Результаты аналитических расчётов свидетельствуют о том, что в структуре источников в течение года произошли значительные изменения. Доля собственных источников увеличилась (на 20,04 пункта) и составила на конец года 75,03% или 2542336 млн. руб. Это изменение вызвано реальным ростом размера собственных средств. Соответственно, доля заёмных источников сократилась: если на начало года она составляла 45,01%, то на конец – 24,97%. Среди заёмных средств ведущую роль играют краткосрочные обязательства, доля которых (примерно одна четверть) в общей структуре пассивов практически не изменяется.

Увеличение удельного веса собственных источников в общей сумме источников приобретения имущества свидетельствует об улучшении финансового состояния предприятия. Анализ их состава и структуры представлен в таблице 8.

Таблица 8. Анализ состава и структуры

собственных источников приобретения имущества.

Собственные

источники

На начало года

На конец года

Изменения за отчётный год

Темпы роста за отчётный год, % (гр.3׃ гр.1∙ 100)

Сумма,

млн. руб.

Удельный вес, %

Сумма,

млн. руб.

Удельный вес, %

сумма, млн. руб. (гр.3 – гр.1)

%

(гр.4– гр.2)

А

1

2

3

4

5

6

7

1.Уставный фонд

292

0,10

292

0,01

−−

− 0,09

100,00

2.Резервный фонд

−−

−−

−−

−−

−−

−−

−−

3.Фонды

накопления

90240

30,27

217616

8,56

+ 127376

− 21,71

241,15

4.Прочие фонды

специального

назначения

207587

69,63

2324428

91,43

+ 2116841

+ 21,80

1119,74

5.Целевое

финансирование

и поступления

−−

−−

−−

−−

−−

−−

−−

6.Нераспределённая

прибыль (убытки)

прошлых лет

−−

−−

−−

−−

−−

−−

−−

7. Нераспределённая

прибыль (убытки)

отчётного года

−−

−−

−−

−−

−−

−−

−−

Итого

298119

100,00

2542336

100,00

+ 2244217

Х

852,79

Данные таблицы показывают, что в структуре собственных источников произошли сдвиги в пользу прочих фондов специального назначения, к которым относятся такие важные фонды, как Фонд пополнения собственных оборотных средств, Амортизационный фонд, Фонд переоценки статей баланса. В конце 1999 года они составляли 91,43% от объёма собственных источников приобретения имущества, что равнялось 2324428 млн. руб. Сумма фондов специального назначения увеличилась за год более чем в 11 раз (2324428 : 207587). В то же время, произошло значительное уменьшение размера Фондов накопления с 30,27% от объёма собственных источников приобретения имущества до 8,56% (на 21,71 пункта). Сумма Фондов накопления на конец отчётного периода составляла 217616 млн. руб.

Уставный фонд составил на конец года 292 млн. руб., совсем не изменившись за этот срок. Доля его в общей структуре источников собственных средств составляла к концу отчётного года всего-навсего 0,01%. Это обусловлено методикой составления баланса: уставный фонд не подлежит изменению в течение года. Он показывается со всеми изменениями за отчетный год только один раз на начало будущего года.

Нераспределённой прибыли (убытка) на предприятии в отчётном году не было (см. Приложение 2), Отчёт о прибылях и убытках, Форма 2.

Долгосрочные обязательства, как показывают данные таблицы, уменьшились за год на 23066 млн. руб. или в 1,3 раза, а их доля уменьшилась за отчётный период на 16,08 процентных пункта. Это объясняется возвратом фабрикой практически всей суммы долгосрочных кредитов и процентов по ним.

В связи с тем, что сумма Краткосрочных обязательств в общей структуре пассива баланса составляет почти постоянную (устойчивую) величину (около четверти источников приобретения имущества), необходимо провести их детальный анализ. Анализ состава и структуры краткосрочных заёмных средств будем проводить в таблице 9.

Таблица 9. Анализ состава и структуры

краткосрочных заёмных средств.

Краткосрочные заёмные средства

На начало года

На конец года

Изменения за отчётный год

Темпы роста за отчётный год, % (гр.3׃ гр.1∙ 100)

Сумма,

млн. руб.

Удельный вес, %

Сумма,

млн. руб.

Удельный вес, %

сумма, млн. руб. (гр.3 – гр.1)

%

(гр.4– гр.2)

А

1

2

3

4

5

6

7

1.Краткосрочные

кредиты банков

62486

95,67

267737

88,96

+ 205251

− 6,71

428,48

2.Прочие

краткосрочные

займы

2831

4,66

33210

11,04

+ 30379

+ 6,71

1173,08

Итого

65317

100,00

300947

100,00

+ 235630

Х

460,75

)