3. Анализ кредитоспособности заемщика на примере банка ООО «КБ ТрансСибКредит»

5) уровень работающих активов; в случае рассматриваемого банка этот показатель совпадает с уровнем кредитной деятельности, поскольку банк не ведет инвестиционной деятельности, не имеет вложений в ценные бумаги и т.п.;

6) уровень доступности банка к межбанковскому рынку денежных средств определяется величиной предоставленных межбанковских кредитов, каковых рассматриваемый банк не имел ни в 2000, ни в 2003 году.

Итак, сведем эти вычисления в таблицу 3.3, рассчитав их аналогичным образом также для 2001 и 2002 годы:

Таблица 3.3

Показатели активности банка по осуществлению активно-пассивных операций

Исходя из полученных в таблице 3.3 результатов видно, что банк занимается только кредитными операциями. Так, значение показателя уровня кредитной деятельности от начала периода (2000 год) составило 0,9, а к концу анализируемого периода (2003 год) – 0,65 при рекомендуемом уровне (если банк не занимается инвестиционной деятельностью) 0,51. Это значит, что уровень работающих (рисковых) активов на начало периода составил 90%. К концу периода он постепенно снижался и достиг 65%. Поскольку доля рисковых операций в течение всего анализируемого периода превышала рекомендуемое значение, то кредитную политику банка можно охарактеризовать как агрессивную и высокорискованную.

Значения показателя уровня кредитной активности использования привлеченных средств очень высоки. Так, за 2000 год значение показателя составило 3,7, за 2003 год – 1,2 при рекомендуемом значении 0,8. Рекомендуемый уровень свидетельствует о том, что объемы кредитных операций не должны превышать 80% сумм привлеченных средств клиентов, тогда как физические объемы кредитных операций на протяжении всего периода анализа существенно превышают рекомендуемое значение. Так, на начало периода они превышают этот уровень в 4,6 раза [14530 : 0,8 × (3881+27)], а на конец периода – в 1,5 раза [17940 : 0,8× (14772+28)], что позволяет отметить положительную тенденцию в части использования средств клиентов банка.

Это стало возможным в силу того, что банк в рассматриваемый период успешно занимался привлечением клиентов, на что указывает ростом величины средств клиентов банка с 3881 до 14772 тыс. руб.. Это также видно из значения уровня привлеченных средств (табл. 2.2) – с 0,24 до 0,54 при рекомендуемом значении 0,49. Значит, объем привлеченных средств банка в 2000 году составил 24% при необходимых 49%.

Таким образом, к концу рассматриваемого периода кредитная политика банка продолжает оставаться агрессивной. Основным источникам финансирования деятельности банка остаются привлеченные средства, доля которых составляет 54%. Основным видом кредитных операций составляет кредитование юридических лиц. При этом на кредиты полностью расходуются средства клиентов, а также 20% собственных средств банка (значение 1,2 уровня кредитной активности использования привлеченных средств в 2003 году.

Проводимая банком агрессивная политика в области кредитования влияет на финансовую устойчивость банка. Коэффициенты, характеризующие финансовую устойчивость банка, приведены в таблице 3.4. Эти коэффициенты суть следующие:

1) коэффициент (норматив) общей ликвидности рассчитывается как отношение высоколиквидных активов к валюте баланса; рекомендуемое значение этого коэффициента 0,2-0,3;[2] для рассматриваемого банка этот показатель в 2000 году составил (520+587+387) : 16195 = 0,09; в 2003 году этот показатель составил (2780+5284+1470) : 27547 =  0,35;

2) наличие собственных оборотных средств (капитала); в 2000 году для рассматриваемого банка этот показатель принимал значение 12142 тыс. руб.; в 2003 году 12568 тыс. руб.;

3) уровень собственных оборотных средств рассчитывается как отношение собственного капитала к сумме предоставленных кредитов, в том числе межбанковских; для рассматриваемого банка в 2000 году этот показатель составлял 12142 : 14530 = 0,84; в 2003 году 12568 : 17941 = 0,71 при рекомендуемом значении 0,8; этот коэффициент показывает, сколько собственных средств вложено в 1 руб. предоставляемых банков кредитов;

4) коэффициент иммобилизации рассчитывается как отношение собственных оборотных средств к иммобилизованным активам и показывает, сколько рублей собственных оборотных средств приходится на каждый рубль основных средств и нематериальных активов банка; для рассматриваемого банка в 2000 году эта величина составил 12142 : 73 = 167; в 2003 году этот показатель составил 12568 : 73 = 174 при рекомендуемом значении 2 рубля;

5) коэффициент автономии (финансовой независимости) рассчитывается как отношение суммы собственных средств и резервов к валюте баланса; для рассматриваемого банка этот показатель в 2000 году составил (12142+145) : 16195 = 0,76; в 2003 году этот показатель составил (12568+179) : 27547 = 0,46 при рекомендуемом значении больше 0,51;

6) коэффициент финансовой устойчивости (финансовой напряженности) рассчитывается как отношение собственных и привлеченных средств; для рассматриваемого банка в 2000 году этот коэффициент составил 12142 : 3881 = 3,12; в 2003 году этот коэффициент имел значение 12568 : 14772 = 0,86 при рекомендуемом значении 1,04.

Итак, сведем эти вычисления в таблицу 3.4, рассчитав их аналогичным образом также для 2001 и 2002 годы:

Таблица 3.4

Показатели ликвидности банка

Расчеты, сведенные в таблицу 3.4 показывают, что хотя банк и ликвиден (начиная с 2001 года) и имеет в наличии собственные оборотные средства, однако, их недостаточно. Вместе с тем агрессивная кредитная политика банка привела к тому, что банк стал финансово зависимым и финансово неустойчивым к концу анализируемого периода.

Эти выводы основаны на следующем. Банк считается ликвидным, поскольку лишь в 2000 году значение коэффициента общей ликвидности ниже рекомендуемого значения 0,2, тогда как в 2001-2002 годах эти показатели лежат в рекомендуемых пределах 0,2-0,3, а в 2003 году превышает рекомендуемый на 0,05 пунктов. Превышение в 2003 году рекомендуемого значения означает, что банк имеет излишки денежных средств в размере 27547 × 0,05 = 1377 тыс. руб..

Наличие собственных оборотных средств банка за анализируемый период увеличилось с 12214 до 12674 тыс. руб., т.е. на 460 тыс. руб. Однако, как было отмечено выше, начиная с 2001 года банк испытывает их недостаток , о чем свидетельствует значение уровня собственных оборотных средств в кредитных вложениях. Рекомендуемое значение этого коэффициента 0,8 означает, что на каждый рубль кредитных вложений должно приходится 80 коп. собственных оборотных средств и 20 коп. привлеченных, тогда как фактически, начиная с 2001 года доля собственных средств уменьшается и находится ниже 0,8 (0,74; 0,70; 0,71).

Таким образом, к концу анализируемого периода недостаток собственных оборотных средств составил 17940 × 0,8 – 12674 = 1678 тыс. руб., а это значит, что банк не полностью защищен от возможных убытков в случае банкротства своих клиентов-заемщиков.

Высокое значение коэффициента иммобилизации объясняется незначительными суммами средств, вложенных в основные средства и нематериальные активы. Согласно оптимальному балансу удельный вес основных средств и нематериальных активов должен составлять 17% всех активов банка, тогда как фактически на начало рассматриваемого периода (2000 год) он составляет 73 : 16195 × 100% = 0,5%; а на конец периода (2003 год) он еще меньше – 0,27%. Отчисления на пополнение основных средств не производились, что является отрицательным фактором, так как банк не защищает свой капитал от инфляции. Столь незначительные размеры основных фондов и нематериальных активов получились в результате их аренды банком.

Сумма отчисления в основные фонды и нематериальные активы должна быть равна размеру собственного капитала (например, 12568 тыс. руб., т.е. сумму на 2003 год). Это значит, что банку следует направить на пополнение основных фондов и нематериальных активов как минимум 12568 – 73 = 12495 тыс. руб. при условии, если размеры резервов под ссуды и ценные бумаги созданы в должных размерах. Сумма резервов под ссуды на 2003 год составила 179 тыс. руб., и в сравнении с 2000 годом увеличилась незначительно – лишь на 34 тыс. руб. Размер резерва согласно оптимальному балансу должен составлять 34% валюты баланса в случае, если банк клиентов различных классов кредитоспособности. Это значит, что размер резервов под ссуды не менее 9366 тыс. руб. (по состоянию на 2003 год). Но учитывая объемы кредитных операций, проводимых банком в размере 17940 тыс. руб. на конец 2003 года, резервы под ссуды и ценные бумаги должен быть создан  в размере как минимум 17940 × 34% : 51% = 11960 тыс. руб., т.е. в резервный фонд необходимо доначислить 11960 – 179 = 11781 тыс. руб.

Итак, в соответствии с выполненными расчетами на конец периода (2003 г.) необходимо создать резервы под ссуды в размере 11960 тыс. руб..

Размер собственного капитала на конец 2003 года составлял 12568 тыс. руб., что могло бы означать достаточность собственных средств для формирования резервов в полном объеме и при этом остаточный размер собственного капитала составил бы 12568 – 11781 = 787 тыс. руб. Однако надо иметь в виду, что 12000 тыс. руб. в капитале банка составляет уставный фонд, в связи с чем перечисление в резервный фонд в полном объеме произвести нельзя.

Поскольку размеры резервов под ссуды и ценные бумаги контролируется ЦБ РФ, то фактические суммы ниже рекомендуемых значений можно признать оправданными. Но в этом случае размер капитала банка должен быть  выше 17% валюты баланса на столько, чтобы размеры резервов под ссуды и ценные бумаги в общей сумме составили не менее 51% валюты баланса.

Выводы о финансовой независимости и устойчивости деятельности банка можно сделать, основываясь на показателях коэффициентов автономии и финансовой устойчивости (табл. 3.3). Как видим из таблицы 3.3, значения этих коэффициентов имеют устойчивую тенденцию к снижению, и, начиная с 2002 года принимают значения ниже рекомендуемых. Из этого следует, что к концу 2003 года деятельность банка становится финансово зависимой от внешних источников финансирования, и банк становится финансово неустойчивым. Одним из факторов, оказавшим отрицательное влияние на финансовую устойчивость, является агрессивная кредитная политики банка.

Дадим количественную оценку деловой активности банка. В ходе этой оценки дадим характеристику деловой активности банка в целом, а также сложившейся тенденции его развития.

Сначала оценим выполнение так называемого «золотого правила экономики», характеризующее целесообразность экономической деятельности в целом. Это правило выполняется, если:

Опираясь на данные аналитического баланса (Приложение 2), найдем, что эти показатели на момент конца 2001 года составляли:

т.е. 176%>147%>134%>100%, значит, правило выполняется.

Для 2002 года:

т.е. 151%>112%<115%>100%, значит, правило не выполняется.

Для 2003 года:

т.е. 119%<120%<111%>100%. В последнем случае, если подходить жестко, то «золотое правило экономики» не выполняется. Однако, принимая во внимание тот факт, что значение темпа роста балансовой прибыли близко по значению к темпу роста доходов, можно считать, что правило выполняется.

Исходя из полученных результатов, можно сделать вывод, что, поскольку «золотое правило экономики» выполняется в 2000 и в 2001 годах, и не выполняется в 2002 и 2003 годах, тенденцию развития банка однозначно оценить нельзя, т.к. за 2000-2003 год можно выделить периоды как успешной, так и неуспешной экономической деятельности банка. Начиная с 2002 года правило не выполняется, поскольку темпы роста вложения средств в развитие банка стали выше отдачи доходов от них. Значит, в 2002-2003 годы банк не дополучил прибыли. Из расчетов видно, что в 2001 году темп роста доходов на 147% – 134% = 13%  выше темпа роста активов, тогда как в 2002 году более чем в два раза сократился темп роста активов банка (43% : 15%) и в четыре раза темп прироста доходов (47% : 12%), что сказалось на снижении темпа прироста прибыли на 25% (51% в 2001 году против 76% в 2000 г.). 2003 год характеризуется дальнейшим снижением темпов прироста активов (11% < 15%) и прибыли (19% < 51% < 76%), в силу этого «золотое правило экономики не выполняется» в части соотношения темпов роста прибыли и доходов. Темпы роста доходов выше темпов роста прибыли, что означает рост прибыли за счет роста цен на предоставляемые банком услуги. Естественно, это является отрицательным фактором  в деятельности банка, который в последствии может отрицательно сказаться на конкурентоспособности банка.

Нарушение «золотого правила экономики» в 2002-2003 годах сказалось и на потере темпов прироста показателей рентабельности активов и уставного капитала банка.

Таким образом, проводимая банком кредитная политика обеспечивает рентабельность его деятельности в целом, хотя явная динамика падения роста  прибыли (176% > 151% > 119%) является  одним из важнейших симптомов ухудшения финансового состояния банка.

3.2 Алгоритм и методика оценки кредитоспособности заемщика – юридического лица

Решая вопрос о целесообразности предоставления кредита предприятиям (юридическим лицам), ООО КБ «ТрансСибКредит» производит оценку риска каждой организации, подавшей заявку на получение кредита.

В ООО КБ «ТрансСибКредит» оценка степени риска по заемщику производится по следующей схеме (по следующим группам характеристик):

1.   оценка финансового состояния предприятия,

2.   оценка качества обеспечения,

3.   оценка оборотов клиента,

4.     анализ кредитной истории предприятия.

Каждой из этой группы присваивается весовой коэффициент. Расчет итогового показателя производится с помощью экспертных оценок. Приведем таблицы рассчитываемых показателей, используемых экспертных оценок и весовых коэффициентов групп.

1.       Финансовое состояние (вес группы – 0,25). В процессе анализа финансового состояния предприятий  банком «ТрансСибКредит» рассчитываются показатели, представленные в таблице 3.5.

Оценка финансового состояния рассчитывается по формуле –

                                                      (Б* П* В),                                                        (1)

где Б – количество баллов,

П – вес показателя,

В – вес группы.

Таблица 3.5.

Количественные характеристики финансового состояния заемщика

2.       Оценка качества обеспечения (вес группы – 0,25).

Оценка качества обеспечения ведется по следующей формуле –

                                        (Р* (1 – Д))/К,                                                        (2)

где Р – рыночная стоимость обеспечения (сумма поручительства, гарантии),

Д – залоговый дисконт,

К – сумма основного долга по кредиту.

При значении показателя равном

Ø более 1,5 бальная оценка составит 100 баллов,

Ø 1 – 1,5  бальная оценка составит 50 баллов,

Ø менее 1 – 25 баллов.

3.       Оценка оборотов клиента (вес группы – 0,3).

В данном разделе рассчитывается следующий показатель:

                         Достаточность оборотов = (обороты / кредит)                        (3)

Баллы расставляются следующим образом:

4.       Анализ кредитной истории предприятия (вес группы – 0,1).

Если у клиента нет текущей просроченной задолженности, то за каждый предыдущий кредитный продукт без просрочки выплаты процентов и основного долга клиент получает 10 баллов, которые умножаются на вес группы.

ООО КБ «ТрансСибКредит» выделяет следующие группы риска в зависимости от итоговой бальной оценки.

Необходимо отметить, что определение группы риска по предприятиям в банке «ТрансСибКредит» необходимо для выявления тех из них, которым  не следует выдавать кредиты в связи с высокой вероятностью их непогашения. К таким предприятиям относятся организации, вошедшие в 4-ю группу риска.

Процентная ставка же устанавливается в зависимости от показателя достаточности оборотов.

Рассмотрим схему оценки риска по предприятию ООО «Радио и связь».

В банк «ТрансСибКредит» обратилось предприятие ООО   «Радио и связь» с заявкой на предоставление кредита в размере 300000 руб.

ООО   «Радио и связь»   является   официальным   дистрибьютером   фирмы «Rouhde»   (Германия),   выпускающей   оборудование   радиосвязи   и транкинговой техники. В связи с тем, что Общество осуществляет прямые поставки от непосредственных производителей оборудования связи, «Радио и связь» имеет широкую сеть оптовых покупателей в России. Наибольший удельный вес деятельности Общества - это импорт радио оборудования и далее оптовая продажа по регионам России через Дилеров и самостоятельно.

Второе направление деятельности ООО «Радио и связь» - это сервисный центр, который предоставляет клиентам услуги по ремонту (как гарантийному, так и послегарантийному), диагностике и настройке радио оборудования.

Кредит необходим предприятию для расширения ассортимента предлагаемых товаров и услуг.

ООО «Радио и связь» имеет в банке «ТрансСибКредит» свой расчетный счет, но услугами кредитования в данном банке ранее не пользовалось.

Месячный оборот предприятия на расчетном счете составляет 3752762 рублей.

Получив необходимые документы от ООО   «Радио и связь» (Баланс и Отчет о прибылях и убытках), банк приступил к оценке кредитоспособности предприятия.

1.     Финансовое состояние ООО «Радио и связь».

Показатели финансового состояния рассмотренного выше предприятия рассчитывались по данным Баланса (см. Приложение 3) и Отчета о прибылях и убытках (см. Приложение 4). Результаты представлены в таблице 3.6.

Таблица 3.6.

2.     Оценка качества обеспечения.

В качестве обеспечения возвратности кредита ООО «Радио и связь» предлагает залог недвижимого имущества – одного из имеющихся в их распоряжении офисов. Независимый оценщик определил рыночную стоимость данного  объекта – 600000 рублей.

В ООО КБ «ТрансСибКредит» принято, что при залоге недвижимого имущества залоговый дисконт составляет 30%.

Оценка качества обеспечения составит (600000*(1-0,3)/ 300000) = 1,4.

Таким образом, в данной группе ООО «Радио и связь» получает 50 баллов. Итоговая оценка же по качеству обеспечения составит 50*0,25 = 12,5 баллов.

3.     Оценка оборотов предприятия ООО «Радио и связь».

 Достаточность оборотов = (3752762/ 300000) = 12,51

Оценка по данной категории составит – 100 баллов*0,5*0,3 = 15 баллов.

4.     Анализ кредитной истории.

Т.к. кредитов ООО «Радио и связь» в банке «ТрансСибКредит» ранее не брало, то количество баллов в разделе кредитной истории будет равно 0.

Сумма всех баллов по предприятию ООО «Радио и связь» составит 32,44.

Следовательно, данную организацию можно отнести ко 2-ой группе риска. Банк «ТрансСибКредит» заинтересован в работе с данным предприятием, так как оно имеет экономические предпосылки для возврата кредита и работает в сфере торговли, являющейся одним из наиболее привлекательных сегментов кредитования для банка. Обеспечение, предлагаемое ООО «Радио и связь», является достаточно надежным. Месячный оборот в банке  превышает сумму кредита более чем в 3 раза, а значит, по договору кредита с предприятием ООО «Радио и связь» будет установлена минимальная процентная ставка для стандартного кредита в размере 24% годовых. Срок возврата кредита будет установлен, как и для всех предприятий торговли, до 24 месяцев.

3.3. Рекомендации по совершенствованию кредитных отношений банка ООО КБ «ТрансСибКредит» с юридическими лицами

Рассмотрев схему оценки риска по заемщику и факторы, влияющие на формирование процентной ставки по кредиту, можно порекомендовать банку «ТрансСибКредит» следующее:

1.  Ввести дополнительные коэффициенты оценки финансового состояния заемщика.

2.  Учитывать привлекательность обеспечения кредита при оценке качества обеспечения.

3.  Рассчитывать процентную ставку по кредиту, учитывая не только месячный оборот по расчетному счету в банке, но и группу риска по предприятию в целом.

В качестве дополнительных коэффициентов для оценки финансового состояния предприятия можно предложить следующие:

Ø  Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности (в днях),

Ø  Коэффициент достаточности денежных средств.

Расшифровку коэффициентов, предлагаемый вес коэффициентов, возможные значения и количество баллов по ним представим в виде таблице 3.7.

Таблица  3.7.

Предложенные коэффициенты помогут банку более полно и точно оценивать финансовое состояние заемщиков.

Таким образом, в 1ом пункте схемы оценки риска по заемщику будут рассматриваться не 4 коэффициента, а 6.

При оценке качества обеспечения ООО КБ  «ТрансСибКредит» следует учитывать не только степень покрытия обеспечением суммы кредита, но и его надежность и привлекательность для банка. Например, банками Германии используется следующая трехбалльная оценка эффективности форм обеспечения возвратности кредита (Таблица  3.8).

Таблица  3.8.

В нашем случае, можно предложить использовать данный рейтинг форм обеспечения в схеме оценки риска заемщика.  Итак, рассмотрим как будет  проводится оценка качества обеспечения с учетом вышеприведенной таблицы.

Вес группы по оценке качества обеспечения останется 0,25.

Исходная формула – (Р* (1 – Д))/К,

где Р – рыночная стоимость обеспечения (сумма поручительства, гарантии),

Д – залоговый дисконт,

К – сумма основного долга по кредиту.

Исходную формулу преобразуем следующим образом:

                                   Н*((Р* (1 – Д))/К),                                                          (4)

где Н – надежность или привлекательность формы обеспечения в баллах.

При значении показателя равном

Ø более 4,5 бальная оценка составит 100 баллов,

Ø 3 – 4,5  бальная оценка составит 75 баллов,

Ø 2 – 3 балльная оценка составит 50 баллов,

Ø 1 – 2 балльная оценка составит 25 баллов,

Ø менее 1 – 10 баллов.

С введением дополнительных показателей оценки финансового состояния заемщика и изменением шкалы оценки качества обеспечения изменится и итоговая шкала баллов для определения степени риска выдачи кредита.

Необходимо отметить, что 4ая группа риска, выделяемая ООО КБ  «ТрансСибКредит» неоднородна, поэтому имеет смысл выделять не 4 группы риска, а 5. К четвертой группе риска можно отнести предприятия, которые временно находятся в сложном положении, предприятия же пятой группы  уже близки к банкротству.

Банку «ТрансСибКредит» также можно порекомендовать устанавливать процентную ставку по кредиту в зависимости не только от месячного оборота по расчетному счету в банке, но учитывая группу риска, к которой принадлежит предприятие.

Так, например, ООО КБ  «ТрансСибКредит» при начислении процентов за кредит может использовать следующую схему, предложенную американский финансистом Т. Коуплэндом.

Категория риска                                                    Премия за риск (в %)

Отсутствие риска (1ая группа)................................................    0,00

Стандартный риск (2ая группа)..............................................    0,50

Особый риск (3ая группа)........................................................   1,50

Риск выше стандартного (4ая группа)...................................     2,50

Риск, связанный с сомнительным кредитом (5ая группа)..        5,00

Так как 5ая группа риска присваивается некредитоспособным предприятиям, банку «ТрансСибКредит» не рекомендуется выдавать таким организациям кредиты  

Поскольку любому банку выгодно иметь кредитоспособных заемщиков, то целесообразно специалистам банка проводить консультации с руководством предприятий, перспективных в смысле улучшения кредитоспособности и дальнейшего кредитования.

Одним из таких перспективных предприятий является ООО «Радио и связь».

Предложим рекомендации по улучшению кредитного климата для предприятия ООО «Радио и связь».

ООО «Радио и связь» согласно используемой банком « ТрансСибКредит» схеме было отнесено ко 2ой группе риска.

Чтобы снизить банковский риск и улучшить свой кредитный климат ООО «Радио и связь» необходимо улучшить свое

Ø  Финансовое состояние

Ø Качество обеспечения возвратности кредита

Для улучшение финансового состояния ООО «Радио и связь» необходимо:

1.     Увеличить объем прибыли от реализации так, чтобы соотношение прибыли и выручки было более 0,2.

2.     Снизить сумму краткосрочных обязательств до такого уровня, когда отношение суммы оборотных активов за минусом дебиторской задолженности со сроком погашения более чем через 12 месяцев к сумме краткосрочных обязательств будет более 1,75.

3.     Повысить долю собственного капитала в итоге баланса.

           Так как ООО «Радио и связь» имеет удовлетворительное финансовое состояние и было отнесено ко второй группе риска, данному предприятию целесообразно использовать залог материальных ценностей с учетом опенки качества обеспечения.

           Найдем необходимую стоимость обеспечения.

(Р* (1 – Д))/К >1,5                                    (5)

где Р – рыночная стоимость обеспечения (сумма поручительства, гарантии),

Д – залоговый дисконт, для материальных ценностей ООО КБ  «ТрансСибКредит» установил залоговый дисконт в размере 30%.

К – сумма основного долга по кредиту, К=300000 руб.

(Р* (1 – 0,3))/300000 >1,5,

Р>642858 руб.

Таким образом, ООО «Радио и связь» можно порекомендовать в качестве обеспечения – залог материальных ценностей стоимостью более 642858 руб. В данном случае качество обеспечения будет оценено максимальным количеством баллов – 100.

Выполнение рассмотренным предприятием предложенных рекомендаций позволит улучшить кредитный климат ООО «Радио и связь» и перевести его в 1ую категорию риска, что будет выгодно как банку, так и ООО «Радио и связь».

[1] Инструкция Банка России №01 от 01.10.1997 г. «О порядке регулирования деятельности коммерческих банков» в редакции Указаний ЦБ РФ от 06.05.2002 г. № 1147-У.

[2] Инструкция Банка России №01 от 01.10.1997 г. «О порядке регулирования деятельности коммерческих банков» в редакции Указаний ЦБ РФ от 06.05.2002 г. № 1147-У.