2. Анализ финансовых результатов производства

Таблица 2

«Динамика прибыли предприятия связи»

            Основываясь на  приведённой факторной модели, выполним анализ влияния факторов на изменения прибыли:

          ;

          Пб1 = 5000 – ( 0,45 + 0,02 + 0,15 + 0,09 ) * 5000 = 1450;

          Пб2 = 8000 – ( 0,45 + 0,02 + 0,15 + 0,09 ) * 5000 = 4450;

Пб3 = 8000 – ( 0,52 + 0,02 + 0,15 + 0,09 ) * 5000 = 4100;

Пб4 = 8000 – ( 0,52 + 0,0156 + 0,15 + 0,09 ) * 5000 = 4122;

Пб5 = 8000 – ( 0,52 + 0,0156 + 0,1477 + 0,09 ) * 5000 = 4133;

Пб6 = 8000 – ( 0,52 + 0,0156 + 0,1477 + 0,095 ) * 5000 = 4109;

Пб7 = 8000 – ( 0,52 + 0,0156 + 0,1477 + 0,095 ) * 8000 = 1774;

Далее рассчитаем влияние непосредственно каждого фактора на общее изменение прибыли.

В3 = ( Пб1 – Пб7 ) / ( Пб3 – Пб1) = ( 1450 – 1774) / ( 4100 – 1450 ) = 0,122;

В4 = ( Пб1 – Пб7 ) / ( Пб4 – Пб1) = ( 1450 – 1774) / ( 4122 – 1450 ) = 0,121;

В5 = ( Пб1 – Пб7 ) / ( Пб5 – Пб1) = ( 1450 – 1774) / ( 4133 – 1450 ) = 0,12;

В6 = ( Пб1 – Пб7 ) / ( Пб2 – Пб1) = ( 1450 – 1774) / ( 4109 – 1450 ) = 0,121;

          Анализируя абсолютные изменения мы приходим к выводу о том, что на увеличение прибыли в большей степени повлияло снижение затрат на материалы на 22%. Понижение затрат на амортизацию, на 1,53%, не столь существенно сказалось на увеличении прибыли.

          Рост затрат на оплату труда и прочих затрат не смогли оставить предприятие без прибыли, хотя несомненно уменьшили её возможное значение.

          Проведя анализ полученных данных, мы пришли к выводу, что, за истёкший период, структура валового дохода предприятия связи не претерпела кардинальных изменений.

          Рост валового дохода на 60% сопровождался ростом затрат на 56,44%, при этом норма прибыли увеличилась на 20%,  на передовых предприятиях отрасли этот показатель вырос на 20%, что позволяет отнести анализируемое предприятие к передовым в отрасли.

          Анализируя состав затрат, то можно отметить рост доли затрат на оплату труда на 15,29%, снижение на 22% затрат на материалы и на 1,53% затрат на амортизацию.

3.   Анализ хозяйственных результатов производства

Для анализа хозяйственных результатов необходимо оценить душевой уровень потребления услуг связи и выявить влияние факторов изменения уровня  душевого потребления услуг связи. Данные расчётов сведены в таблицу 3.

Таблица 3

«Динамика показателей, характеризующая хозяйственные результаты»

          Рост доходов в отчётном периоде составил 3 млн. руб. или 60%, в ценах же базового периода это 700 тыс. руб. или 14%.

Резко увеличился душевой уровень потребления услуг связи (на 64,1%). Проведённый факторный анализ методом цепных подстановок выявил, что за счёт изменения услуг связи на одного человека уровень душевого потребления вырос на 6,56% (что составляет 16,4 руб./чел. в натуральных показателях) и на 57,54% (143,85 руб./чел.) из-за изменения тарифов на услуги связи.

По передовым предприятиям отрасли рост в абсолютных показателях  составил 50 руб./чел., в относительных показателях 16,67%. Это позволяет отнести анализируемое отделение связи к передовым в отрасли по этому показателю.

Для наглядного сравнения темпов роста уровня душевого потребления связи построим график, отражающий значение данного показателя на анализируемом отделении связи и на передовых предприятиях отрасли.

4.   Анализ затрат на производство

Для анализа затрат на производство необходимо рассчитать уровень и динамику себестоимости в целом по предприятию, в том числе и по видам и элементам затрат. Результаты расчётов сведём в таблицу.

Таблица 4

«Структура и динамика себестоимости по видам затрат»

          Проведённый анализ полученных результатов за отчётный период выявил следующие моменты:

          К положительным моментам можно отнести:

·        Снижение доли управленческих расходов;

К негативным изменениям относится следующие:

·        Снижение  доли условно-переменных  затрат на 4%, что негативно скажется на структуре себестоимости единицы продукции;.

·        Повышение на 1297,6 тыс. руб. или на 72,08% условно-постоянных расходов;

·        Рост оплаты труда руководителей.

5.   Анализ операционной деятельности

В этой главе мы рассчитаем порог рентабельности и зону финансовой безопасности. Данные расчётов поместим в таблицу.

Таблица 5

«Затраты, выручка и прибыль филиала электросвязи»

          Проведя анализ полученных после расчётов значений, следует выделить наиболее положительные изменения, произошедшие относительно базового, к которым можно отнести:

·        Рост маржинальной прибыли составил 1757,6 тыс. руб. или 46,01% по отношению к базисному периоду;

·        Почти вдвое (на 92%) выросла прибыль;

·        Возросла зона безопасности предприятия. Прирост составил 48,45%;

·        Увеличился на 30,89% запас финансовой прочности предприятия, что даёт хорошие предпосылки для дальнейшего развития.

Запас финансовой прочности является важным показателем операционной деятельности предприятия. Выявление факторов повлиявших на его увеличение проведем, основываясь на факторной модели:

;

На увеличение запаса финансовой прочности решающее влияние оказал рост объёма постоянных затрат.

6.   Диагностика деловой активности

Под диагностикой деловой активности подразумевается расчёт  и исследование следующих показателей использования ресурсов:

a.     Уровня, динамики производительности и оплаты труда;

b.     Уровня, динамики фондоотдачи;

c.      Уровня, динамики оборачиваемости оборотных средств.

Данные расчётов представим в виде таблицы.

Таблица 6.

«Динамика деловой активности»

          За отчётный период в отделении связи выросла среднесписочная численность работников на 17 человек. При этом существенно выросла производительность труда (на 24,67%), а среднегодовая стоимость основных производственных фондов повысилась на 3,1 млн. руб. и составила 10,7 млн. руб., что по отношению к базовому году составляет 140,78%.

Резко выросла оборачиваемость оборотных фондов (с 10 до 24 оборотов за год). Это говорит о положительных тенденциях развития в отделении связи.

Также вырос показатель фондоотдачи. Прирост составил 9 копеек или 13,84% к базовому периоду.

Огорчает снижение среднегодовой стоимости оборотных фондов, хотя это и вызвало резкое увеличение оборачиваемости.

7.   Диагностика имущественного положения

В рамках диагностики имущественного положения предприятия связи необходимо провести:

·        Оценку объёма, состава и динамики имущества предприятия;

·        Оценку доли активных основных производственных фондов;

·        Рассчитать коэффициент износа.

Таблица 7

«Оценка объёма, состава и динамики имущества предприятия»

Как видно, доля заёмного капитала в отчётном периоде возросла на 18%. Т.е. можно говорить о негативном изменении структуры капитала предприятия.

Таблица 8

«Оценка доли активных основных производственных фондов»

            Как видно из таблицы в отчетном периоде существенно увеличилась доля оборотного капитала, что положительно характеризует предприятие. На основании таблицы 8 мы построили график структуры активных производственных фондов и внеоборотных активов.

          Ещё один важный показатель коэффициент износа активных производственных фондов Ки:

          Ки (б) = 40%;

          Ки (о) = 35%;

          В отчётном периоде коэффициент износа снизился на 5%, что свидетельствует о рациональном использовании активных фондов.

8.   Оценка финансового состояния

Для комплексной оценки финансового состояния предприятия необходимо рассчитать следующие коэффициенты:

·        К. текущей ликвидности;

·        К. обеспеченности собственными оборотными средствами;

·        К. автономии;

Коэффициент ликвидности (Кл) – показатель, характеризующий платёжеспособность предприятия, его потенциальную возможность возвращать кредиты.

Кл (б) = 0,79;

Кл (о) = 0,7;

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (Косс):

Косс (б) = 0,24;

Косс (о) = 0,18;

Оба показателя больше минимально допустимого (0,1), что позволяет говорить о определённом запасе финансовой устойчивости. Хотя изменение в сторону снижения говорит не в пользу предприятия.

Коэффициент автономии (Ка):

Ка (б) = 0,48;

Ка (о) = 0,44;

В базовом периоде показатель был близок к нормативному значению (0,5), а вот снижение в отчётном периоде сразу на 4% отрицательно скажется на общей оценке финансового состояния предприятия.

Подводя итог оценки финансового состояния, мы графически отобразим изменения коэффициентов во времени.

          Как видно из графика в отчётном периоде, по сравнению с базовым периодом все коэффициенты, характеризующие финансовое состояние предприятия снизились.

9. Общая оценка

          Подводя итоги анализа можно выделить следующие положительные моменты:

·        В отчётном периоде доходы предприятия связи увеличились на 60% или на 3 млн. руб.;

·        Предприятие почти вдвое увеличило полученную прибыль (на 92% по сравнению с базисным периодом);

·        Рост среднегодовой стоимости основных производственных фондов составил 3,1 млн.руб. или на 40,78% по сравнению с базисным периодом;

·        Рост зоны безопасности на 48,45%;

·        Увеличение фондоотдачи на 13,84% по сравнению с базовым периодом;

·        Рост производительности труда составил 24,67%;

·        Запас финансовой прочности увеличился на 30,89%;

·        Рост рентабельности составил 41%;

·        Увеличение нормы прибыли на 20%.

Отделение связи очень хорошо провело  отчётный период. По многим показателям (норма прибыли, уровень душевого потребления услуг связи) предприятие достигло или превысило уровень передовых предприятий отрасли, что даёт основание назвать его передовым предприятием отрасли.

Резюмируя всё вышесказанное, построим диаграмму роста (снижения) основных показателей в отчётном периоде.

Заключение

Экономический анализ - глубокое исследование экономических явлений на предприятии, то есть выявление причин отклонения от плана и недостатков в работе, вскрытие резервов, их изучение, содействие комплексному осуществлению экономической работы и управлению производством, активное воздействие на ход производства, повышение его эффективности и улучшение качества работы.

Анализ финансового состояния показывает, по каким конкретным направлениям надо вести эту работу, дает возможность выявления наиболее важных аспектов и наиболее слабых позиций в финансовом состоянии именно на данном предприятии. В соответствии с этим результаты анализа дают ответ на вопрос, каковы важнейшие способы улучшения финансового состояния конкретного предприятия в конкретный период его деятельности.

Анализ финансовой деятельности предприятия проводится по различным направлениям. К ним относится выявление финансовой устойчивости предприятия, определение показателей кредитоспособности и инвестиционной привлекательности и др. В ходе финансового анализа определяется, насколько эффективно используются средства предприятия.

Очевидно, что финансовый анализ является одним из основных методов, определяющих работу предприятия, поэтому его разработка особенно актуальна.

Список литературы

1.     Баканов М. И. Теория экономического анализа. – М.: «Финансы и статистика», 2002.

2.     Дробозина Л. А. Финансы, денежное обращение и кредит. – М.: ЮНИТИ, 2000.

3.     Киланд Д. Системный анализ и целевое управление. – М.: Инфра-М, 1998.

4.     Ковалёв В. В. Финансовый анализ. – М.: «Финансы и статистика», 2001.

5.     Ковалёв В. В. Финансы. – М.: «Проспект», 2001.

6.     Крейнина М. Н. Финансовый менеджмент. – М.: «Дело и сервис», 1998.

7.     Кричевский А. И. Системный анализ. – Н-ск.: НГАЭиУ, 2003.

8.     Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. – Мн.: «Новое знание», 2002.

9.     Шеремет А. Д. Методика финансового анализа. – М.: «Инфра-М», 2002.

10.            Шеремет А. Д. Методика экономического анализа. – М.: «Финансы и статистика», 1999.

11.            Справочник финансиста. – М.: ИНФРА-М, 1999.