Рассмотрим формирование показателей, отражающихся в бухгалтерском балансе (табл. 1.1).

Таблица 1.1

Формирование баланса  по данным счетов бухгалтерского учета

Продолжение табл. 1.1

Продолжение табл. 1.1

Продолжение табл. 1.1

Таким образом, за отчетный период на предприятии уменьшилась стоимость объектов основных средств в результате начисленных сумм амортизации в размере 12 тыс. руб. Запасов предприятие не имеет как на начало, так и на конец периода. Сумма НДС по приобретенным ценностям начисленная за период была полностью погашена, то есть остатка на конец периода предприятие по данной статье не имеет. Задолженность покупателей и заказчиков к концу года сократилась лишь на 5 тыс. руб. на начало периода на расчетном счете предприятия находилось 3 тыс. руб. В результате поступлений денежных средств на расчетный счет от арендаторов, сумм полученного краткосрочного кредита и прочих доходов на счету у предприятия оказались свободные денежные средства, которые были в свою очередь направлены на оплату материальных ценностей, приобретенных у поставщиков, погашение задолженности по оплате труда перед работниками предприятия, в бюджет и внебюджетные фонды по налогам и сборам, а также были оплачены расходы на рекламу. По итогам года денежных средств на счету предприятия нет. В разделе прочие оборотные активы у данного предприятия отражена недостача, подлежащая взысканию с виновных лиц в размере 2 тыс. руб.

Изменений в уставном капитале предприятия не происходило, размер уставного капитала остался неизменным 8,5 тыс. руб. Результатом финансово-хозяйственной деятельности предприятия в отчетном году явился убыток, который составил 497 тыс. руб. В частности за счет превышения себестоимости проданных товаров, работ, услуг над полученной выручкой от их продажи предприятием был получен убыток в размере 254,5 тыс. руб. За отчетный период предприятием были произведены прочие операционные расходы на сумму 14 тыс. руб. За отчетный период предприятию был выдан краткосрочный кредит в размере 69 тыс. руб. кредиторская задолженность предприятия возросла за счет увеличения задолженности перед поставщиками и подрядчиками за приобретенные материальные ценности, задолженности перед внебюджетными фондами и бюджетом по налогам и сборам. Задолженность прочих кредиторов к концу года была полностью погашена. В разделе прочие краткосрочные обязательства у предприятия находит отражение недостача в размере 3 тыс. руб. к концу отчетного года.

Рассмотрим формирование показателей, отражающихся в отчете о прибылях и убытках (табл. 1.2).

Таблица 1.2

Формирование отчета о прибылях и убытках по информации счетов бухгалтерского учета

За отчетный период предприятие реализовало товаров, выполнило работ и оказало услуг на сумму 218 тыс. руб. Себестоимость товаров превысила полученную выручку, в связи с чем был получен убыток в размере 14,9 тыс. руб. В результате аналогичного превышения себестоимости работ и услуг также был получен убыток на сумму 239,6 тыс. руб. Таким образом, предприятие получило убыток от продаж в размере 254,5 тыс. руб. на уменьшение финансового результата оказали влияние произведенные прочие операционные расходы в сумме 14 тыс. руб. По итогам деятельности предприятием был получен убыток в размере 240,5 тыс. руб.

Рассмотрим формирование показателей, отражающихся в отчете о движении денежных средств (табл. 1.3).

Таблица 1.3

Формирование отчета о движении денежных средств по информации счетов бухгалтерского учета

На начало отчетного периода предприятие имело на расчетном счету 3 тыс. руб. В связи с движением денежных средств по текущей деятельности предприятия на расчетный счет поступили: денежные средства от покупателей товаров в сумме 114 тыс. руб., от заказчиков на сумму 104 тыс. руб., а также был получен краткосрочный кредит банка в размере 69 тыс. руб. и прочие доходы на сумму 10 тыс. руб. поступившие денежные средства были направлены на оплату счетов поставщиков – 118 тыс. руб., на выплату заработной платы работникам – 53 тыс. руб., уплачены бюджету налоги и сборы в сумме 101,8 тыс. руб., погашена задолженность перед внебюджетными фондами – 18,2 тыс. руб. и оплачены расходы на рекламу в размере 9 тыс. руб. По итогам года на расчетном счету денежных средств нет.

Для того, чтобы проверить правильность составления бухгалтерской отчетности необходимо провести взаимоувязку показателей всех форм отчетности.

Таблица 1.4

Взаимоувязка показателей формы №2 «Отчет о прибылях и убытках» и формы №1 «Бухгалтерский баланс»

Таблица 1.5

Взаимоувязка показателей формы №3 «Отчет об изменениях капитала» и формы №1 «Бухгалтерский баланс»

Таблица 1.6

Взаимоувязка показателей формы №4 «Отчет о движении денежных средств» и формы №1 «Бухгалтерский баланс»

Таблица 1.7

Взаимоувязка показателей формы №5 «Приложение к бухгалтерскому балансу» и формы №1 «Бухгалтерский баланс»

Таблица 1.8

Взаимоувязка показателей формы №4 «Отчет о движении денежных средств» и формы №5 «Приложение к бухгалтерскому балансу»

Таким образом, все показатели бухгалтерской отчетности взаимоувязаны друг с другом.

2. Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности

2.1 Анализ формы №1 «Бухгалтерский баланс»

Проанализируем динамику и структуру статей бухгалтерского баланса (табл. 2.1).

Таблица 2.1

Сравнительный аналитический баланс

Продолжение табл. 2.1

По данным табл. 2.1 мы видим, что в целом имущество предприятия уменьшилось в конце отчетного периода на 121 тыс. руб. или на 20,3%. Так как темп роста выручки от реализации (181,7%) опережает темп роста имущества (79,7%), результат такого изменения характеризуется положительно.

В составе всего имущества мы видим резкое снижение удельных весов долгосрочных активов с 76,1 до 5,80%. Такие изменения, очевидно, повышают мобильность структуры капитала предприятия, увеличивая ликвидность баланса.

При общем снижении доли оборотных средств на предприятии также наблюдается снижение удельного веса денежных средств в составе оборотного капитала с 0,5 до 0% в сравнении с началом периода. Снижение удельного веса денежных средств характеризует снижение мобильности активов и, следовательно, степени платежеспособности предприятия по текущим обязательствам.

У предприятия наряду с уменьшением доли денежных средств, повысилась доля кредиторской задолженности с 23,3 до 39,3%. То есть уменьшение свободных средств повлекло за собой увеличение задолженности перед кредиторами.

В пассиве баланса наблюдается увеличение обязательств предприятия. Относительные показатели отражают снижение удельного веса собственного капитала с 41,6 до 102,8% при повышении величины заемного капитала с 1,4 до 2,0%. Такое изменение понижает платежеспособность предприятия, независимость от заемных источников.

Рост кредиторской задолженности на 47,5 тыс. руб. или 89% говорит об увеличении полученных предприятием кредитов за купленный товар, задолженности перед бюджетом по налогам и сборам.

Графически изменение статей бухгалтерского баланса можно представить следующим образом (рис. 2.1).

Рис. 2.1. Изменение стоимости отдельных статей актива и пассива баланса

С позиции финансовой деятельности любой коммерческой организа­ции присуща необходимость решения двух основных задач:

– поддержание способности отвечать по текущим финансовым обяза­тельствам;

– обеспечение долгосрочного финансирования в желаемых объемах и способности безболезненно поддерживать сложившуюся или желаемую структуру капитала.

Основополагающими понятиями в этом разделе методики анализа яв­ляются «ликвидность» и «платежеспособность». Под ликвидностью какого-либо актива понимают способность его трансформироваться в денежные средства в ходе предусмотренного производственно-технологического процесса, а степень ликвидности опреде­ляется продолжительностью временного периода, в течение которого эта трансформация может быть осуществлена. Чем короче период, тем выше ликвидность данного вида активов. В таком понимании любые активы, которые можно обратить в деньги, являются ликвидными.

Таблица 2.2

Группировка активов по степени ликвидности

Таблица 2.3

Группировка пассивов по степени их погашения

Сопоставление итогов по активу и по пассиву для третьей и четвёртой групп отражает соотношение платежей и поступлений в относительно отдалённом будущем.

Таблица 2.4

Расчет текущей платежеспособности

Как видно из табл. 2.4, первое соотношение не соот­ветствует установленному ограничению. Наиболее ликвидные активы (А1) не покрывают наиболее сроч­ные обязательства (П1) на конец периода с недос­татком, равным 7,2 тыс. руб. То есть предприятие нее способно погасить текущую задолженность кре­диторов на сумму 7,2 тыс. руб.

По остальным соотношениям выполняются указан­ные ограничения. Следовательно, организация не спо­собна расплатиться по платежам ближайшей и отда­лённой перспективы.

Не выполнение последнего неравенства свидетельст­вует о недостаточности собственного капитала органи­зации (А4) для покрытия труднореализуемых активов (П4).

Далее проведем анализ эффективности использования имущества исследуемого предприятия (табл. 2.5).

Таблица 2.5

Показатели оборачиваемости оборотных активов

Таким образом, количество оборотов оборотных активов увеличилось в отчетном году, что говорит об увеличении объема реализуемых товаров, работ, услуг на1 рубль, вложенного в оборотные активы. Величина оборотных средств на 1 рубль реализованных товаров, работ, услуг сократилась, что показывает снижение коэффициента загрузки оборотных средств. Однодневный оборот увеличился на 0,01 дня. Время обращения оборотных средств сократилось на 176 дней. Оборачиваемость дебиторской задолженности также возросла, что свидетельствует об увеличении коммерческого кредита, предоставляемого организацией своим дебиторам.

Таблица 2.6

Показатели рентабельности активов и пассивов

Таким образом, показатели рентабельности все отрицательные в связи с тем, что предприятием был получен убыток по итогам хозяйственной деятельности за 2003 год. Следовательно, собственный капитал используется неэффективно и показывает долю убытка в собственном капитале предприятия. Снижение рентабельности капитала, вложенного в активы свидетельствует о снижении спроса на товар фирмы. Текущие активы предприятия также используются неэффективно.

Определение финансовой устойчивости с помощью относительных показателей производится с помощью коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами, коэффициента обеспеченности материальных запасами СОС и коэффициента финансовой независимости (табл. 2.7).

Таблица 2.7

Анализ финансовой устойчивости по относительным показателям

Данные представленной таблицы свидетельствуют о том, что оборотные активы предприятия не обеспечены в полном объеме собственными оборотными средствами. Материальные запасы нуждаются в привлечении заемных средств для их покрытия. Предприятие не может длительное время использовать заемные источники финансирования в своей деятельности, что свидетельствует коэффициент финансовой устойчивости. Мобильность собственных источников средств повысилась, о чем говорит увеличение коэффициента маневренности, следовательно, улучшилось финансовое состояние предприятия. Снижение коэффициента автономии отражает тенденцию к повышению зависимости организации от заемных источников финансирования, то есть вероятность финансовых затруднений возрастает. Степень зависимости от заемных источников снизилась, о чем говорит снижение коэффициента финансовой активности. Большая часть имущества организации финансируется за счет заемных источников, что говорит об опасности неплатежеспособности и затруднении возможности получения кредита.

Проанализируем коэффициенты ликвидности (табл. 2.8).

Таблица 2.8

Коэффициенты ликвидности

Как видно из табл. 2.8, величина коэффициента абсолютной ликвидности к концу года не удовлетворяет ограничению. Это позволяет сделать вывод о том, что общей суммы оборотных средств у данного предприятия недостаточно для обеспечения платеже­способности. То есть предприятие не в состоянии погасить достаточную часть краткосрочной задолженности на дату составления баланса.

Критическая ликвидность тоже ниже ус­тановленного ограничения. Следовательно, суммы наиболее ликвидных и быстрореализуемых активов у предприятия недостаточно для покрытия его кратко­срочных обязательств. И краткосрочная задолжен­ность не будет погашена в полной мере в течение краткосрочных поступлений на счет предприятия.

Величина коэффициента текущей ликвидности также не удовлетворяет установленному ограничению. Это позволяет сделать вывод о том, что общей суммы оборотных средств у данного предприятия недостаточно для обеспечения платежеспособности.

2.2 Анализ формы №2 «Отчет о прибылях и убытках»

Проанализируем прибыль до налогообложения за отчетный период (табл. 2.9).

Таблица 2.9

Анализ налогооблагаемой прибыли

В виде диаграммы динамику полученного финансового результата можно представить следующим образом (рис. 2.2).

Рис. 2.2. Увеличение полученного убытка

За отчетный период финансовым результатом хозяйственной деятельности является убыток в размере 254,5 тыс. руб., который увеличилась по сравнению с прошлым годом на 137,5 тыс. руб., в частности за счет превышения себестоимости продаж над выручкой от продаж.

Таким образом, покупательная способность товаров, реализуемых предприятием снизилась, в связи с чем был получен отрицательный финансовый результат. Из этого следует, что затраты по приобретению товара, по оплате труда не могут быть погашены в полной мере. Налоги, уплачиваемые предприятием также не перечисляются, в связи с чем растет задолженность перед бюджетом и внебюджетными фондами, что дополнительно влечет за собой уплату пеней и штрафов за несвоевременную уплату.

2.3 Анализ формы №4 «Отчет о движении денежных средств»

Денежный поток – это совокупность распределенных во времени объемов поступления и выбытия денежных средств в процессе хозяйственной деятельности организации.

Поступление (приток) денежных средств называется положительным потоком, выбытие (отток) денежных средств – отрицательным денежным потоком. Разность между положительным и отрицательным денежными потоками по каждому виду деятельности или по хозяйственной деятельности организации в целом называется чистым денежным потоком.

Целью анализа денежных потоков является подготовка информации об объемах, временных параметрах, источниках поступления и направлениях расходования денежных средств, которая необходима для обоснованного принятия решений по управлению ими с учетом влияния объективных и субъективных, внутренних и внешних факторов.

Таблица 2.10

Анализ динамики и структуры денежного потока по текущей деятельности

Продолжение табл. 2.10

Таким образом, основную долю в поступлении денежных средств на предприятие составляют платежи покупателей и заказчиков (73,4% на конец года) – 218 тыс. руб., что больше аналогичного показателя прошлого года на 159 тыс. руб.

В свою очередь основную долю в денежных оттоках занимают платежи в бюджет по налогам и сборам – 40,0% к концу года, что меньше аналогичного показателя прошлого года на 44 тыс. руб. (66,1%), то есть в отчетном году предприятие погасило некоторую долю задолженности.

Другой по значимости расходной статьей являются расчеты с поставщиками за материальные ценности: за отчетный год – 39,3%, прошлый год – 10,4%, то есть задолженность перед поставщиками значительно выросла – на 106 тыс. руб.

Темп роста притока денежных средств (256,0%) меньше темпа роста оттока денежных средств предприятия (260,9%), что отрицательно влияет на финансовую устойчивость предприятия.

На конец года остатка денежных средств предприятие не имеет, когда как в прошлом году интенсивность изменения остатка денежных средств составляла (+50%).

На величину денежных средств, на их динамику влияют такие показатели, как дебиторская и кредиторская задолженности. Проведем анализ их динамики (2.11).

Таблица 2.11

Баланс дебиторской и кредиторской задолженности

Таким образом, кредиторская задолженность намного превышает дебиторскую – на конец года на 963,5 тыс. руб. Недостаток денежных средств связан в первую очередь именно с наличием высокой доли кредиторской задолженности.

С точки зрения инвестора данное предприятие не привлекательно для вложения в него инвестиций, так как имеется большая доля задолженности перед кредиторами, погашение дебиторской задолженности происходит слишком медленным темпами. Вести расчеты с таким предприятием и быть в роли контрагента не рекомендуется, так как предприятие неплатежеспособно. Взыскать задолженность довольно трудно, так как свободных денежных средств предприятие не имеет, тем более что по результатам деятельности оно получило убытки.

2.4. Анализ формы №5 «Приложение к бухгалтерскому балансу»

Полнота и достоверность анализа основных средств зависят от степени совершенства бухгалтерского учета, отлаженности систем регистрации операций с объектами основных средств, полноты заполнения учетных документов, точности отнесения объектов к учетным классификационным группам, достоверности инвентаризационных описей, глубины разработки и ведения регистров аналитического учета.

Задачи анализа — определить обеспеченность предприятия и его структурных подразделений основными средствами и уровень их использования по обобщающим и частным показателям, установить причины их изменения; рассчитать влияние использования основных фондов на объем производства продукции и другие показатели; изучить степень использования производственной мощности предприятия и оборудования; выявить резервы повышения эффективности использования основных средств.

Таблица 2.12

Анализ состава и дивжения основных средств

Таким образом, за отчетный период на предприятии не было ни поступления, ни выбытия объектов основных средств. Так основную долю в составе основных средств занимают здания (89,6%) – как на начало, так и на конец периода. Машины и оборудование – лишь 10,4%.

Заключение

В результате проведенного исследования можно сделать следующие выводы.

За 2003 год значительные изменения произошли по таким статьям бухгалтерского баланса, как НДС по приобретенным ценностям – задолженность в размере 99 тыс. руб. к концу года погашена полностью; предприятие получило убыток в размере 240,5 тыс. руб., что больше аналогичного показателя прошлого года на 166,7 тыс. руб.; предприятие взяло краткосрочный кредит на сумму 79 тыс. руб., то есть задолженность перед банком увеличилась и составляет на конец 2003 года 774 тыс. руб.; задолженность перед бюджетом по налогам и сборам также возросла на 34 тыс. руб. в результате не уплаты налогов в местные бюджеты.

По данным проведенного анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия можно сделать вывод, что предприятие находится в кризисном финансовом состоянии. Средства предприятия финансируются только за счет заемных средств. По итогам деятельности был получен убыток, как в отчетном году, так и в прошлом.

В целом имущество предприятия уменьшилось в конце отчетного периода на 20,3%. В составе всего имущества наблюдается резкое снижение удельных весов долгосрочных активов, что повышает мобильность структуры капитала предприятия, увеличивая ликвидность баланса. При общем снижении доли оборотных средств на предприятии также наблюдается снижение удельного веса денежных средств в составе оборотного капитала. Снижение удельного веса денежных средств характеризует снижение мобильности активов и, следовательно, степени платежеспособности предприятия по текущим обязательствам.

У предприятия наряду с уменьшением доли денежных средств, повысилась доля кредиторской задолженности с 23,3 до 39,3%. То есть уменьшение свободных средств повлекло за собой увеличение задолженности перед кредиторами. В пассиве баланса наблюдается увеличение обязательств предприятия. Относительные показатели отражают снижение удельного веса собственного капитала при повышении величины заемного капитала. Такое изменение понижает платежеспособность предприятия, независимость от заемных источников.

Рост кредиторской задолженности на 89% говорит об увеличении полученных предприятием кредитов за купленный товар, задолженности перед бюджетом по налогам и сборам.

Анализ ликвидности и платежеспособности показала, что предприятие нее способно погасить текущую задолженность кре­диторов на сумму 7,2 тыс. руб. Но организация спо­собна расплатиться по платежам ближайшей и отда­лённой перспективы. Наблюдается недостаточность собственного капитала органи­зации для покрытия труднореализуемых активов. Общей суммы оборотных средств у данного предприятия недостаточно для обеспечения платеже­способности. То есть предприятие не в состоянии погасить достаточную часть краткосрочной задолженности на дату составления баланса. Краткосрочная задолжен­ность не будет погашена в полной мере в течение краткосрочных поступлений на счет предприятия. Общей суммы оборотных средств у данного предприятия недостаточно для обеспечения платежеспособности.

Анализ структуры капитала показал, что доля собственного капитала сократилась за счет получения предприятием убытка в результате хозяйственной деятельности. Величина заемного капитала увеличилась на 119,5тыс. руб., что произошло в результате увеличения краткосрочных займов и кредитов на 69,0 тыс. руб., а также кредиторской задолженности на 47,5 тыс. руб. Превышение заемного капитала над собственным капиталом не очень хорошо влияет на хозяйственную деятельности предприятия.

По результатам анализа финансовой устойчивости было выявлено, что оборотные активы предприятия не обеспечены в полном объеме собственными оборотными средствами. Материальные запасы нуждаются в привлечении заемных средств для их покрытия. Предприятие не может длительное время использовать заемные источники финансирования в своей деятельности. Мобильность собственных источников средств повысилась, следовательно, улучшилось финансовое состояние предприятия. Наблюдается тенденция к повышению зависимости организации от заемных источников финансирования, то есть вероятность финансовых затруднений возрастает. Степень зависимости от заемных источников снизилась. Большая часть имущества организации финансируется за счет заемных источников, что говорит об опасности неплатежеспособности и затруднении возможности получения кредита.

За отчетный период финансовым результатом хозяйственной деятельности является убыток в размере 254,5 тыс. руб., который увеличился по сравнению с прошлым годом на 137,5 тыс. руб., в частности за счет превышения себестоимости продаж над выручкой от продаж.

В целом можно сказать, что исследуемое предприятие находится кризисном финансовом положении, о чем свидетельствует также конечный результат деятельности – убыток.

Список литературы

1.      Федеральный Закон РФ «О бухгалтерском учете» от 21 ноября 1996г. №129-ФЗ (с изм. и доп. от 23 июля 2001г.).

2.      Положение по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в РФ: Утв. приказом Минфина РФ, 29 июля 2001г., №34н (с изм. и доп. от 30 декабря 2002г., 24 марта 2000г.).

3.      Методические рекомендации о порядке формирования показателей бухгалтерской отчетности организации, утв. Приказом Минфина РФ от 28 июня 2000г. №60н.

4.      Брызгалин А.В., Берник В.Р., Головкин А.Н. Схемы бухгалтерских проводок типовых хозяйственных операций. – М.: Налоги и финансовое право, 2003. 648 с.

5.      Кондраков Н.П. Бухгалтерский учет. Учебное пособие. – М.: ИНФА, 2002. 640 с.

6.      Ананьев В.К. Управление предприятиями. Коэффициенты как инструмент финансового анализа // Финансовая газета. - N 42. - 1999. – с. – 15.

7.      Балансовое обобщение данных финансовой отчетности (А.Н. Хорин, "Бухгалтерский учет", N 10, май 2002 г.)

8.      Батуев М.В. Изменения в начислении амортизации, вводимые главой 25 Налогового кодекса РФ // Бухгалтерский учет.– 2002. – N 8. – С. 48.

9.      Безруких П.С. Учет внеоборотных активов // Бухгалтерский учет.– 2001. – N 4. – С. 46.

10.  Волошин Д.А. Изменения в учете основных средств // Главбух.– 2002. – N 12. – С. 27-28.

11.  Газарян А.В. Значение анализа финансового состояния предприятия для выводов в аудиторском заключении // Бухгалтерский учет. -№ 7. – 2001. – с. 16-17.

12.  Годовой отчет - 2003 // Главбух.– 2004. – N 1. – С. 7.

13.  Гутников О.В. Инвентаризация имущества и финансовых обязательств // Главбух. – N 8. – 2000. – С. 12.

14.  Ефимова О.В. Оборотные активы организации и их анализ // Бухгалтерский учет. - N 19. – 2000. – с. 32-35.

15.  Масютин С.А. Умеем ли мы оценивать финансовую устойчивость предприятий // ЭКО, 1997. - № 5. - с 105 -110. – с. 19-21.

16.  Парушина Н.В. Анализ дебиторской и кредиторской задолженности // Бухгалтерский учет. - N 4. – 2002. – с. 8-9.

17.  Парушина Н.В. Анализ собственного и привлеченного капитала в бухгалтерской отчетности // Бухгалтерский учет. - N 3. - 2002. – с. 21-22.

18.  Пласкова Н., Тойкер Д. Бухгалтерская отчетность как информационная база финансового анализа // Финансовая газета. - N 35. – 2002. – с. 30.

19.  Чурилов С.В. Анализ собственного оборотного капитала // Бухгалтерский учет. - N 11. – 2000. – с. 7-8.

20.  Шеремет А.Д. Комплексный экономический анализ деятельности предприятия // Бухгалтерский учет. - N 13. – 2001. – с. 18.

21.  Щербакова Н.Ф. Финансовая устойчивость и диагностика возможного банкротства организации // Аудиторские ведомости". - N 10. - 2002 г. – с.7.

Приложения