Лизинг

Страница 2

Для банковской системы предоставление лизинговых услуг является органичным элементом политики, направленной на расширение рынка потенциальных финансовых услуг путем диверсификации активных операций.

Что касается специализированных лизинговых компаний, то они обычно подразделяются на сервисные и финансовые в зависимости от характера предоставляемых ими услуг. Сервисные лизинговые компании, передавая оборудование во временное пользование, берут на себя все или часть обязанностей, связанных с обслуживанием, ремонтом, страхованием оборудования, контролируют оплату налогов, ведение бухгалтерских книг, консультируют пользователя в отношении эксплуатации оборудования и т.п. Финансовые лизинговые компании эти обязательства на себя не принимают, действуя лишь как поставщики кредита.

Кроме того, существуют лизинговые брокерские компании, которые не являются участниками отношений по лизингу, они лишь осуществляют посреднические функции, получая за это комиссионное вознаграждение.

Выход и постоянное присутствие на рынке лизинговых операций в качестве лизингополучателя требуют создания специальной службы, работники которой должны обладать знаниями в области коммерции, организации кредитования, конъюнктуры рынка нового и подержанного оборудования, технологии производства, бухгалтерского учета, юриспруденции, страхования имущества, налогового законодательства. На высоком уровне должна быть поставлена информационная работа, в рамках которой для изучения и мониторинга лизинговой конъюнктуры целесообразно создать информационную базу наличия свободного оборудования. Для этой цели удобно использовать широко распространенные пакеты прикладных программ СУБД для персональных компьютеров.

В карточках учета оборудования необходимо отразить всю информацию о сдаваемом в аренду оборудовании: указать наименование оборудования, данные его владельца, технико-экономические параметры, цену, величину износа, арендную плату и т.п. Ниже приводятся образцы возможных форм учета соответствующей информации.

Картотека потребности в лизинговом имуществе

При мониторинге и анализе конъюнктуры рынка лизинговых услуг следует учитывать следующие факторы:

конъюнктура рынка капиталов;

конъюнктура на рынке среднесрочных и долгосрочных кредитов;

налоговый режим страны (или стран) лизингодателя и лизингополучателя;

ставки арендной платы;

стоимость оборудования;

ставка процента за кредит;

возможность получения лизинговой компанией льготных экспортных кредитов;

качество предоставляемых услуг, включая страхование арендуемого имущества, получение экспортных лицензий, пусконаладочные работы, профилактическое обслуживание и текущий ремонт, техническую помощь и т.п.

Договорное оформление отношений по лизингу регламентируется соответствующим законодательством. Федеральный закон "О лизинге" определяет существенные признаки договора, позволяющие квалифицировать его как договор лизинга. Это указание на наличие инвестирования денежных средств в предмет лизинга и на наличие передачи предмета лизинга лизингополучателю. Комплекс договорных отношений в рамках лизинговой сделки формируется обязательными и сопутствующими договорами. К обязательным относится договор купли-продажи, к сопутствующим —договоры о привлечении денежных средств, залога, гарантии, поручительства и др. Кроме того, в договоре лизинга обязательно должно быть отражено следующее:

предмет лизинга (точное описание);

объем передаваемых прав собственности;

наименование места и порядок передачи предмета лизинга;

срок действия договора лизинга;

порядок балансового учета предмета лизинга;

порядок содержания и ремонта предмета лизинга;

перечень дополнительных услуг, предоставляемых лизингодателем;

общая сумма договора лизинга и размер вознаграждения лизингодателя;

порядок расчетов и график платежей;

обязательства по страхованию предмета лизинга от связанных с договором рисков.

Подготовку и заключение договора лизинга можно схематично разделить на следующие этапы:

1) определение производственных потребностей;

2) подбор марки и поставщика оборудования;

3) заключение договора о намерениях с поставщиком или лизинговой фирмой;

4) оформление заявки на конкретное оборудование;

5) оценка платежеспособности арендатора лизинговой фирмой с возможной банковской гарантией;

6) письменное предложение арендатора к лизинговой фирме на заключение лизингового соглашения;

7) проверка лизингополучателем платежеспособности будущего покупателя продукции, выпускаемой на арендуемом оборудовании, и надежность поставщика и лизинговой фирмы;

8) при согласии лизинговой фирмы на поставку оборудования — оформление заказа на объект сделки;

9) после приемки арендатором оборудования — его отгрузка арендатору поставщиком и выставление счета лизинговой фирме;

10) подписание арендатором подтверждения о принятии на себя обязательств по контракту;

11) в зависимости от формы лизинга — осуществление страхования имущества соответствующей стороной.

Таким образом, формирование полноценного рынка лизинга выгодно и государству, и всем субъектам лизинговых отношений. Поставщик получает возможность расширять сбыт своей продукции, избавляясь от части маркетинговых издержек, которые перекладываются на специализированную лизинговую фирму. Лизинговая фирма имеет доход от предоставления имущества в аренду, способствуя при этом инвестиционному процессу. Лизингополучатель приобретает возможность обновлять свои производственные мощности в кредит, не отвлекая из оборота собственные финансовые ресурсы. При этом государство получает своеобразный вклад в решение проблемы накопления.

2. Лизинг: виды, формы и практика применения

Современному российскому лизингу немногим более пяти лет. Он достаточно быстро интегрируется в мировую финансовую систему, хотя его развитие, как и становление всей отечественной экономики, идет непросто. Ряду наших ведущих лизинговых компаний во многом удачно удалось перенять опыт стран с развитыми лизинговыми отношениями, где сложилась высокая культура проведения лизинговых операций, считающихся одной из наиболее сложных разновидностей банковской деятельности.

Наиболее существенными выгодами от получения оборудования по лизингу являются: возможность применения механизма ускоренной в 3 раза амортизации; сокращение налога на имущество, налогооблагаемой базой для которого становится быстро уменьшаемая остаточная стоимость оборудования; отнесение лизинговых платежей на себестоимость продукции (работ, услуг) лизингополучателя, позволяющие снизить налогооблагаемую базу по налогу на прибыль, тогда как при покупке оборудования за счет полученного кредита выплата процентов за пользование финансовыми ресурсами более чем наполовину осуществляется за счет прибыли предприятия, остающейся после налогообложения.

Благополучными для развития российского лизинга были 1996, 1997 гг., первая половина 1998 г. Отечественные и зарубежные банки, крупные производители, а также поставщики машин и оборудования всерьез стали обращать свое внимание на возможность применения в России высокоэффективного финансового инструмента — лизинга. Этот период отличается образованием большого количества лизинговых компаний. Годовой объем стоимости заключенных лизинговых договоров достиг 1 млрд. долл. Однако этот показатель явно недостаточен для нашей страны. Удельный вес лизинга в общем объеме инвестиций в производство составляет 1,5 %, в то время как в ряде стран этот показатель достигает 30 %.

Количество компаний, получивших лицензии на право осуществления в России лизинговой деятельности, к началу 1999 г. равнялось 823. Из них — 753 резидента и 70 нерезидентов из Австрии, Великобритании, Германии, Италии, Нидерландов, США, Швеции и других стран. Правда, реально действующих компаний-резидентов и нерезидентов на российском лизинговом рынке насчитывало около 200.

В последнее (докризисное) время для многих отечественных лизингодателей открылся доступ к относительно недорогим кредитным ресурсам — товарным кредитам. На российском рынке стали применяться различные виды лизинга. К регулируемым Федеральным законом от 29.10.98 № 164-ФЗ "О лизинге" (далее — Закон), вступившем в силу с 5 ноября 1998 г., основным видам лизинга относятся финансовый лизинг, возвратный лизинг и оперативный лизинг.