РАЗДАТОЧНЫЙ МАТЕРИАЛ

1.      Студентки гр. 10-22-2 Л.И. Туминой

2.     Специальность 080105 «Финансы и кредит»

3.     Факультет «Менеджмент и маркетинг»

4.  Кафедра «Финансы и кредит»















Дата защиты дипломной работы

                                                                          «___» июня 2006 г.

ЛИСТ 1

Таблица 1.6. Показатели деловой активности ОАО «Удмуртнефтепродукт»

Показатели

2002 г.

2003 г.

2004 г.

2005 г.

1. Выручка от реализации, тыс. р.

2 426 440

3 209 428

4 333 241

6 372 098

2. Себестоимость реализованной продукции, тыс. р.

1 988 451

2 205 786

3 587 010

5 312 856

3.Чистая прибыль, тыс. р.

28 292

73 496

58 381

131 843

4. Средняя стоимость оборотных активов, тыс. р.

519 937

770 813

1 289 644

2 326 887

5. Стоимость капитала организации, тыс. р.

778 357

1 105 956

1 677 480

2 817 154

6. Стоимость материальных запасов, тыс. р.

122 738

202 878

249 357

271 414

7.Денежные средства, тыс. р.

8 834

9 683

10 779

23 363

8. Дебиторская задолженность, тыс. р.

295 953

318 455

415 708

778 658

9. Кредиторская задолженность, тыс. р.

288 273

172 696

274 998

119 219

10. Коэффициент оборачиваемости капитала, оборот

3,12

2,9

2,58

2,26

11.Коэффициент  оборачиваемости текущих активов, оборот

4,67

4,16

3,36

2,74

12. Коэффициент оборачиваемости запасов, оборот

16,02

10,87

14,39

19,57

13. Коэффициент оборачиваемости денежных средств, оборот

274,67

331,45

402,01

272,74

14. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности, оборот

8,20

10,08

10,42

8,18

15. Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности, оборот

0,14

0,08

0,08

0,02

16. Продолжительность оборота материальных запасов, дни

23

34

25

19

17. Продолжительность оборота дебиторской задолженности, дни

22

20

40

45

18. Продолжительность оборота кредиторской задолженности, дни

53

29

28

8

19. Продолжительность операционного цикла, дни

45

54

65

64

20. Продолжительность финансового цикла, дни

-8

25

37

56








Таблица 3.1. Анализ динамики и инфраструктуры активов предприятия

Показатели

2002 г.

2003 г.

Изменение (+,-)

2004 г.

2005 г.

Изменение (+,-)

тыс. р.

в % к итогу

тыс. р.

в % к итогу

тыс. р.

в % к величине

тыс. р.

в % к итогу

тыс. р.

в % к итогу

тыс. р.

в % к величине

1.Основные средства

192 565

30,77

218 626

25,88

26 061

11,90

267 718

27,29

349 132

23,70

81 414

16,55

2.Прочие внеоборотные активы

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

3.Запасы и затраты

139 581

22,30

266 175

31,50

126 594

57,79

232 539

23,70

310 288

21,07

77 749

15,81

4.Дебиторская задолженность

286 462

45,77

350 446

41,48

63 984

29,21

468 926

47,80

778 658

52,87

309 732

62,97

5.Денежные средства и прочие активы

7 260

1,16

9 681

1,15

2 421

1,11

11 876

1,21

34 849

2,37

22 973

4,67

Актив

625 868

100

844 928

100

219 060

100

981 059

100

1 472 927

100

491 868

100

Надпись: ЛИСТ 2

Таблица 3.2. Анализ динамики источников формирования активов

Показатели

2002 г.

2003 г.

Изменение (+,-)

2004 г.

2005 г.

Изменение (+,-)

тыс. р.

в % к итогу

тыс. р.

в % к итогу

тыс. р.

в % к величине

тыс. р.

в % к итогу

тыс. р.

в % к итогу

тыс. р.

в % к величине

1.Капитал и резервы

207 728

23,38

278 418

21,07

70 690

16,33

336 800

16,86

468 643

13,20

131 843

8,49

2.Долгосрочные кредиты и займы

10 000

1,13

15 594

1,18

5 594

1,29

1 112 698

55,70

2 407 927

67,80

1 295 229

83,36

3.Краткосрочные кредиты и займы

382 415

43,05

854 612

64,68

472 197

109,08

273 318

13,68

555 751

15,65

282 433

8,18

4.Кредиторская задолженность

288 273

32,45

172 696

13,07

-115 577

-26,70

274 998

13,77

119 219

3,36

-155 779

-10,03

Пассив

888 416

100

1 321 320

100

432 904

100

1 997 814

100

3 551 540

100

1 553 726

100

Надпись: ЛИСТ 3

ЛИСТ 4

 

Рис. 3.1. Анализ динамики и инфраструктуры активов предприятия


Рис. 3.2. Анализ динамики и инфраструктуры пассивов предприятия

Надпись: ЛИСТ 4

Показатели

2002 г.

2003 г.

Изменение (+,-)

2004 г.

2005 г.

Изменение (+,-)

тыс. р.

в % к итогу

тыс. р.

в % к итогу

тыс. р.

в % к итогу

тыс. р.

в % к итогу

тыс. р.

в % к итогу

тыс. р.

в % к итогу

Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через

12 месяцев после отчетной даты)

покупатели и заказчики

19289

61,88

9 768

45,20

-9 521

-16,86

246

2,04-

-

-

-

-

прочие дебиторы

11884

38,12

11 841

54,80

-43

16,86

11798

97,96

-

-

-

-

Всего

31173

100

21 609

100

-9 564

-

12044

100

-

-

-

-

Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение

12 месяцев после отчетной даты)

покупатели и заказчики

233 765

88,28

238 624

80,39

4859

-7,89

306 090

75,83

377503

57,49

71413

-18,34

векселя к получению

400

0,14

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

авансы выданные

3 624

1,36

13099

3,41

9475

2,05

34083

8,44

173098

32,23

139015

23,79

прочие дебиторы

27 157

10,25

51673

16,21

24516

5,96

63495

15,73

73085

10,39

9590

-5,34

Всего

264 780

100

296 846

100

32066

-

403664

100

778658

100

374994

-

Таблица 4.6. Динамика структуры дебиторской задолженности и ее структуры ОАО «Удмуртнефтепродукт»

Надпись: ЛИСТ 5на 2002-2005гг.

ЛИСТ 6

Таблица 4.9. Расчет альтернативных вариантов кредитной политики

ОАО «Удмуртнефтепродукт»

Вариант 1

Вариант 2

Исходные данные:

DSOо = 40 дней;

DSOn = 45 дней;

So = 7 687 317 тыс. р.;

Sn = 9 455 400 тыс. р.;

V = 25% = 0,25;

k = 8% = 0,08;

Во = 1% = 0,01;

Вn = 1% = 0,01;

Рn = Ро = 0 (нет скидок);

Do = Dn = 0

Исходные данные:

DSOо = 40 дней;

DSOn = 35 дней;

So = 7 687 317 тыс. р.;

Sn = 7 072 332 тыс. р.;

V = 25% = 0,25;

k = 8% = 0,08;

Во = 1% = 0,01;

Вn = 0,5% = 0,005;

Рn = Ро = 0 (нет скидок);

Do = Dn = 0

Решение:

I = (45 – 30)*(7 687 317/360) + 0,25*[45* (9 455 400 – 7 687 317)/360] =

= 320 305 + 55 253= 375 558 тыс. р.;

Решение:

I = (35 – 40)*(7 072 332/360) + 0,25* [40*(7 072 332 – 7 687 317)/360) =

= ­-98 227 – 17 083= -115 310 тыс. р.;

P = (9 455 400 – 7 687 317)*(1 – 0,25) + 0,08*375 558 – (0,01*9 455 400 – 0,01*7 687 317)=1 326 062 + 30 045– 17 681 = 1 338 426 тыс. р.

P = (7 072 332 – 7 687 317)*(1 – 0,25) + 0,08*(-115 310) – (0,005*7 072 332 – 0,01*7 687 317) =

= -461 239– 9 225 + 41 511 = -428 953 тыс. р.


Таблица 4.12. Показатели деловой активности

ОАО «Удмуртнефтепродукт»

Показатели

2005г.

2006г.

Коэффициент оборачиваемости текущих активов, оборот

2,74

3,02

Коэффициент оборачиваемости запасов, оборот

19,57

20,04

Коэффициент оборачиваемости денежных средств, оборот

272,74

343,48

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности, оборот

8,18

11,04

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности, оборот

0,02

0,05

Продолжительность оборота материальных запасов, дни

19

17

Продолжительность оборота дебиторской задолженности, дни

45

33

Продолжительность оборота кредиторской задолженности, дни

8

17

Продолжительность операционного цикла, дни

64

50

Продолжительность финансового цикла, дни

56

33

Чистый оборотный капитал (ЧОК)

1672768

2858432

ЛИСТ 7

Таблица 4.11. Прогнозный баланс ОАО «Удмуртнефтепродукт»

на 31.12.2006г.

Актив

31.12. 2005г.

в % к балансу

31.12. 2006г.

в % к балансу

Абсолютное изменение

Относительное изменение

I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

576 904

16,12

752 503

17,81

175 599

1,69

Основные средства +НМА+ Незавершенное строительство

416 193

11,63

558 369

13,0

142 176

1,37

Доходные вложения +ДФВ

160 711

4,49

194 134

4,5

33 423

0,01

II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

3 002 274

83,88

3 482 204

82,19

479 930

-1,69

Запасы, в т.ч.

310 288

8,67

382 659

8,32

72 371

-0,35

сырье и материалы+животные

21 660

0,61

23 232

0,55

1 572

-0,06

затраты в незавершенном пр-ве

7 052

0,20

5 652

0,13

-1 400

-0,07

готовая продукция и товары для перепродажи

277 959

7,77

321 220

7,59

43 261

-0,18

НДС по приобретенным ценностям

16 683

0,47

23 678

0,56

6 995

0,09

Дебиторская задолженность (менее 12 месяцев)

756 045

21,12

640 735

15,13

- 115 310

-5,99

в т.ч. покупатели и заказчики

394 985

11,04

348 007

8,08

-46 978

-2,96

Денежные средства+КФВ

1 919 258

53,62

2 463 753

58,18

544 495

4,56

БАЛАНС

3 579 178

100

4 234 707

100

655 529

0

Пассив







III. КАПИТАЛЫ И РЕЗЕРВЫ

468 643

13,09

540 945

12,77

72 302

-0,32

Капитал

84 355

2,36

84 355

2,0

0

-0,36

Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) отчетного года

384 288

10,74

456 590

10,78

72 302

0,04

IV. Долгосрочные обязательства

2 407 927

67,28

3 070 163

72,5

662 236

5,22

V. Краткосрочные обязательства

702 608

19,63

623 772

14,73

-78 836

-4,9

Займы и кредиты

555 751

15,53

285 673

6,75

-270 078

-8,78

Кредиторская задолженность

96 606

2,70

338 099

7,98

241 493

5,28

БАЛАНС

3 579 178

100

4 234 707

100

655 529

0