Выполнение анализа производится по данным предприятия (филиала электросвязи) за базовый и отчетный период (см. приложение).

Выполнение первого пункта задания предусматривает расчет производственной (ресурсной) рентабельности и рентабельности услуг (затратной).

Таблица 1 - Уровень и динамика рентабельности производства

Затраты на производство и реализацию услуг связи складываются из затрат  на оплату труда, отчислений на социальные нужды, материальных затрат, затрат  на амортизацию и  прочих затрат.

Э₀= 2242 + 808 + 250 +750 + 450 = 4500 тыс. руб. - затраты на производство и реализацию услуг связи в базисном периоде.

Э₁= 275 + 2752 + 990 + 888 + 495 = 5400 тыс. руб. - затраты на производство и реализацию услуг связи в отчетном периоде.

Прибыль балансовая рассчитывается как разность между доходом организации и затратами на производство и реализацию продукции.

Пб₀ = 5000 – 4500 = 500 тыс.руб. – прибыль балансовая в базисном периоде.

Пб₁ = 6000 – 5400 = 600 тыс.руб. – прибыль балансовая в отчетном периоде.

Рентабельность услуг рассчитывается затратным методом:

 ,

где   - затратная рентабельность, %;

  - балансовая прибыль, тыс. руб.;

        -  затраты  на производство и реализацию услуг связи, тыс. руб.;

Рз₀% - рентабельность услуг (затратная) в предыдущем периоде;

Рз_{1  %}- рентабельность услуг (затратная) в отчетном периоде.

Рентабельность услуг в отчетном периоде осталась такой же, как и в базисном периоде и составила 11,1%. Это объясняется тем, что изменение балансовой прибыли и затрат  на производство и реализацию продукции составило 20%.

Ресурсная рентабельность рассчитывается по формуле:

,              

Где, П_б - балансовая прибыль, тыс. руб.;

D – доходы предприятия связи, тыс. руб.;

Э – затраты на производство и реализацию услуг связи, тыс. руб.;

с – себестоимость одного рубля доходов, руб.;

v – фондоотдача, руб.;

Об – оборачиваемость оборотных средств, оборот.

Р_р – рентабельность ресурсная, %.

Рр_{0 = %} - ресурсная рентабельность в предыдущем периоде;

Рр₁ - ресурсная рентабельность в отчетном периоде.

 Показатели фондоотдачи и оборачиваемости оборотных средств рассчитаны в шестом пункте данной работы.

Оценим основные направления в работе предприятия связи по повышению  эффективности производства. Для этого исследуем влияние факторов на рентабельность с помощью метода цепных подстановок.

На изменение показателя ресурсной рентабельности могут оказать влияние следующие факторы:

-         изменение себестоимости 1 руб. доходов;

-         изменение фондоотдачи;

-         изменение оборачиваемости оборотных средств.

Таблица 2 – Основные направления в работе предприятия связи по повышению эффективности производства.

1.  Изменение рентабельности за счет себестоимости.

,

с₀ = руб. – себестоимость 1 руб. доходов в базисном периоде;

с₁  = руб. - себестоимость 1 руб. доходов в отчетном периоде.

Так как себестоимость одного рубля доходов одинакова в отчетном и базисном периоде, то на изменение рентабельности она не повлияла.

2.     Изменение рентабельности за счет фондоотдачи.

,

За счет уменьшения фондоотдачи на 0,02 руб.,  рентабельность снизилась на 0, 17%

3.     Изменение рентабельности за счет  оборачиваемости оборотных средств.

,

За счет уменьшения оборачиваемости оборотных средств на 3,3 оборота, произошло снижение рентабельности на 0, 17%.

Таким образом, ресурсная рентабельность в отчетном периоде уменьшилась на 0,34% по сравнению с показателем рентабельности в предыдущем периоде. На изменение  повлияло уменьшение фондоотдачи и оборачиваемости оборотных средств.

2. Анализ финансовых результатов производства.

 Выполнение второго пункта задания предусматривает расчет размера прибыли  и нормы прибыли.

Таблица 3 - Себестоимость по элементам затрат

Таблица 4 – Динамика прибыли предприятия связи

Норма прибыли определяется как отношение прибыли к доходу предприятия:

 руб. – норма прибыли в базисном периоде;

 руб. – норма прибыли в отчетном периоде;

Оценка состояния данного предприятия производится при сопоставлении нормы прибыли по этому предприятию  и по передовым предприятиям связи.

Сопоставив эти показатели, можно сказать, что в базисном периоде рассматриваемое предприятие работало удовлетворительно, не  уступая передовым предприятиям связи. В этом периоде норма прибыли оказалась одинаковой и составила 0,1 руб. Несмотря на это, в отчетном периоде  норма прибыли предприятия не увеличилась, и оказалась меньше нормы прибыли передовых предприятий на 0,02 руб.

Чтобы понять причины, задерживающие рост прибыли, произведем факторный анализ прибыли и выявление резервов ее увеличения на основе факторной модели формулы:

,                       

где  q – объем предоставляемых услуг, тыс. ед.;

- средний тариф на услуги связи, руб.;

- себестоимость 1 руб. доходов по затратам на оплату труда и социальные нужды;

- себестоимость 1 руб. доходов по материальным затратам, руб.;

 - себестоимость 1 руб. доходов по затратам на амортизацию, руб.;

- себестоимость 1 руб. доходов по прочим затратам, руб.

1.     Изменение прибыли за счет тарифов на услуги связи:

;

 тыс. руб. 

На 95 тыс. руб. изменилась прибыль за счет изменения среднего тарифа на услуги связи.

2.     Изменение прибыли за счет ассортимента и объема продаж:

;

 тыс. руб.

Прибыль увеличилась на 5 тыс. руб. за счет изменения ассортимента  объема продаж.

3.     Изменение прибыли за счет себестоимости:

;

Так как себестоимость в отчетном и базисном периоде составляет 0,9 руб. на 1 рубль дохода, то на величину прибыли она не повлияла.

Таким образом, прибыль предприятия увеличилась на 95 тыс. руб. главным образом за счет тарифов на услуги связи и на 5 тыс. руб. за счет изменения ассортимента и объема продаж. В целом прибыль в отчетном периоде по сравнению с базисным увеличилась на 100 руб. и составила 600 руб. Для увеличения прибыли необходимо продолжать сложившуюся тенденцию изменения факторов, а  также нужно увеличить  общую себестоимость за счет изменения ее составляющих.

3.Анализ хозяйственных результатов производства.

Выполнение третьего пункта предполагает расчет и исследование душевого уровня потребления услуг связи.

Таблица 5 – Динамика показателей, характеризующая хозяйственные результаты

Душевой уровень потребления услуг связи:

ДУ₀ = руб./чел. - душевой уровень потребления в базисном периоде;

ДУ₁= руб./чел. - душевой уровень потребления в отчетном  периоде;

Душевой уровень потребления увеличился на 29,1 руб./чел. в отчетном периоде  по сравнению с базисным. На увеличение повлиял рост населения с 20-21,5 тыс. чел., а также увеличение доходов основной деятельности с 5000-6000 тыс.руб.

Изменение душевого уровня за счет услуг связи на 1 чел.:

ДУ₀^с =250 – 300 = -50 руб./чел. – изменение в базисном периоде;

ДУ₁^с =279,1 – 350 = -70,9 руб./чел. – изменение в отчетном периоде.

Изменение душевого уровня за счет тарифов на услуг связи:

ДУ₀^т =  руб./чел. – изменение в базисном периоде;

ДУ₁^т =  руб./чел. – изменение в отчетном периоде;

4. Анализ затрат на производство.

Выполнение четвертого пункта предполагает расчет и исследование уровня и динамики себестоимости услуг связи в целом по предприятию, в том числе по видам затрат.

Изучение структуры затрат на производство и ее изменений за отчетный период по отдельным элементам затрат, а также анализ структуры затрат производится по направлениям:

ü анализ состава себестоимости на основе сопоставления суммы и удельных весов каждой статьи и элементов расходов;

ü анализ затрат с группировкой по их функциональной роли в производственном процессе. Затраты группируются по калькуляционным статьям расходов в зависимости от связи с производством, организацией, обслуживанием, управлением  и сбытом.

ü анализ прямых материальных и трудовых затрат;

ü анализ косвенных затрат с подразделением на переменные и постоянные.

Произведем анализ косвенных затрат себестоимости:

Таблица 6 – Структура и динамика себестоимости по видам затрат

5. Операционный анализ деятельности предприятия связи.

Выполнение пятого пункта предполагает расчет и исследование порога рентабельности, зоны финансовой безопасности и запас финансовой прочности производительной деятельности предприятия связи аналитическим (расчетным) методом.

Таблица 7 – Затраты, выручка и прибыль филиала электросвязи

  Маржинальный доход филиала связи рассчитывается по формуле:

MD = D_ф  - П_ерЗ,

где,  MD - маржинальный доход, тыс. руб.;

D_ф  - фактический объем продаж (доходов), тыс. руб.;

П_ерЗ - переменные затраты, тыс. руб.

MD₀  = 5000 – 2700 = 2300 тыс. руб. – маржинальный доход в базисном периоде;

MD₁  = 6000 – 3456 = 2544 тыс. руб. – маржинальный доход в отчетном периоде.

Прибыль определяется как разница между маржинальным доходом и постоянными затратами:

П = MD – ПЗ ,

где, П – прибыль, тыс.руб.;

MD - маржинальный доход, тыс. руб.;

ПЗ – постоянные затраты, тыс. руб.

П₀ = 2300 – 1800 = 500 тыс. руб. – прибыль в базисном периоде;

П₁ = 2544 – 1944 = 600 тыс. руб. – прибыль в отчетном периоде;

Определим долю  маржинального дохода в выручке:

MD_д⁰ = – доля   маржинального дохода в выручке в базисном периоде;

MD_д¹ = – доля   маржинального дохода в выручке в отчетном периоде;

Критический (безубыточный) объем продаж аналитическим способом определяется по формуле:

 ,

где,   – критический объем продаж (доходов), тыс. руб.;

  – фактический объем продаж (доходов), тыс. руб.

  Э_ – условно-постоянные расходы, тыс. руб.

D_кр⁰ =  тыс. руб. - критический объем продаж (доходов) в базисном периоде;

D_кр¹ =  тыс. руб. - критический объем продаж (доходов) в отчетном периоде.

Далее определяется зона безопасности предприятия:

ЗБ₀ = 5000 – 3913 = 1087 тыс. руб. -  зона безопасности предприятия в базисном периоде;

ЗБ₁ = 6000 – 4585 = 1415 тыс. руб. -  зона безопасности предприятия в отчетном периоде;

На основе зоны безопасности рассчитывается запас финансовой прочности предприятия связи по формуле:

где, ЗФП – запас финансовой прочности предприятия, %;

ЗБ – зона безопасности, тыс. руб.;

 – фактический объем продаж (доходов), тыс. руб.

ЗФП₀ = % - запас финансовой прочности предприятия в базисном периоде.

ЗФП₁ = % - запас финансовой прочности предприятия в отчетном периоде.

Произведем оценку влияния факторов на изменение запаса финансовой прочности методом цепных подстановок по факторной модели, представленной следующей формулой:

,

где, Э_ – условно-постоянные расходы, тыс. руб.;

с– удельные условно-переменные расходы (себестоимость 1 руб. доходов), руб.;

q – объем предоставляемых услуг связи определенного вида, ед.;

 –  средний тариф на данный вид услуг связи.

1.     Изменение запаса финансовой прочности за счет условно-постоянных расходов:

;

2.     Изменение запаса финансовой прочности за счет  удельных условно-переменных расходов (себестоимости 1 руб. доходов);

3.     Изменение запаса финансовой прочности за счет  объема предоставляемых услуг связи определенного вида:

4.     Изменение запаса финансовой прочности за счет  среднего тарифа на данный вид услуг связи:

Общее влияние факторов: 0,91 - 6,26 + 14,39 - 7,18 = 1,9

Уменьшение запаса финансовой прочности на 6,26 % произошло за  счет изменения условно-постоянных расходов и на 7,18%  за счет  удельных условно-переменных расходов. На увеличение запаса финансовой прочности на  0,91% повлияло изменение объема предоставляемых услуг связи определенного вида, а за счет изменения  среднего тарифа  на данный вид услуг связи, запас финансовой прочности увеличился на 14,39%. В целом, изменение составило 1,9%.

6. Диагностика деловой активности (использования ресурсов) предприятия связи.

Выполнение шестого пункта предполагает расчет и исследования следующих показателей использования ресурсов предприятия связи:

1)    Уровень, динамика производительности и оплаты труда, и факторы, влияющие на изменение использования трудовых ресурсов.

Производительность труда представляет собой отношение результата труда (объем продукции, работ, услуг, выручки) в единицу рабочего времени или затраты рабочего времени на производство единицы продукции (работ, услуг):

 ,

где, П_т - производительность труда, тыс. руб.;

Q – объем произведенной продукции, выручка, тыс. руб.;

Т - среднесписочной численности работников, чел.

 тыс. руб. - производительность труда в базисном периоде;

 тыс. руб. - производительность труда в отчетном периоде;

= 100 – 83, 3 = 16,7 тыс. руб. – изменение производительности труда.

Таблица 8 - Динамика производительности труда работников предприятия.

В отчетном периоде по сравнению с базисным произошло увеличение производительности труда на 20%. Так как среднесписочная численность работников не изменилась, то на изменение производительности труда повлияло увеличение выручки. В связи с увеличением среднегодовой стоимости основных производственных фондов на 23,7%, соответственно повысился показатель фондовооруженности.

2)      Уровень, динамика фондоотдачи и факторы, влияющие на изменение использования основных фондов.

Экономический смысл фондоотдачи заключается в том, что он показывает сколько рублей продукции приходится на  1 рубль среднегодовой стоимости основных производственных фондов:

;

   где,  ФО – показатель фондоотдачи, руб.;

D – доходы основной деятельности, тыс. руб.;

- среднегодовая стоимость основных производственных фондов, тыс. руб.

руб. составила фондоотдача в предыдущем периоде;

руб. составила фондоотдача в отчетном периоде.

ФО₁ - ФО₂ = 0,64 - 0,66 = 0,02 руб. (0,03%)

Показатель фондоотдачи в отчетном периоде уменьшился на 0, 02 руб, что вызвано повышением среднегодовой стоимости основных производственных фондов в отчетном периоде, по сравнению с базисным на 1800 тыс.руб. Увеличение дохода на 1000 тыс. руб. не повлекло за собой увеличение  показателя фондоотдачи в отчетном периоде по сравнению с базисным.

3)      Уровень, динамика оборачиваемости оборотных средств и факторов, влияющие на изменение оборотных средств.

Оборачиваемость оборотных средств показывает какое количество оборотов совершили оборотные средства за определенный период времени.

;

где,  Об – оборачиваемость оборотных средств, оборот;

D – доходы основной деятельности, тыс. руб.;

- среднегодовая стоимость оборотных средств, тыс. руб.

оборотов совершили оборотные средства в предыдущем периоде;

 оборотов совершили оборотные средства в отчетном периоде.

Изменение оборачиваемости оборотных средств в сторону уменьшения на 3,3 оборота произошло за счет увеличения среднегодовой стоимости оборотных средств в отчетном периоде по сравнению с базисным на 400 тыс. руб. Увеличение дохода на 1000 тыс. руб. особо не повлияло  на увеличение оборачиваемости оборотных средств в отчетном периоде, по сравнению с базисным.

7. Диагностика имущественного положения предприятия связи.

Выполнение седьмого пункта предполагает расчет и исследования  объема и  динамики имущества предприятия связи.

1) Доля активных основных производственных фондов.

d₀ = - доля активных основных производственных фондов в базисном периоде;

d₁= - доля активных основных производственных фондов в отчетном периоде.

2) Коэффициент  износа активных производственных фондов, %.

К_и⁰ = % - в базисном периоде;

К_и¹ = %-  в отчетном периоде.

По критериям изношенности фондов К_и  более 20 % - высокий износ основных фондов. Состояние активных производственных фондов оценивается как неудовлетворительное. На предприятии необходимо заменить изношенное или морально устаревшее оборудование.

8. Оценка финансового состояния предприятия связи.

 Выполнение восьмого пункта предполагает расчет  и исследования следующих показателей финансового состояния предприятия:

1. Коэффициент  текущей ликвидности показывает, в какой степени оборотные активы предприятия превышают его краткосрочные обязательства; определяется как отношение текущих активов к текущим пассивам. Норматив: больше или равно 2,0.

;

где, ДС – денежные средства, тыс. руб.;

КФЗ – краткосрочные финансовые вложения, тыс. руб.;

ДЗ – дебеторская задолженность, тыс. руб.;

З – запасы, тыс. руб.

Ткр – краткосрочные кредиты, тыс. руб.

КЗ – кредиторская задолженность, тыс. руб.

Ктл⁰ = - коэффициент  текущей ликвидности в базисном периоде;

Ктл¹ =- коэффициент  текущей ликвидности в отчетном периоде.

2. Коэффициент  обеспеченности собственными средствами

определяется как отношение  разности капитала и резервов и внеоборотных активов к сумме оборотных активов и убытков. Норматив: больше или равно 0,1.

Ко⁰ =  - коэффициент обеспеченности собственными средствами   в базисном периоде;

Ко¹ = - коэффициент  обеспеченности собственными средствами  в отчетном периоде.

3. Коэффициент  автономии характеризует степень финансовой независимости, или  автономии от внешнего капитала, а также, долю владельцев предприятия в общей сумме средств, вложенных в него. Чем выше значение коэффициента, тем более предприятие финансово-устойчиво, стабильно и независимо от внешних источников.

,

где, К_фн - коэффициент  автономии (финансовой независимости);

СК – собственный капитал, тыс. руб.;

Б – валюта баланса, тыс. руб.

К_фн⁰  _{=   -}  коэффициент  автономии в базисном периоде;

К_фн¹ _{=  -} коэффициент  автономии в отчетном периоде.

Значение коэффициента финансовой независимости выше критической точки (К_фн ≥ 0,5), что свидетельствует о благоприятной финансовой ситуации, т.е. собственникам на конец отчетного года принадлежит 90% стоимости имущества.

4.  коэффициент утраты платежеспособности.

Если коэффициент текущей ликвидности больше или равен 2, а коэффициент  обеспеченности собственными средствами больше или равен 0,1, рассчитывается коэффициент утраты платежеспособности за период, установленный равным трем месяцам.

Коэффициент утраты платежеспособности К_у  определяется как отношение расчетного коэффициента текущей ликвидности к его установленному значению. Расчетный коэффициент текущей ликвидности определяется как сумма фактического значения коэффициента текущей ликвидности на конец отчетного периода и изменения значения этого коэффициента между окончанием  началом отчетного периода в пересчете на период утраты платежеспособности, установленный равным трем месяцам:

,

где, К_у - коэффициент утраты платежеспособности;

 - расчетный коэффициент текущей ликвидности;

 - нормативное значение коэффициента текущей ликвидности;

Т_у – период утраты платежеспособности предприятия, мес.

Т – отчетный период, мес.

Коэффициент утраты платежеспособности принимает значение меньше 1, это свидетельствует о том, что предприятие в ближайшие три месяца может утратить платежеспособность.

Общие выводы по анализу

В результате проведенного анализа финансового состояния данного предприятия можно сделать вывод о том, что в целом финансовое состояние предприятия является устойчивым. Структура баланса является удовлетворительной. Абсолютное увеличение оборотных средств предприятия свидетельствует о расширении производства.

Собственные источники предприятия преобладают над заемными; возможно, что предприятию следует увеличить долю кредиторской задолженности для финансирования производства.

По состоянию на конец анализируемого периода баланс предприятия можно считать ликвидным. Платежеспособность предприятия находится на среднем уровне, поэтому необходимо обратить внимание на факторы, которые могут повлиять  на нее  в дальнейшем. Финансовое и рыночное состояния данного предприятия являются на данный момент устойчивыми.

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ: