Классические операции банков и предприятий с векселями

КЛАССИЧЕСКИЕ ОПЕРАЦИИ БАНКОВ И ПРЕДПРИЯТИЙ С ВЕКСЕЛЯМИ

Оглавление

Вексель в хозяйственном договоре. Кредитная политика предприятия        3

Открытый счет        4

Консигнация        4

Сезонный кредит        4

Вексельные кредиты. Учет векселей        5

Векселедательский кредит        7

Акцептно-рамбурсный кредит        10

Онкольный счет        10

Сопутствующие операции        12

Инкассирование        12

Платеж по векселю        14

Фондовые вексельные операции. Коммерческие бумаги        15

Залоговые операции с векселями        16

   Вексель как обеспечение. Кредит под соло-вексель        16

Организация банковской работы с векселями        17

Вексель в хозяйственном договоре. Кредитная политика предприятия

Для правильного налогообложения и учета вексельных операций необходимо основываться на договоре, который послужил основаниВнем выдачи или передачи векселя. Другое дело, что условия сделки не отражаются на обращении векселей и взыскании долгов по ним тАФ именно в этом причина и смысл абстрактности векселя. Договор же по-прежнему остается основным первичным документом.

Оформление векселем сделки по поставке товаров (выполнении раВнбот, оказании услуг) состоит в следующем. В форму договора на поВнставку продукции вводятся новые элементы, в том числе в части. относящейся к расчетам. Вместо пункта, в котором покупатель обязуВнется уплатить ту или иную сумму, можно использовать пункты приВнмерно такого содержания (цифры, суммы, даты условны);

Вл3.2. Расчет за товар, поставленный в соответствии с условиями разделов I, 2, покупатель производит путем выдачи поставщику под расВнписку простого векселя на сумму 1 325 000 (Один миллион триста дваВндцать пять тысяч) рублей, сроком оплаты 22.11.93 с платежом в Кредит-банке, г. МоскваВ».

Вл3.2. Расчет за товар, поставленный в соответствии с условиями разделов 1, 2, покупатель производит путем выдачи поставщику под расВнписку простого векселя Торгового дома ОЛБИ, г. Москва, с платежом в банке ВлСтоличныйВ», г. Москва, на сумму 1 325 000 (Один миллион триВнста двадцать пять тысяч) рублей по бланковому индоссаменту, сроком оплаты 22. 11.93В».

Вл3.2. Расчет за товар, поставленный в соответствии с условиями разделов 1, 2, покупатель производит путем выдачи поставщику под расписку десяти простых векселей суммой 132 500 (Сто тридцать две тысячи пятьсот) рублей каждый, сроком оплаты 22.11.93 с авалем Кредит-банка, г. Москва, с платежом в филиале Инкомбанка в г. С-ПетербургеВ».

Вл3.2. Расчет за товар, поставленный в соответствии с условиями разделов 1, 2, покупатель производит путем выдачи поставщику под расВнписку своего переводного векселя на сумму / 325 000 (Один миллион триВнста двадцать пять тысяч} рублей, сроком оплаты 22. 11.93 на

Кредит-банк, г. Москва, акцептованный последним, с платежом в РоВнтортАСбанке, г. ЧелябинскВ».

Вл3.2. Расчет за товар, поставленный в соответствии с условиями доВнговора, покупатель производит путем акцепта переводного векселя поВнставщика на сумму 1 325 000 (Один миллион триста двадцать пять тысяч} рублей, сроком оплаты 22.11.93, с платежом в Кредит-банке, г. Москва".

Как видно даже из этих простых примеров, число комбинаций из допустимых в векселе элементов настолько велико, что всегда можно выстроить такую, что удовлетворит самым разнообразным потребноВнстям договаривающихся сторон. С постоянными партнерами, разумеВнется, нет нужды каждый раз заключать договор, заранее оговорив порядок расчета векселями.

Должны также присутствовать условия примерно такою содержаВнния:

ВлРасчеты по настоящему договору считаются законченными только после оплаты полученных согласно n. 3.2. векселей. Покупатель вручает векселя Поставщику при получении товара по накладной: Покупатель обязан выслать Поставщику извещение об оплате этих векселей, векселя должны быть подписаны первым лицом, векселя должны быть оформлены на бланках единого образца и др.В».

Для того, чтобы не давать повода налоговой инспекции для лишних вопросов по поводу отнесения на себестоимость дисконта или процентов, следует явно указать в договоре:

ВлВ соответствии с условиями раздела 3 настоящего договора ПоставВнщик поставляет Покупателю продукцию в кредит, за который ПокупаВнтель уплачивает сумму в виде (процентов, указанных в векселях дисконта)В».

При принятии решения о продаже товаров под вексель приходится исходить из собственного финансового положения, с одной стороны, и из имеющихся сведений о покупателе, с другой. Первый фактор в основном сводится к повседневному анализу баланса ликвидности, отсюда вытекает возможность оказания кредита покупателям. Это выВнражается в разбивке сумм кредита по срокам. При этом учитывается возможности и условия учета полученных векселей, их продажи и исВнпользования в расчетах и другие факторы, конъюнктура. В отношении покупателя следует руководствоваться общепринятыми правилами, а именно, кредитоспособностью, определяемой его:

тАФ платежеспособностью:

тАФ характером:

тАФ собственным капиталом:

тАФ обеспечением кредита:

тАФ текущим состоянием его дел.

Отсюда видно, что кредитные взаимоотношения должны возниВнкать, как правило, между постоянными партнерами, но отнюдь не со случайными фирмами, чтобы не повышать вероятность неоплаты. То, что взыскание вексельных долгов осуществляется еще в общегражданВнском порядке (в России пока отсутствует упрощенный порядок взыВнскания по неоплаченным векселям тАФ краеугольный камень вексельного права), лишь усиливает этот вывод. Уже сейчас надо учитывать, что рано или поздно, кредитная политика в отношении клиентуры станет существенным фактором в конкурентной борьбе за покупателя и лучВнше готовиться мало-помалу к этому заранее.

Помимо использования векселя имеются другие формы коммерчеВнского кредита. Основные из них это открытый счет, консигнация и сезонный кредит.

Открытый счет

В этом случае между сторонами заключается долгосрочный догоВнвор, согласно которому покупатель по мере надобности, в установленВнных пределах берет со склада товары, оплачивая их в согласованном порядке, без обращения всякий раз с просьбой о предоставлении комВнмерческого кредита.

Консигнация

В этом случае товар поставляется рознице без установленных сроВнков оплаты, она производится по мере реализации. Обычно поставщик в любой момент может забрать товар обратно.

Сезонный кредит

Здесь речь идет о товарах, спрос на которые подвержен сезонным колебаниям. Они поставляются рознице загодя, накапливаясь к пику спроса.

Применение любой из форм предоставления коммерческого креВндита определяется платежеспособностью сторон, их взаимоотношенияВнми, конъюнктурой, кредитной политикой поставщика и другими факторами.

Вексельные кредиты. Учет векселей

Коммерческий кредит, оформленный векселем, может обратиться в банковский в виде так называемого вексельного кредита. В результате происходит смена кредитора, причем новая связь (новый кредитор (банк) тАФ должник по векселю) проходит через векселедержателя, предъявляющего вексель в банк для учета.

Вексельный кредит может быть предъявительским и векселедатсльским. Первая форма присуща предприятиям, широко предоставляюВнщим коммерческий кредит своим покупателям и заказчикам, и, следовательно, имеющим солидный вексельный портфель, часть которого и предъявляется банку для продажи (учета). Предприятия же не обладающие сколько-нибудь значительным портфелем, могут польВнзоваться вексельным кредитом в виде векселедательского: например, выписывать векселя своим поставщикам, последние же могут продаВнвать их банку покупателя. Предприятие может пользоваться одновреВнменно как предъявительским, так и вскселедательским кредитом, лишь бы они соответствовали его кредитоспособности.

Итак, как правило, вскселедательский кредит нужен покупателям, а предъявительский тАФ продавцам. Своеобразная форма последнего соВнстоит также в виде открытия специального ссудного счета (называемоВнго также онкольным, от английского on  call). Разница ее и учета векселей с юридической стороны состоит в следующем. Учет векселей происхоВндит в форме передачи векселя банку по индоссаменту тАФ банк станоВнвится векселедержателем. В случае онкольного счета векселя передаются в залог, что означает потерю на них клиентом прав только в случае неисправности перед банком.

В чем состоит для банка разница между вексельным кредитом и заключением привычного кредитного договора. Вексельная форма креВндита более гибка и надежна. В самом деле, в зависимости от финансоВнвой ситуации полученные векселя можно переучесть или заложить в ЦБ РФ под невысокий процент, ибо для ЦБ РФ торгово-промышленВнный (т.е. возникший из сделок с поставкой реальной продукции) векВнсель есть показатель потребностей хозяйственного оборота в ликвидности, обеспечение которого составляет одну из главных его задач. Те же операции можно сделать и в других банках, в том числе заложить в обеспечение корреспондентских операций. Вексель появляВнется в банке уже после совершения хозяйственной сделки, что говорит в пользу обоснованности выдачи кредита и, следовательно, его надеж нести. Нет необходимости анализировать саму сделку, анализ провоВндится лишь в отношении кредитоспособности клиента. Наконец, в силу своих юридических  особенностей вексель есть надежное обеспечение кредита. Привычный же всем кредитный договор естественнее испольВнзовать при долгосрочном кредитовании предприятий для целей закупВнки оборудования, долгосрочных разработок и т.п.

Итак, предприятие может учесть вексель в банке до наступления срока платежа по нему, то есть передать банку все права на вексель (продать) по индоссаменту, получив вместо векселя сумму, уменьшенную на учетный процент (дисконт) за досрочное получение денег (т.н. предъяВнвительский или учетный кредит). В этом случае к банку переходит и возВнможный риск неполучения платежа, но следует помнить, что предприятие в этом случае вместе с другими лицами, ответственными по векселю, несет перед банком солидарную ответственность. Однако банки, как правило, к учету принимают только векселя надежно обесВнпеченные. Это означает, что в векселе должны присутствовать лица с надежной с точки зрения банка платежеспособностью, с которых моВнжет быть взыскан долг в случае неплатежа. Центральные банки предъявВнляют особые требования к векселям для учета. Эти требования призваны препятствовать экономически необоснованному расширению кредита. ЦБ РФ устанавливает следующие требования к векселю:

тАФ вексель должен быть юридически надежен (правильно оформВнлен, подписи подлинны, полномочия подписавших достаточны):

тАФ учитывающий банк, помимо проверки кредитоспособности клиВнента, должен проанализировать экономическое положение индоссанВнтов (об этом сказано расплывчато);

тАФ на векселе должно быть не менее двух подписей:

тАФ предпочтение отдается краткосрочным векселям (об этом также сказано расплывчато),

тАФ векселедатель не должен был допускать ранее свои векселя до протеста.

Банк, разумеется, не станет проверять кредитоспособность всех лиц, обязанных по векселям, которых может быть много. Ему проще следить за кредитоспособностью своего постоянного клиента (последний, наВнпомним, несет ответственность за платеж по векселю как индоссант). Таким образом, при учете векселей банк ограничивается в известной степени их формальной проверкой, но учет обставлен подобно заклюВнчению кредитного договора, то есть банк требует от клиента следуюВнщие документы:

тАФ анкету о хозяйственном положении:

тАФ последний баланс и годовой отчет:

тАФ производственно-хозяйственные планы:

тАФ обязательство о помещении в дальнейшем на расчетном счете свободных средств:

тАФ страховые полисы застрахованных предприятий:

тАФ устав и другие документы.

Проверив кредитоспособность клиента, банк определяет размер учетВнного кредита тАФ сумму, в пределах которой клиент (если он постоянВнный и надежный) может учитывать векселя. В этих пределах клиент постоянно учитывает появляющиеся у него векселя, банк лишь провеВнряет их надежность и следит за тем, чтобы сумма всех учтенных вексеВнлей, за вычетом оплаченных, не превышала установленный клиенту размер учетного кредита.

Учетный кредит оформляется следующим образом: на основании креВндитной заявки клиента банк решает после предварительной проверки его кредитоспособности, готов ли он учитывать предъявляемые этим клиентом векселя. Соглашаясь на учет, банк сообщает клиенту о предоставляемой ему кредитной линии. Далее клиенту сообщаются условия учета.

После того, как принято решение об открытии вексельного кредита предприятию, последнее должно предоставить банку заверенные коВнпии доверенности или других документов, предоставляющих право тому или иному должностному лицу индоссировать векселя.

В дальнейшем предприятие представляет в банк векселя с бланковой передаточной надписью, оставляя перед ней достаточно места для проставления банком своей надписи. К векселям предприятие прилагают реестр. На реестре могут быть письменные распоряжения клиента относительно сумм векселей, о возврате не принятых векселей другим лицам и пр. Контролер, принимающий векселя, проверяет соответстВнвие данных реестра и векселей при нем: безупречность формы векселей: наличие в реестре полных и точных наименований и адресов лиц обязанных по векселям: наличие достаточного срока до платежа: налиВнчие в месте платежа филиала или корреспондента банка, а также нотаВнриуса и суда. Контролеру может быть предоставлено право не принимать и сразу вычеркивать из реестра векселя, не удовлетворяющие этим формальным требованиям. При этом предъявитель, получая их обратВнно, расписывается в этом на реестре. В банке составляется перечневая ведомость векселей, которая вместе с реестрами и векселями, справВнками, направляется на рассмотрение учетно-ссудного комитета или руководства банка. Поступившие векселя подвергаются тщательной оценке. На ее основе в установленном порядке (вексельным отделом ил и на правлении) банк принимает решение об учете и о размере учетной ставки или возврате векселей, принимая во внимание, в частВнности, что следует избегать учета следующих векселей.

Поступившие векселя подвергаются оценке. На ее основе в устаВнновленном порядке банк принимает решение об учете и о размере учетной ставки или возврате векселей, принимая во внимание, в частВнности, что следует избегать учета:

тАФ переписанных векселей, то есть представляющих собой новые векселя, выписанные взамен неоплаченных в срок первоначальных:

тАФ векселей, на которых после бланковой надписи ремитента имеВнется бланк самого векселедателя:

тАФ встречных векселей, то есть выписанных векселедателем и предъВнявителем друг на друга в одно время на близкие суммы:

тАФ векселей родственных фирм, если нет уверенности в торгово-промышленном характере векселей:

тАФ векселей, выданных друг другу участниками дела, доверенными доверителю и наоборот, фирмами и организациями, не ведущими саВнмостоятельной торгово-промышленной деятельности:

тАФ векселей лиц, ведущих дело по доверенности, но подписавших векселя лично.

Векселедательский кредит

В нынешней банковской практике выдачи кредитов использование формы векселедатсльского кредита появилось достаточно давно. НаВнпомним, в чем состоит эта форма кредитования, выгодная как д.ш предприятий, так и для банков.

Предприятие, как обычно, нуждается в оборотных средствах. ПроВндавец отказывается поставлять ему товар с отсрочкой оплаты (предосВнтавлять коммерческий кредит). Например, потому что у него по разным причинам нет уверенности в оплате векселя, которым оформляется поставка товара с отсрочкой оплаты. Тогда, чтобы повысить надежВнность векселя, предприятие-покупатель обращается за поручительстВнвом к третьему лицу, достаточно хорошо известному своей кредитоспособностью. Способов выдачи этого поручительства нескольВнко. векселедатсльский кредит по своей сути есть один из них.

Классическая форма векселедатсльского кредита есть акцептный кредит. В этом случае векселедатель выставляет на известный своей наВндежностью банк переводный вексель, который банк заранее акцептует. Затем векселедатель расплачивается таким векселем за поставленные ему товары или услуги. Банк оплачивает этот вексель либо из соответВнствующего покрытия, которое векселедатель имеет в банке, либо из открытого векселедатсльского кредита. В данном случае плательщиком по векселю является известный банк, который, таким образом, в доВнполнение к безупречной платежеспособности своего клиента присоеВндиняет свою репутацию. Такими векселями не составляет труда расплачиваться с партнерами. Они также носят название банковских акцептов. Другие формы, которые по сути могут быть отнесены к векселедатсльскому кредиту состоят в помещении аваля банка на векселе или же в принятии векселей клиента к учету в пределах открытого ему векселедатсльского кредита (т.е. без вхождения в число обязанных по его векселям лиц).

Российская хозяйственная практика последних лет внесла свои поВнправки в классическую схему. Обычно предприятие заключает со своВним банком кредитное соглашение, согласно которому получает в свое распоряжение простые векселя, выписанные банком на него. Таких векселей может быть несколько, разбитых по срокам и суммам. Эти векселя, как правило, делаются сроками во столько-то времени после предъявления, или по предъявлении не ранее определенной даты. По кредитному соглашению векселедержатель обязан к определенным сроВнкам предоставить банку покрытие, соответствующее общей сумме поВнлученных векселей. И, разумеется, уплатить проценты банку. Банк, хотя и не задействует в полной мере своих кредитных ресурсов (кроме заВнтрат на резервирование), ограничен в своей способности выпускать такие векселя рамками нормативов ликвидности, устанавливаемых

Центральным банком. Такого рода сделка имеет множество вариантов, раз от разу меняющихся в зависимости от интересов банка и клиента, конъюнктуры. В результате ее рождается товарный вексель, вызванный потребностью хозяйственного оборота и подкрепленный репутацией банка как главного должника по нему. Это одна из форм осложнения коммерческого кредита банковским, их сращивания. Посмотрим на условия этой сделки с точки зрения интересов предприятия.

Прежде всего наведем ясность с процентами. Что означают на перВнвый взгляд невысокие проценты? Рассмотрим пример. Пусть предприВнятие получило от банка срочный вексель валютой В на 100 млн. руб. сроком Св на 91 день, договорившись о процентах в 40% годовых на В. Тут же оно закупило на него продукцию на определенную сумму С (включая НДС и акцизы). Какова будет эта сумма, зависит от продавца. Вряд ли она будет равна номиналу (по номиналу принимаются только деньги, в этом, можно сказать, их сущность). Если товар у продавца не залеживается и расходится по предоплате, то если он умеет считать деньги, он будет исходить при расчете скидки (дисконта) Д из проВнцентной ставки Пn порядка не менее ставки по депозитам или доходВнности ГКО, скажем, 90%, а то и выше, исходя из рентабельности своего производства. Тогда из формулы

В=С+Д,

где

Д=С*Св*Пn/100*360,

получим;

С=В/( I + Св *Пп/100*360) =81. 5 млн.

и

Д=18,5 млн.

Меньше чем через три месяца предприятие должно перечислить банку покрытие в 100 млн. руб. и комиссию в размере 10 млн. руб. Таким образом, за фактический кредит К 1,5 млн. руб. на три месяца предприВнятие заплатило 28.5 млн. руб. то есть около 140% годовых. Возможно, проще было взять денежный кредит?

Теперь рассмотрим, какова доходность данной операции для банка. Чтобы получить величину, которую можно было бы корректно сравВннить со ставкою но кредитам или доходностью при покупке ценных бумаг, необходимо пересчитать полученный доход на фактические заВнтраты. Их же размер определяется главным образом нормой резервироВнвания, в нашем случае 10%. Поэтому быстро оценить (не принимая в расчет других затрат) доходность можно, разделив 40%) на норму в десятичных долях тАФ 400% годовых.

Отсюда видно, что размер процентной ставки (40%) слишком веВнлик тАФ кредитование налаженного краткосрочного оборота есть наибоВнлее ликвидный и наименее рискованный способ размещения кредитных ресурсов.

Другое дело, если велик риск. В случае не перечисления заемщиком в срок покрытия эти деньги придется покупать. И только это может являться основанием высоких ставок по векселедатсльскому кредиту. Со стороны банка при выдаче векселедательского кредита должен приВнменяться без каких-либо скидок основополагающий принцип банковВнского дела, его альфа и омега тАФ точная оценка кредитоспособности клиента. К сожалению, во многих банках дело верной оценки кредитоВнспособности заемщика не поставлено на должный уровень, что приВнводит к повышению риска и, следовательно, ставок.

При заключении кредитного соглашения с банком бухгалтерия предВнприятия-заемщика должна провести тщательные расчеты, с учетом налоговых ставок, сроков, ставок продавцов-смежников, других факВнторов, посмотреть бухгалтерские проводки. С целью снижения риска в глазах банка и укрепления своих позиций при торговле за процент следует прибегать к надежным гарантиям со стороны или предоставВнлять подходящее обеспечение.

Нельзя просто полагаться на рекламу о том, что вексель лучше деВннег. Как видно из представленных выше расчетов, правота этого вывоВнда зависит от вполне конкретной хозяйственной ситуации и просчитывать надо именно ее. Отсюда выводится и приемлемый для обеих сторон размер комиссии. Реклама же имеет только одну цель: убедить возможных продавцов принимать в оплату данные векселя наВнряду с деньгами.

Здесь надо отметить, что дорогостоящие попытки банков убедить принимать выданные ими своей клиентуре векселя с поставкой проВндукции стоимостью в размере номинала векселей без соответствуюВнщей поддержки в виде целого комплекса мер, вряд ли будут иметь успех как противоречащие основным закономерностям, действующим в денежно-кредитной сфере. В самом деле, легко видеть, например, следующее. Допустим, клиенту такого банка удалось получить продукВнцию стоимостью в размере номинала векселя. Тогда все поставщики, к кому перейдет этот вексель в дальнейшем, в разных долях (пропорциоВннальным срокам нахождения векселя у них на руках) кредитуют клиВнента банка, не получая за это ничего. Вряд ли наберется много таких альтруистов.

Понятно, что только банк клиента наиболее осведомлен о его креВндитоспособности. Широкая раздача векселей без ответственного подВнхода, через вторые и третьи руки, не приведет ни к чему хорошему и менее всего к разрешению кризиса неплатежей, в основе которого леВнжат более глубокие причины. Здесь может оказаться полезным английВнский опыт. Английские банки издавна придерживались принципа кредитования узкого круга собственной клиентуры. Свободные средстВнва они предоставляли так называемым бильброкерам и учетным конВнторам, которые ВлпаслисьВ» возле каждого крупного банка на ниве скупки векселей предприятий, кредитоспособность которых они тщательно оценивали. В этом и состояла их основная функция. Можно сказать, в этом случае банк как бы расширяет, делает более гибкой и разветвленВнной структуру своего кредитного отдела. Существуют схемы такого рода взаимодействия банка и предприятия, оптимальные с точки зрения налогообложения. Необходимо, чтобы коммерческие банки на местах применяли форму векселедательского кредита в отношении своих клиВнентов, но отнюдь не служили лишь агентами при размещении и оплате чужих векселей. В своем городе, области, отрасли, должны в основном работать векселя местных банков и предприятий. Это в интересах местВнных банков и предприятий, в интересах налаживания кредитно-расчетных отношений. При надобности, в договоре об установлении корреспондентских отношений возможно соглашение о взаимном учеВнте векселей в обоюдовыгодных рамках дисконта, что особенно оправВнданно при взаимопроникновении векселей между регионами и отраслями.

Акцептно-рамбурсный кредит

Стоит вкратце отметить такую форму использования векселя при кредитовании как акцептно-рамбурсный кредит. Обычно она примеВннялась при внешнеторговых сделках, но при наших пространствах вполВнне может пригодиться и во внутреннем обороте. Здесь речь идет о поставках между предприятиями, как правило, разных регионов. В реВнгионе поставщика предприятие-покупатель неизвестно, поэтому его вексель может не обладать здесь высокой ликвидностью. Это может сузить возможности его продажи, использования в расчетах. Тогда покуВнпатель заключает со своим банком кредитный договор. Банк покупателя, в свою очередь, выставляет аккредитив на поставщика. Поставщик против отгрузочных и других документов получает от своего банка выВнданные последним векселя, обладающие должной ликвидностью. ГраВнфическая схема акцептно-рамбурсного кредита представлена на рис. 1.

Онкольный счет

Для кредитования можно открыть специальный ссудный счет в банВнке, предоставив ему в обеспечение (в залог) векселя. Размер кредита в зависимости от политики банка, репутации клиента и качества вексеВнлей составляет обычно 60тАФ90% от суммы представленных в обеспечеВнние векселей, срок либо не устанавливается, либо определяется сроком погашения векселей. Клиент либо сам погашает свою задолженность по счету, в этом случае ему возвращаются векселя, либо погашение производится из сумм, поступающих в оплату этих векселей. ПроценВнты за кредит взимаются банком в установленном порядке. СпециальВнный ссудный счет является счетом до востребования, поскольку и банк в свою очередь, не устанавливает для клиента срока погашения задолВнженности. При открытии такого счета устанавливаются следующие поВнказатели и требования (весьма жесткие) клиенту:

1. Размер кредита.

2. Верхний предел соотношения между задолженностью и обеспеВнчением.

3. Размер процентов за кредит и комиссия с правом банка после предупреждения клиента изменять их размер.

4. Право банка потребовать в любой момент частично или полноВнстью погасить задолженность или предоставить дополнительное обесВнпечение.

5. Право банка погашать задолженность клиента поступающими сумВнмами в оплату предоставленных в обеспечение векселей, а также за счет других сумм клиента, имеющихся в банке.

6. Право банка разрешать клиенту заменять до срока погашения векВнселя, находящиеся в обеспечении, на другие.

Таким образом, при учете векселей клиент получает всю их сумму за вычетом дисконта, по онкольному счету он может пользоваться сумВнмой, как правило, в размере 60тАФ90% от номинала векселей, переданВнных в обеспечение. В первом случае клиент получает всю причитающуюся ему сумму сразу, во втором он пользуется средствами по мере надобВнности. Также и процент в первом случае удерживается банком сразу, а во втором тАФ по прошествии определенного периода, по мере пользоВнвания средствами с онкольного счета.

Кредит в форме онкольного счета открывается надежным клиентам с постоянным оборотом. После открытия в установленном порядке онВнкольного счета, клиент может предоставить банковскую карточку с подВнписями лиц, имеющих право производить операции с этим счетом.

Примерные правила пользования специальным ссудным счетом, которые банк может установить, таковы:

1. Вексельное обеспечение специальных ссудных счетов принимаетВнся банком вместе с надлежаще оформленными реестрами. ПредставВн

ленное обеспечение относится ко всем заимствованиям со счета вмеВнсте с наросшими процентами, начисленной комиссией и другими расВнходами.

2. Представленные в обеспечение векселя должны удовлетворять всем требованиям, установленным вексельным отделом. В частности, от даты представления векселя до истечения его срока не должно быть меньше одного месяца.

3. Под представленное обеспечение клиент не может делать более чем 75% заимствований от общей суммы векселей.

4. Векселя, обеспечивающие счет, возвращаются клиенту лишь по погашении долга банку.

5. Векселя, обеспечивающие счет, инкассируются самим банком и не могут заменяться. (Этот пункт уместен, когда банк желает быть полВнностью в курсе дел своего клиента, уверенным в товарном происхожВндении, доброкачественности его векселей.)

6. Размеры процентов, комиссии и других расходов могут быть изВнменены по усмотрению банка, причем последний извещает об этом клиента письменно. В течение 10 рабочих дней клиент обязан либо поВнгасить задолженность по счету, либо уплачивать проценты и комиссию в новых размерах.

7. По начисленным процентам, комиссии, другим расходам, банк не позднее пятого числа каждого месяца направляет клиенту выписку за истекший месяц из его лицевого счета. О несогласии с выпиской клиент должен заявит в течение одного месяца со дня ее отправления, по истечении указанного срока любые возражения не принимаются.

8. Банк имеет право с предупреждением за 10 рабочих дней прекраВнтить прием обеспечения и выдачу денег в счет свободного остатка креВндита, закрыть кредит и потребовать оплаты всех долгов с процентами, комиссией и другими расходами. Банк имеет право потребовать дополВннительное обеспечение или уплаты части долга. При невыполнении клиентом этих требований банк имеет право реализовать обеспечение в покрытие долга.

9. При неуплате долга по счету банк может направить на его погаВншение другие средства клиента, находящиеся в банке. В случае недосВнтаточности последних, банк может в судебном порядке обратить взыскание на имущество должника.

10. Если клиент имеет перед банком другие долги, то банк может обратить в их погашение средства, полученные по векселям из обеспеВнчения счета.

11. Начисленные проценты, комиссия и другие расходы, о размере которых банк извещает клиента, уплачиваются последним н течение 10 рабочих дней, следующих за отчетным месяцем.

12. Клиент оповещает векселедателей и плательщиков о передаче их векселей в банк в обеспечение счета.

Прием векселей в обеспечение онкольного счета производится в том же порядке, что и при учете. В отдел счетов сообщается размер суммы, которой может распоряжаться клиент.

Сопутствующие операции Инкассирование

ВлИнкассоВ» в переводе на русский язык означает получение платежа. Сущность операции инкассирования состоит в принятии банком (реВнмитентом) в строгом соответствии с инструкциями своего клиента (доверителя) обязательства осуществить операции с представленными доверителем документами в целях получения от плательщика акцепта и/или платежа, либо выдачи коммерческих документов против акцепВнта и/или платежа, либо выдачи документов на иных условиях.

При осуществлении инкассовых операций банки и их клиенты, поВнмимо Гражданского кодекса, руководствуются, как правило, ВлУнифиВнцированными правилами по инкассоВ», разработанными и утвержденными Международной Торговой Палатой. Перевод на русВнский язык и официальный текст Правил на русском и английском языках приведены в Приложениях №18 и 19 Инструкции от 25 декабря 1985 г. №1 Внешторгбанка СССР ВлО порядке совершения банковских операций по международным расчетамВ».

Инкассо может быть ВлчистымВ» и ВлдокументарнымВ». Чистое инкасВнсо тАФ это инкассо только финансовых документов (переводных и проВнстых векселей, чеков, платежных расписок и иных подобных документов, используемых для получения платежей). Таким образом, эти документы не сопровождаются коммерческими документами. К числу коммерческих документов относятся счета, транспортные и страховые документы, документы о праве собственности и любые иные документы, не являющиеся финансовыми. Документарным называВнется инкассо финансовых документов, сопровождаемых коммерчеВнскими документами, а также инкассо только коммерческих документов.

Во внутреннем обороте инкассирование векселей и чеков практиВнчески не развито. Нет нужды говорить, насколько эта операция важна для обеспечения нормального хозяйственного, в том числе вексельноВнго и чекового оборота. Поэтому рассмотрим кратко основные ее осоВнбенности, основываясь на прошлом опыте инкассирования векселей.

Итак, предприятие за комиссионное вознаграждение порядка 0,1% передает до срока платежа имеющиеся у него векселя своему банку. Последний берет на себя хлопоты по получению платежа и предоставВнляет полученные денежные средства в распоряжение клиента.

Передача векселей сопровождается письменным распоряжением доВнверителя тАФ инкассовым поручением. Оно должно быть выполнено в точВнности любые изменения могут быть даны только в письменном виде. Векселя сдаются ремитенту вместе с реестром, непосредственно на обоВнроте которого и может быть помещено инкассовое поручение. В реестре векселя рассортированы по городам, по мере наступления сроков.

Может быть составлен и договор о передаче па инкассо, предусматривающий условия и порядок передачи векселя, права и обязанности сторон, в том числе стороны, получающей вексель на инкассо тАФ по получению платежа и/или акцепта по векселю, по совершению иных действий, связанных с реализацией прав по векселю: ответственность лица, получившего вексель на инкассо.

Примерные правила операции таковы. Изменение этих правил доВнпустимо только в пользу доверителя.

1. Документы пересылаются банком в заказных пакетах по (ФедеВнральной почтовой связи, почте ЦБ РФ, пр.).

2. Банк не несет ответственности за утрату документов при переВнсылке или их несвоевременное прибытие.

3. Банк не отвечает за последствия ошибочных и неточных указаний в реестре, ошибок и неточностей в переданных ему документах, ошиВнбочных действий представляющего банка, любых не зависящих от банка случайностей.

4. Банк не отвечает за не совершение протеста по причине отсутстВнвия нотариуса в месте платежа, его неправильные действия, задержку нотариусом поступившего платежа.

5. Банк обязан немедленно уведомить доверители о невозможности совершения протеста.

6. В любом случае при неоплате векселей банку должны быть возмеВнщены расходы.

7. Причитающаяся банку комиссия, порто и дамно, перечисляются доверителем при подаче инкассового поручения.

8. Банк не отвечает за несвоевременное извещение его представВнляющим банком.

Первый вопрос здесь касается способа пересылки. Эту задачу в соВнстоянии решить система ЦБ РФ, ограничившись приемом от банков векселей в опечатанных пакетах и пересылая именно эти пакеты. РаньВнше эту функцию выполняла почта, что, кстати, вполне может быть темой для обсуждения.

Банк-ремитент не отвечает за различного рода случайности, как то неправильные действия инкассирующих банков, нотариусов, ошибки в переданных ему документах. Он лишь должен в точности исполнить инкассовое поручение.

Ремитенту должны быть возмещены все расходы, связанные с исВнполнением поручения.

При принятии векселей банк сверяет их с данными реестра и проВнверяет векселя на предмет правильности составления. Любые дефекты, не влекущие потерю векселем силы, не являются основанием для отВнказа в приеме, однако они должны быть оговорены в реестре в гр. ПриВнмечания, от клиента должна быть взята расписка о неимении к банку претензий за любые последствия, которые могут проистечь вследствие этого. На всех векселях и в реестре должен быть указан точный адрес плательщика. На каждом векселе должна быть проставлена препоручительная надпись на банк. Второй экземпляр поручения с пометкой банка о принятии (ВлПринято на инкассоВ», подпись) и полностью заВнполненный передается доверителю.

Принятые векселя учитываются в специальном регистре (Журнал векселей на инкассо). Принятые векселя хранятся в кассе. ИногородВнние векселя отсылаются представляющему банку сразу, независимо от срока платежа вместе с реестром, куда в точности переносятся указаВнния доверителя. При этом на представляющий банк проставляется препоручительная надпись. Местным плательщикам направляется повестка.

Предъявление векселя к платежу можно поручить нотариусу, тем более что размер госпошлины в этом случае невелик. Такой порядок очень удобен векселедержателю, в силу ускорения и упрощения проВнцедуры протеста, при его необходимости.

Платеж по векселю

Можно поручить банку платеж по векселю (назначить особого плательщика-домицилиата). В этом случае на векселе помечается: ВлПлатеж через (наименование банка, адрес, реквизиты) в (место платежа-домицилий)В». Для того, чтобы оплатить вексель, банк должен иметь у себя достаточное покрытие со стороны плательщика. При его недостатке он отказывает в платеже без каких-либо последствий для себя, ответственВнность за платеж несет должник. Реквизит ВлдомицилиатВ» весьма сущестВнвенен при применении безналичного расчета, как это отмечалось выше.

Отметим разницу между двумя реквизитами (домицилием и домицилиатом). Назначение банка домицилием совсем не означает, что он и платит. Это означает просто нахождение плательщика в срок платежа в месте платежа (офисе банка). В этом изначальный смысл домицилия. Поэтому вместе с назначением банка в качестве места платежа он же должен быть назначен и домицилиатом, чтобы строго формализовать весь процесс обращения за платежом и протеста, в случае надобности.

Понятно, что выгодный всем сторонам порядок домицилирования векселей в банках есть одно из условий развитого вексельного обращеВнния. Выгода для банка здесь заключается в наличии ВлкороткихВ» денег, заранее направленных плательщиками для погашения векселей, доВнмицилированных в этом банке. Банк самостоятельно погашает предъВнявленные векселя за счет этих средств, а до того свободно распоряжаВнется ими. Одно из препятствий на Пути широкого использования векВнселя состоит в том, что пока не устоялся подобный описанному порядок.

Здесь возможно заключить кредитное соглашение, согласно котоВнрому банк оплачивает домицилированные векселя из своих средств, клиент же возвращает затем банку сумму, включающую проценты. Другой возможный механизм состоит в использовании документарноВнго аккредитива или в заключении Договора поручения с банком (т.н. договора домицилирования).

Использование документарного аккредитива наиболее удобно. В этом случае векселедатель перед выдачей векселя делает нотариально завеВнренную копию его лицевой стороны. При приближении срока платежа открывается документарный аккредитив у домицилиата. Платеж проВнизводится против представления подлинника векселя. Последний сравВннивается с копией и с карточкой с образцами подписей и печати. проверяется по другим признакам, которые плательщик счел нужным указать при открытии аккредитива. Следует отметить недостаток этой формы отношений домицилиат-домицилиант, состоящий в том. что согласно Положению о безналичные расчетах аккредитив открывается отдельно по каждому поставщику и каждому договору.

Фондовые вексельные операции. Коммерческие бумаги

Вексель может быть и объектом фондовых операций, то есть купли-продажи с целью извлечения дохода, в связи с этим напомним, что векВнсель может получить характер бумаги на предъявителя. Это происходит в гом случае, когда векселедержатель передает вексель другому лицу не ставя в индоссаменте наименование последнего, а только свою подпись (т.н. бланковый индоссамент). В этой книги приводились выдержки из книг А.Ф. Федорова и П.П. Цитовича, в которых авторы высказывали свое отношение к бланковому индоссамент векселя. Напомним еще раз также то, что К. Эйнсрт именно вексель с бланком считает естественным его состоянием, в котором он обращается наиболее легко.

Для предприятий возможность Продажи векселей, обслуживающих налаженный краткосрочный оборот на фондовом рынке - дополниВнтельный источник ликвидности, конкурент банковского кредита.

В последнее десятилетие за рубежом получили развитие т.н. комВнмерческие бумаги. Это простые или переводные финансовые векселя с большими номиналами, размещаемые сериями. По сути, это нечто вроде выпуска облигационного займа по упрощенной схеме.

У нас в России схема их размещения будет обусловлена ЕВЗ и дейВнствующим режимом налогообложения и регулирования рынка ценных бумаг. Исходя из существующих на сей день особенностей этих режиВнмов юридически корректными и экономически оправданными являВнются, в частности, следующие схемы размещения.

1. Кредитный договор с новацией.

В данной схеме используются простые векселя. Причем размещение их происходит следующим образом. С банком заключается обычный кредитный договор, в соответствии с которым заемщику перечисляетВнся денежная сумма. Затем в соответствии с соглашением кредитора и должника происходит новация-замещение обязательства должника по кредитному договору вексельными обязательствами. При этом векселя могут быть выданы на сумму кредитного договора плюс проценты, либо проценты по кредиту могут быть указаны в векселях в виде проВнцентной оговорки. Полученные векселя банк продает на бирже, переВндавая их по бланковому индоссаменту с безоборотной оговоркой.

В данном случае отсутствует размещение выпусками (имеет место новация), проценты же, будь они в виде дисконта или процентной оговорки, подлежат отнесению векселедателем на себестоимость в устаВнновленном порядке. Недостаток схемы состоит в некоторой громоздВнкости.

2. Переводный вексель собственному приказу.

Использование такого типа векселя, когда трассант и ремитент совВнпадают в одном лице, обусловлено невозможностью выдачи векселей на предъявителя в рамках ЕВЗ. На выписанных векселях ремитент проВнставляет бланковый индоссамент и выставляет их на продажу на бирже. По аналогии с облигационным займом в данном случае заключается договор займа путем выписки и продажи векселей. В качестве трассата может выступать сам трассант (т.н. переводно-простой вексель) или банк трассанта. В последнем случае вексель может быть объявлен не подлежащим акцепту ранее срока платежа минус один день, с целью избежать резервирования при акцепте.

Положительные черты этой схемы состоят в простоте, полном соВнответствии задаче, а также мировой практике. Недостаток состоит в невозможности уменьшить налогооблагаемую базу на сумму дисконта.

Залоговые операции с векселями

Вексель, как и любое другое движимое имущество, может быть выписан и отдан банку или другому предприятию в залог обеспечения своих обязательств. В этом случае в текст передаточной надписи могут быть помещены слова: Влвалюта в залогВ» или Влвалюта в обеспечениеВ», тогда вексель может индоссироваться только в порядке препоручения. Последнее означает, что указанная оговорка ограничивает возможноВнсти залогодержателя распоряжаться векселем. Ее значение состоит в защите интересов залогодателя. Следует заметить, что помещение этой оговорки в индоссамент на залогодержателя вовсе не является обязаВнтельным. А вот заключение договора залога необходимо в любом слуВнчае. Дело в том, что вексельное праву неизвестно, что такое залог. Для него данная оговорка лишь сводится к запрету передавать вексель даВнлее в порядке индоссамента, в отличие от оговорки Влнс приказуВ», коВнторую можно нарушить.

Вексель как обеспечение. Кредит под соло-вексель

Эта операция имеет смысл в силу того, что по протестованным векселям имеет место упрощенный порядок взыскания (судебный приВнказ). Госпошлина при подаче заявления о выдаче судебного приказа вдвое меньше, нежели искового заявления. Другое важное преимущеВнство тАФ упрощенный порядок переуступки вексельных обязательств (индоссамент). Наконец, вексель можно взять на сумму большую, чем размер обеспечиваемого обязательства.

В связи с указанным обычная банковская практика состоит в выдаВнче кредита под соло-векселя клиента как обеспечение возврата кредита

Организация банковской работы с векселями

Осуществление вексельного кредита и связанных с этим вексельВнных операций, которые принадлежат к наиболее интересным и трудВнным банковским операциям, находится в ведении вексельного отдела. Заведование последним должно находится в руках руководителя, споВнсобного привлечь квалифицированных специалистов, обладающих как умением быстро и точно оценивать текущую ситуацию на рынке, так и знанием кредитоспособности предприятий, с чьими векселями, возможно, придется иметь дело, техникой операции учета и переучета, знаниями в области вексельного права, финансово-хозяйственного анализа, умением создавать на основе современной техники связи, хранения и обработки данных системы, обеспечивающие должное предВнставление и постоянное обновление данных для анализа и принятия решений, автоматизацию деятельности. Эти требования вытекают из круга обязанностей вексельного отдела: принимать векселя к учету и в обеспечение специального ссудного счета; обеспечивать получение по ним платежей в срок, производить инкассо векселей, полученных от корреспондентов и, в свою очередь, отправлять на инкассо иногородВнние векселя, полученные от клиентов, переучитывать векселя из своВнего портфеля, когда в этом появляется надобность.

В банковской практике дореволюционного времени и периода нэпа вся деятельность, связанная с векселями, нередко находилась в руках директора. Естественно, тогда вексель выступал как объект активных операций. С учетом этого проведение вексельных операций находится в ведении кредитного управления, с выделением вексельного отдела в виде структурной единицы. Если вексель используется как инструмент пассивных операций или служит объектом фондовых, то в игру встуВнпает отдел ценных бумаг. Очевидно, что в этом случае нет смысла выВнделять отдел.

Видимо, пока не установится сколько-нибудь значительное обраВнщение торгово-промышленных векселей, не стоит бросать значительВнные силы и средства на организацию вексельного отдела. Для начала следует лишь создать ядро, вокруг которого затем развертывать работу, находясь на шаг впереди потребностей хозяйственного оборота. Важно не медлить с первыми практическими шагами: надо начинать провоВндить операции с векселями в полном объеме на небольшие суммы или хотя бы моделирование их в виде деловых игр и пр.

Можно вспомнить о таком важном элементе прежней банковской практики, как учетно-ссудный комитет. Этот совещательный орган банка предназначен для выработки экспертных решений по учетно-ссудным операциям. В его состав могут входить известные в торгово-промышВнленном и в банковском мире специалисты, а также (если это позволяВнет их служебное положение) работники учреждений Центрального банка, Министерства финансов, Государственных комитетов и миниВнстерств, местных властей и предприятий, финансовых управлений и налоговых инспекций. Вести заседания такого комитета должен скорее всего начальник вексельного отдела.

В ведении последнего находится делопроизводство по открытию вексельных кредитов и приему в счет последних векселей для учета или в обеспечение онкольного счета. Сюда стекаются заявления от клиВнентов на открытие вексельного кредита и реестры с векселями по отВнкрытым кредитам.

Сначала все векселя здесь рассматриваются с формальной стороны. Контролер, принимающий от клиентов реестры с векселями и оцениВнвающий их на предмет соответствия установленной форме и другим формальным требованиям, входит в число работников сектора приема документов. Затем наводятся справки о кредитоспособности и задолВнженности предъявителей и векселедателей, других обязанных по векселю лиц. В соответствии с установленным порядком одни векселя приВннимаются или возвращаются клиенту сразу, другие вместе с реестраВнми и справками направляются в учетно-ссулный комитет или на правление. Эта работа выполняется информационно-аналитическим сектором. Он ведет также учет протестов векселей, обменивается этой и другой информацией с другими банками и организациями. Также следует отметить важность создания по вексельному обороту базы данВнных общего пользования среди заинтересованных лиц.

Из учетно-ссудного комитета вместе с экспертными оценками векВнселя возвращаются в отдел, где принимается окончательное решение. Принятые для учета векселя направляются в учетный сектор, где исходя из пометок на реестрах производятся расчеты дисконтов и составляВнются расчетные листки для клиентов. Здесь же ведутся лицевые счета кредитующихся по предъявительству и векселедательству. Далее в отдел, ведущий счета, направляются данные для зачисления денег на нечетный счет клиента.

Инкассированными и поступившими в обеспечение онкольного счета векселями занимается инкассовый сектор. Последние находятся в ведеВннии этого сектора по той причине, что представляют собой принятые на инкассо векселя в обеспечение выдаваемого под них кредита. Сюда же поступают векселя, пришедшие от корреспондентов и иногородних клиентов. Этот сектор определяет размер кредита, открытою клиенту по специальному ссудному счету под поступившие в ею обеспечение векВнселя и сообщает необходимые данные для проведения по счетам клиентов в соответствующий отдел. По инкассовым операциям сектор выдает корреспондентам и клиентам соответствующие расписки.

Из учетного и инкассового секторов векселя вместе с реестрами передаются в журнальный сектор, который, проверяя работу предыдуВнщих звеньев технологической цепи, заносит векселя в журналы учтенВнных инкассированных и принятых в обеспечение векселей.

Далее векселя поступают в последнее звено тАФ сектор, который заВннимается своевременной оплатой принятых банком векселей. В секторе оплаты с векселей снимаются копии, ведется срочная книга векселей. Здесь векселя распределяются по портфелям в соответствии с их категориями и сроками. В обязанности этого сектора входит: оповещать честных плательщиков по векселям, отсылать последние на инкассо, следить за оплатой векселей, предпринимая все необходимые меры. Из этого сектора векселя поступают на хранение в кассу или в фондовый отдел.

Важная роль отводится плановому сектору. В его обязанности вхоВндит определение структуры вексельного портфеля и соотнесение ее с текущими финансовыми задачами банка, в соответствии с этим он вырабатывает требования к принимаемым векселям. Этот сектор ведаВнет переучетом векселей в Центральном банке.

Вместе с этим смотрят:

Коммерческие банки
Коммерческие банки и их функции
Коммерческие банки, экономические основы их формирования
Коммерческий банк как основное звено банковской системы