Анализ хозяйственной деятельности предприятия

в 2005 году 101,62, а в 2006 году она резко падает до 28,42, что показывает увеличение объема коммерческого кредита, предоставляемого покупателям.

Если рассмотреть срок оборота дебиторской задолженности, то из таблицы видно, что она повышается. В 2004 он составлял 3,1662, в 2005 году 3,5917, а в 2006 году он уже составлял 12,8418. Это говорит о том, что покупатели рассчитываются за предоставленный товар с большой отсрочкой платежа.

В абсолютной противоположности происходит с оборачиваемостью и сроком оборота кредиторской задолженности. Оборачиваемость кредиторской задолженности стремительно растет, а срок оборота кредиторской задолженности падает. Это означает увеличение скорости оплаты задолженностей предприятия и срока возврата долгов предприятия.

Коэффициент фондоотдачи оборотных активов снижается до нуля, т.е. предприятие не имеет основных средств.

Коэффициент оборачиваемости собственного капитала уменьшается с 38,8822 до 11,2679, что отражает тенденцию бездействию собственных средств.

Анализ дебиторской и кредиторской задолженности

Состояние дебиторской и кредиторской задолженности, их размеры и качество оказывают существенное влияние на финансовое состояние предприятия.

Таблица 15

Анализ состояния дебиторской и кредиторской задолженности

Статьи	2004	2005	2006
Дебиторская задолженность итого, в т.ч.	39,8	61,3	182,6
Деб. зад-ть за товары, услуги	2,3	0,9	164,2
Прочие дебиторы в т.ч.	37,5	60,4	18,4
Зад-ть за персоналом по прочим операциям	37,5	28,3	-
Зад-ть за подотчетными лицами	-	32,1	18,4
Кредиторская задолженность итого, в т.ч.	421,5	209	229,7
Кред. Зад-ть за товары, услуги	366,3	29,7	93
Зад-ть перед персоналом	33,5	32,3	43,6
Зад-ть перед внебюджетными фондами	3,9	18,4	16,8
Зад-ть перед бюджетом	1,5	-	-
Переплата за подотчетными лицами	13,4	-	-

Таблица 16

Анализ оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности

Показатели	2004	2005	2006
		абс.вел.	к 2004	абс.вел.	к 2005
Дебиторская задолженность
Оборачиваемость деб. зад-ти	115,3	101,62	-13,68	28,42	-73,2
Период погашения деб.зад-ти	3,12	3,54	0,42	12,67	9,13
Доля деб.зад-ти в общем объеме текущих активов	0,06	0,09	0,03	0,19	0,1
Отношение средней величины деб.зад-ти к выручке от реализации	0,01	0,01	-	0,04	0,03
Кредиторская задолженность
Оборачиваемость кредитор. зад-ти	10,88	29,81	18,93	22,68	-7,12
Период погашения деб.зад-ти	33,09	12,08	-21,01	15,86	3,78

Величина дебиторской задолженности на конец 2004 года составила 39,8 тысяч рублей, на 2005 год – 61,3 тысяч рублей, на 2006 год – 182,6 тысяч рублей. Просроченной задолженности нет. Как видно из таблицы состояние расчетов с клиентами ухудшилось. Если в 2004 году они составляли 3,12 дней, то в 2005 на 0,42 дня больше, а в 2006 году ещё на 9,13 дней больше, что в конечном итоге составило 12,67 дней.

Доля дебиторской задолженности в общем объеме текущих активов возросла. Если в 2004 году она составляла 0,06%, то в 2005 году увеличилась на 0,03%, а в 2006 году ещё увеличилась на 0,1%, что составило 0,19%. Следовательно снизилась ликвидность текущих активов, что свидетельствует об ухудшении финансового положения.

Оборачиваемость кредиторской задолженности растет, а период погашения падает, что свидетельствует о том, что у предприятия достаточно свободных средств, чтобы погасить кредиторскую задолженность.

Анализ структуры пассива и актива баланса

Финансовое состояние предприятие выражается в соотношении структуры его активов и пассивов, т.е. средств предприятия и их источников.

Таблица 17

Анализ структуры пассивов баланса

Статьи баланса	Абс. величины, тыс. руб.	Удельный вес, %	Изменения
			Абс. вел.	Уд. Вес
	2004	2005	2006	2004	2005	2006	2000 к 1999	2001 к 2000	2000 к 1999	2001 к 2000
Капитал и резервы	118	232,1	460,6	18,5	36,2	49	114,1	228,5	17,7	12,8
Краткосрочные пассивы, в т.ч.	521,5	409	478,7	81,5	63,8	51	-112,5	69,7	-17,7	-12,8
Заемные средства	100	200	250	15,6	31,2	26,6	100	50	15,6	-4,6
Кредит. задолж.	421,5	209	228,7	65,9	32,6	24,4	-212,5	19,7	-33,3	-8,2
Баланс	639,5	641,1	939,3	100	100	100	1,6	298,2	-	-

На основании проведенного анализа в таблице 17 видно, что собственный капитал стремительно растет за счет полученной прибыли, которая осталась нераспределенной.

Если в 2004 году собственный капитал составлял 118 т.р., то в 2005 году он повысился на 114,1 т.р. (17,7%) и составил 232,1 т.р., то в 2006 году он еще повысился на 228,5 т.р. (12,8%) и составил 460,6 т.р. Долгосрочных пассивов на предприятии не имеется. Если говорить о краткосрочных пассивах, то они то падают, то немного увеличиваются. Заемные средства (кредит в банке) за три года увеличиваются со 100 т.р. до 250 т.р., т.е. предприятие нуждается в оборотных средствах, а кредиторская задолженность уменьшается с 421,5 т.р. до 228,7 т.р., что говорит о платежеспособности предприятия.

Краткосрочные пассивы в 2004 году составляли 521,5 т.р., в 2005 году уменьшились на 112,5 т.р. (17,7%), а в 2006 году опять увеличились на 69,7 (12,8%).

В целом средства пассива баланса за три года увеличились, в 2004 году они составляли 639,5 т.р., в 2005 году увеличились на 1,6 т.р., а в 2006 году еще увеличились на 298,2 т.р., что составило 939,3 т.р.

Основную долю в пассиве баланса занимают краткосрочные пассивы, в частности кредиторская задолженность 65,9% в 2004 году, 32,6% в 2005 году, и 24,4% в 2006 году.

Капитал и резервы составляют на конец анализируемого периода меньше 50% пассивов, что свидетельствует о том, что в случае предъявления требований всеми кредиторами ООО «Сибтехмонтаж» не сможет их удовлетворить полностью. Однако, с каждым годом они возрастают и почти достигают 50%. Если в 2004 году они составляли всего 18,5%, то в 2005 году они увеличились на 17,7%, что составило 36,2%, а в 2006 году они уже составляют 49%.

Таким образом, на конец 2006 года ситуация стабилизировалась, практически уравнялись и собственные и заемные средства.

Таблица 18

Оценка рыночной устойчивости

Коэффициент	Норм. ограничение	Порядок расчета	2004	2005	2006
К-т финансовой независимости (автономии)	>0.5	Стр. 490/стр. 699	0,185	0,362	0,490
К-т финансовой активности (Соотношение заемных и собственных средств)	Max1	(Стр.590+стр.690)/стр.490	4,419	1,762	1,039
К-т маневренности собственного капитала	-	(стр.490+стр.640+стр.650-стр.190) / стр.490+стр.640+стр.650	0,992	0,999	1,0
Обеспеченности запасов собст. Средствами	1	(Стр.490+стр.690-стр.190)/(стр.210)	1,680	1,116	1,269

Коэффициент автономии показывает на сколько предприятия зависит тот заемного капитала, чем больше у предприятия собственных средств, тем легче ему справиться с неурядицами на рынке.

Коэффициент автономии в ООО «Сибтехмонтаж» не соответствует нормативу (более 50% к итогу баланса). В 2004 году он составляет 0,185, в 2005 году 0,362, а в 2006 году он приближается к нормативу 0,490. Увеличение этого показателя произошло из-за увеличения собственных средств за счет нераспределенной прибыли. Именно это вызвало снижение коэффициента финансовой активности.

Коэффициент маневренности остается на протяжении трех лет стабильным и равным 1, что свидетельствует о мобильности собственных средств предприятия и свободе в маневренности этими средствами.

Коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными источниками выше нормы, что подтверждает обеспеченность запасами.

В целом оценка рыночной устойчивости свидетельствует об улучшении ситуации за анализируемый период.

Таблица 19

Анализ структуры актива баланса

Статьи баланса	Абс. величины, тыс. руб.	Удельный вес, %	Изменения
			Абс. вел.	Уд. Вес
	2004	2005	2006	2004	2005	2006	2005 к 2004	2006 к 2005	2005 к 2004	2006 к 2005
Внеоборотные активы	0,9	0,5	-	0,1	0,1	0	-0,4	-0,5	0	-0,1
Оборотные активы в т.ч.	638,6	640,6	939,3	99,9	99,9	100	2	298,7	0	0,1
Запасы и НДС	586,9	574,0	727,8	91,8	89,5	77,5	-12,9	153,8	-2,3	-12
Дебиторская задолж-ть	39,8	61,3	182,6	6,2	9,6	19,4	21,5	121,3	3,4	9,8
Денежные средства	11,9	5,3	28,9	1,9	0,8	3,1	-6,6	23,6	-1,1	2,3
Баланс	639,5	641,1	939,3	100	100	100	1,6	298,2	-	-

На основании таблицы проведем анализ актива баланса.

Внеоборотные активы в структуре активов баланса составляют в 2004 и 2005 годах всего 0,1%. Из этого следует, что основных средств на предприятии нет. А к концу 2006 года они вообще списываются. Все внеоборотные активы арендуемые.

Так что основную часть активов баланса составляют оборотные активы. В 2004 и 2005 годах они составляли 99,9%, а в 2006 году 100%. Главную часть в оборотных активах занимают запасы, но они на протяжении трех лет уменьшаются. Если в 2004 году они составляли 586,9 т.р.(91,8%), то в 2005 году они снизились на 12,9 т.р. (2,3%), а в 2006 году они увеличились на 153,8 т.р., но в процентном отношении к итогу баланса уменьшаются на 12%.

Дебиторская задолженность увеличивается с 39,8 до 182,6 т.р., т.е. на 142,8 т.р (13,2%), что свидетельствует о неплатежеспособности потребителей продукции ООО «Сибтехмонтаж»

Доля денежных средств то повышается, то падает, что говорит о нестабильности в структуре актива баланса. В 2004 году они составляли 11,9 т.р. (0,8%), в 2005 году уменьшились на 6,6 т.р (1,1%), а в 2006 году увеличились на 23,6 т.р. (2,3%), что в конечном итоге составило 28,9 т.р. (3,1%).

Если говорить в целом о структуре актива баланса, то она аналогична структуре пассива баланса.

Анализ платежеспособности и ликвидности предприятия.

Платежеспособность предприятия выступает в качестве внешнего проявления финансовой устойчивости, сущностью которой является обеспеченность оборотных активов долгосрочными источниками формирования. Для оценки платежеспособности предприятия используются три относительных показателя, различающиеся набором ликвидных активов рассматриваемых в качестве покрытия краткосрочных обязательств.

Рассмотрим коэффициенты ликвидности и сведем их в таблицу 20.

Коэффициент	Норма	Порядок расчета	2004	2005	2006
Абсолютной Ликвидности	Min0.2	(стр.260+стр.250)/(стр.610+стр.620+стр.630+стр.660+стр.670)	0,023	0,013	0,060
Текущей ликвидности	>1	(стр.240+стр.250+ стр.260)/ (стр.610+стр.620+стр.630+стр.660+стр.670)	0,099	0,163	0,442
Покрытия	Min2	(стр.210+стр.240+стр.250+ стр.260)/ (стр.610+стр.620+стр.630+стр.660+стр.670)	1,225	1,566	1,962
Общей платеже-способности	>2	(Стр.190+стр.290)/(стр.460+стр.590+стр.690-стр.640-стр.650)	1,155	1,295	1,384

Мгновенную платежеспособность предприятия характеризует коэффициент абсолютной ликвидности, показывающий, какую часть краткосрочной задолженности может покрыть организация за счет имеющихся денежных средств и краткосрочных финансовых вложений, быстро реализуемых в случае надобности.

Платежеспособность предприятия с учетом предстоящих поступлений от дебиторов характеризует коэффициент текущей ликвидности. Он показывает, какую часть текущей задолженности организация может покрыть в ближайшей перспективе при условии полного погашения дебиторской задолженности. Нормальное ограничение означает, что денежные средства и предстоящие поступления от текущей деятельности должны покрывать текущие долги. Для повышения уровня текущей ликвидности необходимо способствовать роту обеспеченности запасов собственными оборотными средствами, для чего следует увеличить собственные оборотные средства и обоснованно снижать уровень запасов.

Прогнозируемые платежные возможности организации при условии погашения краткосрочной дебиторской задолженности и реализации имеющихся запасов (с учетом компенсации осуществленных затрат) отражает коэффициент покрытия. Уровень коэффициента покрытия непосредственно определяется наличием долгосрочных источников формирования запасов. Для повышения уровня коэффициента покрытия необходимо пополнять реальный собственный капитал предприятия и обоснованно сдерживать рост внеоборотных активов и долгосрочной дебиторской задолженности. В отличие от коэффициентов абсолютной и текущей ликвидности, показывающих мгновенную и текущую платежеспособность, коэффициент покрытия отражает прогноз платежеспособности на относительно отдаленную перспективу.

Различные показатели ликвидности не только дают разностороннею характеристику платежеспособности предприятия при разной степени учета ликвидных активов, но и отвечают интересам различных внешних пользователей аналитической информации.

Общая платежеспособность предприятия определяется как способность покрыть все обязательства предприятия (краткосрочные и долгосрочные) всеми ее активами. Основным фактором, обуславливающим общую платежеспособность, является наличие у предприятия реального собственного капитала.

3. МЕРОПРИЯТИЯ ПО ОЗДОРОВЛЕНИЮ ПРЕДПРИЯТИЯ

Приняв во внимание выявленные в ходе анализа негативные явления, можно дать некоторые рекомендации по улучшению и оздоровлению предприятия:

следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности. Значительное превышение дебиторской задолженности создает угрозу финансовой устойчивости предприятия и делает необходимым привлечение дополнительных источников финансирования;

по возможности ориентироваться на увеличение количества заказчиков с целью уменьшения масштаба риска неуплаты, который значителен при наличии монопольного заказчика;

контролировать состояние расчетов по просроченным задолженностям. В условиях инфляции всякая отсрочка платежа приводит к тому, что предприятие реально получает лишь часть стоимости выполненных работ. Поэтому необходимо расширить систему авансовых платежей;

своевременно выявлять недопустимые виды дебиторской и кредиторской задолженности, к которым в первую очередь относятся: просроченная задолженность поставщикам и просроченная задолженность покупателей свыше трех месяцев, просроченная задолженность по оплате труда и платежам в бюджет, внебюджетные фонды;

необходимо увеличивать долю собственного оборотного капитала в стоимости имущества и добиваться, чтобы темпы роста собственного оборотного капитал были выше темпов роста заемного капитала;

следует увеличить объем инвестиций в основной капитал и его долю в общем имуществе организации;

необходимо повышать оборачиваемость оборотных средств предприятия. Особенно обратить внимание на приращение наиболее ликвидных активов;

необходимо выяснить, в чем причина накопления сверхплановых запасов. Они должны быть немедленно пущены в производство. Если же имеются залежалые, порченные, неликвидные запасы, то их надо реализовывать по любой стоимости или списывать;

обратить внимание на организацию производственного цикла, на рентабельность продукции, ее конкурентоспособность.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Таким образом, за период прохождения производственно-профессиональной практики в ООО «Сибтехмонтаж» получены достаточные представления о его работе, проблемах и путях их решения.

По результатам анализа хозяйственной деятельности ООО «Сибтехмонтаж» можно сделать следующие выводы.

В течение периода с 2004 по 2006 г. объем производства и реализации продукции возрастал, но в 2006 г. наблюдается некоторое снижение. Это связано с появлением конкурентов, на рынке происходит перенасыщение ППУ.

Все вышесказанное позволяет сделать вывод о том, что в отчетном году предприятие не использовало всех своих резервов.

Выполнение плана происходит в 2004 и 2005 годах, в 2006 году план по реализации и производству выполнен только на 95%.

Что касается трудовых ресурсов, то при анализе выяснилось, что предприятие использует их достаточно полно.

Финансовый анализ деятельности ООО «Сибтехмонтаж» показал, что финансовая устойчивость постепенно повышается. Так в течение 3 лет повышается коэффициент автономии предприятия, но не достигает нормативного уровня, поэтому руководству предприятия следует обратить внимание на наращивание собственного капитала.

Судя по рассчитанным в ходе анализа финансовым коэффициентам ООО «Сибтехмонтаж» имеет достаточно стабильное положение.

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

Грищенко О.В. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие. / О.В.Грищенко. - Таганрог: Изд-во ТРТУ, 2000. – 112 с.

Методические указания по производственно-профессиональной практике для студентов специальности 060800 «Экономика и управление на предприятии (в машиностроении)» / Сост.: А.В. Негодяева. - СибГАУ.Красноярск, 2004. – 19 с.

Михалев Г.С., Ладыгина Л.Ф Анализ финансового состояния на предприятии: Методическое пособие по курсу «Экономический анализ» / Под ред. проф. к.э.н. Ю.И.Григорьева. – Красноярск: СибГау, 2002. – 27 с.

Савицкая Г.В. Методика комплексного анализа хозяйственной деятельности: Учеб. пособие. – 4-е изд. / Г.В.Савицкая. – М.: ИНФРА-М, 2007. – 384 с.

Шеремет А.Д. Методика финансового анализа / А.Д.Шеремет, Р.С.Сайфулин, Е.В.Негашев. - М.: ИНФРА-М, 2001. – 225 с.

Экономический анализ: Пособие по выполнению курсовой работы на тему «Анализ технико-экономических показателей деятельности предприятия» / Сост. Л.Ф.Ладыгина. - Красноярск: СибГАУ, 2002. - 57 с.

ПРИЛОЖЕНИЕ 1

Пенополиуретановые скорлупы (скорлупа ППУ) - это жесткая неплавкая термоактивная пластмасса с сильно сетчатой структурой. Она выпускается в виде скорлуп для теплоизоляции трубопроводов и плит для теплоизоляции ограждающих конструкций.

Полуцилиндры из пенополиуретана для теплоизоляции трубопроводов

ЗАЛИВКА пенополиуретана реализуется при производстве, в основном, формованных изделий и основана на уникальном свойстве пенополиуретана, когда жесткий пенопласт образуется при смешении двух жидкостей. Если залить смешанную композицию компонентов «А» и «Б» в ограничительную оснастку, то, вспенившись, пенополиуретан заполнит весь объем формы, до мельчайших подробностей повторив рельеф и контуры внутренней полости опалубки. Наиболее типичным применением технологии заливки является производство теплоизоляционных скорлуп, что объясняется высокой эффективностью пенополиуретана для трубопроводов в которых циркулирует хладоноситель с температурой от минус 1500C и теплоноситель до плюс 140 0C.

Формы на «полуцилиндр» для производства пенополиуретановой-скорлупы

Для того, чтобы получить пенополиуретановый полуцилиндр, смешанную композицию компонентов «А» и «Б» заливают в ограничительную оснастку. Пресс-форма предварительно смазывается антиадгезионной смазкой. После заливки композиция вспенивается, расширяется и твердеет, занимая всё внутреннее пространство пресс-формы.

Форма на «полный цилиндр» и готовое изделие – скорлупа на трубу 219 мм

Технология производства пенополиуретана методом заливки в форму позволяет в цеховых условиях изготовить требуемое количество теплоизоляционных полуцилиндров для дальнейшей их установки на трубопровод с помощью проволочных или ленточных хомутов или клеевых составов.

ПРИЛОЖЕНИЕ 2

Сравнительный анализ технико-экономической эффективности при использовании ППУ- изделий и традиционной минваты

	ППУ	Минвата
Коэффициент теплопроводности	0,019 - 0,029	0,05 - 0,07
Толщина покрытия	35 - 70 мм	120 - 220 мм
Объёмность перевозок на 100куб.м. а) площадь склада на 100 куб.м.	Учитывая коэффициент регенерации  25 100:20 = 5 куб. м. 5 куб. м.	Учитывая коэффициент потерь 1,1 100 х 1,1 = 110 куб. м. 110 куб. м
Эффективный срок службы	25-30 лет	5 лет
Производство работ	Круглосуточно	Теплое время года, сухая погода
Влага, агрессивные среды	Устойчив	Теплоизоляционные свойства теряются, восстановлению не подлежат
Экологическая чистота	Безопасен Разрешено применение в жилых зданиях Минздравом РСФСР №07/6-561 от 26.12.86	Аллерген
Рабочая температура	120 С - 150 С	350 С
Производительность бригада – 3 человека	100 - 400 кв. м в смену	20 - 50 кв. м в смену
Фактические тепловые потери	в 1,7 раза ниже нормативных СНиП 2.04.14-88 Энергосбережение, №1, 1999 г.	Превышение нормативных после 12 месяцев эксплуатации
Технологические преимущества	переход на бесканальную прокладку СНиП 2.04.07-86 (тепловые сети) СниП 2.04.17-88 (тепловая изоляция оборудования и трубопроводов) ТУ РБ 00012262-181-94 “Изделия из пенополиуретанов” СниП 11-3-79 (Строительная теплотехника) ТУ 3497-44406476-001-99	Нет
Для обеспечения ровного термического сопротивления равного 3,0 мС/Вт, толщина утеплителя составит	75,4 мм	210мм