные операции. Именно поэтому в нормальном (бескризисном, безинфляционном) хозяйстве для банков, выступающих прежде всего как крупные кредитные институты, доход от кредитной деятельности является основополагающим.

Размер кредитного продукта банка зависит не только от объёма его собственных средств, но и от привлеченных ресурсов. В современной рыночной системе торговать большим объёмом средств можно лишь тогда, когда банк дополнительно привлёк средства своих клиентов. Поскольку банк привлекает ресурсы не для себя, а для других, то оказывается, что объём кредитного продукта становится тем выше, чем больше масса аккумулируемых им на началах возвратности денежных средств.

Особенность современной системы кредитования состоит в её зависимости не только от собственных и привлечённых ресурсов, но и от определённых норм, которые устанавливает Центральный банк для коммерческих банков, осуществляющих кредитование клиентов.

При всей своей доходности кредитная операция в условиях экономического кризиса, спада производства, банкротства предприятий является наиболее рискованной. Но в целом за последние годы современная система кредитования тем не менее проделала значительный путь развития. По существу изменилась не только философия банковского дела, но и технология кредитных операций. Специфика современной практики кредитования состоит однако в том, что российские банки в ряде случаев не обладают единой методической и нормативной базой организации кредитного процесса. Старые банковские инструкции, регламентирующие кредитные операции и сориентированные на распределительную систему, оказались неприемлемыми для условий рынка. Ситуация такова, что каждый коммерческий банк поэтому, исходя из своего опыта, вырабатывает свои подходы, свою систему кредитования, хотя совершенно очевидно, что есть непреложные общие организационные основы, отражающие международный и отечественный опыт и позволяющие банкам существенно упорядочить свои кредитные отношения с клиентом, улучшить возвратность ссуд.

50. Бюджет государства: сущность, роль.

Гос. бюджет - представляет собой осн. фин. план гос-ва на тек. год, объедин. Глав. доходы и расходы и имеющ. силу закона. Бюджет утверждается законодат. органом власти - Парламентом.

Республиканский бюджет РФ (или фед. бюджет России) явл. ведущ. звеном бюдж. системы. Он выраж. эк. ден. отношения, опосредств. процесс образов. и использ. централизов. фонда ден. ср-в гос-ва и утверждается Фед. Европейским собранием РФ как закон.Через этот бюджет мобилизуются ср-ва предприятий различ. форм собственности и частично доходы населения. Они направл. на фин-ние народ. хоз-ва, соц-культурных мероприятий, укрепл. обороноспособности страны, содержание органов гос. управления, фин. поддержку бюджетов субьектов Федерации, на погашение гос. долга, создание гос. матер. и финан. резервов и др.

Внеш. источн. фин-ния бюджет. дефицита явл. кредиты междунар. фин. орг-ций в том числе МВФ.Межд.валют.фонд.

Осн. задачи политики в области фин-ния дефицита федер. бюджета:

·увелич. доли бюдж. заимствований в небанковском секторе за счет привлеч. Ср-в населения, предприятий и др. инвесторов;

·продолжение курса на неинфляц. покрытие дефицита при последов. сокращении обьема внеш. заимствований.

В целом задачи бюджетной политики можно сформулировать след. образом:

·удержать эк-ку от спада производства;

·обеспечить фин. стабилизацию;

·стимулир. инвестиц. активность, добиться увелич. доли накопления в нац. бюджете;

·сокращать непроизводит. расходы бюджета на гос. дотации отд. отраслям сферы матер. произв-ва;

·укреплять доходную часть бюджета за счет совершенствования налогообложения и усиления контроля за полнотой уплаты налогов;

·созд. системы действ. фин. контроля за эфф. и целенаправл. использ. гос. расходов;

·усиление контроля за величиной гос. долга.

51. Управление государственным долгом.

Гос. долг – задолжность по всем получ. гос-вом кредитам и %-ам, кот. необх. будет выплатить. Гос. долг образ-ся в рез-те получ. гос. кредитов. Гос. долг предст-ет собой всю сов-ть выпущ. и гарантированных гос-вом займов, а также %, кот. должны быть выплачены по этим займам. В завис-ти от валюты долга различают: внутренний долг – задолж-ть в росс. руб., независимо от того кому принадлежали займы, кредиты. Внешний долг – задолж-ть в ин. валюте. Для колич-ой оценки гос. долга прим-ся показатели капитального долга и текущего. Капитальный долг вкл. в себя всю задолж-ть по привлеченным и гарантированным гос-вом кредитам и %, кот.  д.б. выплачены по этим кредитам. Капит. долг хар-ет общую задолж-ть гос-ва. Текущий долг – вкл. в себя суммы, кот. гос-во должно направить на погашение кредитов в очередном фин. году и %, кот. д.б. уплачены по всем кредитам в данном фин. году. Текущий долг отражает ежегодные расходы гос-ва по обслуживанию долга. Гос-во осущ-ет мероп-тия по управ-ю своим долгом в целях оптимиз. расходов на его обслужив.. 1. Текущие операции: Выпуск гос. займов и заключение гос. кредитов. 2. Особые операции, кот. имеют разовый хар-р. Эти операции гос-во исп-ет для уменьш. своей задолж-ти. 3. Чрезвычайные операции – осущ-ся в условиях кризиса гос. финансов. К ним отн-ся: Отказ от выплаты %-ов (полный или частичный); Отказ от погашения долгов (полный или частичный); Аннуляция гос. долга.

Сущ комплекс мер, связ с упр-ем долга: выпуск новых займов и заключение кредитов, погашение старых займов, выплата %-ов и др. расх-в по кредитам. В процессе провед операций гос-во д. обеспеч рефинанс. долгов. Гос-во может проводить ряд мер по управл. Это позволит снизить рас-ы на обслужив. гос.долга.: 1) конверсия – замена облигаций старых займов на новые, ка пр-ло, проводится со сниж-ем дох-ти; 2) консолидация – объединение займов в один с удлинением сроков заим-ния. 1 и 2 – прводятся по реш-ю гос. органов без соглашения кредиторов. Совместное проведение 1 + 2 = унификация. Новация – гос-во изменяет усл-е обращения займов по соглосав-ю с кредиторами. Сущ чрезвыч операции по упр-ю долгом. Гос-во  д обеспеч реструктуризацию долгов, т.е. изменение усл-ий обслужив зад-ти. Для этого гос-во проводит переговоры с кред-ми, чтобы списать всю или часть зад-ти, увелич сроки погашения, изменить график выплат или уменьш %-ы по старым долгам. Если реструк-ия невозможна, гос-во в односторон пор-ке может полностью или частично прекратить обслужив своих долгов, пропустить выплаты по долгам (дефолт) или полностью отказаться от выплат (части, %-ов или всего долга). Рестр-ция провод-ся по внешнему долгу. Переговоры ведутся с клубами кредиторов (Парижский, Лондонский ком банки, Такийский (крупн небанк кред-р)).

Ост. высоким уд вес заимствов России из Междунар. Валютного Фонда и Междунар. Банка Реконструкции и Развития (МБРР).  Это важно для включ. России в междунар вал потоки,  обеспеч в перспективе свободной конвертируемости нац валюты, важно для выполнения обязат-в по займам,  связанным с погашением накопленного ранее основного внешнего долга. Основная особ-ть внутр ист-ов фин-ния фед б-та связана с тем,  что Прав-во РФ постоянно увелич-т сроки заимствов на внутр рынке, что приводит к общей реструктуризации зад-ти и изменению соотнош  гос ц/б.

52.            Финансовый аппарат: органы управления фин. и фин. контроль.См 11.

Источники инфо для фин. аппарата дел. на источники, хар. собственно имущ. и фин. положение предприятия, и источники, хар. внеш. среду, в т.ч. фондовый и валют. рынки, а также рынок капиталов. Фин. аппарат целенаправленно воздействует на фин, осущ. оператив. упр-е ими.

Упр-е фин. в РФ прежде всего осущ. высшие законодат органы власти.

·     Фед. Собрание и его 2 палаты -  Гос. Дума и Совет Фед.Осн. задачи:

1.    Рассмотрение и утверждение фед. бюджета России.

2.    Утверждение отчета о его исполнении.

3.   Рассмотрение законов о налогах, сборах и обязательных платежах.

4.   Установление пред. размера внутреннего и внешнего гос. долга.

·     Мин-во фин. и его органы на местах. Осн. задачи:

1.   Разработка и реализация стратегич. направлений ед. гос. фин. политики.

2.   Составление проекта и исполнение фед. бюджета.

3.   Обеспеч. устойчивости гос. финансов и их ак­тивного возд. на соц-эк развитие стра­ны, на осущ. мер по развитию фин. рынка.

4.   Концентрация фин. ресурсов на приорит. на­правлениях соц-эк развития РФ.

5.   Разработка предложений по привлечению в эк-ку страны ин. кредитов.

6.   Совершенств. методов бюдж. планирования, фи­н-ния и отчетности.

7.   Осущ. фин. конт. за рац. и цел. расход. бюд. ср-в и ср-в гос. (фед) внебюд. фондов.

Ф-ции Мин. Финансов:

1.   Участвует в работе по составлению долговр. и крат­кср. прогнозов функционирования эк-ки, совмест­но с фед. органами исполн. власти опред. потребность в гос. централиз. ресурсах, подготавливает предложения о распред. их между фед. бюджетом и гос. фед. вне­бюдж. фондами;

2.   Организует работу по составлению проекта фед. бюджета, прогноза консолидиров. бюджета РФ, разраб. проекты нормативов отчислений от фед. нало­гов, сборов, размеров и дотаций и субвенций из фед. бюджета в бюджеты субъектов Фед;

3.   Обеспеч исп. Фед. бюджета, а также гос. фед. внебюджетных фондов;

4.   Разрабатывает с участием Гос. налоговой службы, Фед. службы налоговой полиции РФ предложения по со­вершенствованию налоговой политики и налоговой системы; принимает участие в определении ценовой политики; принимает участие в работе по соверш. страхо­вой деят-ти в стране;

5.   Разраб. предлож. по выпуску и размещ, а также осущ. выпуск гос. вн. зай­мов РФ;

6.   Разрабатывает предложения по формированию и развитию финансового рынка;

7.   Осущ по поручению Правительства РФ сотрудниче­ство с междунар фин орг-циями; разраб проекты программ внеш заимствований РФ.

Важнейшие департаменты Мин-ва финансов:

·     бюджетный департамент;

·      отраслевые департаменты фи­нансирования промышленности;

·     строительства и строительной индустрии; транспортных систем и связи;

·      сельского хозяйства пищевой промышленности и охраны природы;

·     оборонного комплекса и др;

·      иностранных кредитов и внешнего долга;

·     на­логовых реформ;

·     государственных ценных бумаг и финансового рынка и др.

Важным подразделением Министерства финансов выступает Главное управление фед. казначейства, от­веч за кассовое исполнение бюджета.

·     Гос. налоговая служба РФ.Призвана осущ. контроль за правильным исчислением, полнотой и своеврем. взносов в бюджет всех обязательных платежей.

Налоговые инспекции - органы Гос. налоговой службы РФ на местах.

Налоговые инспекции обязаны:

1.Действ в строгом соотв с законодательством; осущ контроль за соблюдением налогового законо­дательства по вопросам правильного исчисления, полноты и своевременности внесения налогов в бюджет и во внебюджет­ные фонды;

2.Вести в установл. порядке учет налогоплательщиков; провод проверки налогоплательщиков; ежемесячно представл фин органам и органам фед Казначейства сведения о фактически поступив суммах налогов и др платежей в бюджет;

3.Информ. Мин-во фин. обо всех случаях неуплаты предприятиями налогов;

4.Осущ возврат излишне уплач налог сумм и неправильно изъятых с налогоплательщиков штрафов и пеней.

С деят-тью Гос налоговой службы была тесно связана работа Департамента налоговой полиции РФ, созданного в  1993 года. Права и обязанности кот были опред Законом о фед органах налоговой полиции.В конце декабря 1995 года Департамент был переим в Фед службу налоговой полиции, кот получила новые более расшир полномочия. Эта мера была направлена на уменьш числа правонарушений и преступлений в области налогообложения, с целью повыш собираемости налогов.

·Гос таможенный комитет РФ. Призван осущ контроль за соблюд налог законод-ва при пересеч товарами границы РФ, прави-тью исчисления и уплатой тамож пошлин.

Эфф упр-е ресурсами предприятий различных форм собственности.В странах с развитой рын эк-кой наиб возд-е на фин акц общ-в и предприятий оказ интернационализация хоз жизни, глобализация деловых операций и расширение применения компьют техники.Осн задача фин мен-та по мобилизации и использ ден фондов корпораций состоит в макс реальных пассивов и активов корпораций. Так образом, осн методами фин упр-я явл: прогнозирование, планирование, налогообложе­ние, самофинансирование,  кредитование, система расчетов, систе­ма амортизац отчислений, вопросы стимулирования, сис­тема фин санкций.

Финансовый контроль – сов-ть мероприятий, проводим органами упр-ия для обеспеч соблюдения фин закон-ва.

3 формы финансового контроля:

1.     Гос контроль. Осущ. как орган законодат власти, так и фин. аппаратом.

2.     Внутриведомств контроль. Осущ на предприят вышестоящ организацией.

3.     Независ контроль, или аудит. Аудит осущ на предприят по решен руков-ва. Цель - помочь предпр избежать ошибок.

Гос органы финансового контроля.

Это прежде всего высш органы законодат и исполнит власти:

1.     Парламент. 2 палаты контролир финанс отношен при рассмотрен и утвержд федеральн бюджета, приним законы о налогах, о пределах размеров гос долга.

2.     Президент. Имеет право бюдж инициативы. Может ставить вопросы перед парл-том. Имеет право подписи фед. бюджета. Приним участие при разраб принципов фед. бюджета.

3.     Правительство. Устан сроки составл, рассмотрен и утвержден проекта бюджета.

4.     Финансовый аппарат. Осуществл управлен конкретн финансов вопросами.

a.  Министерство финансов.

Функции министерства финансов см.ВЫШЕ!

b.      Министерство по налогам и сборам.

Осущ. контроль за правильн исчислен, полнотой и своевременностью взносов в бюджет всех обязат налогов платежей. Совместно с территор инспекц осущ контроль за соблюд налогов законодат-ва. Ведет учет налогоплат и провод их проверки. 

c.       Служба налоговой полиции.

Недавно перешла в министерство внутр дел.

d.                 Гос таможенный комитет.

Несет ответственн за поступл таможен платеж и выполн те же ф-ии и задачи, что и министерство по налогам и сборам.

53. Финансовые отделы коммерческих организаций, их задачи и функции.

К ф-циям финансов относ.: обеспеч. предприятия ден. ср-вами; 1) распределительная; 2) контрольная. Эти ф-ции взаимосвязаны между собой.

Фин. дея-сть на предприятиях осущ. фин. отделом, являющ. их самостоятельным структур. подразделением. На неб. предприятиях фин. отдел может быть совмещен с отделом сбыта (фин-сбытовой отдел) или бухгалтерией (бухгалтерско-фин. отдел). Начальник фин. отдела подчин руководителю и несет с ним ответ-ть за фин. состояние предприятия.В состав фин. отдела предприятия могут вход. начальник отдела, зам. начальника, старшие экон-ты, экономисты, кассир, кассир-инкассатор, машинистка.

В задачи фин. служб предприятия входят:

·     создание фин. ресурсов для производств. и соц. развития, обеспеч. роста прибыли, повышение рентабельности;

·     выполнение фин. обязательств перед бюджетом, банками, поставщиками, вышестоящей орг-цией, по выплате заработной платы и других обязательств, вытекающих из фин. плана, а также орг-ция расчетов

·     разработка и реализация фин., кредитного и кассового планов

В наст. время фин. предприятия находятся в кризисном состоянии. Поэт. в дан. момент первоочеред. задачей для гос-ва и предприятий явл. укрепл. фин. предприятий и на этой основе – стабилизац. фин. гос-ва. Без ее претворения в жизнь др. задачи, в том числе и проблемы инфляции, решить невозм.Осн. пути укрепл. фин. предприятия связаны с оптимизацией использ. ими ден. средств и ликвидацией их дефицита.  

Принципы организации финансов предприятия

Фин. отношения коммер. орг-ций и предприятий строятся на опред. принципах, связ. с основами хоз. деят-ти: хоз. самостоятельность, самофинансирование, матер. заинтересованность, матер. ответственность, обеспечение фин. резервами.

Принцип хозяйственной самостоятельности не может быть реализован без самостоятельности в области фин. Его реализация обеспечив тем, что хоз. субьекты независимо от формы собственности самостоятельно опред. свои расходы, источники финансирования, направления вложение ден. ср-в с целью получ. прибыли.

Принцип самофинансирования Самофинансирование означ. полную окупаемость затрат на произв-во и реализацию продукции, инвестирование в развитие произв-ва за счет собственных ден. ср-в и, при необходимости, банковских и коммерч. кредитов.

Принцип материальной заинтересованности Реализ. этого принципа может быть обеспеч. достойной оплатой труда, оптим. налоговой политикой гос-ва, соблюд. эк. обоснованных пропорций в распред. чистой прибыли на потребление и накопление.

Принцип материальной ответственности — означает наличие опред. системы ответст-ти за рез-ты фин-хоз деят-ти. В целом для хоз. субъекта этот принцип реализ. через пени и неустойки, штрафы, взим. при нарушении договорных обязат-в (сроки, качество продукции), несвоевременности возврата краткосрочных и долгосрочных ссуд, погашения векселей, нарушении налогового законодательства, а также в случае неэфф. деят-ти путем применения к данному хоз. субъекту процедуры банкротства.

Принцип обеспечения фин резервов — необход формирования фин. резервов и др. аналогич фондов связана с предпринимат. дея-тью, кот всегда сопряжена с риском. В усл. рын. отношений последствия риска ложатся непосредств. на предпринимателя, кот добровольно и самостоят. на свой страх и риск реализует разработ. им программу.

54. Особенности финансов некоммерческих организаций.

Ос-ти орг-ции фин. неком. орг-ций как самостоят. хоз. субъектов опред. целевой направ-тью уставной деят-ти, порядком и источниками ее финан-ния. Осн. деят-ть подобных орг-ций осущ. в соот. с Фед. законом от 12.01. 1996 г. №7-ФЗ «О некоммер. орг-циях» ненаправл. на извлеч прибыли, поэтому получ. прибыль не распред. между учредителями или участниками орг-ции, а направл. на фин-ние уставной деят-ти. К неком. организациям относятся: обществ. и религиозные орг-ции, неком. партнерства, учреждения, автономные неком. организации, соц., благотворительные и др. фонды, ассоциации и союзы, а также орг-ции в др. формах, предусмотренных законодат. Взносы участников в неком. орг-цию явл. добровольными. Возмо-ть ведения предпринимат. деят-ти в неком. орг-циях оговарив. в уставных док-тах и подчинена достижению целей их создания с учетом того, что осн. цель таких объед: удовлетв. мат. и нематер. потребностей, ведение общест. полезной деят-ти, защита общ. интересов. Неком. орг-ция может быть создана в рез-те ее учрежд, а также в рез-те реорганизации сущ. неком. орг-ции. Неком. орг-ция в соотв. с законодат. может иметь в собст-ти или оперативном упр-и здания, сооружения, жилищ. фонд, оборудование, инвентарь, ден. ср-ва в рублях и ин. валюте, цен. бумаги и иное имущество, а также иметь земел. участки в собств-ти или бессрочном пользовании.

Планирование фин. деят-ти осущ. на основе составл. исполнит. дирекцией неком. орг-ции годовых или квартальных бюджетов доходов и расходов, кот. утвержд. в соотв. с уставом общ собранием учредителей (участников), членов или высшим органом упр-я неком. орг-ции. Источн. формиров. фин. и матер. ср-в некоммер. орг-ции могут быть: (1) регуляр. и единоврем. поступления от учредит., участников, членов; (2) добровол. имущ. взносы и пожертвования; (3) выручка от реализ. товаров, работ, услуг; (4) дивиденды, доходы, проценты, получ. по цен. бумагам, вкладам, долевым участиям в коммер. орг-циях; (5) доходы, получ. от коммер. испол. собств-ти некоммер. орг-ции.

Законодательно могут устанав. огранич. на источники доходов для отд. неком. орг-ций. Порядок и регулярность фин. и иных поступлений от учредителей, участников, членов опред. учредительными до-тами. Бюджет расходов сост. с уч провед. необход. мероприятий для осущ. уставной деят-ти некоммер. орг-ции, содерж. аппарата исполнит. дирекции, администрат. и командиров. расходов, осущ. арендных и налог. платежей. Неком. орг-ция не выплач вознагражд. членам высшего органа упр-я за вып. возлож. на них ф-ций, кроме компенсац. расходов, непосред. связ. с участием в работе высшего органа упр-я. Как и др. хоз. субъекты, неком. орг-ция ведет бухг. (фин) отчетность, производ. налог. платежи и др. отчисления, предусмотр. законодат. По оконч фин. года исполнит. дирекция отчитыв. перед общ. собранием учредителей, участников, членов о продел. за год работе и испол. бюджета доходов и расходов.

Фед. и местные законодат. органы, органы гос. власти и местного самоуправления в пределах своей компетенции могут оказывать, некоммер. орг-циям экон. и фин. поддержку в различ. формах, в том числе: (а) предостав. льготы по уплате налогов, таможенных и др. сборов и платежей некоммер. орг-циям, созд. в благотворит, образоват, культурных и науч. целях, в целях охраны здоровья граждан, развития физич. культуры и спорта; (б) полностью или частично освобождать от платы за польз. гос. и муницип. имущ-вом; (в) размещать среди некоммер. орг-ций на конкурсной основе гос. и муницип. соц. заказы; (г) предоставлять льготы по уплате налогов физ. и юр. лицам, оказыв. некоммер. орг-циям матер. и фин. поддержку.

Не предоставл. льготы по уплате налогов в индивид. порядке отд. неком. орг-циям, а также отд. физ. и юр. лицам, оказыв. этим орг-циям матер. или фин. поддержку. Размеры и стр-ра дохода неком. орг-ции, а так же сведения о размерах и составе се имущ-ва, о расходах, численности и составе работников, об оплате их труда, об использ. безвозмез. труда граждан в деят-ти неком. орг-ции, в отлич. от ком. орг-ций, не могут быть предметом коммер. тайны.

Важным моментом в организации фин. деят-ти некоммер. орг-ции явл. также:

·                     Предостав. законодательно и собранием учредителей, участников, членов возможности ведения предпринимат. деят-ти;

·                     наличие субсидиарной матер. и фин. ответственности учредителей, участников, членов за рез-ты ее хоз. деят-ти;

·                     необходимость и форма возврата учредителям в случае их выхода из некоммер. орг-ции внесенных матер. и фин. ср-в при ее создании.

Свои ос-ти имеет упр-е фин. образоват. учреждений, деят-ть кот. установлена Фед. законом от 10.07.1992 г. Xs 3266-1 406 образовании». Важные фин. последствия имеет гос. или негос. статус образоват. учреждения, так как деят-ть гос. образоват. учреждений фин-ся прежде всего за счет гос. и мест. бюджетов и им предост. Значит. льготы по арендным и налог. платежам.

Неком. орг-ция может создав. филиалы и открыв отд. представ-ва. Филиал или предст-во не явл. юр. лицами, надел. имуществом и первонач. фин. ср-ми созд. их неком. орг-цией и дейст. на основ. утвержд. ею положения. Филиал и предст-во могут иметь отд. баланс; кроме того, их имущ-во учитыв. на балансе создав. их неком. орг-ции. Руков. филиала или предст-ва назнач. неком. орг-цией и дейст. на осн. выд. ею доверенности. Филиал и предст-во осущ. деят-ть от имени создавшей их неком. орг-ции. Администрат. и фин. ответ-ть за деят-ть филиала или представ-ва несет созд. их неком. орг-ция.