Окл=Оа:Коб.

Оптимальное значение Окл=2,0-2,5 (таким образом, на каждый карбованец обязательств предприятие должно иметь от 2 до 2,5 крб. ликвидных средств). В рассматриваемом примере фактический уровень этого показателя равен 5,5;

Коэффициент абсолютной (быстрой) ликвидности (Кал) характеризует ту часть краткосрочных обязательств, которая может быть немедленно погашена денежными средствами, находящимися в кассе, суммами на расчетном и валютном счетах, другими денежными средствами, краткосрочными финансовыми вложениями (ценные бумаги, деловиты) и определяются по формуле:

Кал=Бла:Коб,

где Бла – быстро ликвидные средства (денежные средства + краткосрочные финансовые вложения).

Теоретическое значение Кал=0,2-0,25, а фактическое - 1,25.

Коэффициент промежуточной ликвидности (Кпл) характеризует часть краткосрочных обязательств, которая может быть погашена за счет быстро ликвидных активов (Бла) и средств, мобилизуемых путем взыскания дебиторской задолженности (расчеты с дебиторами – Рд) и определяются по формуле:

Кпл=(Бла + Рд) : Коб.

Теоретическое значение этого показателя (Кпл) =0,7 – 0,8, а фактическое в рассматриваемом примере – 2,7.

При оценке финансового состояния участника коммерческого банка важно также выявить условия его безубыточной деятельности на перспективу. Для этой цели можно использовать следующий метод.

Анализ строится на поиске соотношений между себестоимостью продукции, выручкой от реализации и прибылью. Исследование начинается с условий, когда все затраты на производство и реализацию продукции подразделяются на постоянные и переменные, и что объем реализации продукции равен валовым затрат ( постоянными и переменными). В таком случае, функционирование предприятия безубыточно. Это положение называют критической точкой, так как до достижения ее уровня выручка от реализации продукции не показывает затраты и предприятие несет убытки, а после увеличения объема реализации дает возможность получать прибыль.

На варьировании переменными и постоянными затратами основывается концепция граничного дохода , которую часто называют концепцией содействия маржи, т.е. содействия доходу. Содействие может быть определено как величина, которая остается после покрытия переменных затрат, которые способствовали оплате постоянных расходов.

Рассмотрим это на условном примере:

тыс.крб.

Выручка от реализации 2200

Переменные затраты на изготовление продукции 1640

Содействие маржи 580

На 2200 тыс. крб. выручки приходится 1840 тыс. крб. переменных затрат, соответственно на 1 крб. выручки переменных затрат 1840 : 2200 =0,75 крб. Таким образом, для 1 крб. выручки содействие состоит 0,25 крб.

При условии, что постоянные затраты равны 394 тыс. крб., безубыточность предприятия будет иметь место, когда оно получит от реализации дохода, которые равны валовым затратам в сумме 1576 тыс. крб. (294:0,25).

В некоторых случаях расчеты безубыточности целесообразно осуществлять в натуральных единицах, а не в денежных. Например, известно, что продукция реализовывается по 100 крб. за единицу.

Переменные затраты на единицу продукции 75 крб. Таким образом, содействие составит 25 крб. Если постоянные расходы будут составлять 200 тыс. крб., точка критических соотношений достигает уровня 8 тыс. единиц продукции (200000:25).

Изложенная методика аудиторской проверки и анализа финансового положения критического лица-участника коммерческого банка позволяет не только сделать вывод о его возможности быть участником банка (или нет), но в известной мере прогнозировать в общей форме будущее финансово-хозяйственного положения.

5. КОНТРОЛЬ ЗА КРЕДИТОСПОСОБНОСТЬЮ ССУДОЗАЕМЩИКА, ОПРЕДЕЛЕНИЕ ЕГО РЕЙТИНГА.

Наблюдение за изменением динамики показателей кредитоспособности ссудозаемщика необходимо вести систематически, используя таблицу 27.

Таблица 27.

Динамика оценочных показателей кредитоспособности заемщика.

В зависимости от динамики уровней показателей кредитоспособности предприятия (клиенты банка) делятся на группы: предприятия первого класса, второго класса, третьего класса, имеющие неликвидный баланс, неустойчивое финансовое положение и кредитоспособные предприятия (банкроты).

Для оценки кредитоспособности предприятия (клиента) банки используют рад показателей, каждый из которых имеет свой критериальный уровень: по одним показателям заемщик может быть отнесен к первому классу, по другим – ко второму, а по отдельным – к третьему классу кредитоспособности. В этой связи возникает необходимость установления уровня классности предприятия по совокупности названных показателей, т.е. путем исчисления “рейтинга” заемщика. Для этого может производится оценка в баллах, которая позволяет свести разные значения отдельных показателей кредитоспособности к одному значению. Применяемый для этого уровень показателей кредитоспособности к одному значению. Применяемый для этого уровень показателей в различных методиках, используемых банками для определения кредитоспособности заемщиков, не одинаков.

Условная разбивка заемщиков по классности может быть осуществлена, например, на основании следующих значений коэффициентов, используемых для определения их платежеспособности.

Для определения кредитоспособности могут использоваться и другие показатели (коэффициенты), например, коэффициент маневренности (деловой активности), коэффициент финансовой устойчивости, коэффициент рентабельности и др.

Вопросы оптимального набора показателей, наиболее активно отражающих тенденцию экономической состоятельности (в т.ч. и финансового состояния) заемщиков, решаются каждым коммерческим банком самостоятельно.

Оценка кредитоспособности заемщика может быть сведена к единому показателю – рейтинг заемщика. Рейтинг определяется в баллах. Так, к первому классу кредитоспособности могут быть отнесены заемщики с суммой баллов 300, ко второму классу – 200 и к третьему классу – 100 баллов. Сумма балов определяется путем умножения классности (1,2,3) любого показателя (например, Кбл, Кпл, Кол, Кн) и его доли (соответственно 30%, 20%, 30%, 20%) в совокупности 100%.

Пример 1. На основании данных баланса заемщика определены уровни показателей, которые по вышеприведенной классификации (таблица 28) относятся к соответствующим классам. На основании этих данных рассчитывается рейтинг заемщика. )