Анализ источников финансирования оборотных средств

(тыс. руб.)

№		1 полугодие 2002г.	1 полугодие 2003г.	Темп прироста %
	Состав оборотных средств	9474,50	9871,00	4,18
1	Собственные оборотные средства	1038,0	918,0	-11,56
	Уставной капитал	100,0	100,0	-
	Прибыль, остающаяся после уплаты всех налогов	258,0	58,0	-77,52
	Прочие устойчивые пассивы	680,0	760,0	11,76
2.	Заемные оборотные средства	8436,5	8953	6,12
	Кредиты банков;	4068,5	3273,0	-19,54
	Кредиторская задолженность	4368,0	5680,0	30,04
3.	Коэффициент покрытия (норма более 10%) К = (СОС / СОС+ЗОС)* 100% Характеризует финансовую устойчивость предприятия. Чем больше коэффициент, тем выше финансовая независимость	10,96%	9,3%	-15,15

 

Вывод.  Финансовое состояние предприятия ухудшилось за исследуемый период. При увеличении объема продаж снизилась прибыль за счет   повышения себестоимости товара. Снизилась стоимость и рентабельность  капитала предприятия.

Сумма собственных оборотных средств снизилась на 11.56% 

Сумма заемных оборотных средств повысилась на 6,12%. В том числе сумма кредиторской задолженности выросла на 30.4%. Сумма кредитов банков снизилась на 19.54%.

В данной ситуации предприятию ООО «Новосибирский кирпичный завод» экономически невыгодно брать ссуды, так как отрицательный дифференциал финансового рычага будет разрушать экономику предприятия (при увеличении заемных средств рентабельность собственного капитала будет снижаться).

На ООО «Новосибирский кирпичный завод»  фактические запасы оборотных средств превышают нормативные (т.руб.):

-производственные запасы  на 3292 тыс.руб.;

-незавершенное производство на 143,36 тыс.руб.;

-готовая продукция на 369,7 тыс.руб.

-денежных средств в кассе больше норматива в пять раз.

Рекомендации.

1.     Снизить до минимума коммерческие расходы (командировки, представительские расходы и пр).

2.     Сократить длительность цикла на этапе закупок производственных запасов:

- оплата предметов труда по факту поставки, т.е. ликвидация транспортного запаса;

-механизировать и автоматизировать выполнение складских операций;

- компьютеризировать складской учет.

3.     Снизить объем незавершенного производства, т.е. сократить длительность производственного цикла за счет:

-снижения времени выполнения вспомогательных операций;

-уменьшения времени внутрисменных и междусменных перерывов;

-сокращения продолжительности естественных процессов.

4.     На этапе обращения уменьшить время превращения готовой продукции в денежные средства на счетах фирмы путем:

-Уменьшения запаса готовой продукции, вследствие улучшения планирования сбыта;

-отпуска продукции на условиях предоплаты;

-уменьшения дебиторской  задолженности;

-ускорения расчетов путем применения компьютерной программы «Банк клиент».