Оглавление

Введение                                                                                                      3

1. Тенденции развития мирового хозяйства и формы

    международных экономических отношений                                         4

2. Роль финансов в развитии международной торговли                          8

3. Вывоз капитала за рубеж                                                                     11

4. Международные валютные отношения                                               13

5. Международные кредитно-финансовые организации                        16

Заключение                                                                                                24

Список литературы                                                                                   25

Приложения                                                                                              26

Введение

Мировая экономика - это сумма всех национальных экономик мира, по узкому определению - это совокупность только той части национальных экономик, которые взаимодействуют с внешним миром.

Мировое хозяйство является сложной системой. Вся совокупность различных национальных экономик скреплена движением товаров, услуг и факторов производства. На этой основе между странами возникает международные экономические отношения, которые можно классифицировать по формам.

Традиционно в отдельную форму выделяют международную (мировую) торговлю товарами и услугами, в отдельную зону нужно выделить международные валютно-расчетные отношения.

Система мирового хозяйства, если прибегнуть к упрощенна, может быть представлена в виде механизма, у которого есть составные части, узлы. Главными из этих частей (узлов) является национальные экономики, а также транснациональные корпорации, интеграционные объединения, международные экономические организации.

Все больше сращиваясь, экономики многих соседних стран образуют региональные интеграционные объединения. Подобные образования стали заметной частью механизма мирового хозяйства, а некоторые интеграционные объединения вообще выступают во внешнем мире от лица входящих в них стран.

В последневоенные годы резко возросло количество международных экономических организаций. Они все активнее принимаю участие в регулирование международных экономических отношений, превратившись в заметную самостоятельную часть механизма всемирного хозяйства.

На современном этапе международные финансово-кредитные отношения имеют существенное значение для мировой экономики, они способствуют развитию интеграционных экономических процессов, установлению связей между различными странами.

1. Тенденции развития мирового хозяйства и формы международных экономических отношений

Являясь результатом длительного исторического разви­тия, мировое хозяйство как целостная система оформилось на рубеже XIX-XX вв. в результате деятельности корпора­ций и создания колониальных империй. Эта система включа­ла разнородные части, существенно различающиеся по социально-экономическому уровню и структуре народного хо­зяйства.

Объективной основой формирования мирового хозяйства является общественное разделение труда, перешагнувшее рамки национальных хозяйств и превратившее страны в зве­нья единого мирового воспроизводственного процесса.

Многие страны мирового сообщества в 70-80-х гг. XX сто­летия пережили крупные экономические кризисы. С середи­ны 70-х до начала 80-х гг. темпы экономического развития ка­питалистических стран замедлились, стала нарастать инфля­ция, обострилась конкурентная борьба за владение рынками сбыта. В конце 80-х гг. начался экономический подъем, но на­чало 90-х вновь ознаменовалось экономическим кризисом, ко­торый привел к снижению платежеспособного спроса, вызвал уменьшение роста производства в странах Европы (Приложение 1). Если реальный валовой внутренний продукт (ВВП) стран Западной Европы в 1989 г. вырос на 3,2%, то в 1991 г. - всего на 0,9%. В большинстве стран Западной Европы прирост промыш­ленного производства в 1991 г. вообще прекратился [3].

В современных условиях кризис начинается со сферы обращения - растет масса нереализованных товаров, со­кращается кредит (банки сокращают кредитование спеку­лятивного капитала), ссудный процент повышается, пада­ет курс акций. Все это приводит к обесценению капитала предпринимателей, которые начинают сдерживать произ­водство. Сокращение объемов производства ведет к паде­нию прибыли, предприниматели не в состоянии погашать задолженность банкам по кредитам; возникает кризис не­платежей, что приводит в конечном счете к банкротству предприятий.

Экономический рост в капиталистическом производстве не является равномерным и непрерывным. Он постоянно че­редуется с падением, которое в особенно резкой и разру­шительной форме обнаруживается в период экономическо­го кризиса.

В поисках выхода из кризиса многие капиталистические государства стали внедрять прогрессивные формы организа­ции общественного производства: концентрацию и специали­зацию на базе углубления разделения труда; рационализа­цию производства, внедряя новые технологии, усиливая эксплуатацию наемного труда. Однако тенденции развития от­дельных стран в мировом хозяйстве складывались неодина­ково, о чем свидетельствуют индексы валового внутреннего продукта (Приложение 2) [7].

Одной из важнейших черт послевоенного развития ми­рового капиталистического хозяйства было образование тех или иных союзов государств, направленных на развитие эко­номического сотрудничества между странами в области про­изводства, торговли, валютных отношений. Протекающие на этой основе экономические процессы получили название интеграция.

Термин «интеграция» используется для определения раз­ного рода процессов, в которых осуществляется централиза­ция капитала и производства, координация производствен­ной и финансовой деятельности и др.

Исторически первой формой интеграции в Европе было Европейское экономическое сообщество (ЕЭС), возникшее в 1957 г. путем объединения шести западноевропейских стран - Бельгии, Голландии, Италии, Люксембурга, Франции и ФРГ. Позднее к ЕЭС присоединились Англия, Дания, Греция, Ирландия, Испания и Португалия. Целью Сообщества было создание объединенного рынка товаров, капиталов, услуг, рабочей силы стран-участниц. Поэтому широко распростра­ненным названием ЕЭС стал термин «Общий рынок».

В основе ЕЭС лежал таможенный союз, в рамках кото­рого были отменены тарифные ограничения на взаимную тор­говлю промышленными товарами, для стран-участниц была создана зона беспошлинной торговли, разработаны меры за­щиты от внешних конкурентов.

С 1992 г. ЕЭС называют Европейским сообществом. Евро­пейское сообщество является объединением государств, кото­рые стремятся к политическому и экономическому единству при частичном отказе от своих национальных суверенитетов. В Общий рынок также входят: Европейское объединение угля и стали, Европейское экономическое сообщество, Европейское объединение по атомной энергии. Общий рынок стал крупней­шим в мире торговым объединением. Численность населения стран, входящих в ЕС, составляет 320 млн. чел.

ЕС имеет следующие межгосударственные органы: Со­вет министров (законодательный орган), Комиссию ЕС (ис­полнительный орган), Европейский парламент (контролиру­ющий орган), Суд ЕС. Общий рынок имеет свой бюджет. Соб­ственные средства ЕС складываются из ввозных пошлин и отчислений от оборота по некоторым товарам (сахар) и от­числений от налога на добавленную стоимость. С 1989 г. в бюджет ЕС выделяется 1,2-1,3% ВВП всех государств - членов ЕС [1].

Страны - члены Общего рынка считают себя ядром бу­дущих Соединенных Штатов Европы.

Интеграционные процессы носят региональный характер, приобретая форму объединений, направленных на достиже­ние общих финансово-экономических целей. Первоначально интеграционные объединения в Европе и на других конти­нентах создавались для отмены таможенных барьеров на вво­зимые товары и торговлю между странами - участницами объединения. Зонам таких объединений присваивается назва­ние «свободные зоны».

Развитие интеграционных процессов привело к объеди­нению государств с целью свободного перемещения товаров и услуг внутри группы государств и образованию в их регионе общего рынка.

Процессы интеграции происходят и на других континен­тах. Так, между США и Канадой подписано соглашение о свободе торговли, которое содержит положения, являющие­ся реальными шагами к созданию общего экономического про­странства на североамериканском континенте. Общие рынки созданы в Юго-Восточной Азии и др.

В настоящее время сформировалась следующая струк­тура мирового хозяйства [2]:

- мировой рынок товаров и услуг;

- мировой рынок капиталов;

- мировой рынок рабочей силы;

- международная валютная система;

- международная кредитно-финансовая система.

Субъектами мирового хозяйства являются [2]:

- государства с их народнохозяйственными комплексами;

- транснациональные корпорации;

- международные организации и институты.

В комплексе факторов, побуждающих страны к эконо­мической интеграции, важное место принадлежит задачам индустриализации стран, внедрения результатов научно-тех­нического прогресса, задачам снижения затрат в производ­стве и торговле и обеспечения доходов.

Эти задачи предопределяют характер и формы между­народных экономических отношений, специфику участия в них каждого субъекта мирового хозяйства, характер кре­дитно-финансовых взаимосвязей.

Интеграционные процессы в странах мирового хозяйства, вывоз сырья из слаборазвитых стран, использование финан­сово-кредитных отношений способствовали в отдельных госу­дарствах росту ВВП. В то же время рыночные реформы в бывших социалистических республиках (ныне - странах СНГ) ослабили экономические связи между ними, замедлили рост ВВП, о чем свидетельствуют данные Приложения 3 [7].

Российская Федерация как субъект мирового хозяйства все более включается в мировое хозяйство, используя разнообразные формы международных экономических отно­шений. Россия стремится прежде всего к интеграции со стра­нами СНГ. Интеграция рынков стран СНГ неизбежно порож­дает объединение хозяйственной политики и образование экономического союза. Договор об экономическом сотрудниче­стве стран СНГ был подписан в сентябре 1993 г. Венцом эко­номического союза в перспективе будет переход к единой ва­лютной системе, образование единого банка внешнеэкономи­ческих расчетов.

В настоящее время международные экономические от­ношения между субъектами мирового хозяйства утвердились и реализуются в следующих основных формах [3]:

- международная торговля товарами и услугами;

- инвестирование капитала (вывоз и ввоз капитала);

- кредитно-финансовые отношения;

 платежно-финансовые отношения.

Во всех этих формах международных экономических от­ношений важную роль играют финансы.

2. Роль финансов в развитии международной торговли

В системе международных экономических связей веду­щее место занимает внешняя торговля. Она опосредует в ма­териально-вещественной форме практически все виды меж­дународного разделения труда.

Внешняя торговля государств - это торговые отноше­ния между странами, состоящие из вывоза (экспорта) и вво­за (импорта) товаров, сырья и материалов. В своей совокуп­ности она представляет международную торговлю, в основе которой лежит международное разделение труда. Междуна­родная торговля возникла в докапиталистических формациях и способствовала росту товарного производства. Широкое развитие она получила в эпоху капитализма. «Капиталисти­ческое производство, - писал К. Маркс, - вообще не существует без внешней торговли». Всемирный рынок является базисом и жизненной сферой капиталистического способа производства.

Многие предприятия и компании уже при возникнове­нии ориентируются не только на внутренний, но и на вне­шний рынок. Конкуренция вынуждает капиталистические компании расширять масштабы производства и искать новые пути сбыта товаров.

Современные теории внешней торговли восходят к по­стулатам классической школы А. Смита - основоположника классической политической экономии и Д. Рикардо.

Адам Смит (1723-1790) обосновал тезис, в соответствии с которым основой развития внешней торговли является раз­личие в абсолютных издержках при производстве товаров в разных странах: одни могут производить товары более эф­фективно, чем другие. Он отмечал, что импортировать това­ры нужно из страны, где издержки абсолютно меньше, а экспортировать те товары, издержки которых ниже у экс­портеров.

В обороте мировой торговли Советский Союз занимал 4-5%. Удельный вес России в обороте мировой торговли со­ставлял в 2002 г. менее 2%. Основную часть валюты от внеш­ней торговли Россия получает от экспорта нефти, газа, леса, чугуна, стали, оружия и золота. Показатели объемов внеш­ней торговли России приведены в Приложении 4 [7].

По данным Росстата, в общем объеме экспорта товаров Российской Федерации на долю Германии в 2002 г. приходи­лось 7,6%, США - 3,8, Китая - 6,4, Швейцарии - 5,1, Ита­лии - 7,0, Великобритании - 3,6, Нидерландов - 6,8, Польши - 3,5%. Удельный вес экспорта отдельных видов про­дукции и товаров в их производстве в России составлял: про­кат черных металлов - 55,2%, газ природный - 24,0, уголь каменный - 21,4, круглый лес - 45,3, бумага газетная - 62,3, фанера клееная - 62, целлюлоза древесная - 32,8, автомобили грузовые - 5,8, автомобили легковые - 7,7, трак­торы - 20,6% (по данным Госкомстата за 2002 г.).

Удельный вес импорта отдельных видов продукции и то­варов в их потреблении в России составлял (по данным за 2002 г.): шины - 18,1%, автомобили грузовые - 14,6, авто­мобили легковые - 12,9, тракторы - 58,3, мясо - 40,1, масло подсолнечное - 34,1, сахар - 22,1, масло сливоч­ное - 46,0, холодильники бытовые - 42,1%.

Первостепенное значение во внешней торговле России отводится развитию внешнеторгового оборота со странами СНГ. Наиболее успешно развивается внешнеторговый обо­рот России с такими странами СНГ, как Белоруссия, Казах­стан, Украина. Они занимают наибольший удельный вес в обороте внешней торговли, о чем свидетельствуют данные Приложения 5 [7].

Отличительной чертой мирового рынка является суще­ствование особой системы цен - мировых цен на товары. Отношения здесь строятся на основе закона стоимости, спро­са и предложения. В обмене участвуют товары, производи­мые в странах с различным уровнем развития производи­тельных сил, с различными формами общественной органи­зации, различным спросом.

Экспортные и импортные операции осуществляются на ос­нове внешнеторгового контракта, в котором фиксируются цены.

Все сделки во внешней торговле между странами связа­ны с платежами, с переводом денег из одной страны в дру­гую. Этим они отличаются от системы клиринговых расчетов, когда платежи между клиентами и государственными или внешнеторговыми банками производятся в одной стране, а окончательный расчет происходит между государственными банками этих стран.

В связи с укреплением экономического положения стран почти все страны Запада в 50-60-е гг. перешли от клиринго­вых расчетов к расчетам в свободно конвертируемой валюте.

В контрактах отечественных внешнеторговых организаций с зарубежными фирмами принимается любая свободно конвер­тируемая валюта, если межправительственным соглашением не оговорено иное. Во избежание валютных потерь стороны стремятся зафиксировать в качестве валюты цены наиболее устой­чивые валюты. Ими являются валюты тех стран, которые открывают конвертируемые счета по движению капиталов для нерезидентов - иностранных юридических и физических лиц.

Из изложенного отчетливо видна роль финансов в раз­витии мировой торговли. Являясь инструментом хозяйствова­ния, финансы непосредственно обслуживают экспортно-им­портные операции внешней торговли. Функционируя в меж­дународной торговле, финансы оказывают влияние на эконо­мические интересы ее участников и тем самым способствуют развитию внешней (международной) торговли.

В международной торговле с помощью финансовых ин­струментов осуществляются расчеты по экспортно-импорт­ным операциям, распределяется доход между участниками международных отношений. И наконец, роль финансов про­является в том, что они выполняют контрольную функцию в исполнении международных торговых контрактов [4].

Международная торговля между государствами растет и развивается в связи с выгодностью и целесообразностью меж­дународного разделения труда.

3. Вывоз капитала за рубеж

Международные экономические связи осуществляют­ся, как было отмечено выше, в форме международной тор­говли, экспорта и импорта товаров. Но в современном ми­ровом хозяйстве в число вывозимых и ввозимых товаров все больше включается и такой специфический товар, как капитал.

Вывоз капитала за рубеж - это целенаправленное пе­ремещение денежных средств из одной страны в другую для помещения их в выгодное предпринимательское дело [1]. Он осу­ществляется в следующих основных формах: 1)  прямых инвестиций; 2) портфельных инвестиций; 3)  ссудного капитала.

Прямые инвестиции представляют собой долгосроч­ные зарубежные инвестиции в промышленные, сельско­хозяйственные, торговые и другие предприятия [5]. Они слу­жат источником финансовых средств при создании и расширении предприятий. Иногда прямые иностранные инве­стиции служат фактором внедрения новой техники и тех­нологии на действующих предприятиях. К прямым относят и такие инвестиции, при которых иностранный инвестор обладает не менее чем 10% акционерного капитала пред­приятия (фирмы).

О целесообразности прямых инвестиций, минуя фондо­вые биржи и других посредников, имеется ряд высказыва­ний в зарубежной печати. При этом фирмы ссылаются на то, что прямые инвестиции представляют собой наиболее вы­годное вложение капитала в производство, позволяющее вы­рабатывать и сбывать товары на месте.

Портфельные инвестиции - это вложения капитала в покупку акций, векселей, облигаций и других ценных бумаг с целью получения прибыли на вложенный капитал в виде дивидендов [5].

Вывоз ссудного капитала - это предоставление срочных и долгосрочных кредитов в денежной или товарной форме с целью получения прибыли за счет высокого ссудного процента [1; 5].

Международный рынок ссудных капиталов подразделя­ется на денежный рынок и рынок капиталов.

Денежный рынок - это в основном рынок краткосроч­ных (до одного года) кредитов [2]. Благодаря им корпорации, а также государственные банки получают возможность воспол­нять за счет внешних источников временную недостачу обо­ротных средств.

Рынок капиталов имеет дело со среднесрочными (от 2 до 10 лет) банковскими кредитами и долгосрочными (свыше 10 лет) займами, которые предоставляются (по преимуще­ству) путем выпуска и приобретения облигаций.

В последние годы на международном рынке стали широ­ко использоваться нетрадиционные формы долгосрочного инвестирования ссудного капитала - проектное финансиро­вание, т. е. предоставление крупных кредитов под конкрет­ные промышленные и иные проекты.

О размерах прямых и портфельных инвестиций от иностранных инвесторов в Российской Федерации свидетельствуют данные, приведенные в Приложении 6 [7].

Объемы инвестиций от иностранных инвесторов по отрас­лям экономики Российской Федерации приведены в Приложении 7 [7].

В объеме инвестиций от иностранных инвесторов в рос­сийскую экономику в 1997 г. наибольший удельный вес прихо­дился на общую коммерческую деятельность на рынке, инве­стиции в промышленность и кредит.

Россия не стоит в стороне от процессов международной интеграции. Она не только способствует ввозу капитала, не и одновременно вывозит капитал за рубеж. Значительны вывоз из России осуществляется в бывшие советские рес­публики - ныне страны СНГ. За рубежом, в странах СНГ и развивающихся государствах действуют тысячи предприятий с российским капиталом, часть предприятий была создана за рубежом Советским Союзом.

Важная роль финансов здесь проявляется в мобилизации ресурсов иностранных инвесторов - зарубежных коммерчес­ких фирм, банков, международных строительных и иных компаний.

Иностранные инвестиции в экономику России способству­ют ее восстановлению, стабилизации и подъему в послекризисный период. В то же время при вывозе российского капи­тала за рубеж, в страны СНГ и развивающиеся страны фи­нансы содействуют развитию и углублению международных экономических связей и формированию внешних источников финансовых ресурсов.

4. Международные валютные отношения

В мировом хозяйстве невозможно обойтись без налажен­ной системы валютных (денежных) и кредитных отношений между странами.

Развитие международных валютных отношений обуслов­лено формированием мировой системы хозяйства. Экономи­ческие отношения между государствами по поводу обмена товарами на мировом рынке объективно приводят к между­народным валютным отношениям.

Международные валютные (денежные) отношения - это экономические отношения, связанные с функционированием национальных валют на мировом рынке, денежным обслужи­ванием товарообмена между странами, использованием ва­люты как платежного средства и кредита [2].

Валютные отношения так или иначе сопровождают меж­дународную торговлю, вывоз капитала за рубеж, научно-технический обмен, кредитование, международные расче­ты и иные экономические и культурные связи между госу­дарствами.

Различают национальные и мировую валютные системы.

Национальная валютная система представляет собой форму организации валютных отношений страны, которая оп­ределяется национальным законодательством [6].

Мировая валютная система - это форма организации международных валютных отношений, обусловленная разви­тием мирового хозяйства и юридически закрепленная меж­дународными соглашениями [3].

Государственное и межгосударственное регулирование валютных отношений находит свое выражение в валютной политике.

Валютная политика представляет собой совокупность эко­номических мер, проводимых в жизнь государственными орга­нами и международными учреждениями в соответствии с их программными целевыми установками.

Характер валютных отношений во многом зависит от конвертируемости валюты стран. Валюты делят на свободно конвертируемые, частично конвертируемые, неконвертиру­емые.

Свободно конвертируемой валютой принято называть валюту, которая свободно, без ограничений обменивается на другую иностранную валюту. Свободно конвертируемой валютой стали: доллар США, канадский доллар, японская иена, валюты стран - членов Европейского сообщества (Общего рынка) и некоторые другие [2].

Частично конвертируемой называют национальную ва­люту страны, в которой применяются отдельные ограниче­ния на некоторые виды валютных операций [2]. Частично кон­вертируемая валюта обменивается только на некоторые ино­странные валюты, но не на все.

Неконвертируемой (замкнутой) называют валюту, ко­торая применяется (используется) только в пределах одной страны и не обменивается свободно на иностранные валюты. Среди валют есть термин «мягкие» валюты. К «мягким» валю­там относят валюты, курс которых постепенно падает.

Российский рубль прошел путь от неконвертируемой ва­люты до разряда валют с внутренней конвертированностью. Он свободно обменивается на валюту внутри России и в стра­нах СНГ.

Нынешний курс рубля к доллару признается нереаль­ным, так как он не отражает их реального соотношения, а чрезвычайно занижен, что наносит ущерб российской эконо­мике.

Необоснованно занижен не только курс рубля по отно­шению к доллару, но и курс многих других валют стран СНГ. Это нанесло значительный урон международной торговле и экономике стран СНГ и России, а также породило волну спе­куляции наличностью на денежном рынке.

Для решения проблемы конвертируемости валюты и ус­тановления реального курса валюты необходимы стабилиза­ция денежного обращения внутри страны, устранение дефи­цита товаров на внутреннем рынке, преодоление дефицита внешнего платежного баланса, ограничение инфляции до ми­нимума.

Рассмотрим динамику курса доллара по отношению к рублю по данным Центрального банка РФ (Приложение 8) [7].

Колебания курсов национальных денежных единиц обус­ловлены двумя основными факторами: во-первых, реальны­ми стоимостными соотношениями покупательной способности валют на внутренних рынках зарубежных стран; во-вторых, спросом и предложением национальных валют на междуна­родном рынке, подверженными постоянным изменениям в свя­зи с переливами капиталов из одной страны в другую.

Как видно из Приложения 8, курс рубля неуклонно падает, а курс доллара растет. Практически имеет место обвальное паде-ние рубля, происходит процесс долларизации экономики. Объяснить это можно отчасти нестабильностью российской экономики, вызванной проведением рыночных реформ, значительным снижением - более чем в 2 раза - объемов про­мышленного и сельскохозяйственного производства (2000 г. по отношению к 1990 г.). Доля России в международной тор­говле снизилась и сейчас составляет около 2%.

В мировой практике сложились определенные формы рас­четов, способы их оформления и оплаты платежных доку­ментов.

Основными формами расчетов являются банковский пе­ревод, инкассо и документарный аккредитив. Реже исполь­зуются вексельная форма расчетов и чековая.

Важное значение в области валютной интеграции и меж­дународных расчетов имело образование в 1979 г. Европейс­кой валютной системы (ЕВС). Она была основана на трех эле­ментах: европейской валютной единице - ЭКЮ, механизме валютных курсов, механизме кредитования. Эта система обеспечивала относительную стабильность обменных курсов на­циональных валют и коллективное противостояние амери­канскому доллару.

Курс ЭКЮ устанавливался на базе «корзины» 12 валют стран - членов ЕС и используется в качестве средства рас­четов между центральными банками стран - членов ЕС. С созданием Европейской валютной системы увеличен объем валютных ресурсов европейского фонда с 10,4 млрд. до 25 млрд. ЭКЮ, из которых 14 млрд. ЭКЮ предназначены для предос­тавления краткосрочных кредитов и 11 млрд. ЭКЮ - для среднесрочных кредитов странам - членам ЕВС.

Для регулирования денежного обращения создан Ев­ропейский центральный банк, которому поручено обеспе­чить единую валютную политику стран - членов Европей­ской валютной системы (ЕВС), в которую входит                 14 стран Европы.

5. Международные кредитно-финансовые организации

 

Кредитно-финансовые отношения - это экономичес­кие отношения между кредитором и заемщиком при исполь­зовании кредита (ссуды) в денежной или товарной форме на условиях возвратности и обычно с выплатой процента [4].

В кредитно-финансовые отношения вступают почти все участники международных экономических отношений. Особен­но нуждаются в кредитах участники внешней торговли. У одних - импортеров - ощущается недостаток валюты, что­бы рассчитаться с экспортером, и они прибегают к помощи организации, которая может дать им кредит. У других орга­низаций - экспортеров - недостает средств для того, чтобы осуществить инвестиционный проект за рубежом. Междуна­родные кредитные отношения не ограничиваются отношени­ями организаций-экспортеров и организаций-импортеров, они неразрывно связаны с международными кредитно-финансо­выми организациями.

Кредитование в иностранной валюте имеет следующие основные разновидности:

- кредитование экспортно-импортных операций внешней (международной) торговли;

- кредитование государственных нужд, связанных с по­гашением внешней задолженности иностранным государствам и банкам;

-  кредитование совместных инвестиционных проектов го­сударств, фирм, корпораций;

-  кредитование банков по расчетным операциям;

-  иные формы кредитования [6; 7].

В выполнении кредитно-финансовых операций и в под­держании стабильности международных расчетов важнейшая роль принадлежит международным кредитным и финансовым институтам (организациям).

Международные кредитно-финансовые институты - это международные организации, созданные на основе межгосударственных соглашений с целью регулирования кредит­но-финансовых отношений между странами, содействия раз­витию экономических отношений, оказания кредитной по­литики.

Крупнейшими специализированными международными кредитно-финансовыми организациями являются следующие:

1. Международный валютный фонд (МВФ), созданный на основе Бреттон-Вудских (США) соглашений в 1944 г., яв­ляется специализированным органом Организации Объеди­ненных Наций, начал функционировать с 1947 г. Цели созда­ния МВФ:

1)  содействие развитию международной торговли и ва­лютного сотрудничества путем установления норм регулиро­вания валютных курсов и контроля за их соблюдением, мно­госторонней системы платежей и установления валютных ог­раничений;

2) предоставление кредитных ресурсов своим членам при валютных затруднениях, связанных с неуравновешенностью платежных балансов;

3)   предоставление кредитов странам, испытывающим трудности в области платежного баланса [7].

Кредитные операции осуществляются только с офици­альными органами стран: центральными банками, казначей­ствами, валютными стабилизационными фондами. Кредиты предоставляются в иностранной валюте или в форме прода­жи иностранной валюты за национальную валюту.

Предоставляемые кредиты делятся на виды в зависимо­сти от причины, вызвавшей несбалансированность внешних платежей. Решение о выдаче кредита принимается голосова­нием членов МВФ. Все страны при голосовании зависят от финансовой квоты в МВФ.

Вступая в МВФ, каждая страна вносит определенную сумму взноса, называемую квотой (вклад по подписке), - своего рода членский взнос. Квоты образуют объединенные денежные запасы, которыми МВФ пользуется для предос­тавления займов, и определяют вес каждого члена МВФ.

Устав МВФ трижды пересматривался: в 1969 г., 1976 г., 1992 г. Согласно Уставу высший орган МВФ - Совет управ­ляющих, в который входит каждая страна - член МВФ (обыч­но это министры стран) сроком на 5 лет. Управляющие соби­раются на сессии один раз в год. Наибольшее количество голосов имеют США (18,2%), Германия (5,6%), Япония (5,6%), Канада (3,0%), Англия (5,1%), Франция (5,1%), Италия (3,1%), Россия (2,9%) и т. д. [7].

На сессии МВФ избирается Исполнительный совет в со­ставе 22 исполнительных директоров для контроля за дея­тельностью стран, которым были выданы кредиты.

Персонал МВФ насчитывает 2000 чел. и возглавляется исполнительным директором-распорядителем, который явля­ется также главой Исполнительного совета. Основной персо­нал находится в штаб-квартире МВФ в Вашингтоне.

В МВФ вступили 178 стран, полагая, что Фонд будет помогать росту международной торговли и созданию рабочих мест в экономике государств.

Сейчас МВФ дает кредиты странам, испытывающим ос­трую нужду в выполнении финансовых обязательств по от­ношению к другим странам. Кредиты выдаются при условии, что страна, которой дается кредит, обязуется проводить эко­номические реформы по программе МВФ. При этом МВФ диктует стране, на какие цели и как расходовать предостав­ленный кредит. Затем через своих экспертов собирает инфор­мацию в стране о проводимой государством экономической политике.

В настоящее время (по имеющимся данным) страна-за­емщик вносит в МВФ плату за услуги и компенсационные платежи за подтверждение обязательства выдать кредит - 0,5% от занятой суммы, а также выплачивает проценты: как правило, 9% годовых.

Приоритетным направлением в деятельности МВФ стала выдача кредитов на реорганизацию экономики государств, субсидирование политики рыночных реформ. Чтобы быть уве­ренным в том, что кредитные средства используются на эти цели, МВФ тщательно контролирует ход экономического развития страны в течение периода, на который выдан кре­дит, дает правительству консультации по проведению реформ в экономике, налоговой системе, банковском деле.

Страны - члены Международного валютного фонда обя­заны представлять ему информацию о золотых запасах и ва­лютных резервах, о состоянии экономики, платежного ба­ланса, денежного обращения, заграничных инвестициях. Эти данные МВФ использует для определения платежеспособности стран.

2. Международный банк реконструкции и развития (МБРР) создан в 1945 г. на основе Бреттон-Вудских (США) соглашений ряда стран как специализированное учреждение ООН. Операции начал в 1946 г. Сейчас это межправитель­ственная финансовая организация, которую ныне называют Всемирным банком. Руководящие органы - Совет управляю­щих и Директорат (исполнительный орган). В составе Совета управляющих - министры финансов стран-участниц и руко­водители центральных банков. Совет созывается один раз в год. Основные задачи МБРР: стимулирование экономическо­го развития стран - членов МБРР; содействие развитию международной торговли и поддержание платежных балан­сов путем предоставления долгосрочных займов под доста­точно высокий процент.

Займы предоставляются как государственным, так и ча­стным предприятиям при наличии гарантий их правительств. Часть кредитов направляется в местные (региональные) бан­ки развития, которые перераспределяют полученные от МБРР средства.

3. Европейский банк реконструкции и развития (Евро­банк) учрежден в 1990 г. Согласно учредительным документам Банк имеет целью оказание содействия странам Центральной и Восточной Европы в переходе к открытой экономике, ориен­тированной на рынок, а также в развитии частной предпринимательской инициативы. Соглашение о создании Европейско­го банка реконструкции и развития принято представителями стран в Париже. Это первый в Европе международный финан­совый институт, в котором США не играют лидирующую роль. Активную роль в создании Евробанка сыграл СССР.

В учредительных документах Банка записано, что ЕБРР обеспечивают финансирование конкретных проектов, инвес­тиционных программ, а также технического содействия в реконструкции и развитии инфраструктуры.

Членами Банка первоначально были 12 стран, в том чис­ле СССР, а с            1992 г. - Россия. В 1995 г. у Банка было 60 ак­ционеров из 58 стран. Капитал банка 10 млрд. ЭКЮ (евро) [4; 5].

Ныне Евробанк имеет трехступенчатую структуру уп­равления: Совет управляющих, Совет директоров и Прези­дент банка.

Совет управляющих - высший орган управления Бан­ком. Совет директоров состоит из 23 человек из стран - чле­нов Банка. Президент Банка избирается на Совете управляю­щих сроком на 5 лет.

Штаб-квартира Евробанка размещается в Лондоне.

4.  Европейский инвестиционный банк (ЕИБ) создан в 1958 г. по Римскому договору рядом государств Европы. Цели создания банка:

1)  поддержка проектов, имеющих значение для несколь­ких стран - членов Европейского сообщества;

2) финансирование развития остальных регионов Европы. Банк предоставляет долгосрочные кредиты (до 20 лет) и гарантии частным и государственным предприятиям в целях развития отдельных регионов, выдает кредиты на реконст­рукцию и строительство предприятий, создание совместных предприятий, строительство железных и автомобильных до­рог, конверсию предприятий [7].

Европейский инвестиционный банк - учреждение с ав­тономным финансовым статусом. Руководящий орган - Со­вет управляющих (в составе министров финансов стран-уча­стниц), который определяет кредитную политику, утверж­дает годовые балансы, принимает решения о предоставле­нии кредитов и гарантий, о выпуске займов и размере про­центных ставок.

Уставный капитал Банка 14,4 млрд. евро, резервы - 1,6 млрд. евро. Учредителями Банка являются 10 государств. В настоящее время Банк работает с 60 странами Европы и Африки.

5. Международная финансовая корпорация (МФК) обра­зована в              1956 г. по инициативе США. Является филиалом

Международного банка реконструкции и развития (Всемир­ного банка).

Цель создания Международной финансовой корпорации:

1)  развитие частного предпринимательства в промыш­ленности развивающихся стран;

2)  участие в формировании капитала частных предпри­ятий;

3)  предоставление кредитов без государственной гаран­тии высокорентабельным частным предприятиям. Кредиты выдаются сроком до           15 лет в размере до 20% стоимости про­екта [1].

МФК имеет собственный капитал, органы управления и отдельный штат сотрудников.

6.  Европейский фонд валютного сотрудничества (ЕФВС) создан в 1973 г. в рамках Европейской валютной системы. Цели создания ЕФВС:

1)  предоставление кредитов на покрытие дефицита пла­тежного баланса стран - членов ЕФВС;

2)  укрепление Европейской валютной системы. Кредиты предоставляются странам при условии выпол­нения ими программ стабилизации экономики.

ЕФВС выполняет в рамках Европейской валютной систе­мы функции кредитно-расчетного обслуживания стран - членов ЕВС.

7.  Банк международных расчетов (БМР) - межгосудар­ственный валютно-кредитный банк организован в 1930 г. цен­тральными банками Англии, Германии, Франции, Италии, Бельгии и группой американских банков во главе с Банкирс­ким домом Моргана. Соглашение о создании банка подписано в Базеле (Швейцария).

В 1931-1933 гг. к БМР присоединились центральные бан­ки других стран Европы. В 1950-1970 гг. в банк вступили Япо­ния, Канада, ЮАР. В 1982 г. членами БМР стали восточно­европейские страны (кроме СССР, ГДР и других социалис­тических стран, которые создали Международный банк экономического сотрудничества).

Задачи банка:

1)  облегчить расчеты по репарационным платежам Гер­мании и военным долгам;

2)  содействовать сотрудничеству центральных банков и расчетам между ними [7].

Свою главную функцию содействия расчетам между цен­тральными банками стран БМР сохраняет до сих пор. Он объе­диняет банки 30 стран, главным образом европейских госу­дарств. С 1979 г. БМР проводит расчеты между банками стран - участниц Европейской валютной системы, выполняет фун­кции депозитария Европейского объединения угля и стали, совершает операции по поручениям отдельных стран.

Банк международных расчетов выполняет депозитные, кредитные, валютные операции, куплю-продажу и хране­ние золота, выступает агентом центральных банков.

Будучи западноевропейским международным банком, БМР осуществляет межгосударственное регулирование ва-лютно-кредитных отношений.

Представленные здесь кредитно-финансовые организа­ции являются наиболее крупными и влиятельными междуна­родными институтами, созданными на основе международ­ных соглашений.

Кроме указанных выше организаций в мире имеется еще множество региональных кредитно-финансовых орга­низаций. Например, можно отметить такие организации, как Банк Франции для внешней торговли, Африканский банк развития, Азиатский банк развития, инвестиционные аген­тства и др.

Заключение

Мировое хозяйство представляет собой систему национальных хозяйств отдельных стран, объединенных международным разделением труда, торгово-производственными, финансовыми и научно-техническими связями.

Мировое хозяйство имеет следующую структуру: мировой рынок товаров и услуг; мировой рынок капиталов; мировой рынок рабочей силы; международная валютная система; международная кредитно-финансовая система.

Формами реализации международных экономических отношений сегодня являются: международная торговля товарами и услугами; инвестирование капитала; кредитно-финансовый отношения; платежно-финансовые отношения.

Реализация международных экономических отношений приводит к потребности в кредитах. При этом кредиты могут выдаваться на:

- экспортно-импортные операции внешней торговли;

- государственные нужды;

- совместные инвестиционные проекты государств, фирм, корпораций и т.д.

Крупнейшими специализированными международными кредитно-финансовыми организациями являются:

1. Международный валютный фонд (МВФ).

2. Международный банк реконструкции и развития (МБРР).

3. Европейский банк реконструкции и развития (Евробанк).

4. Европейский инвестиционный банк (ЕИБ).

5. Международная финансовая корпорация (МФК).

6. Европейский фонд валютного сотрудничества (ЕФВС).

7. Банк международных расчетов (БМР).

Список литературы

1. Авдокушин Е.Ф. Международные экономические отношения. – М.: Юрист,1999.-368с.

2. Акопова Е.С. Мировая экономика и международные экономические отношения. – Ростов-на-Дону: Феникс, 2003. - 416с.

3. Басовский Н.Е. Мировая экономика: Курс лекций. – М.: ИНФРА-М, 2003. - 208с.

4. Воронин В.П. Мировая экономика. – М.: Юрайт, 2003.-186с.

5. Международные экономические отношения / Под ред. В.Е. Рыбалкина. – М.,2004.-348с.

6. Мировая экономика / Под ред. Ю.А. Щербинина. – М.: ЮНИТИ,2004.-318с.

7. Нешитой А.С. Финансы: Учебник. – М.: «Дашков и К^о», 2006. – 512с.

Приложение 1

Индексы производства промышленной продукции отдельных стран

 (1990 = 100%)

Страна	Год
1991	1995	1996	1997	1998	2000	2002
Россия	92	50	48	49	46	57	62
Австрия	94	112	114	121	130	151	153
Бельгия	98	101	102	106	110	116	117
Болгария	78	60	61	56	52	50	-
Велико­британия	96	106	107	108	109	112	105
Венгрия	86	88	95	101	113	148	157
Германия	100	96	96	101	104	113	112
Дания	100	116	117	117	127	137	139
Индия	101	134	144	145	156	178	182
Италия	99	107	105	106	112	115	115
Канада	96	113	114	120	124	135	131
Китай	115	257	318	359	367	448	492
Нидерланды	102	108	111	111	116	120	119
Норвегия	103	127	134	134	138	142	141
Польша	88	124	124	151	158	178	181
Румыния	77	66	76	72	54	54	63
США	98	116	118	124	133	147	141
Турция	102	117	123	123	138	139	138
Финляндия	91	115	118	110	140	165	166
Франция	99	102	100	104	108	118	118
Швеция	95	112	120	121	128	141	135
Япония	102	95	98	101	94	101	92

Приложение 2

Индексы валового внутреннего продукта (1990 г. = 100%)

Страна	На душу населения
1992	1995	1996	1998	1999	2000	2001
Россия	81	62	60	58	60	67	70,4
Австрия	103	106	107	113	116	119	122
Бельгия	102	105	106	112	114	118	121
Болгария	87	89	77	79	78	83	76
Велико­британия	97	105	107	113	115	118	123
Венгрия	85	90	91	96	106	112	-
Германия	103	105	106	111	113	114	115
Дания	102	111	113	120	122	125	123
Индия	102	117	123	130	139	141	-
Италия	103	105	105	110	110	114	119
Канада	96	101	100	106	110	113	119
Китай	123	166	180	207	222	238	-
Нидерланды	102	107	110	117	121	125	126
Норвегия	106	117	122	128	128	130	134
Польша	96	110	117	131	136	141	143
Румыния	77	92	96	90	84	88	92
США	100	105	108	114	118	123	122
Турция	103	107	112	122	115	122	109
Финляндия	89	95	98	109	112	119	120
Франция	100	103	104	109	112	115	116
Швеция	97	99	101	105	109	114	117
Япония	104	106	110	107	107	110	111

Приложение 3

Основные результаты международных сопоставлений ВВП по паритету покупательной способности в 1996 г.

Страны	Валовой внутренний продукт	Индекс физического объема ВВП на душу населения (США = 100%)
млрд долл. США	на душу населения долл. США
США	7390,6	27831	100
Россия	996,1	6742	24,2
Эстония	9,8	6645	23,9
Белоруссия	53,2	5166	18,6
Латвия	12,6	5052	18,2
Казахстан	71,5	4328	15,6
Украина	169,9	3325	11,9
Туркмения	13,5	2968	10,7
Грузия	16,1	2947	10,5
Киргизия	9,6	2101	7,5
Молдавия	7,6	2100	7,5
Узбекистан	46,4	2004	7,2
Армения	7,4	1967	7,1
Азербайджан	14,5	1921	6,9
Таджикистан	5,5	921	3,3

Приложение 4

Показатели внешней торговли России, млрд. долл. США

Год	Экспорт	Импорт	Всего	В том числе страны СНГ
экспорт	импорт	всего оборот
1995	78,2	46,7	124,9	14,5	13,6	28,1
1996	85,2	46,4	131,6	15,9	14,5	30,4
1997	85,1	53,1	138,2	16,6	14,2	30,8
1998	71,3	43,6	114,9	13,7	11,3	25,0
1999	72,9	30,2	103,1	10,7	8,3	19,0
2000	103,1	33,9	137,0	13,8	11,6	25,4
2002	106,1	46,1	152,2	15,6	10,2	25,8

Приложение 5

Внешняя торговля России со странами СНГ (в %)

Страна	Экспорт	Импорт
1995 г.	2000 г.	2002 г.	1995 г.	2000 г.	2002 г.
Всего	100	100	100	100	100	100
В том числе
Азербайджан	0,6	1,0	1,8	0,8	1,2	0,8
Армения	0,7	0,2	0,6	0,7	0,4	0,6
Белоруссия	20,6	40,3	37,9	14,5	32,0	38,9
Грузия	0,3	0,3	0,6	0,4	0,7	0,7
Казахстан	17,5	16,2	15,4	19,8	19,0	19,0
Киргизия	0,7	0,7	0,7	0,8	0,8	0,7
Молдавия	2,8	1,4	1,8	4,7	2,8	2,7
Таджикистан	1,2	0,4	0,4	1,2	2,0	0,6
Туркмения	0,6	1,0	0,9	1,3	4,1	0,3
Узбекистан	5,8	2,0	2,9	6,6	5,7	3,4
Украина	53,2	36,3	37,5	49,2	31,5	31,5

Приложение 6

Объем инвестиций от иностранных инвесторов по видам в Российской Федерации

Виды инвестиций	1995 г.	1998 г.	2000 г.	2002 г.
млн долл.	%к итогу	млн долл.	%к итогу	млн долл.	%к итогу	млн долл.	%к итогу
Всего инвестиций	2983	100	11773	100	10958	100	19780	100
В том числе:
1) прямые инвестиции	2020	67,7	3361	28,6	4429	40,4	4002	20,2
из них:
взносы в капитал	1455	48,8	1269	10,6	1060	9,0	1713	8,6
кредиты, полученные от зарубежных совладельцев предприятий	341	11,4	1690	14,4	2738	25,0	1300	6,6
прочие	224	7,5	425	3,6	631	5,7	989	5,0
2) портфельные инвестиции	39	1,3	191	1,6	145	1,3	472	2,4
из них:
акции и паи	11	0,4	33	0,3	72	0,7	283	1,4
долговые ценные бумаги	28	0,9	158	1,3	72	0,6	129	0,7
3) прочие инвестиции	924	31,0	8221	69,8	6384	58,3	15306	77,4
из них:
торговые кредиты	187	6,3	1671	14,2	1544	14,1	2243	11,3
прочие кредиты	493	16,5	6297	53,5	4731	43,8	12928	65,4
прочее	244	8,2	253	2,1	105	1,0	136	0,7

Приложение 7

Объем инвестиций от иностранных инвесторов по отраслям экономики Российской Федерации

Отрасли экономики	1995 г.	1998 г.	2000 г.	2002 г.
млн долл.	в%к итогу	млн долл.	в%к итогу	млн долл.	в % к итогу	млн долл.	в % к итогу
Всего инвестиций	2983	100	11773	100	10 958	100	19 780	100
Промышленность	1291	43,3	4698	39,9	4721	43,1	7332	37,1
Строительство	217	7,3	237	2,0	86	0,8	126	0,6
Транспорт и связь	99	3,3	589	5,0	1020	9,3	610	3,1
Торговля и обще­ственное питание	507	17,0	1201	10,2	1954	17,8	5800	44,5
Общая коммерче­ская деятельность на рынке	145	4,9	1426	12,1	271	2,5	1355	6,9
Финансы, кредит, страхование	406	13,6	900	7,6	274	2,5	130	0,7
Прочие отрасли	318	10,6	23,2	3,5	1627	14,7	1427	7,1

Приложение 8

Динамика курса доллара США по отношению к российскому рублю по данным Центрального банка РФ

Год	Месяц	Курс доллара США руб./долл.
1990	Ноябрь	1,80
1995	Декабрь	4,64 в деноминированных рублях
1998	Январь	6,02
1998	Сентябрь	20,82
1999	Январь	21,80
1999	Июнь	24,23
1999	Октябрь	25,80
1999	Ноябрь	26,39
2000	Январь	28,52
2001	Декабрь	30,14
2002	Декабрь	31,78
2003	Сентябрь	30,61